Сланцевая нефть как фактор дестабилизации мирового рынка нефти

Оглавление

Введение 2
I. МИРОВОЙ РЫНОК НЕФТИ: СТРУКТУРА И ОСНОВНЫЕ И ТЕНДЕНЦИИ РАЗВИТИЯ 4
1.1. Общая характеристика и структура мирового рынка нефти 4
1.2. Особенности мирового рынка как институциональной единицы мировой экономики 7
1.3. Анализ тенденций, сложившихся на мировом рынке нефти 9
II. СЛАНЦЕВЫЕ УГЛЕВОДОРОДЫ ИХ РОЛЬ В РАЗВИТИ МИРОВГО РЫНКА НЕФТИ 12
2.1. Специфика добычи сланцевых углеводородов 12
2.2. Перспективы и проблемы развития рынка сланцевой нефти 14
2.3. Место рынка сланцевой нефти в структуре мирового рынка нефти 17
III. СЛАНЦЕВАЯ НЕФТЬ КАК ФАКТОР ДЕСТАБИЛИЗАЦИИ МИРОВОГО РЫНКА НЕФТИ 20
3.1. Взаимосвязь процессов, происходящих на мировом рынке нефти и рынке сланцевых углеводородов 20
3.2. Прогнозы перспектив развития мирового рынка 24
Заключение 26
Список использованн ...

I. МИРОВОЙ РЫНОК НЕФТИ: СТРУКТУРА И ОСНОВНЫЕ И ТЕНДЕНЦИИ РАЗВИТИЯ
1.1. Общая характеристика и структура мирового рынка нефти
На протяжении почти всего XX века нефть являлась одним из важнейших природных ресурсов для человечества. Не теряет она своего значения и в начале XXI века.
Нефть обнаруживают вместе с газообразными углеводородами на глубинах от нескольких десятков метров до 5–6 км. В начале XXI в. нефть, как и прежде - важнейший мировой энергетический ресурс и крупнейший объект международной торговли.
Рынок нефти, наряду с рынками природного газа и угля являются наиболее важными компонентами мирового рынка энергоносителей. Мировая добыча нефти до середины 70-х гг. прошлого века удваивалась почти каждое десятилетие, но затем, с наступлением кризиса и возрастанием интереса к альтернативным источникам энергии, темпы ее роста в определенной мере замедлились. В 1938 г. добыча нефти составляла всего около 280 млн т, в 1950 – около 550 млн т, в 1960 – уже свыше 1 млрд т, а в 1970 – свыше 2 млрд т. В 1973 г. мировая добыча нефти превышала 2,8 млрд т. В наши дни мировая добыча нефти превышает 4 млрд т. в год.
Затрагивая исторический аспект развития мирового рынка нефти, хочется отметить, что до начала 70-х гг. прошлого века мировой рынок нефти был весьма монополизированным. Так, к примеру, все операции на нем, начиная от поисково-разведочных работ и заканчивая сбытом конечному потребителю, почти полностью контролировались вертикально интегрированными структурами Международного нефтяного картеля (МНК),
В те же 70-е гг. прошлого века произошло важное событие, определившее дальнейшую судьбу мирового нефтяного рынка. Добыча нефти в Персидском заливе возрастала, а вместе с ней и геополитическая роль стран Ближнего востока, создавших в 1960 г. нефтяной картель ОПЕК. В 1973 и 1979 гг. на Ближнем Востоке разразились кризисы, связанные с арабо-израильским конфликтом и иранской революцией, которые дали мощный импульс развитию энергосберегающих технологий и способствовали некоторому спаду темпов роста спроса на нефть со стороны развитых стран.
В конце 1970-х гг. после краха Бреттон-Вудской системы, на смену ей пришла Ямайская, целью которой стало расширение международной торговли, свободной обращение валют. Это не могло не послужить причиной стремительного развития биржевой торговли нефтью и нефтепродуктами.
С каждым новым витком нефтяного кризиса активизировались процессы последовательного замещения нефти в общем объеме потребления энергоресурсов промышленно развитых государств по таким стратегическим направлениям:
- диверсификация источников поставок нефти, направленная снижение зависимости от стран Персидского залива;
- наращивание добычи нефти развитыми странами из своих внутренних источников;
- наращивание потребления в качестве топлива и химического сырья иных углеводородов, в частности газа;
- наращивание потребления альтернативных энергоресурсов (электроэнергии атомной энергии, угля);
- активизация развития энергосберегающих технологий, а также развитие альтернативных источников энергетики.

Введение

Актуальность темы данной курсовой работы обуславливается тем, что экономический рост и, соответственно, благосостояние многих стран мира в значительной мере находятся в зависимости от уровня развития нефтедобывающей промышленности. Таким образом, проблемы развития процессов, которые оказывают ключевое влияние на эффективность деятельности нефтедобывающих предприятий, в том числе совершенствование новых технологий добычи нефти, являются на сегодняшний день весьма актуальными, как в контексте стабилизации экономик нефтедобывающих стран, так и для всей мировой экономики в целом.
В соответствии с существующими прогнозами, потребление нефти и ее производных в долгосрочной перспективе будет лишь расти, при этом, инвестиции в энергетическую отрасль (новые технологии добычи, альтернативн ые источники энергетики) достигнут небывалого уровня. Современная нефтяная промышленность оказывает влияние на глобальном уровне.
Нефть для большинства стран-покупателей, является крупнейшей статьей импорта. Что же касается стран – крупных экспортеров нефти, то она является крупнейшим, а подчас чуть ли не единственным источником валютных поступлений, поскольку большая часть ее поступает на мировой рынок именно из развивающихся стран. С учетом вышесказанного, это обуславливает актуальность дальнейших исследований современных тенденций развития мирового рынка нефти.
Одна из наиболее важных тенденций, которая в наши дни наблюдается время в нефтедобывающей отрасли – это является «сланцевая революция», которая вывела впервые с 1975 г. США в лидеры по добыче нефти, увеличение предложения нефти над спросом, послужило причиной стремительного, почти двукратного спада мировых цен на нефть, снижение добычи нефти средней плотности и легкой нефти. Кроме того, сокращение запасов традиционной нефти подстегает интерес нефтяных компаний к альтернативным источникам углеводородов, среди которых, являются горючие сланцы. Их мировые запасы несравнимо выше, нежели разработанные, открытые запасы «традиционной» нефти.
Объектом исследования является современный мировой рынок нефти. Предмет курсовой работы – совокупность экономических отношений, возникающих в процессе эволюции мирового нефтяного рынка, в том числе, развитие сланцевой нефти, как фактора его дестабилизации.
Целью курсовой работы является рассмотреть рынок нефти, выявить основные тенденции его развития, в том числе перспективы развития добычи сланцевых углеводородов.
В соответствии с целью работы, определены следующие задачи:
- рассмотреть структуру мировой рынок нефти, его структуру;
- рассмотреть современное состояние нефтяной отрасли, выявить основные тенденции, в том числе на рынке сланцевой нефти;
- провести анализ инфраструктуры, запасов и цен на рынке нефти;
- рассмотреть взаимосвязь процессов, происходящих на мировом рынке нефти и рынке сланцевых углеводородов;
- сделать прогнозы перспектив развития мирового рынка, в том числе и рынка сланцевой нефти.
В качестве информационной базы для написания данной курсовой работы послужили учебная литература, нормативные документы, статьи и монографии по теме исследования, веб-порталы и информационные агентства, содержащие аналитическую отчетность по мировому рынку нефти.

1.3. Анализ тенденций, сложившихся на мировом рынке нефтиВо второй половине 2014 г. цены на нефть начали быстро снижаться: в июле цена российской нефти марки Urals достигала 113,7 долл./барр., а в январе 2015 г. она упала до 43,3 долл., минимального уровня с марта 2009 г. (рис. 1). В докладе Всемирного банка [World Bank, 2015] перечислены основные факторы, вызвавшие это падение: изменение ожиданий относительно роста спроса и предложения (в первую очередь из-за роста производства сланцевой нефти в США), смещение целей ОПЕК от поддержания уровня цен к сохранению доли рынка, устойчивость предложения нефти к существующим геополитическим рискам в арабском мире, укрепление доллара США относительно других валют.Глубина текущего падения в принципе сопоставима с предыдущими нефтяными кризисами (рис. 1), однако, на наш взгляд, на этот раз существует меньше оснований ожидать быстрого и устойчивого восстановления цен на нефть.Рис.1 – Динамика цен на нефть марки UralsРис. 2 – Динамика цен на нефть в период кризисов, 100% – перед кризисомСланцевая революция создала условия для расширения добычи нефти в США и других странах, не являющихся традиционными экспортерами углеводородов, привела к снижению влияния ОПЕК на ценообразование на нефтяном рынке и заставила картель перейти от политики поддержания высоких цен к удержанию своей доли рынка. В результате этого вероятность возврата к высоким ценам на нефть (около 100 долл./барр.), к которым российская экономика адаптировалась в начале 2010-х годов, сильно уменьшилась. Наиболее вероятными представляются два сценария динамики цен на нефть. Первый предполагает установление на длительный период «эпохи дешевой нефти» на уровнях 50—60 долл./ барр. Второй вариант предполагает возобновление попыток картеля сохранить влияние на ценообразование на нефтяном рынке и вернуться к уровням, достаточным для балансирования бюджетов основных стран-экспортеров (80-90 долл./барр.). При этом противостояние традиционных экспортеров и производителей сланцевой нефти может сопровождаться усилением волатильности нефтяного рынка, чередованием периодов роста цен на нефть, которые будут стимулировать расширение добычи на сланцевых, а также труднодоступных месторождениях, и периодов падения цен на нефть до 40-60 долл./барр. в результате нарастания дисбаланса между предложением и спросом.II. СЛАНЦЕВЫЕ УГЛЕВОДОРОДЫ ИХ РОЛЬ В РАЗВИТИ МИРОВГО РЫНКА НЕФТИ2.1. Специфика добычи сланцевых углеводородовСланцевая нефть (в переводе с англ. «shale oil», керогеновая нефть) — это нетрадиционная нефть, которую получают из горючих сланцев в результате пиролиза, термического растворения или гидрирования, при которых твердые остатки органической материи из горной породы (сланцев, которые богаты керогеном) преобразуются в синтетические углеводороды (газ и синтетическую нефть). Получаемая таким высокотехнологичным способом нефть может использоваться непосредственно в качестве топлива, либо же подвергаться переработке на нефтеперерабатывающем заводе. В процессе такой переработки могут удаляться примеси азота и серы, а к углеводородам добавляться водород. Таким образом, конечные продукты переработки сланцевой нефти могут использоваться в аналогичных целях, что и продукты, которые получаются от переработки традиционной сырой нефти.В настоящее время геологоразведочные работы, связанные со сланцевой нефтью, осуществляются на всех континентах, включая ЕС, а также Россию. Тем не менее, коммерческая добыча сланцевой нефти получила развитие только в Соединенных Штатах. Этому немало способствовали такие факторы, как развитая инфраструктура, научный и промышленный потенциал логистика, особенности правового режима и налогообложения.О содержании значительных объемов газа в сланцевых породах известно уже довольно давно, но лишь с относительно недавних пор разработка сланцевых пород стала более-менее рентабельной.В 70-е годы прошлого столетия, в «эпоху» нефтяных кризисов, крупные корпорации были чрезвычайно озабочены проблемами энергетической безопасности. Это не могло не послужить мощным толчком к активизации исследований нетрадиционных источников энергии. Джордж Митчелл по праву считается основоположником «сланцевой революции». Именно он совершил принципиальное открытие для разработки газоносных сланцев, соединив уже известные на то время технологии гидроразрыва пласта и горизонтального бурения. С развитием исследований в данной сфере, этот подход трансформировался в многоступенчатый гидроразрыв пласта.Инфраструктура и логистика, являются чрезвычайно важными для поддержки высокого уровня активности в данной сфере. Большое значение также имеет производство высококачественного бурового оборудования и способность к быстрой адаптации к постоянно меняющимся условиям при переходе от скважины к скважине. Немаловажны правовые аспекты, особенности налогового и экологического законодательства страны. Таким образом, в основе сланцевой революции лежат высокие технологии. Специфика добычи газа из сланцевых пород в корне отличается от традиционной газодобычи. На начальном этапе пробуренные эксплуатационные скважины дают высокий приток газа, который, однако, уже через год снижается на 55-85%. После трехлетней эксплуатации сланцевая скважина уже может обеспечивать лишь в среднем 14% от начального дебита.Быстрая потеря продуктивности скважин требует постоянного бурения новых, которые позволяют поддерживать добычу на высоком уровне. Однако в последнее время началось массовое применение веерного и кустового бурения, а также повторного гидроразрыва пласта, что позволяет повысить продуктивность скважин, обеспечивая высокую газоотдачу.В Соединенных Штатах Америки отдельные крупные залежи сланцевой породы называют плеями. Рис. 3 иллюстрирует то, что сегодня "сланцевая лихорадка" охватила довольно значительную часть территории США.Рис. 3 – Основные сланцевые плеи США2.2. Перспективы и проблемы развития рынка сланцевой нефтиНевзирая на довольно стремительное развитие сланцевой отрасли, существуют некоторые существенные препятствия, которые можно классифицировать на внутренние и внешние. К внешним следует отнести цены на традиционные углеводороды, а также политику ОПЕК. К внутренним – технические, политические, бюрократические, экологические и юридические.Суть технических препятствий состоит в недостаточной развитости транспортной инфраструктуры. Несмотря на то, что добытую нефть транспортируют на нефтеперерабатывающие заводы самыми разными способами – по трубопроводам, автотранспортом, в железнодорожных цистернах, мощностей все равно не хватает.Другого рода техническая проблема заключается в невозможности быстрой адаптации НПЗ для переработки собственного сырья, поскольку те были рассчитаны. Главным образом, на тяжелую нефть из Венесуэлы, Мексики и Канады. Тем не менее, прогресс не стоит на месте, инфраструктура совершенствуется и расширяется, НПЗ модернизируются, у компаний появляется возможность осуществлять на мировой рынок продукты высокой переработки по достаточно высокой цене. Помимо прибыли нефтедобывающих компаний, есть и положительные внешние эффекты: эффективно решается проблема занятости, развиваются смежные отрасли и инфраструктура. «Сланцевая революция» в значительной мере, на мой взгляд будет способствовать демонополизации мирового нефтяного рынка, и, соответственно, снижению уровня цен.Бюрократическая проблема состоит в том, что перед тем как начать экспорт сырья за границу компания должна получить лицензию от Бюро промышленности и безопасности, которое является подразделением американского министерства торговли.Основная политическая проблема, которая служит преградой на пути развития этой перспективной отрасли связана с отсутствием действенной поддержки со стороны властных структур. "Сланцевая революция", как считают эксперты, скорее вопреки усилиям государства. В основном «поддержка» со стороны администрации Б. Обамы направлена не на развитие нетрадиционных источников энергетики, а на различные ограничения, в частности, экологические. Немаловажным по значимости является и экологический вопрос. Эта тема является предметом жарких дискуссий защитников природы и нефтегазовых компаний не только в «Новой Англии», но и по всему миру. Основной предмет спора – это экологические последствия применения технологии гидроразрыва пласта. К ним можно отнести воздействие на атмосферный воздух, геологические структуры, поверхностные и грунтовые воды, на почву и ландшафт, чрезвычайные ситуации при добыче и радиоактивное загрязнение. Тем не менее, сколь-либо глубокий анализ этого вопроса дает право с уверенностью сказать, что «львиная доля» подобного рода претензий попросту безосновательна. Более того, некоторые из «доказательств вредности» для экологии в многочисленных публикация были сфальсифицированными и откровенно надуманными. В частности, претензии, которые связаны с вероятностью микроземлятресений, безусловно преувеличены, поскольку интенсивность микросейсмических колебаний настолько мала, что ею можно пренебречь (для их регистрации понадобятся высокоточные специальные приборы).Кроме того, с уверенностью можно сказать, что практически любая деятельность человека способна нанести вред экологии, а добыча сланцевой нефти попросту не является исключением. Перечисленные выше отрицательные воздействия могут иметь место лишь в экстренных случаях – аварийных ситуациях и т. д. Все вышеописанные риски отнюдь не превышают уровень рисков, возникающих при добыче нефти традиционным способом. Стоит отметить, что технология гидроразрыва пласта по «экологическим» причинам запрещена в более чем 30 странах мира, среди которых Германия, Франция, Чехия, Нидерланды, Швейцария, Шотландия, Испания и ряд других государств.Таким образом, можно прийти к выводу, что при такой незначительной государственной поддержке, именно частный бизнес становится основным драйвером развития отрасли. Тем не менее, если эти процессы найдут поддержку со стороны государства, в виде законодательных изменений, субсидий, налоговых преференции и т. д., то можно будет ожидать еще более значительного усиления влияния сланцевых углеводородов на глобальные процессы на мировом рынке нефти.Пока что на данном этапе можно утверждать, что технологии добычи сланцевой нефти находятся в начальной стадии развития. Себестоимость получаемого сырья хотя и обладает ярко выраженной тенденцией к снижению, но, тем не менее, пока что несколько выше себестоимости добычи традиционной нефти. Тем не менее, сланцевая нефть, с дальнейшим развитием технологий ее добычи, не только остается перспективным резервом на будущее, но и приобретает все более значимый вес на мировом рынке.2.3. Место рынка сланцевой нефти в структуре мирового рынка нефти США, как уже говорилось ранее, еще в 2013 г., вышли на первое место в мире, опередив по совокупному объему добычи Саудовскую Аравию и Россию. Сланцевая революция в США доказала ничтожность «теории» о грядущем дефиците энергоресурсов. С новыми технологиями энергетических ресурсов в более чем достаточно, себестоимость новых источников сырья постепенно снижается. Уже есть смелые прогнозы даже о возможных $10-20 за баррель.На протяжении следующих 5-10 лет мировой рынок нефти ожидают серьезные изменения: «сланцевая революция» в Соединённых Штатах Америки, рост нефтедобычи в Канаде, диверсификация развитыми странами источников импорта неизбежно приведут к изменению методов добычи и структуры потребления во всем мире.Американские фирмы предпринимают значительные усилия, пытаясь минимизировать затраты при разработке сланцевых месторождений, учась на собственном опыте и придумывая всем новые способы сокращения производственных издержек. Так, небольшой американской нефтяной компании «Hess» удалось достигнуть стоимости бурения скважины для добычи сланца в 8,6 млн долларов в 2013 г., по сравнению с 13,4 млн долл. годом ранее.Весьма значимым для мировой экономики является тот факт, что залежи сланцевых углеводородов распределены по территории Земли достаточно равномерно, а потому, в перспективе, вполне доступны для любой страны. Когда речь идет о рисках, которые несет в себе «сланцевая революция», это скорее всего касается долгосрочного, значительного снижения цен на нефть и газ и его влияния на развивающиеся страны-экспортеры нефти. Это касается, в первую очередь, России, которой придется в корне изменить подходы к бюджетной, структурной и инновационной политике. Если не изменить структуру экономики, не модернизировать ее, устранив перекос в сторону сырьевой направленности, и не найти альтернативных доходов для государственного бюджета, а также источников развития народного хозяйства, то можно ожидать период весьма продолжительной рецессии и стагфляции.По оценкам экспертов, мировые запасы горючих сланцев составляют около 690 трлн. т. Из них можно получить до 26 трлн. т сланцевой нефти. Таким образом, объемы сырья, которое содержится в сланцах, по всей вероятности, в 13 раз превышают запасы традиционной нефти. При нынешнем уровне потребления, этих энергоресурсов при непрерывной добыче хватит на 300 лет (рис. 4).В то же время, нельзя не упомянуть тот факт, что запасов сланцевой нефти, добыча которой является экономически оправданной, намного меньше. Становится весьма актуальным вопрос: какой уровень цен на нефть достаточен для поддержания высоких темпов бурения в США? Большинство экспертов оперируют средними величинами – к примеру, 50 или 60 долл. за барр. Так, поскважинный анализ, осуществленный компанией «Rystad Energy» показал, что даже если цена нефти марки Brent снизится до уровня 50 долл. за баррель, пройдет не менее 1 года, прежде чем американская добыча сланцевой нефти сократится на 500 тыс. барр./сутки. Очевидно, что «сверхнизкие» цены на нефть, пусть и не способны полностью уничтожить данную отрасль, но могут нанести ей некоторый вред, и компаниям, которые сократили или приостановили производство придется ждать благоприятных изменений ценовой конъюнктуры, чтобы возобновить свою деятельность.Таким образом, в современных условиях, нефтегазовый рынок еще долгое время будет искать «точку равновесия». По мнению большинства экспертов, цена на нефть ближайшие годы будет весьма волатильной – ее колебания будут в пределах 50-80 $ за барр. Согласно оценке Департамента природных ресурсов Северной Дакоты, при мировой цене нефти на уровне 55 $ за барр. будет сохраняться незначительный рост добычи нефти в 2015 году, который в 2017 перейдет в падение. При цене 45 $ за барр. спад добычи может начаться уже в текущем году.Рис. 4 – Инфографика запасов сланцевой нефти и газа в миреIII. СЛАНЦЕВАЯ НЕФТЬ КАК ФАКТОР ДЕСТАБИЛИЗАЦИИ МИРОВОГО РЫНКА НЕФТИ3.1. Взаимосвязь процессов, происходящих на мировом рынке нефти и рынке сланцевых углеводородовМировой рынок нефти стремительно меняется, возникает новый глобальный центр мировой нефтедобычи – Северная Америка, добычные возможности которого, по оценкам экспертов международных энергетических организаций, превосходят Ближний Восток. Это стало возможным благодаря началу промышленной добычи нефти из горючих сланцев.США обладают огромными запасами горючих сланцев, расположенных в основном в штатах Колорадо, Северная Дакота, Техас, Калифорния, Юта, Вайоминг и др. Крупнейшие в мире месторождения горючих сланцев находятся в бассейне реки Грин Ривер (Green River), который располагается на части штатов Колорадо, Юта и Вайоминг. Оценки геологических ресурсов сланцевой в этом регионе колеблются от 1,5 до 1,8 трлн баррелей нефтяного эквивалента. Не все геологические ресурсы можно извлечь. Оценка извлекаемых запасов нефти из находящихся там сланцев колеблется от 1,1 трлн до 500 млрд баррелей нефти. Для целей стратегического видения ситуации достаточно того, что любая цифра этого диапазона очень высока. Например, если взять среднюю оценку диапазона в 800 млрд баррелей, то это более чем втрое превышает доказанные запасы нефти Саудовской Аравии. Спрос на нефтепродукты в США колеблется вокруг примерно 20 млн баррелей в сутки. Если бы горючие сланцы покрывали четверть этого спроса, то 800 млрд баррелей извлекаемых запасов сланцевой нефти хватило бы более чем на 400 лет.Несколько исследований посвящены изучению ожидания снижения себестоимости добычи и поверхностного ретортинга горючих сланцев9.