Управление ликвидностью и платежеспособностью коммерческого банка.

Введение
1. Ликвидность и платёжеспособность коммерческого банка
2. Учет риска ликвидности
3. Функции и задачи управления банковской ликвидностью 11
4. Анализ и оценка ликвидности. Расчет потребности в ликвидных
активах. 14
Заключение 29
Список использованной литературы 31

Управление ликвидностью и платежеспособностью коммерческого банка.

Существующие методы управления ликвидностью основаны на управлении только активами, только пассивами или теми и другими одновременно. Каждый из этих методов управления имеет как свои преимущества, так и недостатки, а поэтому применяется в зависимости от содержания банковского портфеля, характера банковских операций и среды, в которой действует банк.
4. Анализ и оценка ликвидности.
Расчет потребности в ликвидных активах.
Самым важным этапом в процессе управления ликвидностью является оценка ликвидности и определение ее уровня. Для отечественной банковской системы характерно существенное различие между нормативами ликвидности, с помощью которых Центральный банк проводит контроль банковской ликвидности и управляет денежной массой на макроэкономическом уровне, и внутренней ликвидностью банка, определяемой из текущей ситуации и специфики функционирования банка. Различия между этими двумя системами оценки ликвидности приводят к неадекватной внешней оценке банка как контрагента и, кроме того, в какой-то степени вводят Центральный банк в заблуждение.
Чтобы сделать правильные выводы, надо оценивать динамику показателей ликвидности, а также причины, их вызывающие, — увеличение доли ликвидных или неликвидных активов, приток средств клиентов или их отток. Следует также иметь в виду, что указанные параметры должны лежать в определенном диапазоне — чрезмерно низкая ликвидность связана с риском, а избыточная ликвидность — с недополученными доходами.
Основными методами оценки потребности банка в ликвидных средствах являются:
1) метод оценки источников и использования средств (метод определения величины разрыва ликвидности по различным срокам);
2) коэффициентный метод (или метод показателей ликвидности);
3) метод структуры средств.
Метод оценки источников и использования средств заключается в определении величины разрыва ликвидности в течение заданного периода, равной разнице между ожидаемыми притоками и потенциальными оттоками наличности, и представляет наглядную модель движения активов и пассивов банка.
На практике разрыв в ликвидности определяется как разность между активами, погашение которых приходится в данный момент, и пассивами, возврат которых приходится также в данный момент. Суммы, полученные в строке «разрыв ликвидности», представляют в абсолютном выражении информацию о соответствии или несоответствии объемов ресурсов и вложений на конкретную дату4.
В результате анализа возникает диаграмма разрывов по основным валютам. Обычно отдельно анализируются рубли и доллары, а также сводные данные. Далее осуществляется лимитирование допустимой величины отношения разрыва в тот или иной момент к сумме пассивов в тот или иной момент.
Разумеется, трансформирование краткосрочных пассивов в длинные активы довольно выгодно за счет естественного увеличения процентного спрэда <7>, но такая стратегия приводит к увеличению процентного риска. Наоборот, чем меньше величина разрывов по срокам, тем ниже риск, однако больше процентные издержки банка. Вот почему оптимизация коэффициента трансформации является важнейшей задачей финансового управления, а контроль за этим показателем должен осуществляться коллегиальным органом, сформированным по решению высшего руководства банка в целях оптимального управления ресурсами банка и их ликвидностью.
<7> Разница между процентной ставкой по активам и ставкой по пассивам.
Обычно объемы возвратов активов и оттока депозитных средств планируются по данным соответствующих подразделений. Эти сведения получаются из расшифровок по срокам погашения активов и пассивов, применяемых при обычных расчетах ликвидности, при этом разница итогов планируемых притоков и оттоков отражает планируемый дисбаланс.
Отсюда видно, что важнейшим фактором, влияющим на состояние ликвидности, являются вероятные притоки и оттоки денежных средств. Их объем в отличие от плановых не всегда зависит от внутрибанковских потребностей, а может зависеть от различных рыночных условий: цикличности, законодательных изменений, других факторов конъюнктуры и финансовой политики. Возможный объем таких средств определяется по историческим данным за достаточно продолжительный прошлый период, а отслеженные закономерности отображаются в планируемом периоде.
Оценка будущих вкладов и ссуд состоит в разделении прогноза роста депозитов и кредитов на три основных компонента:
1) трендовый компонент, который банк может определять с помощью построения тренда (постоянно возрастающей кривой). Точками кривой могут быть вклады и кредиты на конец года, за квартал, месяц, за достаточно длинный базовый период, чтобы можно было выявить тенденцию или долгосрочный средний темп роста5;
2) сезонный компонент определяет, какие изменения в состоянии вкладов и кредитов в течение какого-либо месяца в сравнении с их уровнем на конец последнего года вызваны сезонными факторами;
3) циклический компонент представляет собой положительное или отрицательное отклонение от совокупного уровня ожидаемых вкладов и кредитов, вычисляемое как сумма трендового и сезонного компонентов, и зависит от состояния экономики в этом году.
Реализация описанного подхода предполагает применение для расчетов методов статистического анализа исторических данных, прогнозирования тенденций, использование стандартных пакетов программ обработки статистической информации.
Применение коэффициентного метода совокупности с плановым дисбалансом позволяет более точно спрогнозировать размер итогового разрыва ликвидности. Когда источники ликвидных средств превышают использование ликвидных средств, банк имеет положительный разрыв ликвидности. Этот излишек ликвидных средств должен быть инвестирован в активы, приносящие доход.
Когда же объем использования ликвидных средств превышает величину их источников, то банк сталкивается с дефицитом ликвидных средств или отрицательным разрывом ликвидности. И тогда он должен получить средства из наиболее дешевых и доступных по времени источников.
Источниками покрытия отрицательного дисбаланса могут служить:
-разработанные банком новые депозитные услуги;
-возможная реализация государственных ценных бумаг;
-недоиспользованные лимиты по открытым другими банками кредитным линиям;
-установление встречных лимитов на новые банки;
-сделки по операциям РЕПО;
-сделки по ломбардному кредитованию — кредитованию от Центрального банка под залог ценных бумаг;
-межфилиальные кредиты (для филиалов).
Но в любом случае при рассмотрении вопроса продажи активов или приобретения пассивов банк (филиал) должен оценивать следующие факторы:
при продаже активов:
— прибыль или убыток от продажи ценных бумаг;
— увеличение или уменьшение налогов;
— стоимость операций (например, оплата брокерских услуг, пошлин);
при приобретении пассивов:
— обязательные резервы;
— затраты на обслуживание обязательств и маркетинговых усилий по созданию новых продуктов;
— процентные расходы.
Метод структуры средств может быть отнесен к приемам прогнозирования объемов средств на корреспондентском счете, необходимых для выполнения банком своих обязательств перед клиентами по возврату депозитных средств и предстоящей выдаче кредитов.
Данный метод может быть использован в оперативном планировании текущей ликвидности в режиме «сегодня на завтра». При этом банк (филиал) на планируемый день должен определиться с объемами:
а)обязательств по «горячим деньгам» — средствам, которые точно должны уйти из банка;
б)обязательств по «ненадежным средствам» — средствам, значительная часть которых может быть изъята в течение дня; особое значение необходимо придавать крупным вкладам (в том числе и крупным остаткам на расчетных счетах) — это так называемые «спящие депозиты»;
в)обязательств по «стабильным средствам» — средствам, вероятность изъятия которых наименьшая (ключевые депозиты).
На следующем этапе следует определить, в каком размере по каждой из полученных категорий (а—б—в) необходимо иметь наличные средства. Например, по категории «а» — 95%, по категории «б» — 25—30%, по категории «в» — 11—15%. Тогда резерв ликвидных средств может быть определен следующим образом:
Резерв ликвидных средств = 0,95 x обязательства по «горячим деньгам» + 0,30 x ненадежные средства + 0,15 x стабильные средства.
При этом пропорции разделения массы обязательств на данные категории и степень их необходимого резервирования должны определяться банком индивидуально на основе накопленного опыта наблюдения, учета специфики клиентской базы и ситуации на рынке — фондовом и межбанковском.
Кроме того, при наличии заявок на получение кредитов и известном на данный момент объеме погашения кредитов потребность банка в ликвидных средствах будет определяться следующим образом:
Резерв ликвидных средств = 0,95 x обязательства по «горячим деньгам» + 0,30 x ненадежные средства + 0,15 x стабильные средства + суммы планируемых выдач кредитов – суммы планируемых погашений кредитов.
Применение данного метода позволяет максимально снизить риск ликвидности, ограничивая в то же время возможности получения наибольшей прибыли, поскольку рассчитанные объемы резервов могут оказаться невостребованными, а затраты на их поддержку существенными. А поэтому минимизация этих затрат в такой ситуации может быть достигнута только за счет быстрой реализации избыточных резервов.
Таким образом, управление ликвидностью для банка — есть основа его существования. Поддержание необходимого уровня ликвидности дает возможность кредитной организации не только отвечать по своим обязательствам различного уровня, но и осуществлять динамичное развитие, направленное на получение необходимой нормы прибыли. Вот почему процесс управления ликвидностью, осуществляемый в рамках финансового менеджмента, является частью комплексного процесса и затрагивает все аспекты деятельности банка.
Наличие тесной взаимосвязи между такими характеристиками работы банка, как его ликвидность и платежеспособность, а также необходимость создания на уровне каждого коммерческого банка методик управления ликвидностью банка в соответствии с требованиями ЦБ РФ определяют актуальность проблемы построения единой системы управления ликвидностью и платежеспособностью банка посредством применения системного подхода, который позволил бы рассматривать управление ликвидностью и платежеспособностью как сложную саморегулирующуюся систему с иерархической структурой, единой сетью обмена информации и методической базы, включенную в общую систему управления банком.
Исходным моментом построения системы служит наличие проблемной ситуации и цели управления, поскольку система должна являться средством достижения цели. В рассматриваемой нами ситуации проблема может быть определена как необходимость поддержания достаточного уровня ликвидности и платежеспособности коммерческого банка. Целью же является создание системы управления ликвидностью и платежеспособностью банка.
Наиболее полная модель системы включает подсистемы и их элементы, все связи между ними внутри системы и связи определенных элементов с окружающей средой. Данная модель объединяет три более простые модели: модель "черного ящика", модель состава, модель структуры6.
Последовательное построение данных моделей позволит нам создать целостную систему. Модель "черного ящика" предполагает определение входов и выходов системы, внутреннее же содержание системы рассматривается как "черный ящик".
Для решения данной задачи необходимо выделение всех надсистем, в которые входит исследуемая система в качестве части. Так, система управления ликвидностью и платежеспособностью банка является частью системы управления банком, банк же является составной частью многих систем. Следствием этого является необходимость рассмотрения внешних факторов, влияющих на ликвидность и платежеспособность банка. Если рассматривать систему управления ликвидностью и платежеспособностью банка как подсистему банка, то в данном случае необходимо выделение внутренних факторов, влияющих на ее функционирование. Исходя из круга факторов определяются источники внутренней и внешней информации, необходимой для ретроспективного анализа влияния указанных факторов.
Источниками внутренней информации в данном случае могут служить:
внутренние нормативные документы банка, в том числе правила построения расчетной системы банка, учетная политика банка и все относящиеся к ней документы, организующие и регламентирующие систему внутреннего учета банка, в частности формы первичных документов, разработанных в данном банке, правила документооборота, технология обработки учетной информации и т.д.;
отчетность банка, в том числе официальная (включающая формы отчетности, установленные Центральным банком) и внутренняя (в соответствии с формами, разработанными в самом банке);
первичные документы (кассовые, мемориальные и внебалансовые);
документация, связанная с оформлением различных банковских операций7.
Источниками внешней информации могут служить:
нормативные документы ЦБ РФ, в том числе регламентирующие порядок управления ликвидностью (Инструкция №1, Письмо № 139-Т и т.д.);
данные о состоянии рынка ценных бумаг, в том числе курсы, объемы спроса и предложения;
данные о состоянии межбанковского рынка, в том числе ставки спроса и предложения кредитов, объемы и сроки предоставляемых кредитов;
данные для анализа банков-конкурентов;
показатели общеэкономической ситуации в стране.
В процессе анализа могут быть использованы статистические, аналитические данные, а также экспертные оценки.
Следующим моментом является постановка задач, которые должны решаться исследуемой системой, и определение выходных данных системы.
Применительно к управлению ликвидностью и платежеспособностью система должна включать как минимум:
управление ликвидностью, в том числе поддержание на достаточном уровне значений показателей ликвидности в соответствии с Инструкцией ЦБ РФ №1, поддержание ликвидности балан са, поддержание ликвидности активов, сбалансированности входящих и исходящих потоков платежей;
управление платежеспособностью, в том числе управление платежеспособностью корреспондентских счетов и касс банка.
В результате мы приходим к окончательному определению входящих и выходящих данных рассматриваемой системы (см. рисунок 1).
Кроме этого, в рамках рассматриваемой модели необходимо определить основные черты и направления развития всех надсистем, которым принадлежит система управления ликвидностью и платежеспособностью банка, в частности сформулировать их цели и противоречия между ними, а также определить как планируемую, так и реальную роль системы управления ликвидностью и платежеспособностью, рассматривая эту роль как средство достижения целей банка. Следует отметить, что система управления ликвидностью и платежеспособностью банка является частью общей системы управления банком, которая может быть представлена как совокупность систем управления активами, пассивами, доходностью, рентабельностью банка. В связи с этим следует отметить, что целью системы управления ликвидностью и платежеспособностью является поддержаниепоказателей ликвидности и платежеспособности на достаточно высоком уровне; для достижения данной цели должны быть решены рассмотренные нами ранее задачи управления ликвидностью, к которым относятся: обеспечение банку способности в установленные сроки погасить все обязательства; создание условий, позволяющих банку избежать положения, при котором он вынужден продать свои активы по заниженной цене для выполнения своих обязательств; защита банка от необходимости платить завышенные проценты по своим обязательствам; создание условий, позволяющих минимизировать дополнительную потребность в денежных средствах для проведения платежей. В дополнение к этому система должна создавать условия выполнения задачи управления платежеспособностью банка, состоящей в проведении платежей клиентов, а также собственных платежей банка. Подобная постановка задач системы управления ликвидностью и платежеспособностью определяет необходимость ее тесной связи с системами управления активами, пассивами, а также доходностью банка.
Для определения внутреннего строения системы управления ликвидностью и платежеспособностью перейдем к рассмотрению модели состава, которая предполагает описание подсистем и элементов рассматриваемой системы. Влияние различных факторов на рассматриваемую сис тему (входы системы) определяет необходимость анализа внутренних и внешних факторов, влияющих на ликвидность и платежеспособность. Исходя из постановки задач системы необходимо постоянное прогнозирование и построенное на его основе планирование состояния ликвидности и платежеспособности, что позволит банку заблаговременно корректировать структуру активов и пассивов для поддержания ликвидности баланса, необходимой структуры ликвидных активов не только в краткосрочном, но и в среднесрочном и долгосрочном периодах. Задача проведения всех платежей, а также необходимость постоянного поддержания показателей ликвидности и платежеспособности определяет необходимость текущего управления.
Представляется целесообразным для построения системы управления ликвидностью и платежеспособностью банка по модели состава объединить все вопросы, связанные с методическим обеспечением указанных процессов, в подсистему методического обеспечения процесса управления ликвидностью и платежеспособностью, а организационные вопросы, связанные с информационным обеспечением управления, взаимосвязями между различными подразделениями, документационным обеспечением, объединить в подсистему организации управления ликвидностью и платежеспособностью.
Таким образом, подсистема методического обеспечения процесса управления ликвидностью и платежеспособностью должна включать следующие элементы: анализ внутренних и внешних факторов, влияющих на ликвидность и платежеспособность; прогнозирование состояния ликвидности и платежеспособности банка; планирование состояния ликвидности и платежеспособности банка; текущее управление ликвидностью и платежеспособностью банка, включающее такие подэлементы, как: отслеживание показателей ликвидности и платежеспособности, как утвержденных ЦБ РФ, так и разработанных на уровне коммерческого банка; управление платежеспособностью касс банка, предполагающее отслеживание входящих и исходящих потоков наличных денежных средств и определение дисбаланса данных потоков; управление платежеспособностью корреспондентских счетов банка, включающее отслеживание входящих и исходящих потоков безналичных платежей, расчет их дисбаланса и оптимизацию источников дополнительных денежных средств для поддержания платежеспособности банка.
Подобное построение подсистемы методического обеспечения объясняется тем, что в условиях усиливающейся конкуренции в банковской сфере все более важное значение приобретает совершенствование методов управления. Исходным моментом процесса управления является выработка и принятие решений, которые должны основываться на анализе ситуации, определение проблем, возможностей и целей дальнейшего развития. Адекватное решение данных задач возможно лишь на основе анализа текущей ситуации, динамики изменения показателей деятельности банка, влияния различных факторов, последующего построения на этой основе прогноза развития ситуации и планирование с учетом данных прогноза и принятых решений по корректировке работы банка.
Подсистема организации управления должна включать следующие элементы: организационную подструктуру; взаимосвязи между подразделениями банка в процессе управления ликвидностью и платежеспособностью; информационное обеспечение процесса управления; документацию и документооборот по операциям, связанным с процессом управления ликвидностью и платежеспособностью банка, в том числе документацию, требуемую ЦБ РФ, и документацию, разработанную в рамках учетной политики банка.
Для создания системы управления ликвидностью и платежеспособностью каждого конкретного банка требуется не только расчленение системы на составные элементы, но и расчленение подсистем на подсистемы более низкого уровня. В принципе, процесс такого разделения, проникновения вглубь системы может быть бесконечным, он ограничен лишь потребностями конкретного банка.