Кризис организации, его виды, фазы, последствия

теоретическая и практическая часть на примере предприятия ...

Введение ……………………………………………………………………..……3
1. Кризис организации, виды, фазы, последствия………………………......5
1.1. Кризис организации, виды, причины возникновения………………….......5
1.2. Фазы развития кризиса………………………………………………………8
1.3. Последствия наступления кризиса ...……………………………………….9
2. Анализ и оценка деятельности предприятия ОАО «ИСКО-Ч»…..……14
2.1. Общая характеристика организации ОАО «ИСКО-Ч»……………….......14
2.2. Диагностика финансового состояния и прогноз вероятности наступления кризиса организации………………………………………………………….....17
2.3. Пути выхода из кризиса…………………………………………………….30
Заключение…………………………………………………………………….....33
Литература……………………………………………………………………….35

Кризисные ситуации могут возникать на любой стадии деятельности организации как в период становления и развития, так и в период стабилизации и расширения производства и, наконец, при начале спада.
Мировая рыночная экономика не знает примеров организаций, которых когда-либо не коснулись кризисные ситуации в той или иной мере.
Кризисные ситуации, прежде всего, выражаются в колебаниях объема производства и сбыта продукции, роста кредиторской задолженности поставщикам, банкам, налоговым органам, в дефиците оборотных средств, так как именно эти причины служат предпосылкой появления состояния неплатежеспособности организации.
До банкротства организации проходят ряд стадий состояния временной неспособности выполнять в полном объеме и своевременно свои финансовые обязательства до длительной, от дл ительной до хронической неспособности, от хронической до кризисного и безнадежного состояния.

Анализ и оценка деятельности предприятия ОАО «ИСКО-Ч»2.1. Общая характеристика организации ОАО «ИСКО-Ч»Акционерное общество “Инвестиционно-строительная компания – “Честр-Групп”, в дальнейшем является открытым акционерным обществом. Общество является юридическим лицом и действует на основании устава и в соответствии с Федеральным законом “Об акционерных обществах” от 26 декабря 1995 года № 208-ФЗ с изменениями и дополнениями внесенными ФЗ от 13.06.1996 г. № 65-ФЗ, ФЗ от 24.05.1999 г. № 101-ФЗ, ФЗ от 07.08.2001 г. № 120-ФЗ (далее по тексту – Закон), Гражданским кодексом РФ и иным действующим законодательством РФ.Общество зарегистрировано постановлением Главы Ленинской районной администрации г. Чебоксары № 74 от 28 января 1999 года.Фирменное наименование общества: Открытое акционерное общество “Инвестиционно-строительная компания – “Честр-Групп”; Сокращенное наименование общества: ОАО “ИСКО - Ч”.Наименование на чувашском языке: “Инвестиционно-строительная компания - “Честр-Групп” хупа акционер обществи;Местонахождение Общества – 428000,Чувашская Республика, г. Чебоксары, ул. Петрова, 6.Почтовый адрес Общества – 428000, Чувашская Республика, г. Чебоксары, ул. Петрова, 6.Целью создания Общества является:- создание единой инфраструктуры, содействующей проведению социальных реформ в Чувашской Республике;- оказание содействия юридическим и физическим лицам, бюджетным и внебюджетным фондам и организациям Чувашской Республики в объединении их усилий направленных на инвестирование и строительство объектов жилья и социальной сферы.Основными видами деятельности Общества являются:- инвестирование и строительство объектов жилья и социальной сферы;- реконструкция, строительство и проектирование объектов промышленности, жилья, соцкультбыта и другого назначения в соответствии с заключенными договорами;- коммерческая и посредническая деятельность;- производство, закупка, переработка, хранение и реализация сельхозпродуктов, продуктов питания, промышленных товаров;- консультационные услуги, проведение тендеров, конкурсов по строительству. Экспертиза объектов, реклама услуг;- производство строительных материалов;- поставка и реализация ГСМ, в том числе для государственных нужд;Общество является юридическим лицом и имеет в собственности обособленное имущество, отражаемое на его самостоятельном балансе, включая имущество, переданное ему акционерами в счет оплаты акций.Общество может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.Уставный капитал общества составляет 100 000 (Сто тысяч) рублей. Он составляется из номинальной стоимости акций, приобретенных акционерами (размещенных акций).В том числе: из 1 000 (Одной тысячи) штук обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 100 (Сто) рублей.Организационная структура предприятия ОАО “ИСКО - Ч” представлена на рис. 1.1946910-128905Общее собраниеакционеров00Общее собраниеакционеров241306510655Строительная лаборатория00Строительная лаборатория17475206510655Строительные подразделения(управления, участки)00Строительные подразделения(управления, участки)122872528422600031394402842260004955540448627500495109538442900051911254261485Коммерческий отдел00Коммерческий отдел52012853616325АХО00АХО51803303011170Отдел кадров00Отдел кадров495109528422600056165752673350003139440456692000314134539160450027400253844290001023620593344000-1828805710555Главный геодезист00Главный геодезист10185405271770001023620452120000-1784355046345Проектно-сметная группа00Проектно-сметная группа14598655046345Служба механизации00Служба механизации14592303613150Диспетчерская служба00Диспетчерская служба14592303014345Производствен-ный отдел00Производствен-ный отдел22301202842260002929255284226000-1828804213860Группа подготовки Производства00Группа подготовки Производства505460284226000505460266827000-1085851982470Главный инженер00Главный инженер14585951982470Заместитель управляющего по производству00Заместитель управляющего по производству33134301987550Заместитель по экономическим вопросам00Заместитель по экономическим вопросам46850301136015Секретарь 00Секретарь 39789102668270003144520284226000223012026682700062992018129250023444201813560003937635181356000561657518135600062992018129250049231551982470Заместитель по снабжению, кадрам и сбыту00Заместитель по снабжению, кадрам и сбыту3143885161353500434086013569950019469101098550Генеральный директор00Генеральный директор238760-128905Ревизионная комиссия00Ревизионная комиссия4685030-139700Аудитор00Аудитор4347210139700001532255139700001733551356995006916420249936000680212044424600068021203413760006763385249936000 31445206223000194437057150Совет директоровСовет директоров194056050800Совет директоров00Совет директоров3143885527050019431086360Юрист00Юрист16014701301750049580803810000-18288022860Технологический отдел00Технологический отдел338391531750Планово-экономический отдел00Планово-экономический отдел3383915161290Сметно-договорной отдел00Сметно-договорной отдел146118362072Служба по охране труда и техники безопасности00Служба по охране труда и техники безопасности339090010795Бухгалтерия00Бухгалтерия339407566675Группа организации труда и з/пл 00Группа организации труда и з/пл 313055040005003397885150495Финансовый отдел00Финансовый отдел3130550889000Рис. 1. Организационная структура управления ОАО “ИСКО - Ч”2.2. Диагностика финансового состояния и прогноз вероятности наступления кризиса организацииТаблица 2Основные технико-экономические показатели ОАО «ИСКО-Ч»Наименование показателейЕдиницы измеренияГодыАбсолютное изменение, (+,-)Темп роста, %2009201020112011/20092011/20102011/20092011/20101. Выручка от реализациитыс. руб.522837650545907955385118257410173,66139,572. Себестоимость реализации тыс. руб.253943498932678867424924179935267,33136,063.Валовая Прибыль от реализациитыс. руб.268894151613229088-398067747585,20151,104. Рентабельность реализации%51,4323,3125,23-26,201,9349,06108,265. Чистая прибыльтыс. руб.167503100349151804-156995145590,63151,286. Среднегодовая стоимость оборот.средствтыс. руб.135639242612,5301786,5166147,559174222,49124,397. Коэффициент оборачиваемостиоб.3,852,683,01-0,850,3378,05112,208. Продолжительность 1 оборотадн.93,39134,26119,6626,26-14,60128,1289,139. Среднегодовая стоимость ОПФтыс. руб.3789628586,520717-17179-7869,554,6772,4710. Фондоотдача ОПФруб./руб.13,8022,7643,8330,0321,07317,66192,5811. ФондоемкостьОПФруб./руб.0,070,040,02-0,05-0,0231,4851,9312. Дебиторская задолженностьтыс. руб.283467173919184944-985231102565,24106,3413. Кредиторская задолженностьтыс. руб.465672361711315440-150232-4627167,7487,21Выводы:выручка от реализации в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличилась на 385118 тыс. руб. или на 73,66 %, а по сравнению с 2010 годом увеличилась на 39,57 %, что говорит об изменениях в объемах строительства и прибыльности предприятия;себестоимость реализации соответственно в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличилась на 424924 тыс. руб., а по сравнению с 2010 годом увеличилась на 179935 тыс. руб.; чистая прибыль в 2011 году по сравнению с 2010 годом увеличилась в 2 раза и составила 151804 тыс. руб.рентабельность реализации используется в качестве основного индикатора для оценки финансовой эффективности компаний, которые имеют относительно небольшие величины основных средств и собственного капитала. Оценка рентабельности продаж позволяет более объективно взглянуть на состояние дел. Показатель рентабельности продаж характеризует важнейший аспект деятельности компании - реализацию основной продукции. Рентабельность от реализации строительно-монтажных работ уменьшилась на 26,20 % в 2010 г. и составила 23,31 %, в 2011 г. увеличилась на 1,93 % - 25,23 %, изменения связаны с тем, что темпы роста затрат опережают темпы роста выручки. Коэффициент оборачиваемости показывает число оборотов, совершаемых оборотными средствами за определенный период. Из формулы видно, что увеличение количества оборотов при неизменном объеме реализованной продукции снижает среднегодовой остаток оборотных средств, т.е. высвобождает денежные средства предприятия. Коэффициент оборачиваемости в 2011г. уменьшился на 0,85 оборота, составил 3,01 оборота, по сравнению с 2009г. коэффициент оборачиваемости уменьшился на 21,95 %.Средняя продолжительность оборота в 2010 г. и в 2011 г. составила 134,26 и 119,66 дн., в 2009г. – 93,39 дн. Чем длительнее оборот оборотных средств и чем дольше они находятся на любой его стадии, тем менее эффективно они работают. Это является следствием того, что для поддержания постоянного оборота капитала требуются значительные денежные средства. В этом случае говорят об отвлечении денежных средств на пополнение оборотных средств.Среднегодовая стоимость ОПФ в 2011 г. Уменьшилась на 7869,5 тыс. руб. по сравнению с 2010 годом, и на 17179 тыс. руб. по сравнению с 2009 годом и составила 20717 тыс. руб.Дебиторская задолженность в 2011 году по сравнению с 2010 и 2009 годом выросла на 6,34 % и соответственно снизилась на 34,76 % и составила 184944 тыс. руб.Кредиторская задолженность уменьшилась в 2011 году по сравнению с в2010 и 2009 годом на 46271 тыс. руб. и 150232 тыс. руб. соответственно и составила 315440 тыс. руб.Наиболее значимыми для предприятия в условиях кризиса являются коэффициенты ликвидности, отражающие способность предприятия отвечать по своим обязательствам.Ликвидность активов – это способность активов предприятия трансформироваться в денежные средства (мобильность активов). Ликвидность активов может быть охарактеризована и как степень ликвидности, под которой понимается продолжительность временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена, т. е. сколько времени потребуется предприятию для превращения активов в денежные средства. Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия, показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств(1),где – активы оборотные, форма 1 стр. 1200; НДС – налог на добавленную стоимость, форма 1 стр. 1220; – дебиторская задолженность долгосрочная, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после даты отчета, форма 1 стр. 1230; – обязательства краткосрочные, форма 1 стр. 1500.Ктл2009 = (578725 – 37344 - 283467) / 515998 = 0,50Ктл2010 = (608863 – 27760 - 173919) / 374003 = 1,09Ктл2011 = (807038 – 19118 - 184944) / 352790 = 1,71Если Ктл > 1,5, то предприятие способно погасить первоочередные платежи. В 2011г. ОАО «ИСКО-Ч» имеет возможность погашать свои платежи, так как коэффициент текущей ликвидности 1,71> 1,5. Превышение оборотных средств в 2011 г над краткосрочными обязательствами составила в 2 раза, а превышение более чем в 3 раза является нежелательным, поскольку это обстоятельство свидетельствует о нерациональной структуре активов.Коэффициент обеспеченности собственными средствами определяется как отношение собственных оборотных средств к величине оборотных активов предприятия. Собственные оборотные средстваКосс = _______________________________(2) Оборотные активыРазмер собственных оборотных средств вычисляются как разность между собственным капиталом предприятия и его внеоборотными активами.Формула коэффициента обеспеченности собственными средствами по данным баланса: стр.1300 - стр.1100711424 - 257239Косс2011 = ___________________ = __________________ = 0,56 стр.1200807038Косс > 0.1, 0,56 > 0.1, соответственно чем выше значение показателя (0,56), тем лучше финансовая устойчивость, тем больше возможностей у организации в проведении независимой финансовой политики.Косс2010 =(570140-335361) / 608863 = 0,39Косс2009 =(505791-443163) / 578725 = 0,11С целью прогнозирования будущего состояния платежеспособности рассчитываются коэффициент восстановления платежеспособности (КВОС):КВОС = (К1ф + 6/Т (К1ф - К1н)) / 2(3)Где К1ф – фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности; К1н – коэффициент текущей ликвидности в начале отчетного периода; К1норм – нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, К1норм = 2; 6 - период восстановления платежеспособности в месяцах; Т - отчетный период в месяцах.КП - коэффициент покрытия на конец (начало) отчетного периода; Т - продолжительность отчетного периода в месяцах.К ВОС2011= (1,71+6/12*(1,71 – 1,09)) / 2 = 1,87К ВОС2010= (1,09 + 6/ 12 * (1,09 – 0,5)) / 2 = 1,24К ВОС2009= (0,5 + 6/12 * (0,5 – 0,83 )) / 2 = 0,42Если КВОС < 1, то не существует реальной возможности восстановить платежеспособность в течение 6 месяцев. ОАО «ИСКО-Ч» может в течение 6 месяцев восстановить платежеспособность.Таблица 3 Основные финансовые коэффициентыНаименование показателя200920102011изменения (+,-)норма2011/20102011/20091.коэф. текущей ликвидности0,51,091,710,621,211,52.коэф. обеспеченности собственными средствами0,110,390,560,170,450,13.коэф. восстановления платежеспособности0,421,241,870,631,451Из таблицы 3 видно, что в 2011 г. коэф. текущей ликвидности увеличился на 1,21, что в 3 раза больше нормы, это говорит о платежеспособности предприятия; коэффициент обеспеченности собственными средствами увеличивается в 2011 г., соответственно улучшается финансовая устойчивость, тем больше становится возможностей у организации в проведении независимой финансовой политики. Коэффициент восстановления финансовой платежеспособности говорит о том, что предприятие может восстановить свою платежеспособность в кратчайшие сроки (6 месяцев).Наиболее обобщающим абсолютным показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, т.е. разницы между величиной источников средств и величиной запасов и затрат. При этом имеется в виду обеспеченность источниками собственных и заемных средств, за исключением кредиторской задолженности и прочих пассивов.В зависимости от соотношения величин показателей материально-производственных запасов, собственных оборотных средств и иных источников формирования запасов можно с определенной степенью условности выделить следующие типы финансовой устойчивости:- абсолютная финансовая устойчивость;- нормальная финансовая устойчивость;- неустойчивое финансовое состояние;- кризисное финансовое состояние.При абсолютной финансовой устойчивости запасы и затраты покрываются собственными оборотными средствами, и предприятие не зависит от внешних источников. Абсолютная финансовая устойчивость характеризуется неравенством:З < СОС , (4)312015 тыс. руб. < 711424 тыс. руб. – 257239 тыс. руб.= 454185 тыс. руб.где З – сумма запасов и затрат;СОС – собственные оборотные средства, определяемые как разница между собственным капиталом и внеоборотными активами.Отсюда следует, что ОАО «ИСКО-Ч» характеризуется абсолютной финансовой устойчивостью, так как данное равенство верно.Нормальная финансовая устойчивость характеризуется неравенством:СОС< З<СОС+ДП, (5)454185 тыс. руб. < 312015 тыс. руб. < 454185 тыс. руб. + 63 тыс. руб. где ДП – долгосрочные пассивы.Данное соотношение показывает, что сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных средств, но меньше суммы собственных оборотных и долгосрочных заемных источников. Для покрытия запасов и затрат используются собственные и привлеченные средства долгосрочного характера.При неустойчивом финансовом состоянии для покрытия запасов и затрат используются собственные и привлеченные средства долгосрочного и краткосрочного характера. Неустойчивое финансовое состояние характеризуется неравенством:СОС+ДП< З< СОС+ДП+КП, (6)454185 тыс. руб. + 63 тыс. руб. < 312015 тыс. руб. < 454185 тыс. руб. +63 тыс. руб. + 0 тыс. руб.где КП – краткосрочные кредиты и займы.Данное соотношение показывает, что сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных и долгосрочных заемных источников, но меньше суммы собственных оборотных, долгосрочных и краткосрочных заемных источников.Кризисное финансовое состояние характеризуется ситуацией, когда сумма запасов и затрат превышает общую сумму нормальных (обоснованных) источников финансирования. Кризисное финансовое состояние характеризуется неравенством:СОС+ДП+КП< З (7)454185 тыс. руб. +63 тыс. руб. + 0 тыс. руб. < 312015 тыс. руб.Данная ситуация означает, что предприятие не может вовремя расплатиться со своими кредиторами и может быть объявлено банкротом. Для оценки финансовой устойчивости применяют методику расчета трехкомпонентного показателя типа финансовой ситуации.Для характеристики источников формирования запасов и затрат используются показатели, которые отражают различные виды источников (табл. 4).Таблица 4Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования:1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (ФС), определяемый как разница между наличием собственных оборотных средств и величиной запасов и затрат:ФС= СОС – З = 454185 тыс. руб. - 312015 тыс. руб. = 142170 тыс. руб. (8)2. Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (ФД), определяемый как разница между наличием собственных и долгосрочных заемных источников и величиной запасов:ФД= (СОС+ДП) – З = (454185 тыс. руб. +63 тыс. руб.) - 312015 тыс. руб. = 142233 тыс. руб. (9)3. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат (ФО), определяемый как разница между общей величиной основных источников и величиной запасов:ФО= (СОС+ДП +с.1510) – З = (454185 тыс. руб. +63 тыс. руб. + 0 тыс. руб.) .) - 312015 тыс. руб. = 142233 тыс. руб. (10)С помощью данных показателей можно определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации. Выделяют четыре типа финансовых ситуаций:1. Абсолютная финансовая устойчивость отвечает следующим условиям:ФС > 0; ФД > 0; ФО > 0.142170 тыс. руб.>0; 142233 тыс. руб. >0; 142233 тыс. руб. >0.Трехкомпонентный показатель равен: S=(1; 1; 1). Таким образом организация абсолютно финансово устойчива в 2011 году.2. Нормальная финансовая устойчивость гарантирует платежеспособность предприятия:ФС< 0; ФД > 0; ФО > 0.Трехкомпонентный показатель равен: S=(0; 1; 1).3. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности предприятия. При данном типе финансовой ситуации сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств:ФС< 0; ФД< 0; ФО > 0.Трехкомпонентный показатель равен: S=(0; 0; 1).4. Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования. Собственного капитала, долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материально-производственных запасов. Пополнение запасов осуществляется за счет средств, образующихся в результате погашения кредиторской задолженности:ФС< 0; ФД< 0; ФО < 0.Трехкомпонентный показатель равен: S=(0; 0; 0).Для определения типа финансовой устойчивости проанализируем динамику источников средств, необходимых для формирования запасов и затрат (табл. 5).Таблица 5Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятиятыс. руб.Показателина начало года на конец годаизменение12341. Собственные средства (СС)5701407114241412842. Внеоборотные активы (ВА)335361257239-781223. Собственные оборотные средства (СОС)2347794541852194064. Долгосрочные кредиты и займы (ДП)8163-185.