Анализ финансового состояния предприятия по данным финансовой отчетности.

Содержание
Введение
1. Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия
1.1. Значение анализа финансового состояния компании как инструмента для принятия управленческих решений
1.2. Система показателей, характеризующих финансовое состояние компании
2. Анализ финансового состояния компании ООО «Хайнц Россия» по данным отчетности
2.1. Краткая характеристика предприятия
2.2. Анализ актива баланса
2.3. Анализ пассива баланса
2.4. Анализ прибыли предприятия
2.5. Оценка финансовой устойчивости предприятия
2.6. Анализ ликвидности и платежеспособности
2.7. Анализ рентабельности и деловой активности
2.8. Общие выводы и рекомендации
Заключение
Список литературы
Приложения

Анализ финансового состояния предприятия по данным финансовой отчетности.

Долгосрочные обязательства
-
-
2
0,00
180
0,02
178
180
 -
9000,00
1.2.2
Краткосрочные обязательства
-
-
322495
41,701
551235
51,23
228740
551235
- 
170,93
1.2.3
Кредиторская задолженность
15006
100,07
203072
26,26
321465
29,88
118393
306459
2142,24
158,30
Горизонтальный анализ пассивов показал, что за 3 года изменение в источниках имущества составили 1060992 тыс. руб., это изменение произошло за счет роста собственного капитала на 203118 тыс. руб. и заемного капитала на 857874 тыс. руб., в составе заемного капитала произошел рост долгосрочных и краткосрочных обязательств на 180 тыс. руб. и на 551235 тыс. руб. соответственно и рост кредиторской задолженности на 306459 тыс. руб.. За 2 года изменение источников имущества составило 302633 тыс. руб.. Это изменение обусловлено снижением собственного капитала на 44678 тыс. руб. и ростом заемного капитала на 347311 тыс. руб. В составе заемного капитала произошел рост долгосрочных обязательств на 178 тыс. руб., краткосрочных обязательств на 228740 тыс. руб. и кредиторской задолженности на 118393 тыс. руб.
Вертикальный анализ пассива баланса показал, что в течение всех трех лет наибольшую долю занимают заемные средства 100,07% в 2005 году, 67,96% в 2006 году и 81,12% в 2007 году. Наблюдается устойчивая тенденция к росту данного показателя. В составе заемного капитала на долю краткосрочных обязательств приходится 41,7% в 2006 году, 51,23% в 2007 году.
Таблица 2.3.2
Анализ капитала и резервов предприятия
№ п/п
Собственный капитал
Абсолютная величина, тыс.руб.
Удельные веса, %
Отклонения в 2006 году
Отклонения к 2005 году
2005 год
2006 год
2007 год
2005 год
2006 год
2007 год
абсолютные, тыс.руб.
в удельных весах, %
относительные, %
абсолютные, тыс.руб.
в удельных весах, %
относительные, %
1
Уставный капитал
10
201030
201030
-100,00
81,13
98,98
17,85
100,00
201020
198,98
2010300
2
Добавочный капитал
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
Резервный капитал
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
4
Нераспределенная прибыль
-20
46756
2078
200,00
18,87
1,02
-44678
-17,85
4,44
2098
-198,98
-10390,00
 
Общая величина собственных капиталов и резервов
-10
247786
203108
100
100
100
-44678
0,00
81,97
203118
0,00
-2031080
Горизонтальный анализ собственного капитала показал, что в течение последних двух лет изменений в уставном капитале не произошло, добавочный и резервный капитал не формировался, это говорит о том, что изменение общей величины собственного капитала и резервов за два года было вызвано сокращением нераспределенной прибыли на 44678 тыс. руб., а за три года ростом прибыли на 2098 тыс. руб. и ростом уставного капитала на 201020 тыс. руб..
Анализ собственного капитала показал, что в течение трех лет существенных изменений в структуре не произошло. Наибольший удельный вес за последние два года занимает уставный капитал 81,13% в 2006 году, 98,98% в 2007 году. На долю нераспределенной прибыли приходится 200% в 2005 году, 18,87% в 2006 году и 1,02% в 2007 году.
Таблица 2.3.3
Анализ заемного капитала предприятия
№ п/п
Заемный капитал
Абсолютная величина, тыс.руб.
Удельные веса, %
Отклонения в 2006 году
Отклонения к 2005 году
2005 год
2006 год
2007 год
2005 год
2006 год
2007 год
абсолютные, тыс.руб.
в удельных весах, %
относительные, %
абсолютные, тыс.руб.
в удельных весах, %
относительные, %
1
Долгосрочные заемные средства
-
2
180
-
0,0004
0,02
178,00
0,02
9000,0
0,02
8999,98
 -
2
Краткосрочные заемные средства
-
322495
551235
-
61,36
63,15
228740
1,79
170,93
551235
63,15
 -
3
Кредиторская задолженность, в том числе:
15006
203072
321465
100,00
38,64
36,83
118393
-1,81
158,30
306459
-63,17
2142,24
3.1
задолженность перед бюджетом
-
10769
2562
-
2,05
0,29
-8207
-1,76
23,79
2562
0,29
- 
3.2
задолженность перед персоналом
1
5309
9400
0,01
1,01
1,08
4091
0,07
177,06
9399
1,07
940000
Продолжение таблицы 2.3.3
3.3
задолженность пол соц.страхованию
-
2397
1838
-
0,46
0,21
-559
-0,25
76,68
1838
0,21
- 
3.4
задолженность поставщиками подрядчикам
4
181970
297759
0,03
34,62
34,11
115789
-0,51
163,63
297755
34,09
7443975
3.5
прочие кредиторы
15001
2627
9906
99,97
0,50
1,13
7279
0,64
377,08
-5095
-98,83
66,04
4
Прочие краткосрочные пассивы
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
 
Общая величина заемных средств
15006
525569
872880
100,00
100
100
347311
-
166,08
857874
-
5816,87
Анализ заемных средств показал, что за последние три года произошел рост краткосрочных кредитов на 551235 тыс. руб., в составе кредиторской задолженности произошел рост задолженности перед бюджетом на 2562 тыс. руб., перед персоналом на 9399 тыс. руб., по социальному страхованию на 1838 тыс. руб., перед поставщиками и подрядчиками на 297755 тыс. руб. и снижение задолженности перед прочими кредиторами на 50956 тыс. руб., все эти изменения привели к росту кредиторской задолженности на 857874 тыс. руб.. За последние два года произошел рост краткосрочных обязательств на 118393 тыс. руб., в составе кредиторской задолженности произошел рост задолженности перед персоналом на 4091 тыс. руб., поставщиками на 115789 тыс. руб. и прочими кредиторами на 7279 тыс. руб., а также снижение задолженности перед бюджетом на 8207 тыс. руб. и по социальному страхованию на 559 тыс. руб.В составе заемного капитала наибольшую долю занимает кредиторская задолженность в 2005 году 100%, а в 2006 и в 2007 году краткосрочные заемные средства – 61,36% и 63,15% соответственно.
2.4. Анализ прибыли предприятия
Таблица 2.4.1
Общая оценка прибыли предприятия
№
Показатель
Сумма, тыс. руб.
Удельный вес, %
Отклонение от 2005
Отклонение от 2006
2005 год
2006 год
2007 год
2005 год
2006 год
2007 год
Абсолю
тное, тыс. руб.
Относи
тельное, %
Абсолю
тное, тыс. руб.
Относи
тельное, %
1
Выручка
3520226
3347547
4064657
100,00
100,00
100,00
544431
115,47
717110
121,42
2
Себестоимость
2863975
2608060
3248751
81,36
77,91
79,93
384776
113,44
640691
124,57
3
Валовая прибыль
656250
739487
815906
18,64
22,09
20,07
159656
124,33
76419
110,33
4
Коммерческие расходы
374697
424413
582501
10,64
12,68
14,33
207804
155,46
158088
137,25
5
Управленческие расходы
148566
270262
344957
4,22
8,07
8,49
196391
232,19
74695
127,64
6
Прибыль от продаж
132988
44812
-111552
3,78
1,34
-2,74
-244540
-83,88
-156364
-248,93
7
Проценты к уплате
16366
20022
45160
0,46
0,60
1,11
28794
275,94
25138
225,55
8
Прочие доходы
303222
220343
223515
8,61
6,58
5,50
-79707
73,71
3172
101,44
9
Прочие расходы
344052
265823
326490
9,77
7,94
8,03
-17562
94,90
60667
122,82
10
Прибыль до налогообложения
75792
-20690
-259687
2,15
-0,62
-6,39
-335479
-342,63
-238997
1255,13
11
ОНА
28
215
44617
0,00
0,01
1,10
44589
158881,13
44402
20752,09
12
ОНО
2
178
3684
0,00
0,01
0,09
3682
161791,83
3506
2069,66
13
Налог на прибыль
28993
7043
0,82
0,21
0,00
-28993
0,00
-7043
0,00
14
Налоговые санкции
50
44
1
0,00
0,00
0,00
-49
2,01
-43
2,27
15
Чистая прибыль
46776
-27740
-218755
1,33
-0,83
-5,38
-265531
-467,67
-191015
788,59
Горизонтальный анализ прибыли показал, что выручка за три года увеличилась на 544431 тыс. руб. (115,47%), а за два года на 717110 тыс. руб. (121,42%), при этом себестоимость также выросла за три года на 384776 тыс. руб., а за два на 640691 тыс. руб., однако в 2005 году предприятие получило чистую прибыль в размере 46776 тыс. руб., а уже в 2006 году убыток в сумме 27740 тыс. руб., за два года убыток увеличился на 191015 тыс. руб.
Проведенный вертикальный анализ прибыли показал, что доля в выручке себестоимости составляет 81,36% в 2005 году, 77,91% - 2006 году и 79,93% в 2007 году. Доля чистой прибыли в выручке составляет 1,33% в 2005 году, 0,83% - 2006 году и 5,38% в 2007 году.
2.5. Оценка финансовой устойчивости предприятия
Финансовая устойчивость – это независимость предприятия, способность маневрировать собственными средствами для обеспечения бесперебойного процесса деятельности предприятия. Анализ финансовой устойчивости необходим для того, чтобы определить насколько предприятие зависит от заемных средств.
Таблица 2.5.1
Анализ финансовой устойчивости
№ п/п
Показатели
2005 год
2006 год
2007 год
Изменение к 2005 году
Изменение к 2006 году
1
Источники собственных средств
-10
247786
203108
203118
-44678
2
Основные средства и прочие внеоборотные активы
6
22310
25040
25034
2730
3
Наличие собственных оборотных средств Ес (стр.1 - стр.2)
-16
225476
178068
178084
-47408
4
Долгосрочные кредиты и заемные средства
2
180
180
178
5
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат, Ет (стр.3 + стр.4)
-16
225478
178248
178264
-47230
6
Краткосрочные кредиты и заемные средства
322495
551235
551235
228740
7
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат Ео, (стр.5 + стр.6)
-16
547973
729483
729499
181510
8
Общая величина запасов и затрат
160
346271
430864
430704
84593
9
Излишек (+) или недостача (-) собственных оборотных средств Ес (стр.3 - стр.8)
-176
-120795
-252796
-252620
-132001
10
Излишек (+) или недостача (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат, Ет (стр.5 - стр.8)
-176
-120793
-252616
-252440
-131823
11
Излишек (+) или недостача (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат, Ео (стр.7 - стр.8)
-176
201702
298619
298795
96917
12
Тип финансовой ситуации
Кризисная
Неустойчивая
Неустойчивая
 
 
Проведенный анализ показал, что в 2005 году предприятие испытывало только недостаток всех средств, таким образом на предприятии было кризисное финансовое состояние. В 2006 и в 2007 году ситуация изменилась и предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств, собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов. В связи с этим в 2007-2008 годах на предприятии неустойчивое финансовое положение.
Однако, кроме абсолютных показателей, финансовую устойчивость характеризуют и относительные коэффициенты. Для определения финансовой устойчивости рассчитываются следующие показатели финансовой устойчивости:
(2.5.1)
где Ка – коэффициент автономии, должен быть >0,5
(2.5.2)
где Кмсс – коэффициент маневренности собственных средств, должен быть > 0,5
(2.5.3)
где Кфз – коэффициент финансовой зависимости, должен быть < 2