Роль денежно-кредитной политики Банка России в условиях мирового кризиса.

ВВЕДЕНИЕ
1.1 Особенность регулирования денежно-кредитной системы РФ.
1.2 Особенности денежно-кредитной политики и основные инструменты
2 СОВРЕМЕННЫЙ МИРОВОЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ КРИЗИС
2.1 Характеристика современного экономического кризиса
2.1.1 Источники и причины появлении современного экономического кризиса
2.1.2 Политэкономические и геополитические последствия кризиса
2.2 Россия в условиях современного мирового экономического кризиса
3 АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ В УСЛОВИЯХ СОВРЕМЕННОГО МИРОВОГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО КРИЗИСА
3.1 Функции Банка России как эмиссионного центра страны, обеспечивающего защиту и устойчивость рубля
3.2 Функции Банка России по укреплению и развитию банковской системы Российской Федерации
3.3 Функции Банка России по обеспечению эффективного и бесперебойного функционирования платёжной системы
3.4 Проблемные вопросы организации текущей деятельности Центрального банка Российской Федерации
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Если рубль признают одной из мировых валют то это позволит в разы расширить масштаб кредитования экономического роста, обеспечить самостоятельное устойчивое развитие России, содействовать возрождению единого экономического пространства СНГ. Вместе с этим можно было бы решить проблему вывоза капитала, который при переводе в рублевую форму не мешал бы экономическому росту в России, а создавал вспомогательные возможности кредитования российского государства. Стоит отметить, что если включить рубль в ряд мировых резервных валют, то это поможет стабильности мировой финансовой системы, которая получила бы новую надежность и опору.
Конец ХХ столетия оказался благополучным для российской экономики , вырвавшейся из десятилетнего кризиса. За четыре последних года экономика выросла более чем на четверть, что допустило компенсацию почти половину падения производства за годы экономической и социальной трансформации. Курс национальной валюты приобрел долгожданную стабильность и Банк России с трудом сдерживает укрепление рубля по отношению к доллару.
Российский рубль в течение 2007 года отчетливо демонстрировал позитивную курсовую динамику. Принимая также в расчет различные масштабы экономик России и стран-соседей, было очевидным, что рубль должен стать доминирующей валютой (по классификации видного исследователя валютного рынка проф. О. В. Буториной) среди национальных валют стран-соседей.
В условиях неопределенной ситуации с выбором ключевых валют чрезвычайно привлекательно для стран-соседей выглядела бы инициатива России по созданию полицентричного валютного рынка «рубль-доллар» или «рубль-евро» с равноправным доступом для всех государств-соседей.
Однако, в настоящее время под влиянием мирового кризиса положение Российского рубля быстро ухудшилось.
За последние два года российский рубль в начале 2009 г. опустился до самой низкой отметки, а стремительно уменьшающиеся денежные резервы и нефтяные доходы грозят понижением кредитного рейтинга России, который был основным показателем ее недавнего возрождения.
Новая волна проблем, потянула за собой быстрое падение фондового рынка страны, что подтверждается сильным влиянием на экономику России мировой экономический кризис.
Но несмотря на резкое падение Рубля в 2009 году ситуация не совсем трагическая.
Так, по состоянию на 2009 год расчеты за российские энергоносители все-таки проходят в рублях. Более того, уже на сегодняшний день Москва может быть в качестве одного из финансовых центров. Так, проходящий через российскую столицу валютный рынок в Восточной и Центральной Европе, исчисляется в 1,5 триллиона долларов, а больше половины штаб-квартир крупных корпораций и их представительств находятся в Москве. Что касается перспектив рубля в качестве резервной валюты, то его авторитет, хотя и медленно, но растет, несмотря на нестабильность, и его резкое падение одновременно с расшатавшимися позициями американского доллара как расчетной валюты в условиях мирового финансового и экономического кризиса.
Для поддержания нормального функционирования российской экономики необходимо принятие мер по укреплению положения рубля. Для этого, во-первых, необходимо превратить рубль в резервную валюту. Дело в том, что рубль может стать резервной валютой сначала в СHГ, а позже и в других странах, с которыми ведет торговлю Россия, в частности, в Финляндии и Германии. Более того, планируется увеличение расчетов в рублях между российскими и белорусскими компаниями.
Таким образом, можно утверждать, что некоторые страны уже пользуются российским рублем для расчетов. Статус рубля как резервной валюты может быть интересен изначально государствам, граничащим с Россией, а потом всем остальным. Но при этом нужна стабильность курса валюты Рубля, а инфляция в стране должна быть существенно ниже, что сложно осуществить при таких условиях.
Изменение рубля в резервную валюту прибавит ему больше неизменности. В этом случае, если национальная валюта страны не является резервной, то государство в случае колебаний на рынке может выставить некоторые барьеры, тем самым защищая себя от финансовых потерь. Значит, в любом процессе, в том числе превращении рубля в резервную валюту, есть как положительные, так и отрицательные моменты. Следовательно, необходим стабильный нормальный экономический рост, нормальные стабильные финансовые условия для ведения бизнеса, в т.ч. и финансового, внутри страны. Все это поможет тому, что большая часть контрактов будет заключаться не в долларах, не в евро, а в рублях. В свою очередь, это будет способствовать тому, что иностранные компании станут держать свои активы в рублях.
В интересах России чтобы это процесс шел как можно быстрее. Превращение рубля в резервную валюту будет означать, что практически страна сможет получать «бесплатное кредитование». Иначе говоря, Россия выпускает рубли, а другие страны их потребляют, фактически получается, что Россия потребляет товары и услуги, а рубль выступает как обязательство, по которому ничего не нужно платить. Это было бы огромным плюсом для страны.
Хочется отметить, что резервная валюта обязательно должна быть конвертируемой. Что касается рубля, то он стал конвертируемым летом 2006 г., в то время были отменены ограничения на капитальные операции.
Наряду с этим, резервная валюта должна еще и приниматься в расчетах между странами. Вследствие этого распространение рубля в качестве резервной валюты первоначально будет происходить на страны, с которыми торгует Россия.
Также рубль должен быть стабильной валютой на протяжении десятилетий для всех участников рынка и покупателей, чтобы в ней хотели оценивать цены. Известно, что в настоящее время такой валютой является доллар США.
Таким образом, можно констатировать, что в настоящих условиях мировой финансовой нестабильности нужно приступить к решению такой стратегической задачи, как превращение рубля в одну из региональных видов валют.
Потенциально российский рубль как свободно конвертируемая валюта вполне может претендовать на роль региональной резервной валюты для обслуживания сделок в странах, входящих в рублевую зону, использующих рубль как средство платежа. Для этого необходимо предпринять ряд шагов, например, перевести торговлю энергоносителями за рубли.
Подводя итоги, можно сказать, что валютные отношения в России развивались и продолжают развиваться с учетом мирового опыта.
До кризиса 2008 года наблюдалась положительная динамика их совершенствования и раскрытия всего потенциала, однако в условиях кризиса ситуация резко изменилась, поэтому одним из вариантов достижения целей их развития является эффективное использование российской валюты, дальнейшее усовершенствование валютной системы и активная интеграция в систему мирохозяйственных связей. Хочется надеяться, что в ближайшем будущем развитие российской валютной системы и национальной экономики в целом обеспечит необходимую конкурентоспособность нашей страны на международном рынке и позволит России занять достойное место в мировом сообществе.
Второй немаловажной проблемой является проблема регулирования ставки рефинансирования.
Так, среди межбанковских инструментов рефинансирования наиболее часто используются межбанковские депозиты и валютные свопы. Это способствует наименьшему количество нареканий с точки зрения технологии проведения операций, единственным существенным ограничением для роста оборота по ним были выделены лимиты по межбанковским операциям.
Ставка рефинансирования представляет собой процентную ставку, по которой ЦБ России предоставляет кредит коммерческим банкам с целью предоставления им возможности кредитовать организации, коммерческие фирмы, предпринимателей, использовать денежные средства для закупки государственных ценных бумаг и в других целях.
Начиная с 19 июня 2007 года ставка рефинансирования Банка России устанавливается в размере 10% годовых.
Ставка была сбавлена из-за текущего уровня инфляции. В соответствии со сложившейся традицией, ставка рефинансирования устанавливается на 1-2% выше уровня инфляции. На сегодняшний день она составляет 10,5%, в то время как инфляция в Российской Федерации по результатам 5 месяцев 2007г. зафиксирована на отметке 7,3%.
В связи с тем, что произошло снижение ставки рефинансирования до 10% годовых, то процентная ставка по расчетному кредиту «overnight» также снижается. Также решено определить с 19 июня процентную ставку по кредитам Центрального Банка, которые предоставляются в соответствии с положением Центрального Банка Российской Федерации «О порядке предоставления Банком России кредитов банкам, обеспеченных залогом и поручительствами», в размере 9%.
Ставка рефинансирования снижалась 29 января 2007 года – с 11% до 10,5%. Кроме того, дважды она снижалась в течение 2006 года: 26 июня - с 12% до 11,5%, 23 октября – до 11%. То есть во всех трех случаях Банк России понижал ее на 0,5 процентного пункта.
В начале 1990-х годов этот показатель был выше 150%, а самая высокая ставка рефинансирования отмечается в период с 15 октября 1993г. по 28 апреля 1994г., в тот период она находилась на уровне 210%. В период кризиса 1998г. ставка была в размере 60% годовых, позже Банк России принимал решения только о ее снижении.
Необходимо также добавить, что статус, цели деятельности, функции и полномочия Центрального банка Российской Федерации (Банка России) определяются Конституцией Российской Федерации, Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другими федеральными законами.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В XX веке создается система государственного регулирования экономики а подробнее это такая важная составная ее часть, как денежно-кредитная политика. Денежно-кредитную (или монетарную) политику и как правило это означает комплекс взаимосвязанных мероприятий по регулированию денежно-кредитного рынка, которые проводит государство через центральный банк. Центральный банк выступает в роли проводника, автора денежно-кредитной политики, т.е. ее главного субъекта.
Итак, в ходе написания работы было рассмотрено Денежно-кредитная система Российская федерация и особенности ее регулирования, особенности денежно- кредитной политики и основные инструменты к выяснили в денежно кредитная система это совокупность различных финансово кредитных институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и концентрацию денежного капитала.. Мы разобралис с основним инструментам денежно кредитной политики как выяснили осбенность инструмента является установка нормы объязательного банковского резерва. Разобрались с возможнимы целямы денежно-кредитной поитика как: Высокий уровень занятости,экономический рост,стабильность цен,стабильность процентных ставок,стабильность финансовых рынков,стабильность валютных рынков. Разобрались с факторамы появление кризыса. Было выяснено, что Центральный (эмиссионный) банк - центральное звено денежно-кредитной системы, головной банк страны, наделенный правом монопольной эмиссии банкнот, регулирования денежного обращения и валютного курса, хранения золотых и валютных резервов.
Свои функции центральный банк осуществляет через банковские операции - активные и пассивные. Пассивными называют операции, с помощью которых образуются банковские ресурсы, активными являются операции по размещению банковских ресурсов.
Выяснили основные условияи и факторы отслеживаемым Центральным Банком России, конвертируемости рубля можно отнести следующие:
Устойчивое функционирование денежно-кредитной сферы.
Устойчивая макроэкономическая стабилизация.
Уровень золотовалютных резервов.
Совершенствование институционально-инструментальной оболочки финансового рынка, включая активный переход финансовых институтов на международные стандарты деятельности.
Активные операции центрального банка в отличии от коммерческих банков являются первичными по отношению к пассивным..
Главной функцией центрального банка является выработка общей кредитной политики. Центральный банк выпускает бумажные деньги страны и держит на своих счетах денежные резервы других банков национальной банковской системы. Он контролирует количество денег в обращении, процентные ставки и объем банковского кредита. Центральный банк является также хранителем основной массы золотовалютных резервов страны. Такие банки имеют дело не с населением и частными фирмами, а с другими банками. Их деятельность заключается в эмиссии денег и контроле за денежной массой, процентными ставками и операциями с иностранной валютой.
Итак, к основным функциям Центробанка России относят: эмиссия банкнот; проведение денежно-кредитной политики; рефинансирование кредитно-банковских институтов; проведение валютной политики; регулирование деятельности кредитных институтов; функции финансового агента правительства.
Также важно отметить, что Центральный банк России - посредник между государством и остальной экономикой через банки. В качестве такого учреждения он призван регулировать денежные и кредитные потоки с помощью инструментов, которые закреплены за ним в законодательном порядке.
Центральный банк является органом регулирования, который сочетает в себе черты банка и государственного ведомства.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
Алексашенко С., Клепач А., Осипова О., Пухов С.. «Куда плывет рубль?» / «Вопросы экономики».- №8.- 2008
Американские власти готовы на все ради спасения экономики // РБК.- 25 ноября 2008
х масштабах // Российская Белов С. Рубль в мировыгазета - Центральный выпуск №4691 от 25 июня 2008
Булатов А.С. Экономика: Учебник. Москва: «Эксмо-Пресс».-2009.-489 с.
ВВП России начал снижаться // Время новостей.- 25 ноября 2008
Гельвановский М. Конвертируемость российского рубля: как решать проблему? // «Клуб мировой политической экономики» от 25.04.2007
Давыдов Я.О. Деньги. Кредит. Банки. М.: «Альянс».-2007.- 519 с.
Завьялов С. Регулирование платежной системы России // Экономист.- №8(24).-октябрь 2008
Зименков Р. И. Россия: интеграция в мировую экономику / Р. И. Зименков, Э. М. Агабабьян, В. С. Батенев, Ю. А. Ботко; Под ред. Р. И. Зименкова. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 432 с.,
Конвертируемость валюты // «ДЕНЬГИ И КРЕДИТ».- №145.- март 2007
Мамин С.Д. Экономический кризис // Перспектива.- №26.- 05.03.2009
Медведев Д. считает абсолютно достижимым превращение рубля в региональную резервную валюту // ПРАЙМ-ТАСС.-25.06.08
Основные направления единой государственой денежно-кредитной политики на 2007 год» // Материалы Центрального Банка России за 2007
Причины мирового экономического кризиса // ТопТренинг.- №16.- 3 февраля 2009
Превращение рубля в резервную валюту вызовет резкие колибания его курса // SystemForex.- 15.07.2008
Программа антикризисных мер Правительства РФ на 2009 год // Комитет.- январь 2009
Рубль может стать резервной валютой в СHГ, Финляндии и Германии // IFX-News.- 07.06.2008
Семенюта О.Г. Деньги, кредит, банки в РФ. Издание перераб. и доп..- М.: «Контур», 2008.- 447 с.
Столович Л. Н. Об общечеловеческих ценностях. // Журнал «Вопросы философии». 2004. № 7, с. 87
Трифонов А. Оценка развития мировой экономики и значений основных показателей экономики России до конца 2009 года // Банк-Электроника.- 09.10.2008
Фирсов М.Д. Денежно-кредитная система России. Москва: 2Алистро».-2008.- 328 с.
Цели, задачи и функции Банка России в сфере регулирования платежных систем и расчетов // Банкир.- 14.01.2007
George Parker The deeper the crisis, the higher the 'Brown bounce' (англ.). The Financial Times (21 ноября 2008). Проверено 25 ноября 2008.
Мамин С.Д. Экономический кризис // Перспектива.- №26.- 05.03.2009
Фирсов М.Д. Денежно-кредитная система России. Москва: 2Алистро».-2008.- 328 с., с. 34
Фирсов М.Д. Денежно-кредитная система России. Москва: 2Алистро».-2008.- 328 с., с. 34
Фирсов М.Д. Денежно-кредитная система России. Москва: 2Алистро».-2008.- 328 с., с. 119
Давыдов Я.О. Деньги. Кредит. Банки. М.: «Альянс».-2007.- 519 с.
Фирсов М.Д. Денежно-кредитная система России. Москва: 2Алистро».-2008.- 328 с., с. 128
Американские власти готовы на все ради спасения экономики // РБК.- 25 ноября 2008
Причины мирового экономического кризиса // ТопТренинг.- №16.- 3 февраля 2009
George Parker The deeper the crisis, the higher the 'Brown bounce' (англ.). The Financial Times (21 ноября 2008). Проверено 25 ноября 2008.
George Parker The deeper the crisis, the higher the 'Brown bounce' (англ.). The Financial Times (21 ноября 2008). Проверено 25 ноября 2008.
ВВП России начал снижаться // Время новостей.- 25 ноября 2008
Американские власти готовы на все ради спасения экономики // РБК.- 25 ноября 2008.
Причины мирового экономического кризиса // ТопТренинг.- №16.- 3 февраля 2009
Трифонов А. Оценка развития мировой экономики и значений основных показателей экономики России до конца 2009 года // Банк-Электроника.- 09.10.2008
Мамин С.Д. Экономический кризис // Перспектива.- №26.- 05.03.2009
Столович Л. Н. Об общечеловеческих ценностях. // Журнал «Вопросы философии». 2004. № 7, с. 87
Давыдов Я.О. Деньги. Кредит. Банки. М.: «Альянс».-2007.- 519 с., с. 104
Конвертируемость валюты // «ДЕНЬГИ И КРЕДИТ».- №145.- март 2007
Семенюта О.Г. Деньги, кредит, банки в РФ. Издание перераб. и доп..- М.: «Контур», 2008.- 447 с., с. 83
Семенюта О.Г. Деньги, кредит, банки в РФ. Издание перераб. и доп..- М.: «Контур», 2008.- 447 с., с. 83
Гельвановский М. Конвертируемость российского рубля: как решать проблему? // «Клуб мировой политической экономики» от 25.04.2007
Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2007 год» // Материалы Центрального Банка России за 2007
Мамин С.Д. Экономический кризис // Перспектива.- №26.- 05.03.2009
Программа антикризисных мер Правительства РФ на 2009 год // Комитет.- январь 2009
Завьялов С. Регулирование платежной системы России // Экономист.- №8(24).-октябрь 2008
Цели, задачи и функции Банка России в сфере регулирования платежных систем и расчетов // Банкир.- 14.01.2007
Алексашенко С., Клепач А., Осипова О., Пухов С.. «Куда плывет рубль?» / «Вопросы экономики».- №8.- 2008
Зименков Р. И. Россия: интеграция в мировую экономику / Р. И. Зименков, Э. М. Агабабьян, В. С. Батенев, Ю. А. Ботко; Под ред. Р. И. Зименкова. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 432 с., с. 324
Белов С. Рубль в мировых масштабах // Российская газета - Центральный выпуск №4691 от 25 июня 2008
Превращение рубля в резервную валюту вызовет резкие колебания его курса // SystemForex.- 15.07.2008
Рубль может стать резервной валютой в СHГ, Финляндии и Германии // IFX-News.- 07.06.2008
Медведев Д. считает абсолютно достижимым превращение рубля в региональную резервную валюту // ПРАЙМ-ТАСС.-25.06.08
Булатов А.С. Экономика: Учебник. Москва: «Эксмо-Пресс».-2009.-489 с., с. 294-297
Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2007 год» // Материалы Центрального Банка России за 2007
Обратимые (конвертируемые)
Частично обратимые (частично конвертируемые)
Необратимые (замкнутые)
Виды валют