Анализ хозяйственной деятельности на примере компании ОАО "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт"

При написании данной работы использовалась как вторичная, так и первичная информация. Были использованы учебные пособия, журналы, Интернет, ежегодные отчеты фирм, внутренняя отчетность предприятия и другая вторичная информация. ...

Введение……………………………………………………………………….3
1 Характеристика предприятия как объекта анализа……………………….5
1.1 Краткая характеристика предприятия, его производственной базы и рыночной конъюнктурной ситуации…………………………….………………....5
1.2 Учетная политика предприятия, действующая в анализируемом периоде……………………………………………………………………………….7
1.3 Информационная база анализа………………………………………….10
2 Анализ финансово-экономического состояния предприятия………….12
2.1 Оценка имущественного состояния……………………………………12
2.2 Анализ источников имущества предприятия………………………….17
2.3 Анализ финансовой устойчивости……………………………………...23
2.3.1 Оценка чистых активов организации…………………………...........23
2.3.2 Расчет собственного оборотного капитала и оценка его достаточности………………………………………………………………………30
2.4 Анализ платежеспособности предприятия…………………………….38
2.5 Анализ экономических (финансовых) результатов…………………...47
3 Комплексная оценка финансового состояния организации……………64
3.1Факторный анализ деятельности предприятия по модели «Du Pont» и повышения эффективности функционирования организации…………………..64
3.2 Прогнозирование возможности банкротства при помощи модели Э.Альтмана………………………………………………………………………….67
3.3 Оценка интенсификации и экстенсификации развития организации…………………………………………………………………………69
4 Анализ труда и оценка состояния социальных условий работы коллектива…………………………………………………………………………..71
Заключение…………………………………………………………………...87
Список использованных источников……………………………………….89
Приложение………………………………………………………………….90

За последние десять лет роль коммерческих структур в экономике значительно возросла. Развитие рыночных отношений в стране и углубление взаимосвязей с мировой системой хозяйства требует от хозяйствующих субъектов все большего проявления инициативы при осуществлении деятельности. Каждая, даже самая маленькая фирма является одним из элементов в системе, называемой экономикой государства. От того, насколько эффективна коммерческая деятельность каждой отдельно взятой организации, зависит уровень развития экономики государства в целом. В свою очередь, от уровня развития экономики зависят возможности развития хозяйствующими субъектами своей деятельности.
Начиная с 90-х годов, процесс формирования экономики значительно изменяется, принимая боле открытую и доступную форму. Экономика Российской Фед ерации осуществляет активное участие в международных операциях, что оказывает существенное влияние на внутреннюю ситуацию в стране, посредствам следующих факторов:
• Рынки финансовых услуг;
• Рынки капитала и услуг.
Влияние такого характера влекло за собой многочисленные изменения, которые в значительной мере сказывались на отечественных предприятиях. Они должны были соответствовать уже международным стандартам, как в самом производстве товаров, так и в их качестве.
В то же время, выход на международные рынки, предоставлял российской экономике новые возможности для развития.
Открывались возможности не только для России, но и для заграничных стран – ввоз товаров импортного производства значительно увеличился, качество данного товара в разы превышал, отечественное.
Не смотря на то, что прошло уже достаточно времени, российское производство все же отстает в своем качестве от импортного. Именно, исходя из этого факта, данная тема еще долгое время будет актуальной для изучения.
Заграничный опыт для российского рынка играет очень важную роль, игнорировать который просто не представляется возможным. Однако и гнаться за ним, тоже не стоит. Необходимо изучать и сравнивать, и только на основании полученных таким образом данных, можно будет предпринимать какие-либо рациональные действия.
Для обеспечения успешного развития бизнеса необходимо постоянно повышать уровень производства и реализации продукции.
Цель курсовой работы – провести анализ хозяйственной деятельности на примере компании ОАО "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт"
Для достижения поставленной цели были выделены следующие задачи:
1. Провести анализ финансово-экономического состояния предприятия;
2. Осуществить комплексную оценку финансового состояния организации;
3. Провести анализ труда и оценка состояния социальных условий работы коллектива.
Объект исследования – компания ОАО "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт"

[8, с. 32]Таким образом, определение собственного капитала и его источников является важным и ответственным для предприятия видом деятельности.В таблицах 14, 15, 16 приведен аналитический расчет собственного оборотного капитала и факторов, влияющих на его изменение, а компании ОАО «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт», в динамике за три года: 2010, 2011, 2012 года.Динамика собственного оборотного капитала представлена на рисунке 5.Таблица 14 - Аналитический расчет собственного оборотного капитала и факторов, влияющих на его изменение в компании «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт», 2010 годПоказателиКод строкиВеличинаТемп прироста в % (+) (-)Коэффициент соотношения факторов и результативного показателя, в доляхВлияние факторов в %, 8=4*5На начало периодаНа конец периодаИзменения за период (+), (-), сумма 3=2-14=(3/1)*100Начало периодаКонец периодИзменение за периодАБ123456781.Оборотные активы1200487 621514 36526 7445,481,4971,5340,0388,2092.Обязательства (краткосрочные и долгосрочные)590, 690161 819179 13417 31510,70,4970,5340,0385,3153.Чистые оборотные активы325 802335 2319 4292,8941,001,00х2,8944.Капитал и резервы490831 005961 823130 81815,7422,5512,8690,31840,1535.Капитал, направляемый на формирование внеоборотных активов47050520362659212138924,0281,5511,8690,31837,2596.Собственный оборотный капитал 32580233523194292,8941,001,00х 2,894Таблица 15 - Аналитический расчет собственного оборотного капитала и факторов, влияющих на его изменение в компании «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт», 2011 годПоказателиКод строкиВеличинаТемп прироста в % (+) (-)4=(3/1)*100Коэффициент соотношения факторов и результативного показателя, в доляхВлияние факторов в %, 8=4*5На начало периодаНа конец периодаИзменения за период (+), (-), сумма 3=2-1Начало периодаКонец периодИзменение за периодАБ123456781.Оборотные активы1200533 849533 873240,0041,5931,425-0,1670,0072.Обязательства (краткосрочные и долгосрочные)1400, 1500198 629159324-39305-19,7880,5930,425-0,167-11,7253.Чистые оборотные активы335 2203745493932911,7321,001,00х11,7324.Капитал и резервы1300961 4521010560491085,1082,8682,698-0,1714,6495.Капитал, направляемый на формирование внеоборотных активов137062623263601197791,5621,8681,698-0,172,9176.Собственный оборотный капитал3352203745493932911,7321,001,00х11,732Таблица 16 - Аналитический расчет собственного оборотного капитала и факторов, влияющих на его изменение в компании «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт», 2012 годПоказателиКод строкиВеличинаТемп прироста в % (+) (-)4=(3/1)*100Коэффициент соотношения факторов и результативного показателя, в доляхВлияние факторов в %, 8=4*5На начало периодаНа конец периодаИзменения за период (+), (-), сумма 3=2-1Начало периодаКонец периодИзменение за периодАБ123456781.Оборотные активы1200533 873717 943184 07034,4781,4251,6380,21249,1442.Обязательства (краткосрочные и долгосрочные)1400, 1500159 324279 552120 22875,4610,4250,6380,21232,0993.Чистые оборотные активы 374 549438 39163 84217,0451,001,00х17,0454.Капитал и резервы13001 010 5601 153 566143 00614,1512,6982,631-0,06738,1815.Капитал, направляемый на формирование внеоборотных активов13706360117151757916412,4471,6981,631-0,06721,1366.Собственный оборотный капитал 3745494383916384217,0451,001,00х17,045Рисунок 5 – Динамика собственного оборотного капиталаНа рисунке 5 видно что на начало периода собственный оборотный капитал значительно меньше, чем на конец периода. С 2010 года наблюдается положительная динамика собственного оборотного капитала, который к концу 2012 года составил 438391 тыс. руб.Повышение величины собственного оборотного капитала рассматривается как положительное явление для предприятия, которое связано с получением прибыли, увеличением величины оборотных активов и уменьшением долгосрочных и краткосрочных обязательств. На основании проведенного анализа можно сделать следующие выводы:Оборотные активы ежегодно увеличиваются. Как уже отмечалось выше, происходит это посредствам удорожания запасов, а так же их систематического увеличения;Увеличивается и сумма обязательств, как краткосрочных, так и долгосрочных. Данный результат характеризуется увеличением кредиторской задолженности, которая к 2012 году, увеличивается порядка на 17%;Как следствие из первых двух пунктов, происходит увеличение чистых активов;Пассив баланса так же увеличивается по обеим приведенным статьям баланса: Капиталы и резервы, а так же капиталы, посредствам которых происходит формирование внеоборотных активов;Исходя из того, что большая часть составляющих бухгалтерского баланса изменяется в сторону увеличения, возрастает и такой показатель, как собственный оборотный капитал. Оценка достаточности источников финансирования текущей деятельности предприятия и качественная оценка типа финансовой устойчивости представлены в таблицах 17, 18, 19. По таблицам 17, 18, 19 видно, что предприятие на протяжении анализируемого периода находится в кризисном финансовом состоянии. Это положение задается следующими условиями:- излишек или недостаток собствен, средств < 0;- излишек или недостаток долгоср. источников формирования запасов < 0;- излишек или недостаток общей величины основных источников формирования запасов < 0.За 2010 год недостаток собственного оборотного капитала увеличился на 201130 тыс. руб. В 2011 году недостаток СОК снизился на 69161 тыс. руб. так как прирост СОК был выше прироста запасов и НДС. В 2012 году недостаток собственного оборотного капитала увеличился на 105998 тыс. руб. Таблица 17 – Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования 2010 годПоказателиНа начало периодаНа конец периодаИзменение за периодА1231.Собственный оборотный капитал32580233523194292.Долгосрочные обязательства108091856477553.Долгосрочные источники формирования запасов (3=1+2)336611353795171844.Краткосрочные кредиты и займы0005.Общая величина основных источников формирования запасов (5=3+4)336611353795171846.Запасы и НДС2428124533712105597.Излишек (+) или недостаток (-) собственного оборотного капитала (7=1-6)82990-118140-2011308.Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов (8=3-6)93799-99576-1933759.Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (9=5-6)93799-99576-19337510.Качественная оценка типа финансовой устойчивости  011.Коэффициент маневренности0,3920,349-0,04412.Коэффициент автономии источников формирования запасов0,9680,948-0,02013.Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками1,3870,772-0,61614.Коэффициент обеспеченности собственными средствами0,6680,652-0,016Таблица 18 – Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования 2011 годПоказателиНа начало периодаНа конец периодаИзменение за период1.Собственный оборотный капитал335220374549393292.Долгосрочные обязательства1856417946-6183.Долгосрочные источники формирования запасов (3=1+2)353784392495387114.Краткосрочные кредиты и займы0005.Общая величина основных источников формирования запасов (5=3+4)353784392495387116.Запасы и НДС453360423528-298327.Излишек (+) или недостаток (-) собственного оборотного капитала (7=1-6)-118140-48979691618.Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов (8=3-6)-99576-31033685439.Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (9=5-6)-99576-310336854310.Качественная оценка типа финансовой устойчивости   11.Коэффициент маневренности0,3490,3710,02212.Коэффициент автономии источников формирования запасов0,9480,9540,00713.Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками0,7720,9120,14114.Коэффициент обеспеченности собственными средствами0,6280,7020,074Таблица 19 – Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования 2012 годПоказателиНа начало периодаНа конец периодаИзменение за периодА1231.Собственный оборотный капитал374549438391638422.Долгосрочные обязательства179462325453083.Долгосрочные источники формирования запасов (3=1+2)392495461645691504.Краткосрочные кредиты и займы0005.Общая величина основных источников формирования запасов (5=3+4)392495461645691506.Запасы и НДС4235285933681698407.Излишек (+) или недостаток (-) собственного оборотного капитала (7=1-6)-48979-154977-1059988.Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов (8=3-6)-31033-131723-1006909.Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (9=5-6)-31033-131723-10069010.Качественная оценка типа финансовой устойчивости  011.Коэффициент маневренности0,3710,3800,00912.Коэффициент автономии источников формирования запасов0,9540,950-0,00513.Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками0,9120,763-0,14914.Коэффициент обеспеченности собственными средствами0,7020,611-0,0912.4 Анализ платежеспособности предприятияПлатежеспособность предприятия характеризует такой показатель, как платежеспособность. Только в том случае, если организация в состоянии покрыть имеющиеся у нее краткосрочные обязательства, на данный момент времени, она является платежеспособной. Основным условием в данном случае будет являться следующее: денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, направленные на покрытие текущей задолженности организации, должны принадлежать целиком и полностью именно данной организации. Анализ платежеспособности предприятия производится с целью достижения следующих целей:Реальная оценка текущей деятельности предприятия;Обоснованное прогнозирование финансовой деятельности предприятия;Данные, которые при необходимости предоставляются инвесторам.Именно на основании данных такого анализа, осуществляется выдача кредитов на различные временные периоды.Посредствам данного анализа, производится и заключение договоров, между экономическими участниками рынка (между различными предприятиями).В таблицах 20,21,22, приводится анализ ликвидности баланса компании «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт» в динамике за три года: 2010,2011,2012 года.В таблицах 23, 24, 25 приводится анализ ликвидности самой компании «НК «Роснефть» Курганнефтепродукт», в динамике за три года: 2010, 2011, 2012 года.Таблица 20 - Анализ ликвидности баланса компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2010 годАктивНа начало периодаНа конец периодаПассивНа начало периодаНа конец периодаПлатежный излишек (недостаток)На начало периодаНа конец периодаА11440523460П1137369168270-122964-144810А222727953525П20022727953525А3244717456382П31080918564233908437818А4505203626592П4843426973125-338223-346533Баланс9916041159959Баланс9916041159959  Таблица 21 - Анализ ликвидности баланса компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2011 годАктивНа начало периодаНа конец периодаПассивНа начало периодаНа конец периодаПлатежный излишек (недостаток)На начало периодаНа конец периодаА12346040190П1168270127318-144810-87128А25352566755П2005352566755А3456382426432П31856417946437818408486А4626592636011П49731251024124-346533-388113Баланс11599591169388Баланс11599591169388  Таблица 22 - Анализ ликвидности баланса компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2012 годАктивНа начало периодаНа конец периодаПассивНа начало периодаНа конец периодаПлатежный излишек (недостаток)На начало периодаНа конец периодаА14019040620П1127318237447-87128-196827А26675580720П2006675580720А3426432596362П31794623254408486573108А4636011715175П410241241172176-388113-457001Баланс11693881432877Баланс11693881432877  На основании данного анализа, можно сделать следующие выводы:В 2010 году, в балансе присутствовало следующее соотношение:А 1 < П 1А 2 > П 2А 3 > П 3А 4 < П 4Соответственно исходя из данного соотношения, в 2010 году деятельность компании не является абсолютно ликвидной. В 2010 году задолженность компании перед кредиторами превышала имеющиеся денежные средства, то есть, компания не имела возможности погасить долги по краткосрочным обязательствам;В 2011 году, в балансе компании присутствовало следующее соотношение:А 1 < П 1А 2 > П 2А 3 > П 3А 4 < П 4Очевидно, что в 2011 году сохраняется точно такое же соотношение актива и пассива баланса;Данная тенденция характеризует работу предприятия как стабильную, однако не совсем положительную;В 2012 году, в балансе компании присутствовало следующее соотношение:А 1 < П 1А 2 > П 2А 3 > П 3А 4 < П 4Таким образом, наглядно видно, что на протяжении трех лет, компания сохраняет неизменным положение между активами и пассивами баланса.Таблица 23 - Анализ ликвидности компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2010 годПоказателиНормаНа начало периодаНа конец периодаИзменениеКраткосрочные обязательства 1510101605709560Долгосрочные обязательства 10809185647755Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 14405234609055Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность 24480980489-164320Оборотные активы 48762151436526744Активы 9928241160452167628Коэффициент абсолютной ликвидности≥ 0.20,0950,1460,051Коэффициент текущей ликвидности≥ 1.01,6210,501-1,120Коэффициент покрытия≥ 2.03,2293,203-0,026Общий коэффициент платежеспособности≥ 2.06,1356,4780,343Коэффициент общей задолженности  х0,478 хКоэффициент задолженности по кредитам и займам  х0,041 хКоэффициент задолженности другим предприятиям  х0,331 хКоэффициент задолженности фискальной системе  х0,046 хКоэффициент внутреннего долга  х0,040 Таблица 24 - Анализ ликвидности компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2011 годПоказателиНормаНа начало периодаНа конец периодаИзменениеКраткосрочные обязательства 160570141378-19192Долгосрочные обязательства 1856417946-618Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 234604019016730Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность 8048911034529856Оборотные активы 51436553387319508Активы 116045211698849432Коэффициент абсолютной ликвидности≥ 0.20,1460,2840,138Коэффициент текущей ликвидности≥ 1.00,5010,7800,279Коэффициент покрытия≥ 2.03,2033,7760,573Общий коэффициент платежеспособности≥ 2.06,4787,3430,865Коэффициент общей задолженности  0,371 Коэффициент задолженности по кредитам и займам  0,040 Коэффициент задолженности другим предприятиям  0,294 Коэффициент задолженности фискальной системе  0,018 Коэффициент внутреннего долга  0,038 Таблица 25 - Анализ ликвидности компании "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт", 2012 годПоказателиНормаНа начало периодаНа конец периодаИзменениеКраткосрочные обязательства 141378256298114920Долгосрочные обязательства 17946232545308Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 4019040620430Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность 11034512457514230Оборотные активы 533873717943184070Активы 11698841433118263234Коэффициент абсолютной ликвидности≥ 0.20,2840,158-0,126Коэффициент текущей ликвидности≥ 1.00,7800,486-0,294Коэффициент покрытия≥ 2.03,7762,801-0,975Общий коэффициент платежеспособности≥ 2.07,3435,126-2,216Коэффициент общей задолженности  0,480 Коэффициент задолженности по кредитам и займам  0,045 Коэффициент задолженности другим предприятиям  0,359 Коэффициент задолженности фискальной системе  0,021 Коэффициент внутреннего долга  0,051 Коэффициент покрытия определяется как отношение всех оборотных (текущих) активов к величине краткосрочных обязательств. Нормальное значение коэффициента находится в пределах 1,5-2 или он должен быть больше или равен 2.Данный коэффициент характеризует ожидаемую платежеспособность на период, равный средней продолжительности одного оборота всех оборотных средств. Он зависит от:-отрасли производства;-длительности производственного цикла;-структуры запасов и затрат;-форм расчета с покупателями.Коэффициент покрытия показывает платежные возможности, оцениваемые не только при условии своевременности расчетов с дебиторами, но и продажи в случае необходимости материальных оборотных средств. Значение коэффициента в 2010-2012 гг. выше оптимального, свидетельствующее о том, что финансовое положение предприятия достаточно благополучное. Финансовый риск при заключении сделок для потенциальных партнеров значительно снижается.Коэффициент текущей ликвидности равен отношению суммы денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам и показывает, какую часть текущей задолженности предприятие может покрыть в ближайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности. Нормальным считается значение коэффициента больше или равное 1. На начало и конец 2010 года он составил 1,621 и 0,501 долей. К концу 2011 году он снизился на и составил 0,501 долей. Это означает, что предприятие может покрыть 50,1 % текущей задолженности при условии полного погашения дебиторской задолженности. В 2012 его значение снизилось и на конец года равнялось 0,486 долей. Таким образом, значение коэффициент удовлетворяло необходимому условию лишь в начале 2010 года.Общая платежеспособность предприятия определяется как способность покрыть все обязательства предприятия (краткосрочные, долгосрочные) всеми своими активами. При этом рассчитывается коэффициент общей платежеспособности. Нормальное значение данного коэффициента больше или равно 2.На протяжение анализируемого периода значение данного коэффициента намного превышает нормативное значение. Таким образом, предприятие может покрыть свои обязательства всеми его активами.Относительные финансовые коэффициенты ликвидности ориентировочные индикаторы платежеспособности на момент времени.Платежеспособность за период времени означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по задолженности, требующей погашения и оценивается коэффициентом платежеспособности за период, который рассчитывается как дробь, в числителе которой сумма остатков денежных средств на начало периода и поступление денег за период, а в знаменателе - величина расхода денег за период.Определим коэффициент платежеспособности за 2010-2012 гг.: Кп2010= Кп2011= Кп2012=Значения коэффициента платежеспособности за анализируемый период больше 1 (1,06; 1,03; 1,05). Это означает что "НК "Роснефть" Курганнефтепродукт может покрыть все свои расходы за счет собственных источников,Коэффициент общей задолженности определяется как частное от деления суммы заемных средств (обязательств) организации на среднемесячную выручку. Показатель характеризует общую ситуацию с платежеспособностью предприятия, объемами его заемных средств и сроками возможного погашения задолженности кредиторам. Чем выше коэффициент, тем больше срок, за который предприятие может рассчитаться с кредиторами. Коэффициент имеет нестабильную динамику: в 2011 году наблюдается снижение, что свидетельствует об улучшении финансового положения, а в 2012 году наблюдается небольшой рост. Структура долгов и способы кредитования предприятия характеризуются распределением показателя «коэффициент общей задолженности» на коэффициенты задолженности по кредитам банков, займам, другим организациям, фискальной системе, внутреннему долгу. Наибольшую долю в общей задолженности составляет задолженность другим предприятиям (поставщикам и подрядчикам, по выданным векселям), которая равна в конце 2012 года 0,359. Это означает, что за 0,359 месяцев предприятие может рассчитаться с другими предприятиями при условии сохранения среднемесячной выручки, полученной в данном отчетном периоде, если не осуществлять никаких текущих расходов, а всю выручку направлять на расчеты с кредиторами.2.5 Анализ экономических (финансовых) результатов Учет и анализ основных финансовых показателей, является важным и нужным моментом в деятельности любой организации. Для большей наглядности на рисунке 1 приводится схема формирования прибыли, без которой, деятельность любого предприятия будет бесполезной.