Развитие рынка корпоративного банковского кредитования РФ

Заключение
В ходе написания данной курсовой работы был произведен анализ текущего состояния рынка корпоративного кредитования России. Результаты исследования позволили выявить ключевые проблемы, мешающие развитию данного направления банковского обслуживания. Автором был приведен перечень направлений, реализация которых позволит развиваться рынку корпоративного кредитования.
На основании проведенного анализа можно заключить, что современный банковский рынок корпоративных кредитов России не выполняет свою капиталотворческую функцию и сдерживает инвестиционную активность субъектов. На нем реализуется лишь спекулятивный характер кредита, о чем говорят низкая доля долгосрочных кредитов корпоративным заемщикам в кредитном портфеле банков и инвестициях организаций в основной капитал. Основные пок ...

Содержание
Введение…………………………………………………………………..2
1.Теоретические аспекты корпоративного кредитования……………...4
1.1 Понятие и принципы кредитования…………………………………4
1.2 Понятие и виды корпоративных клиентов………………………….6
1.3 Виды корпоративных кредитов………………………………………9
2. Анализ российского рынка корпоративного кредитования…………15
2.1 Анализ состояния рынка корпоративных кредитов РФ в 2014-2016 гг……………………………………………………………………………15
2.2 Проблемы и перспективы развития российского рынка корпоративных кредитов……………………………………………………………………21
2.3. Направления совершенствования кредитования корпоративных клиентов в РФ…………………………………………………………………………26
Заключение…………………………………………………………………30
Список использованной

Введение
Кредитование является одним из важнейших видов деятельности любого коммерческого банка. Именно доходы от выдачи ссуд и других видов кредитов составляют наибольшую долю в прибыли банков. Кредитование корпоративных клиентов по своей сути более привлекательно для банков, чем розничное – больший объем выдаваемых средств приносит больший доход, клиенты (юридические лица) готовы предоставлять в залог гарантии, ценные бумаги и другие ликвидные активы, что уменьшает кредитный риск для банка.
В таких условиях, очевидно, что развитие рынка банковских услуг для корпоративных клиентов является закономерным процессом, затрагивающим интересы многих субъектов хозяйственных взаимоотношений, причем не только банков, но и организаций как потребителей банковских услуг. То есть корпоративное кредито вание представляют собою не только источник получения средств кредитными организациями, но и является серьезным фактором для развития экономики. Банки, инвестируя средства через кредиты, стимулируют производство товаров и услуг, что приводит к увеличению ВВП, т.е. к росту экономики.

Факторинг представляет собой целый комплекс финансовых услуг, которые, как правило, оказываются кредитными организациям поставщикам товаров и услуг. Функциями банка при осуществлении факторинговых операций являются финансирование поставок товаров и учет состояния дебиторской задолженности и регулярное предоставление соответствующих отчетов клиенту. Кредитная организация обеспечивает своевременное поступление средств от покупателя поставщику, за что клиент платит банку некоторый процент от суммы сделки. Вне зависимости от того, когда покупатель оплатит поставку, поставщик сразу же получит необходимую сумму. Преимущества факторинга перед кредитом: минимальное количество необходимых документов: клиент должен предоставить накладную и счета-фактуры для получения средств; отсутствие залога, сокращение времени «заморозки» средств (они практически не выходят из оборота компании); неважно количество кредитов, которые имеются у клиента; риск потери средств в результате не оплаты поставки покупателем переходит на банк; снижается валютный риск, возникающий при временном разрыве процесса поставки товара и его оплаты. Долгосрочный кредит предоставляется на срок свыше года и используется, как правило, для осуществления капительных вложений. Организация проектного финансирования выступает формой инвестиционного кредита, при котором у банка не возникает правана совместную хозяйственную деятельность. Вместе с тем этот вид кредитования имеет определенные отличия от других кредитных сделок, в числе которых специфика целевого назначения кредита, более значительный срок предоставления и высокая степень риска. Чтобы снизить этот риск, как правило, отечественные банки предъявляют ряд дополнительных условий, среди которых: приобретение контрольного пакета акций организации; обеспечение в форме государственных или банковских гарантий; высоколиквидным залогом;  долевое участие. Производственные инвестиции, выступающие как форма участия банков в капитальных затратах хозяйствующих субъектов, осуществляются путем предоставления инвестиционных кредитов и различных способов участия в финансировании инвестиционных проектов. Между тем развитие инвестиционных отношений банков с производственными предприятиями преимущественно на этой основе может иметь сугубо негативные последствия. Синдицированный кредит представляет с собой особый вид кредита, при котором несколько банков объединяются для предоставления ссуды одному заемщику. Такой подход позволяет аккумулировать больший объем средств и уменьшить риск, которых приходится на каждый банк-участник синдиката. Лизинг – это один из видов предпринимательской деятельности, который направлен на вложение средств. Договор лизинга предусматривает договорное обязательство одного лица приобрести в собственность имущество у конкретного продавца и предоставить это имущество другому лицу за плату во временное пользование для предпринимательских целей. Несмотря на некоторое сходство с арендой, всё же, отличительных черт у него достаточно. В данном случае лизингополучатель арендует новое, ранее неиспользованное арендодателем оборудование. Еще одна характерная черта – наличие в данном виде отношений третий стороны, а именно – производителя объекта лизинга. В некотором смысле лизинг представляет собой альтернативу долгосрочным кредитом: у них есть некоторое сходство, но первый имеет несколько преимуществ. Субъектами лизинговых операций, как уже было сказано, выступают лизингодатель (чаще всего это дочерние компании банков), лизингополучатель (юридическое лицо или ИП, осуществляющее предпринимательскую деятельность) и производитель (он же продавец объекта лизинга). Главное преимущество лизинга для получателя заключается в возможности обновлять основные средства без капитальных затрат, крупного первоначального взноса или аванса. Стоит различать финансовый и оперативный виды лизинга. Первый характеризуется тем, что лизинговая компания получает все средства, затраченные на приобретение объекта лизинга и прибыль от совершения операций. Суть второго вида заключается в том, что объект лизинга имеет достаточно быстрые темпы морального старения, что приводит к укороченному сроку аренды по сравнению со сроком службы данного имущества, соответственно, лизингодатель возвращает себе лишь часть стоимости. Поэтому при оперативном лизинге достаточно часто имущество сдается в аренду несколько раз.Ипотечное кредитование предполагает выдачу ссуды на приобретение недвижимого имущества под залог этого самого имущества. Как правило, если клиентом выступает корпоративный заемщик, то речь идет о приобретении зданий под офисы, производственные помещения, торговые площади. Данный вид кредита предполагает достаточно долгий срок погашения (5-10 лет), первоначальный взнос (% от стоимости приобретаемого имущества), который варьируется в разных банках. Стоит выделить еще два вида операций коммерческих банков по кредитам корпоративным клиентам: предоставление банковских гарантий и авалирование векселей. Суть банковской гарантии заключается в том, что банк как бы выступает поручителем за своего клиента. При предоставлении банковской гарантии кредитная организация берет на себя обязательство перечислить конкретные денежные средства по контракту клиента в случае неисполнения им каких-либо условий договора. Она представляет собой безотзывное обязательство банка (гаранта) выплатить определенную денежную сумму контрагенту клиента (принципалу) в том случае, если условия контракта не выполняются стороной, за которую банк дает гарантию (бенефициар). Существует несколько видов гарантий в зависимости от условий контакта: гарантия платежа, надлежащего исполнения условий, обеспечения кредитной линии и т.п.Авалирование векселей представляет собою гарантию оплаты банком векселя на возмездной основе. То есть банк гарантирует оплату векселя собственными средствами, выданного клиентом, в случае если это не сделает он сам. Наличие подобной гарантии повышает ликвидность векселя. Осуществление данной операции происходит на основании договора, в котором перечисляется целый ряд условий:сумма векселя и аваля, срок векселей, которые авалируются, величина вознаграждения, которое клиент уплачивает банку за такие услуги; установление порядка оповещения банка о том, что клиент оплатил вексель и к банку не будет предъявлять требование. Исследование теоретических аспектов кредитования корпоративных клиентов можно сказать, что в зависимости от кредитной и клиентской политики каждый банк самостоятельно выстраивает отношения с корпоративными заемщиками, которые основываются как на специфики деятельности самого банка, так и заемщика. Наиболее значимыми видами кредитов для корпоративных клиентов являются такие традиционные схемы финансирования как ссуды, выдаваемые на разные периоды в зависимости от целей (краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные), овердрафт, проектное и синдицированное кредитование, лизинг. Прочие схемы финансирования также применяются в России, однако отечественный банковский сектор имеет ряд особенностей, которые не позволяют использовать полный спектр кредитных услуг для корпоративных клиентов.Глава 2. Анализ российского рынка корпоративного кредитования2.1 Анализ состояния рынка корпоративных кредитов в РФОдним из важнейших показателей, характеризующих рынок корпоративного кредитования России, является стоимость заемных ресурсов. Для анализа был выбран период 2014-2016 гг. В таблице 2.1. представлена динамика процентных ставок на кредиты для юридических лиц с учетом срока, на который предоставляется ссуда. [12]Таблица 2.1. Динамика средневзвешенной ставки по кредитам юридическим лицам, %Период201420152016до 1 года1-3 годаСвыше 3 летдо 1 года1-3 годаСвыше 3 летдо 1 года1-3 годаСвыше 3 летЯнварь 9,1511,0910,2819,8615,3214,8713,3714,0013,13Февраль 9,4311,2610,9118,1417,7515,0313,4113,4413,09Март 10,2910,8710,3017,9117,2115,3113,2413,6913,98Апрель 10,5310,8211,2417,1717,3114,3813,0013,9313,77Май 10,6011,1911,2916,0216,9315,0613,0613,8114,33Июнь 10,6811,8411,4815,5115,6214,3712,7113,6813,65Июль 10,6911,9811,8114,6515,4114,1012,4413,2712,59Август 10,5611,9611,6614,2414,8814,0812,1913,0112,94Сентябрь10,6212,3811,7013,9714,3813,9712,0712,7712,73Октябрь 10,7912,2912,1613,5814,3914,4012,0711,6612,44Ноябрь 11,9712,8211,9413,7514,5813,5711,7211,7311,91Декабрь 18,3114,1212,1513,8013,6712,0711,8311,4012,11Среднегодовая ставка11,1411,8911,4115,7215,6214,2712,5913,0313,06Исходя из данных, представленных в таблице, можно сделать вывод о том, что наиболее дорогими были кредиты, которые выдавались банками в 2015 году. Причем наибольший рост показали ставки по краткосрочным (до 1 года) кредитам, что подтверждается рисунком 2.1. По сравнению с январем 2014 года в 2015 ставка выросла более чем в 2 раза. При рассмотрении динамики по месяцам становится ясно, что резкое удорожание кредитных ресурсов произошло в конце 2014 года-начале 2015 года.Рисунок 2.1. Динамика средневзвешенной процентной ставки по кредитам до 1 года, 2014-2016 гг. %Подобная ситуация сложилась из-за резкого ухудшения состояния банковского сектора, вызванного девальвацией рубля и повышением ключевой ставки. Ее динамика представлена в таблице 2.2.Таблица 2.2. Динамика ключевой ставки Банка России, %Дата установкиЗначение,%28.04.20147,528.07.20148,005.11.20149,512.12.201410,516.12.201417,002.02.201515,016.03.201514,005.05.201512,516.06.201511,503.08.201511,014.06.201610,519.09.201610,027.03.20179,75При сравнении динамики процентных ставок по корпоративным кредитам и ключевой ставки видна корреляция: пик значения ставки Банка России пришелся как раз на декабрь 2014 года. Ключевая ставка представляет собой  минимальную процентную ставку, по которой Банк России готов предоставить кредиты коммерческим банкам на срок в 1 неделю, и одновременно это максимальная ставка, по которой он принимает от банков депозитные ресурсы. Из сущности ключевой ставки становится понятна ее роль при установлении процентных ставок по банковским кредитам, поскольку коммерческим банкам невыгодно размещать ресурсы по более низкой цене, чем он получает их от Центрального банка.С постепенным снижением ключевой ставки снижается и процент по коммерческим кредитам юридическим лицам. Тем не менее, процентный шок сказался на таких показателях рынка корпоративного кредитования как объем выданных кредитов и просроченной задолженности по ссудам.На рисунке 2.2. представлена динамика совокупного объема выданных корпоративных кредитов.Рисунок 2.2. Динамика совокупного объема выданных кредитов юридическим лицам в 2014-2016 гг., млн.рубИсходя из данных Банка России о выданных кредитах в анализируемый период, сокращение совокупного кредитного портфеля в 2015 году по сравнению 2014 годом составило 10%. На начало 2017 года банковский сектор вновь стал наращивать объемы кредитования, тем не менее, докризисного уровня достигнуть пока не удалось.В связке с объемом выданных кредитов также необходимо рассмотреть динамику объем просроченный задолженности, представленную на рисунке 2.3.Рисунок 2.3. Динамика совокупного объема просроченной задолженности по кредитам юридическим лицам, млн.руб.Данные графика показывают, что объем просроченной задолженности продолжает расти. За анализируемый период прирост составил 55,04%. И хотя темпы роста на 01.01.2017 замедлился, тем не менее, он сохраняет положительную динамику. Более точно позволит оценить качество совокупного портфеля корпоративных ссуд позволит динамика уровня просроченной задолженности, представленная на рисунке 2.4.Рисунок 2.4. Уровень просроченной задолженности по корпоративным кредитам, %Данные об уровне просроченной задолженности показывают, что, хотя к 2015 году он вырос, тем не менее, качество кредитного портфеля можно оценить как хорошее, поскольку объем просроченных и безнадежных ссуд по отношению к общему объему кредитования корпоративных заемщиков находится в пределах нормы. Еще одним индикатором состояния рынка корпоративного кредитования является рассмотрение структуры выданных ссуд. В таблице 2.3. представлена структура выданных кредитов юридическим лицам в разрезе сферы деятельности.Таблица 2.3. Структура кредитов, предоставленных юридическим лицам в 2014-2016 гг., по отраслям, млн.рубСфера деятельности201420152016млн.руб%млн.руб%млн.руб%Добыча полезных ископаемых771 7022,93%602 5492,45%1027 2703,79%Обрабатывающее производство5412 66120,54%7434 59330,18%7932 63429,30%производство и распределение электроэнергии, газа и воды915 2413,47%773 3353,14%1247 1384,61%сельское хозяйство, охота и лесное хозяйство573 5272,18%639 8372,60%809 0112,99%строительство1886 7937,16%1269 0415,15%1405 7335,19%транспорт и связь1212 7414,60%1150 5994,67%1446 7375,34%оптовая и розничная торговля; ремонт автотранспортных средств, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования9317 61835,37%7150 13029,03%7193 26526,57%операции с недвижимым имуществом, аренда и предоставление услуг1679 6746,38%1607 0496,52%1554 3465,74%прочие виды деятельности4576 91717,37%4006 46216,26%4458 25616,47%на завершение расчетов6894 48826,17%5362 07621,77%5321 19919,65%Всего26346 874100,00%24633 595100,00%27074 390100,00%Анализ таблицы показывает, что структура корпоративного кредитования за прошедшие 3 года несколько изменилась: сократилась доля кредитования торговли и кредитов, выданных на завершение расчетов, тогда как удельный вес обрабатывающего производства вырос, что является положительной тенденцией. Более наглядно структура выданных корпоративных кредитов представлена на рисунке 2.4.Рисунок 2.5. Структура выданных кредитов юридическим лицам по отраслям экономики, 2014-2016,%На основе данных диаграммы можно сделать вывод о том, что приоритетными корпоративных заемщиками для банка по-прежнему являются торговые предприятия и обрабатывающее производство. В целом, можно сказать, что совокупный кредитный портфель по корпоративным заемщикам дифференцирован по отраслям.Для более полного представления рынка корпоративного кредитования необходимо также рассмотреть структуру выданных ссуд по срокам, данные о которой представлены в таблице 2.4Таблица 2.4. Структура выданных юридическим лицам кредитов по срокам, %Периоддо 30 дней, вкл ''до востребования''31-90 дней91-180 дней181 день - годдо 1 года, всего1-3 годасвыше 3 лет201438,868,706,7215,9170,1817,2412,57201526,0010,189,7519,7265,6518,8215,53201648,237,236,5412,8774,8810,1015,03Структура кредитования корпоративных заемщиков показывает, что доминирующая доля кредитов приходится на краткосрочное кредитование до 1 года, в числе которых, в свою очередь, наибольший удельный вес принадлежит кредитам до 30 дней. Изменения в структуре происходили в течение всего анализируемого периода, на 5 п.п. сократилась доля краткосрочного кредита (опять-таки за счет снижения объемов ссуд на срок до 30 дней), однако к концу 2016 года произошел значительный скачок показателя удельного веса по данным ссудам. Подобная структура позволяет сделать вывод о том, что банки не нацелены на инвестиционное кредитование экономики. Куда более привлекательным для них является финансирование оборотного капитала организаций и «разрывов» в платежах, а не капитальных вложений. 2.2 Проблемы и перспективы развития российского рынка корпоративных кредитов Как уже было сказано, российский банковский сектор сталкивается с некоторыми проблемами при обслуживании корпоративных клиентов. Кредитование данных заемщиков является хоть и привлекательной сферой деятельности, но достаточно рискованной.Нестабильность экономики приводит к тому, что ни корпоративные заемщики не готовы брать кредиты на долгосрочный период, ни банки – выдавать их. Возросшие риски невозврата из-за наступления кризиса заставляют банки увеличивать ставки по ссудам, ужесточать условия по кредитам. Организации, понимая, что их прибыль в сложившихся условиях под угрозой, не готовы финансировать расширение производства или совершать иные инвестиционные операции. И, хотя краткосрочное кредитование корпоративных клиентов производится банками по более высокой ставке, т.е. приносит больший доход, что было описано в предыдущем параграфе, тем не менее, оно не несет за собой положительного эффекта, поскольку отечественная экономика нуждается в долгосрочном капитале. Также в рамках экономических проблем, влияющих на корпоративное кредитование, стоит отметить влияние санкций. Банковский сектор практически лишен внешних источников финансирования, на которые был ориентирован долгое время. И, хотя сейчас произошла некоторая переориентация на внутренние рынки заимствования, тем не менее, не отметить данный фактор нельзя.Валютные риски. И, хотя данный вид рисков также относится к рыночным, т.е. экономическим, тем не менее, его необходимо выделить отдельно. На состояние корпоративных заемщиков (а, значит, и их кредиторов, которыми выступают банки) влияет волатильность ключевых валют. По большей части это касается организаций, которые являются экспортерами или импортерами товаров и услуг. Валютный риск влечет за собой потери при переоценке имеющихся финансовых инструментов, а также к росту кредитного риска.Непропорциональное развитие банковского сектора. Современные условия конкуренции между кредитными организациями очень непростые: имеет место дисбаланс в распределении капитала между банками и в концентрации банков в отдельных регионах Российской Федерации. На таблице 2.5 представлена структура банковского сектора в территориальном разрезе.Таблица 2.5. Структура банковского сектора в региональном разрезе, на 01.01.2017 Территориальная единицаКол-во организацийУдельный весКол-во филиалов в регионеУдельный вес1ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ФЕДЕРАЛЬНЫЙ ОКРУГ35857,46%21819,85%в т.ч.г. Москва31450,40%968,74%2СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ФЕДЕРАЛЬНЫЙ ОКРУГ497,87%16515,03%в т.ч.г.