Зачетная работа: Экономический анализ деятельности ОАО "ОКБМ им. африкантова"

Оглавление
Глава 1. Анализ деятельности руководителя…………………….. 3
Глава 2. ОАО ««Опытное Конструкторское Бюро Машиностроения имени И.И. Африкантова». Положение на рынке ………………..6
Глава 3. Анализ финансовых показателей………………………..31
Глава 4. Рыночный анализ………………………………………….37
Итоги………………..………………………………………………..43

Валовая прибыль - увеличилась на 20 % в 2011 г. и уменьшилась на 28 % в 2012 г. Прибыль до налогообложения – увеличилась на 5 % в 2011 г. и уменьшилась на 65 % в 2012 г. Чистая прибыль – уменьшилась на 14 % в 2011 г. и на 57 % в 2012 г.
Анализ финансовой устойчивости с предприятия
Финансовая устойчивость предприятия определяется степенью обеспечения запасов и затрат, собственными и заемными источниками их формирования, соотношением объемов собственных и заемных средств и характеризуется системой показателей. Данную группу показателей также называют показателями структуры капитала и платежеспособности или коэффициентами управления источниками средств.
Коэффициент автономии = собственный капитал /
валюта баланса Коэффициент финансовой устойчивости = (собственный капитал + долгосрочные обязательства) / валюта баланса Коэффициент финансовой активности = (долгосрочные + краткосрочные обязательства) /собственный капитал
Таблица5
Оценка финансовой устойчивости предприятия по системе коэффициентов
Показатели Норма 2010г. 2011г. 2012г. Изме-нение
(+); (-) %
при-
роста
1. Коэффициент автономии (собственности) ≥ 0,5 0,23 0,33 0,34 0,10 45% 2. Коэффициент финансовой устойчивости 0,8 –
0,9 0,81 0,45 0,53 -0,27 -34% 3. Коэффициент финансовой активности ≤ 1 3,28 2,00 1,96 -1,32 -40%
Коэффициент автономии меньше нормативного значения, за анализируемый период наблюдается рост на 45 %, коэффициент финансовой устойчивости упал на 34 % и стал ниже норматива, что связано с уменьшением долгосрочных обязательств. Коэффициент финансовой активности соответствует норме, несмотря на то, что наблюдается падение этого показателя на 40%.
Анализ деловой активности предприятия
Об эффективности использования предприятием своих средств судят по различным показателям деловой активности. Данную группу показателей еще называют показателями оценки оборачиваемости активов, коэффициентами использования активов или коэффициентами управления активами. Показатели деловой активности позволяют оценить финансовое положение предприятия с точки зрения платежеспособности: каков производственный потенциал предприятия, эффективно ли используется собственный капитал и трудовые ресурсы, как использует предприятие свои активы для получения доходов и прибыли.
Коэффициент общей оборачиваемости капитала = выручка от продажи / среднегодовая стоимость активов Коэффициент оборачиваемости запасов = себестоимости реализованной продукции (услуг) / сумма запасов за отчетный период
Коэффициент отдачи собственного капитала
=
выручка / средняя стоимость собственного капитала за отчетный период.
Таблица 6
Оценка деловой активности предприятия по системе коэффициентов
Показатели 2010г. 2011г. 2012г. Изме-нение
(+); (-) %
при-
роста
1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (обороты) 0,56 0,71 0,67 0,11 19 % 2. Коэффициент оборачиваемости запасов 1,26 2,24 2,42 1,16 92 % 3. Коэффициент отдачи собственного капитала 2,41 2,55 2,00 -0,41 -17 %
Рост коэффициента общей оборачиваемости капитала на 19 % означает ускорение кругооборота средств организации. На 92 % выросла скорость оборота запасов за 2010 – 2012 гг. Коэффициент отдачи собственного капитала показывает скорость оборота собственного капитала (сколько рублей выручки приходится на 1 рубль вложенного собственного капитала).
Уменьшение данного показателя на 17 % свидетельствует о проблемах с реализацией, т.к. выручка упала на 9 %, и об увеличении доли собственного капитала, который в анализируемый период времени используется недостаточно эффективно, рост собственного капитала составил 9 % за 2010 - 2012 гг. 
Анализ рентабельности предприятия
Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена. Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли (дохода) предприятия. Рассмотрим основные показатели рентабельности.
Рентабельность собственного капитала = чистая прибыль / собственный капитал Рентабельность активов = чистая прибыл / сумма активов Рентабельность реализации = чистая прибыль / выручка
Таблица 7
Коэффициенты рентабельности
Коэффициенты 2010 г. 2011 г. 2012г. Изме-нение
(+); (-) %
при-
роста
ROE (коэффициент собственного капитала ) 13 10 4 -9 -67% ROA (коэффициент рентабельности активов) 3 3 2 -1 -52% ROS (коэффициент рентабельности реализации) 6 4 2 -4 -60%
Падение чистой прибыли на 63 % за 2010-2012 гг. казалось на показатели рентабельности: рентабельность собственного капитала упала на 67%, рентабельность активов – на 52 % и рентабельность реализации - на 60 %. Имеется тенденция к падению рентабельности предприятия.
В целом, предприятие прибыльное и имеет чистую прибыль на 31.12.12 г. в сумме 224,8 млн. руб.
Анализ и ликвидности предприятия
Ликвидность – это способность отдельных видов имущественных ценностей обращаться в денежную форму без потерь своей балансовой стоимости.
1.Коэффициент абсолютной
ликвидности = наиболее ликвидные активы (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / краткосрочные обязательства 2.Коэффициент критической
ликвидности = денежные средства + краткосрочные финансовые вложения + краткосрочная дебиторская задолженность) / краткосрочные обязательства 3.Коэффициент текущей
ликвидности = общая сумма ликвидных оборотных средств / краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы + кредиторская задолженность)
Таблица8
Оценка платежеспособности организации по системе коэффициентов
Коэффициенты Рекомен- дуемое
значение 2010 г. 2011 г. 2012г. Изме- нения
т. руб. % при-роста Коэффициент абсолютной ликвидности 0,2 -0,3 1,16 0,32 0,21 -1 -82% Коэффициент критической ликвидности 0,8 -1,0 1,94 0,64 0,74 -1 -62% Коэффициент текущей
ликвидности 1,5 – 2 5,50 1,71 1,88 -4 -66%
Коэффициент ликвидности соответствуют норме, предприятие способно погасить свои краткосрочные обязательства легко реализуемыми средствами. Несмотря на то, что наблюдается тенденция к падению коэффициентов ликвидности – это является положительным моментом для предприятия. Уменьшение денежных средств на счетах на 94 %, говорит об эффективном использовании свободных денежных средств.
Оценка 5
Положительными моментами является увеличение собственного капитала, уменьшение долгосрочных обязательств, эффективное использование денежных средств. Предприятие прибыльное. Выручка от реализации и чистая прибыль упали, что является негативным моментом. Коэффициенты финансовой устойчивости, в целом, указывают на финансовую устойчивость предприятия. Предприятие рентабельно, но идет тенденция к падению данных показателей. Текущая ликвидность соответствует нормативу. Коэффициенты платежеспособности демонстрируют эффективное использование собственных средств и общий экономический спад. Уровень деловой активности незначительно упал за последний год, это свидетельствует о низкой оборачиваемости активов и запасов.
Глава 4. Рыночный анализ
Сведения об ценных бумагах ОАО «ОКБМ Африкантов»
По состоянию на 31.12.2011 г. размер уставного капитала ОАО «ОКБМ Африкантов» составил 3 671 162 668 (Три миллиарда шестьсот семьдесят один миллион сто шестьдесят две тысячи шестьсот шестьдесят восемь) рублей. Уставный капитал разделен на 3 671 162 668 (Три миллиарда шестьсот семьдесят один миллион сто шестьдесят две тысячи шестьсот шестьдесят восемь) обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1 (один) рубль каждая.
Ценные бумаги Общества выпущены в бездокументарной форме. Выпуск ценных бумаг (акций) Общества зарегистрирован в Федеральной службе по финансовым рынкам 18.09.08, номер государственной регистрации 1-01-55400-Е.
На внеочередном Общем собрании акционеров ОАО «ОКБМ Афри- кантов» № 8 от 20.06.2011 г. было принято решение об увеличении уставного капитала ОАО «ОКБМ Африкантов» путем выпуска и размещения обыкновенных именных акций в бездокументарной форме, размещаемых по закрытой подписке. По результатам принятия решения была размещена дополнительная эмиссия акций в количестве 80 645 161 штуки. Датой окончания размещения дополнительного вы- пуска ценных бумаг является 1 февраля 2012 года. Величина уставного капитала в отчетном периоде в результате осуществления дополнительной эмиссии 2011 года не увеличилась, так как в отчетном периоде не была завершена работа по государственной регистрации соответствующих изменений в Уставе ОАО «ОКБМ Африкантов».
Таблица 9
Структура акционерного капитала ОАО «ОКБМ Африкантов» на 31.12.2011 г.
№   Количество акций п/п Наименование работы всего % размещенных акций 1 Государственная корпорация по атомной энергии «Росатом» 82 243 616 2,24 2 Открытое акционерное общество «Атомный энергопромышленный комплекс» 3 588 919 052 97,76   Итого 3 671 162 668 100,00 На основании Федерального закона Российской Федерации от 01.12.2007 №317-ФЗ «О государственной корпорации по атомной энергии «Росатом», Указа Президента Российской Федерации от 20.03.2008 № 369 «О мерах по созданию Государственной корпорации по атомной энергии «Росатом», постановления Правительства Российской Федерации от 06.05.2008 № 346 «О мерах по реализации Указа Президента Российской Федерации от 20.03.2008 № 369», с момента создания ОАО «ОКБМ Африкантов» 22 августа 2008 года и до 01 ноября 2008 года единственным акционером являлась Российская Федерация в лице Государственной корпорации по атомной энергии «Росатом».
В соответствии с Указом Президента Российской Федерации от 27.04.2007 № 556 «О реструктуризации атомного энергопромышленного комплекса Российской Федерации», постановлением Правительства Российской Федерации от 26.05.2007г. № 319 «О мерах по созданию открытого акционерного общества «Атомный энергопромышленный комплекс», распоряжением Федерального агентства по управлению государственным имуществом о приватизации акций от 20.10.2008 №1691-р, акции ОАО «ОКБМ Африкантов», находящиеся в федеральной собственности, внесены в качестве вклада Российской Федерации в уставный капитал ОАО «Атомэнергопром» в порядке оплаты дополнительных акций, размещаемых ОАО «Атомэнергопром» в связи с увеличением его уставного капитала.
В настоящий момент акционерами Общества являются:
Таблица 10
Акционеры ОАО «ОКБМ им. И.И. Африкантова»
Наименование организации Адрес % от УК Открытое акционерное общество «Атомный энергопромышленный комплекс» Москва, ул. Ордынка, Б., д. 24 97,76 Российская Федерация в лице Государственной корпорации по атомной энергии «Росатом» Москва, ул. Ордынка, Б., д. 24 2,24
Регистратор ОАО «ОКБМ Африкантов»:
Открытое акционерное общество «Регистратор «Р.О.С.Т.»
ОГРН 1027739216757
Местонахождение: 107996, г. Москва, ул. Стромынка, д.18, корп.13.
Контактные телефоны регистратора: (495)771-73-36.
Сведения о лицензии, выданной регистратору:
Лицензия на осуществление деятельности по ведению реестра №10-000-1-00264 дата выдачи – 03.12.2002, бессрочная,
Орган, выдавший лицензию: ФКЦБ России.
Аудитором ОАО «ОКБМ Африкантов» является - ООО «Финэкспертиза», ИНН 7708096662, адрес: 129110, г.Москва, пр. Мира, д.69, стр.1, телефон (495) 775-22-00, -01, -02, -03.
Является членом СРО НП «Аудиторская палата России. Свидетельство о членстве №4209 от 28.12.09 ОРНЗ: 10201028038.
В соответствии с решением общего годового собрания акционеров ОАО «ОКБМ Африкантов» от 28.06.2011 г. в отчетном году Обществом были выплачены дивиденды (см. таблицу 11).
Таблица 11
Выплаченные дивиденды
Период распределения Статус начислено, руб. выплачено, руб. 2010 год годовые 153 498 000 153 498 000
Данных о кредитном рейтинге предприятия нет.
Оценка 4
Сайт ОАО «ОКБМ Африкантов» обладает понятной и простой структурой, на нем расположена необходимая, но не полная информация для потребителей и акционеров. В декабре 2011 года ОАО «ОКБМ Африкантов» было включено в число ключевых организаций Госкорпорации «Росатом» в области публичной годовой отчетности. Поэтому представлена финансовая отчетность, начиная с 2009. На сайте не представлена информация о структуре акционеров, кредитным данным.
Нет данных о деятельности предприятия на фондовой бирже.
Итоги
Глава 1: оценка 5
Глава 2: оценка 5
Глава 3: оценка5
Глава 4: оценка 4
ОБЩЯЯ ОЦЕНКА: 5
Приложение 1
Организационная структура

Приложение 2
Бухгалтерский баланс ОАО «ОКБМ им. И.И. Африкантова»
на 31 декабря 2012г. (тыс. руб.)
Актив Код пока-зателя На 31 декабря 2011 года На 31 декабря 2010 года На 31 декабря 2009 года 1 2 4 3 3 I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы 1110 68985 91268 26114 Основные средства 1150 4078252 3489240 2994627 Финансовые вложения 1170 24 24 24 Отложенные налоговые активы 1180 - - - Прочие внеоборотные активы 1190 336214 2133390 261527 Итого по разделу I 1100 4483475 3793922 3282292 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы 1210 3663201 4742977 7653128 в том числе:
сырье, материалы и другие аналогичные ценности 1211 1201590 926381 1230480 затраты в незавершенном производстве 1212 2436821 3814658 6417492 готовая продукция и товары для перепродажи 1213 20613 1938 5156 товары отгруженные 1214 4177 - - расходы будущих периодов 1215 - - - прочие запасы и затраты 1217 - - - Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 1220 209904 109975 616327 Дебиторская задолженность 1230 4627105 3511357 3382353 долгосрочная дебиторская задолженность 1231 911345 882656 419799 краткосрочная дебиторская задолженность 1235 3715760 2628701 2962554 Финансовые вложения 1240 1241000 1161000 1200000 Денежные средства 1250 182536 1548489 3219498 Прочие оборотные активы 1260 436693 329046 270190 Итого по разделу II 1200 10360439 11402844 16341496 БАЛАНС 1600 14843914 15196766 19623788  Продолжение приложения 2
Пассив Код пока-зателя На 31 декабря 2012 г. На 31 декабря 2011 г. На 31 декабря 2010 г. 1 2 4 3 3 III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал 1310 3812783 3671163 3600129 Добавочный капитал (без переоценки) 1350 146528 63148 27623 Резервный капитал 1360 95529 69082 38383 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 1370 960109 1263966 919523 Итого по разделу III 1300 5014949 5067359 4585667 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты 1410
-
-
- Отложенные налоговые обязательства 1420 55966 17604 250946 Прочие обязательства 1450 2845595 1762280 10987604 Итого по разделу IV 1400 2901561 1779884 11238550 V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты 1510
-
-
- Кредиторская задолженность 1520 5496938 6661722 2973157 в том числе:
поставщики и подрядчики 1521 1543027 1365035 671050 авансы полученные 1522 2963112 4147621 1735966 задолженность перед персоналом организации 1523 99931 110560 139659 задолженность перед государственными внебюджетными фондами 1524 34282 2171 4596 задолженность по налогам и сборам 1525 368954 797074 360816 прочие кредиторы 1526 487632 239261 61070 Доходы будущих периодов 1530 995711 1154780 426469 Оценочные обязательства 1540 434755 408021 293395 Расчеты с учредителями по взносам в уставный капитал 1545 - 12500 106550 Итого по разделу V 1500 6927404 8349523 3799571 БАЛАНС 1700 14843914 15196766 19623788 Приложение 3
Отчет о прибылях и убытках ОАО «ОКБМ им. И.И. Африкантова»
за период с 01 января по 31 декабря 2012г. (тыс. руб.)
Показатель За Январь – Декабрь 2012 г. За Январь – Декабрь 2011 г. наименование код 1 2 3 4 Доходы и расходы по обычным видамдеятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов) 2110 10086482 12317469 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 2120 (8871887) (10627702) Валовая прибыль 2100 1214595 1689767 Коммерческие расходы 2210 - - Управленческие расходы 2220 (620299) (556928) Прибыль (убыток) от продаж 2200 594296 1132839 Доходы от участия в других организациях 2310 432 409 Проценты к получению 2320 24609 105997 Проценты к уплате 2330 (25374) - Прочие доходы 2340 619071 557847 Прочие расходы 2350 (868546) (811393) Прибыль (убыток) до налогообложения 2300 344488 985699 Текущий налог на прибыль 2410 (81299) (699503) в т.ч. постоянный налоговый обязательства (активы) 2421 (50763) (269021) Изменение отложенных налоговых обязательств 2430 50240 126078 Изменение отложенных налоговых активов 2450 (88602) 107264 Прочее 2460 (44) 9102 Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 2400 224783 528640
Приложение 4
Отчет о прибылях и убытках ОАО «ОКБМ им. И.И. Африкантова»
за период с 01 января по 31 декабря 2012г. (тыс. руб.)
Показатель За Январь – Декабрь 2011 г. За Январь – Декабрь 2010 г. наименование код 1 2 3 4 Доходы и расходы по обычным видамдеятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов) 2110 12317469 11038752 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 2120 (10627702) (9628829) Валовая прибыль 2100 1689767 1409923 Коммерческие расходы 2210 - (3672) Управленческие расходы 2220 (556928) (464854) Прибыль (убыток) от продаж 2200 1132839 941397 Доходы от участия в других организациях 2310 409 254 Проценты к получению 2320 105997 119015 Проценты к уплате 2330 - - Прочие доходы 2340 557847 282187 Прочие расходы 2350 (811393) (403552) Прибыль (убыток) до налогообложения 2300 985699 939301 Текущий налог на прибыль 2410 (699503) (353475) в т.ч. постоянный налоговый обязательства (активы) 2421 (269021) (137136) Изменение отложенных налоговых обязательств 2430 126078 453688 Изменение отложенных налоговых активов 2450 107264 (424209) Прочее 2460 9102 (313) Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 2400 528640 613992
48