Совершенствование хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.

Введение
1.Теоретические аспекты анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1.1 Понятие анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1.2. Виды и методы анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1.3. Основные направления анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1.4. Проблемы проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятий
Часть 2. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия ОАО «Завод Слоистых Пластиков»
2.1. Общая характеристика предприятия
2.2. Анализ имущественного положения предприятия
2.3. Оценка финансовой устойчивости предприятия
2.4. Анализ ликвидности
2.5 Анализ финансовых результатов
2.6. Выводы по результатам анализа финансового состояния объекта исследования
Часть 3. Совершенствование деятельности ОАО «Завод Слоистых Пластиков» на основе данных финансово-хозяйственной деятельности предприятия
3.1. Мероприятия по совершенствованию деятельности предприятия
3.2. Оценка эффективности предлагаемых мероприятий
Заключение
Список литературы
Приложение 1………………………………………………………………………49
Приложение 2…………………………………………………………………….. 52

Совершенствование хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.

Группировка активов.
На начало года удельный вес группы А1в активе предприятия составил 12,5%, на конец года-22,2%.
На начало года удельный вес группы А2 в активе баланса составил 72,4%, на конец 2006 года -60,6 %.
На начало и на конец 2006 года удельный вес группы А3 составил 1,4%.
Удельный вес А4 в структуре актива баланса на начало 2006 года составил 13,7%,а на конец 2006 года - 15,9%.
Группировка пассивов.
Удельный вес группы П1 составляет на начало 2006 года 116,8%, на конец 2006 года 125,6%, рост составил 8,8%.
Ко второй относятся кредиты банка, за исследуемый период предприятие не имело в составе группу П2 и П3.
Доля группы П4 на начало 2006 года –(-16,8%), на конец 2006 года –(-25,6%) доля собственного капитала в структуре пассивов снизилась за анализируемый период на 8,8%.
Таблица 2.11
Анализ соотношения активов и пассивов баланса
Активы
На начало отчетного
года
На конец отчетного года
Пассивы
На начало отчетного
года
На конец отчетного года
На начало отчетного
года
На конец отчетного года
А1
11506
26428
П1
107375
149678
А1 <П1
А1<П1
А2
66534
72220
П2
А2<П2
А2<П2
А3
1257
1634
П3
А3<П3
А3<П3
А4
12631
18923
П4
-15447
-30473
А4>П4
А4>П4
итого
91928
119205
итого
91928
119205
 
 
Данные анализа соотношения групп активов и пассивов предприятия показывают, что ни на один из исследуемых периодов предприятие не было абсолютно ликвидным из-за нехватки абсолютно ликвидных активов (А1) для покрытия сопоставимых по срочности пассивов (П1). В соотношении остальных групп на начало 2006 года и на конец 2006года ликвидность баланса показывает кризисное состояние предприятия. близкое к банкротству.
В качестве показателей, характеризующих платежеспособность организации используются коэффициенты (таблица 2.12).
Таблица 2.12
Расчет показателей платежеспособности предприятия
Наименование
Формула расчета
На начало отчетного
года
На конец отчетного года
Коэффициент абсолютной ликвидности
А1/П1
0,11
0,18
Коэффициент срочной (быстрой)ликвидности
(А1+А2)/(П1+П2)
0,73
0,66
Коэффициент текущей ликвидности
(А1+А2+А3)/(П1+П2)
0,74
0,67
Коэффициент финансовой устойчивости
(П4+П3)/стр.700ф№1
-0,17
-0,26
Коэффициент обеспеченности собственными оборотным средствами
(П4-А4)/А1+А2+А3
-0,35
-0,49
1.Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена немедленно (то есть за счет имеющейся денежной наличности). Нормативное значение показателя составляет- 0,2-0,25 Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года ниже нормативного значения-0,11;к концу года отмечен рост значения до 0,18. Полученная величина коэффициента на начало года свидетельствует о низкой платежеспособности, с сохранением ее до конца года, с незначительным ростом.
2.Коэффициент быстрой ликвидности характеризует прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Значение этого коэффициента на начало года составляет 0,73,а на конец года-0,66. Нормативное значение коэффициента - выше 1. Анализ показателя свидетельствует о низких платежных возможностях предприятия.
3.Коэффициент текущей ликвидности является обобщающим показателем платежеспособности предприятия. Нормативное значение показателя составляет-от1 до2. Значение этого коэффициента на начало года составляет 0,74, на конец года-0,67.В данном случае текущие кредиторские обязательства не обеспечиваются материальными оборотными активами, что ухудшается к концу года .
4.Коэффициент обеспеченности собственными оборотным средствами имеет отрицательное значение.
Вывод: Предприятие имеет низкую платежеспособность, финансовое положение предприятия можно охарактеризовать как кризисное, близкое к банкротству. Динамика данного положения к концу года имеет негативную тенденцию.
2.5 Анализ финансовых результатов
Проведем анализ финансовых результатов деятельности предприятия за 2006-2007 годы. Для анализа используем данные формы №2 «Отчет о прибылях и убытках»,формы №1 «Бухгалтерский баланс» ( приведены в приложении). В таблице 2.13 Приложения 2 проведем расчеты для анализа структуры и состава прибыли.
Как видно из приведенных данных, за 2007 год рост выручки составил 259%,а себестоимости-261%; валовая прибыль предприятия возросла на 150%,что свидетельствует о росте объема оказания услуг. Рост выручки обусловлен увеличением физических объемов реализации услуг и повышением цен на услуги компании. Повышение себестоимости обусловлено значительным ростом стоимости аренды площадей и увеличением оплаты труда персонала, что в последствии не было покрыто доходами магазинов. В связи с этим имеет место опережение темпа роста себестоимости относительно темпа роста выручки. Данные формы №2 показывают значительные затраты по статье «коммерческие расходы»: в 2006 году удельный вес в выручке коммерческих расходов составил-24,6% от выручки, а в 2007 году-19,6% от выручки. Нормативная базовая доля коммерческих расходов в выручке предприятия составляет 10-15% выручки, увеличение затрат по этой статье, как правило, достигается за счет увеличения объема продаж и строго контролируется. В 2007 году ОАО «ЗСП» израсходовало значительную часть средств на радио- телевизионную рекламу, рекламу наглядную, сайт, сувениры, рекламные акции и, как показывает анализ, данные затраты не повлекли за собой их окупаемость.
Рост внереализационных расходов и доходов и прочих операционных доходов и расходов значителен и оказал существенное влияния на прибыль. Рост чистой прибыли после уплаты налога составил 84%,но продолжает иметь отрицательное значение. Отрицательное значение прибыли от продаж снизилось, но очень незначительно, что свидетельствует о продолжении работы предприятия в 2007 году со значительным снижением конечной эффективности. В связи с данным анализом, имеет смысл отметить, что на предприятии система планирования показателей на предстоящий год заключается в планировании выручки, затрат и прибыли. На предприятии полностью отсутствует система планового постатейного бюджетирования, оперативного и помесячного контроля за исполнением бюджета, следствием чего имеет место полученная диспропорция в темпах роста выручки, себестоимости и прибыли.
2.6. Выводы по результатам анализа финансового состояния объекта исследования
Проведенный анализ финансовой деятельности исследуемого предприятия позволяет сделать следующие выводы:
1. Анализ имущественного состояния ОАО «ЗСП», структуры его источников, позволяет сделать вывод о финансовой зависимости предприятия от привлеченного капитала и развитии предприятия только за счет привлеченного капитала и его неустойчивом финансовом положении. Это произошло за счет получения убытка от деятельности за 2007 год.
2. Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости показывает, что тип финансовой устойчивости по обеспеченности источниками процесса формирования запасов и затрат за отчетный период на начало года можно охарактеризовать как - кризисное финансовое состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства. К концу года имеет место тенденция к ухудшению данного положения по всем показателям.
2. Анализ относительных показателей финансовой устойчивости предприятия также показывает отрицательную динамику к концу года, а именно:
- увеличение зависимости от привлеченных средств, о чем свидетельствует увеличение отрицательного значения коэффициента соотношения заемных и собственных средств;
- увеличение отрицательного значения показателя независимости капитала предприятия- коэффициента автономии ;
- снижение степени мобильности собственных средств;
3.Анализ соотношения групп активов и пассивов предприятия показывают, что ни на один из исследуемых периодов предприятие не было абсолютно ликвидным из-за нехватки абсолютно ликвидных активов (А1) для покрытия сопоставимых по срочности пассивов (П1). В соотношении остальных групп на начало 2007 года и на конец 2007года ликвидность баланса показывает низкую степень ликвидности- кризисное состояние предприятия. близкое к банкротству.
4.Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года ниже нормативного значения-0,11;к концу года отмечен рост значения до 0,18. Полученная величина коэффициента на начало года свидетельствует о низкой платежеспособности, с незначительным ростом к концу года,
5. Коэффициент быстрой ликвидности характеризует прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Значение этого коэффициента на начало года составляет 0,73,а на конец года-0,66. Нормативное значение коэффициента - выше 1. Анализ показателя свидетельствует о низких платежных возможностях предприятия.
6.Коэффициент текущей ликвидности показывает, что текущие кредиторские обязательства не обеспечиваются материальными оборотными активами.
7.Рост выручки обусловлен увеличением физических объемов реализации услуг и повышением цен на услуги компании. Темп роста себестоимости выше процента роста выручки, что отрицательно сказывается на себестоимости единицы продукции. Рост внереализационных расходов и доходов и прочих операционных доходов и расходов значителен и оказал существенное влияния на прибыль. Отрицательное значение прибыли от продаж свидетельствует о работе предприятия в2006- 2007 годах со снижением конечной эффективности.
Таким образом, проведенный финансовый анализ ОАО «ЗСП» показывает, что на начало 2007 года положение предприятия можно оценить как кризисное. Динамика изменения показателей в течение года показывает тенденцию к ухудшению финансового положения предприятия: предприятие имеет низкую платежеспособность, финансово неустойчиво. Положение предприятия к концу 2006 года можно охарактеризовать как кризисное, близкое к банкротству.
Часть 3. Совершенствование деятельности ОАО «Завод Слоистых Пластиков» на основе данных финансово-хозяйственной деятельности предприятия
3.1. Мероприятия по совершенствованию деятельности предприятия

Совершенствование финансово-хозяйственной деятельности ОАО «ЗСП» рекомендуется выполнять по следующим направлениям:
1. Оптимизация денежного потока на предприятии;
2. Совершенствование управлением оборотного капитала предприятия;
3. Повышение эффективности деятельности предприятия.
Разработка и введение указанных мероприятий и постоянное их выполнение позволит предприятию иметь высокую платежеспособность и финансовую устойчивость, а также осуществлять деятельность с максимальной прибылью.
К мероприятиям первой группы следует отнести осуществление финансовой политики, позволяющей оптимизировать направления расходования денежных средств в соответствии с первоочередными задачами, осуществлять контроль за размером привлеченных средств и эффективностью их использования, прочие мероприятия финансового характера, позволяющие предприятию осуществлять свою деятельность в соответствии со своими возможностями.
К мероприятиям второй группы следует отнести оперативную ликвидацию дебиторской задолженности, лишних запасов и контроль за оптимальным наличием денежных средств.
К мероприятиям третьей группы следует отнести разработку таких направлений деятельности (введение новых материалоемких технологий, производство высокорентабельных продуктов, сокращение издержек), которые позволят компании иметь максимальную прибыль от деятельности.
Проведенный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия позволяет сделать вывод о кризисной финансовой ситуации на предприятии на момент проведения анализа. Поэтому в работе предлагаются мероприятия по указанным трем направлениям по оперативной нормализации финансового положения предприятия, позволяющие в короткие сроки восстановить его платежеспособность и повысить финансовую устойчивость.
1.Для оперативного восстановления платежеспособности предлагается осуществить следующие мероприятия:
1.1.Срочная продажа неиспользуемого производственного по цене, составляющей 70% его остаточной стоимости.
Как было отмечено во второй части работы, предприятие имеет на балансе производственное , требующее ремонта и фактически в деятельности предприятия не участвующего: оборудование смоловарки и 2 пресса. Остаточная стоимость неиспользуемого оборудования составляет-7561 тыс.руб. Оборудование предлагается продать за минимальную цену: 7561х0,7=5292,7 т.р., вырученные средства направить на пополнение стр.260 «Денежные средства». Разность между остаточной стоимостью и ценой продажи покрывается за счет прибыли предприятия (таблица 3.1).
Таблице 3.1
Продажа неиспользуемого производственного оборудования
Показатели
На конец отчетного периода
Измене-ние
Прог-нозный.
период
Показатели
На конец отчетного периода
Измене-ние
Прог-нозный.
период
Остаточная стоимость
18893
-7561
11332
прибыль
-30483
-2268,3
-32751,3
Денежные
средства
26428
5292,7
31720,7
 
 
 
 
Валюта баланса
-2268,3
Валюта баланса
 
-2268,3
 
1.2.Продажа двух третей имеющихся запасов готовой продукции со скидкой 10%. Стоимость готовой продукции по цене приобретения по данным баланса на 31.12.07г составляет.-68807 т. руб. Предлагается реализовать 67% готовой продукции по пониженным ценам, выручку направить на статью «денежные средства»,потери предприятия отнести за счет чистой прибыли (таблица 3.2).
Таблице 3.2
Продажа запасов готовой продукции
Показатели
На конец 2007г.
Изме-нение
Прогноз
Показ.
На конец 2007г.
Изме-нение
Прогноз
Готовая продукция
68807
-45871,3
22935,7
Прибыль
-32751
-4587,1
-37338,4
Денежные ср-ва
31720,7
41284,2
73004,9
 
 
 
 
Валюта баланса
 
-4587,13
 
Валюта баланса
 
-4587,1
 
1.3.Ликвидация дебиторской задолженности с предоставлением скидки 15% к сумме задолженности.
Предлагается провести переговоры с дебиторами для незамедлительного погашения задолженности ОАО «ЗСП», предложив им скидку 15%. Вырученные средства направить на статью «денежные средства», потери предприятия отнести за счет прибыли (таблица 3.3.).
1.4.Оформление долгосрочного займа для погашения большей части кредиторской задолженности.
Предприятия имеет кредиторскую задолженность перед поставщиками в размере 148641 т.р. Для погашения большей части задолженности предлагается взять займ в размере 80000 т.руб. сроком на 5 лет.(таблица 3.4 )
Таблице 3.3
Погашение дебиторской задолженности
Показатели
На конец 2007г.
Изме-нение
Прог-
ноз
Показ.
На конец 2007г.
Изме-нение
Прог-ноз
Дебиторская задолженность
3413
-3413
прибыль
-37338,4
-512
 
Денежные средства
73005
2901
75906
 
Валюта баланса
-512
Валюта баланса
-512
 
Целесообразность долгосрочного займа заключается в том, что предприятие в короткие сроки рассчитается с долгами (поставщики и подрядчики),восстановит платежеспособность и после проведения комплекса антикризисных мероприятий сможет восстановить нормальную прибыльную деятельность, постепенно- в течение 5-7 -и лет, вернуть заемные средства. Заемные средства предлагается взять в банке под поручительство Управляющей Компании и залог одного из зданий , со сроком погашения – через 5 лет и началом выплаты % через 1 год после оформления договора- для того, чтобы у предприятия было время восстановить нормальную финансовую деятельность.
Таблице 3.4
Погашение части кредиторской задолженности

Показатели
На конец 2007г.
Изм.
Прог-ноз
Показатели
На конец 2007г.
Изм.
Прог-ноз
 
 
 
 
займы и кредиты
80000
80000
 
 
 
 
кредиторская задолженность
148641
-80000
68641
Валюта баланса
 
 
Валюта баланса
 
 
2. Для оперативного укрепления финансовой устойчивости и повышения прибыльности компании предлагается осуществить следующие мероприятия:
2.1.Выведение из состава предприятия затратных объектов - закрытие убыточных цехов.
Анализ внутренней информации по доходности подразделений « ЗСП» за 2006 -2007 год позволил сформировать данные по участкам , деятельность которых за 2007 год имела убыток. Имеет место нерентабельная деятельность, основной причиной которой низкий объем продаж, ввиду низкого спроса на продукцию участков- тосол, смола НПС -3,подносы,стеклоочислитель и изделия для военной промышленности, которые выпускают данные участки:№1,4,5,8. Сотрудники из этих подразделений будут переведены в другие подразделения предприятия, поэтому потерь на обеспечение выплаты пособия не будет. Используя в качестве базы отчет о прибылях и убытках за 2007 год, просчитаем сокращение убытка ОАО « ЗСП» от закрытия нерентабельных участков и изменение финансовых результатов предприятия за год (таблицы 3.5 и 3.6.).
Таблица 3.5
Перечень участков ОАО «ЗСП» к закрытию
Наименование
Доходы(т.р.)
Расходы(т.р.)
Убыток
Участок 1
34025
42975
-8950
Участок 4
27546
34056
-6510
Участок 5
56034
67849
-11815
Участок 8
26733
39450
-12717
итого
144338
184330
-39992
Таблица 3.6
Изменение финансовых результатов ОАО «ЗСП» после закрытия нерентабельных участков (т.руб.)
Показатели
2007г.
изменения
Прогноз
Выручка от продажи товаров
576518
-144338
432180
Себестоимость
475435
-184330
291105
Валовая прибыль
101083
39992
141075
Коммерческие расходы
112832
- 
112832
Прибыль от продаж
-11749
39992
28243
проценты к уплате
24
- 
24
прочие доходы
41799
- 
41799
прочие расходы
42133
- 
42133
прибыль до налогообложения
-12107
39992 
27885
налог на прибыль
2919
- 
2919
чистая прибыль отчетного периода
-15026
39992