Методика анализа активов организации и источников их формирования

ВВЕДЕНИЕ
1. МЕТОДИКА АНАЛИЗА АКТИВОВ ОРГАНИЗАЦИИ И ИСТОЧНИКОВ ИХ ФОРМИРОВАНИЯ
2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО «НАДЕЖДА»
2.1. Краткая характеристика организации
2.2. Анализ состава, структуры и динамики активов предприятия
2.3. Анализ состава, структуры и динамики пассивов
2.4. Расчет величины собственного капитала в обороте организации
2.5. Расчет и оценка коэффициентов финансовой независимости
2.6. Группировка активов предприятия по уровню ликвидности и расчет коэффициентов ликвидности (платежеспособности)
2.7.Расчет и оценка стоимости чистых активов
2.8. Расчет и оценка динамики оборачиваемости оборотных активов и запасов ООО «Надежда»
2.8. Расчет и оценка динамики оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности
2.9. Анализ структуры баланса и реальных возможностей восстановления или утраты платежеспособности
2.10. Обобщающая оценка финансового состояния ООО «Надежда»
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ПРИЛОЖЕНИЕ 1
ПРИЛОЖЕНИЕ 2
ПРИЛОЖЕНИЕ 3

Период погашения кредиторской задолженности к концу периода 36 дней, что на 4 дня меньше, чем дебиторской задолженности (40 - 36), таким образом складывается не совсем благоприятная ситуация для предприятия, так как оно рассчитывается по своим обязательствам быстрее, чем это делают покупатели и заказчиками
2.9. Анализ структуры баланса и реальных возможностей восстановления или утраты платежеспособности
Постановлением Правительства Российской Федерации от 20.05.94 №498 была утверждена система критериев для оценки удовлетворительности структуры баланса организации, по которой принимаются решения: о признании структуры ее баланса неудовлетворительной, а организацию – неплатежеспособной. В соответствии с принятым постановлением показателями для оценки удовлетворительности структуры баланса предприятия являются:
-коэффициент текущей ликвидности (Ктл);
-коэффициент обеспеченности собственными средствами (Косс);
-коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности
Основанием для признания структуры баланса предприятия неудовлетворительной является выполнение хотя бы одного из следующих условий:
1.Ктл < 2;
2.Косс < 0,1;
К концу периода Ктл = 20,8 (таблица 6), а Косс = 0,97 (таблица 5).
С учетом того, что не выполняется ни одно из ранее приведенных условий, структуру баланса данного предприятия можно признать удовлетворительной.
2.10. Обобщающая оценка финансового состояния ООО «Надежда»
Проведенный анализ показал, что, финансовое положение рассматриваемого предприятия является достаточно устойчивым. Об этом свидетельствуют следующие факты:
- в составе источников финансирования преобладает доля собственного капитала;
-коэффициенты финансовой независимости имеют достаточно высокое значение, что свидетельствует о низкой зависимости предприятия от заемных источников;
-предприятие обладает достаточным объемом собственных оборотных средств, за счет которых полностью сформированы запасы и большая часть оборотных активов в целом;
-значения рассчитанных коэффициентов платежеспособности, говорят о том, что в отчетном году рассматриваемое предприятие обладает абсолютной, текущей платежеспособностью.
-величина чистых активов предприятия полностью соответствует требованиям нормативных актов;
Тем не менее, в качестве негативных изменений необходимо отметить следующее:
- к концу периода снизилась общая стоимость имущества предприятия, и произошло это как за счет снижения внеоборотных активов, так и за счет оборотных средств.
- на фоне снижения общей величины оборотных активов стоимость запасов ( преимущественно готовой продукции) росла;
- величина полученной выручки и чистой прибыли меньше аналогичных показателей предыдущего года;
- наблюдается снижение наиболее ликвидных активов – денежных средств;
- показатели платежеспособности предприятия имеют тенденцию к снижению;
-период оборачиваемости кредиторской задолженности меньше периода оборачиваемости дебиторской;
-к концу периода снизилась эффективность использования оборотных средств, в частности запасов.
Таким образом, можно сделать вывод о том, что не смотря на финансовую устойчивость, деятельность предприятия нельзя признать удовлетворительной. К концу отчетного периода произошло снижение производственного потенциала предприятия, что не могло не сказаться на величине полученной выручки, а следовательно и на конечном финансовом результате. Причиной сокращения объемов деятельности предприятия, скорее всего, стали проблемы, связанные со сбытом продукции, так как наблюдается увеличение остатков готовой продукции в виде товаров для перепродажи.
В связи с этим в качестве основной рекомендации по улучшению деятельности предприятия необходимо уделить особое внимание закупочно-сбытовой деятельности. В первую очередь необходимо разработать политику закупки товаров, необходимых и достаточных для текущей деятельности предприятия, исключая возможность накопления сверхнормативных и неликвидных запасов. Это позволит повысить эффективность использования запасов, ускорив их оборачиваемость и освободив тем самым из оборота дополнительные средства.
С целью повышения рентабельности собственного капитала, в дальнейшем предприятию целесообразно рассмотреть возможность привлечения краткосрочных кредитов, если это вызвано необходимостью финансирования текущей деятельности и долгосрочных – если необходимы вложения во внеоборотные активы.
Заключение
В данной курсовой работе был проведен анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности производственного предприятия ООО «Надежда»».
В соответствии с поставленной целью по оценке финансовой деятельности предприятия в работе были решены следующие задачи:
проведена оценка состава и структуры имущества предприятия и источников его формирования;
рассчитаны финансовые коэффициенты, характеризующие ликвидность и финансовую устойчивость предприятия;
дан анализ величины собственного капитала в обороте организации;
рассчитаны показатели оборачиваемости оборотных средств и кредиторской задолженности;
проведен сравнительный анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженностей;
дана обобщающая оценка финансового состояния организации и сделаны основные выводы.
По результатам проведенного анализа, были рассмотрены основные направления совершенствования деятельности предприятия. С учетом необоснованного роста запасов готовой продукции, в качестве первоочередного мероприятия было предложено пересмотреть закупочно-сбытовую политику предприятия, исключая возможность приобретения товаров, не пользующихся спросом или имеющих необоснованно высокую цену, с целью повышения объемов реализации и ускорения оборачиваемости средств, вложенных в запасы.
Кроме этого в перспективе предлагается рассмотреть возможность привлечения кредитов и займов с целью повышения рентабельности собственного капитала.
Список использованной литературы
Гражданский кодекс Российской федерации: Части первая, вторая и третья: (по сост. на 1 июня 2003 г.). – М.: Юрайт-Издат, 2003. – 462с. – (Российское федеральное законодательство).
Методические указания по проведению анализа финансового состояния организации. Утв. приказом Федеральной службы России по финансовому оздоровлению и банкротству от 23.01.2001. № 16.
Порядок оценки стоимости чистых активов акционерных обществ. Утв. Приказом Минфина РФ № 10н и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг № 03-6/ПЗ от 29.01.2003.
Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / Под ред. проф. Н.П. Любушина. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 478 с.
Бланк И.А. Управление активами. – К.: «Ника-Центр», 2000 – 720 с.
Бланк И.А. Управление формированием капитала. – К.: «Ника-Центр», 2000 – 512 с.
Гаджинский А.М. Логистика: Учебник для высших учебных заведений. – 8-е изд., перераб. и доп. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2003. – 408 с.
Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика: Учеб. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / Под ред. проф. Н.П. Любушина. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 478 с.
Бланк И.А. Управление активами. – К.: «Ника-Центр», 2000 – 720 с.
Бланк И.А. Управление формированием капитала. – К.: «Ника-Центр», 2000 – 512 с.
Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика: Учеб. Пособие. – СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2004. – 304 с.
Зайцев Н.Л. Экономика промышленного предприятия. Практикум: Учеб. пособие. – 2-е изд. – М.: ИНФРА-М, 2002. – 224 с.
Ефимова О.В. Финансовый анализ. – 4-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2002. – 528 с.
Снитко Л.Т., Красеая Е.Н. Управление оборотным капиталом организации. – М.: Изд-во РДЛ, 2002 – 216 с.
Шеремет А.Д. Ионова А.Ф. Финансы предприятий: менеджмент и анализ. - М.: ИНФРА - М, 2004. – 538 с.
Экономика предприятия: Учебник для вузов / Под ред. Проф. В.Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандара. – 3-е изд., перераб. и доп – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 718 с.
Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование. Учебн. пособие / Под ред. Баканова М.И., Шеремета А.Д. – М.: Финансы и статистика, 2002. – 656 с.
 Приложение 1
Бухгалтерский баланс
на 31 декабря 2005_ г.
Форма № 1
Организация - ООО «Надежда»
Вид деятельности – торгово-закупочная
Единица измерения: тыс.руб.
Актив Код строки На начало отчетного года На конец отчетного периода Внеоборотные активы
Нематериальные активы
Основные средства
110
120
2
19
-
16 Незавершенное строительство 130 17 17 ИТОГО по разделу I 190 38 33 II. Оборотные активы
Запасы
210 1339 1476 В том числе:
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
211 - 51 Готовая продукция, товары для перепродажи 1331 1421 расходы будущих периодов 216 8 4 НДС по приобретенным ценностям 220 32 2 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 124 53 в том числе: покупатели и заказчики 241 13 26 Денежные средства 260 167 38 Прочие оборотные активы 270 - - ИТОГО по разделу II 290 1662 1569 БАЛАНС 300 1700 1602 Пассив III. Капитал и резервы
Уставный капитал
410 17 17 В том числе нераспределенная прибыль 470 1497 1510 ИТОГО по разделу III 490 1514 1527 IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства
515 - - ИТОГО по разделу IV 590 - - V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
610 5 - Кредиторская задолженность
620 181 75 в том числе:
поставщики и подрядчики
621 130 10 задолженность перед персоналом организации 622 37 35 задолженность по налогам и сборам 624 14 25 Доходы будущих периодов 640 - - Резервы предстоящих расходов 650 - - ИТОГО по разделу V 690 186 75 БАЛАНС 700 1700 1602
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках
За 200 _5_ г.
Форма № 2
Организация - ООО «Надежда»
Вид деятельности – торгово-закупочная
Единица измерения: тыс.руб.
Наименование показателя Код строки За отчетный
период За аналог. период предыду-щего года Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка(нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей)
010 3608 6948 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 020 (2605) (5371) Валовая прибыль 029 1003 1577 Коммерческие расходы 030 (961) (1239) Прибыль (убыток) от продаж 050 42 338 Прочие доходы и расходы
Проценты к получению
060 - - Доходы от участия в других организациях 080 - - Прочие операционные доходы 090 - - Прочие операционные расходы 100 - - Внереализационные доходы 120 117 4 Внереализационные расходы 130 (43) (11) Прибыль (убыток) до налогообложения 140 116 331 Отложенные налоговые активы 141 - - Отложенные налоговые обязательства 142 - - Штрафы, пеня, подлежащие уплате в бюджет 3 - Текущий налог на прибыль 150 (100) (110) Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 190 13 221 Справочно
Постоянные налоговые обязательства
200 72 31 Приложение 3
Дополнительная информация к бухгалтерской отчетности
ООО «Надежда»
№ п/п Показатели Сумма, тыс.руб. На начало года На конец периода 1. Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал
-
- 2. Авансы выданные - - 3. Авансы полученные - - 4. Займы и кредиты, использованные для формирования внеоборотных активов - - 5. Неликвидные запасы 28 28 6. Резервы сомнительных долгов (см. ф. № 3) 3 8 7. Дивиденды начисленные 200 - 8. Средняя стоимость авансированного капитала (активов) 1650 1620 9. Средняя стоимость внеоборотных активов 35 35 10. Средняя стоимость основных производственных фондов (основных средств) 22 18 11. Средняя стоимость остатков незавершенного строительства 12 17 12. Средняя стоимость оборотных активов 1615 1586 13. Средняя стоимость остатков запасов 1364 1402 14. Средний остаток дебиторской задолженности 111 90 15. Средняя величина уставного капитала 17 17 16. Средняя величина капитала и резервов 1537 1520 17. Средний размер краткосрочных обязательств 113 100 18. Средний остаток кредиторской задолженности 110 100 19. Выручка (нетто) от продажи продукции отчетного периода в ценах базисного периода - 3241 20. Полная себестоимость проданной продукции отчетного периода в затратах базисного периода - 3235 21. Индекс цен на проданную продукцию - 1,113 22
22.1 Расходы по обычным видам деятельности:
Материальные затраты 84 60 22.2 Затраты на оплату труда 604 513 22.3 Отчисления на социальные нужды 157 133 22.4 Амортизация 5 5 22.5 Прочие затраты 299 250 22.6 Итого 1239 961
Гражданский кодекс Российской федерации: Части первая, вторая и третья: (по сост. на 1 июня 2003 г.). – М.: Юрайт-Издат, 2003. ст 132
Бланк И.А. Управление активами. – К.: «Ника-Центр», 2000, с 62.
Лялин В.А.Финансовый менеджмент: Учеб. пособие. -.2-е изд., испр. и доп. – СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2001., с.45.
Ковалев В.В. Практикум по финансовому менеджменту. Конспект лекций с задачами. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 288 с.
Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. – 5-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Перспектива», 2004 , с 307.
Бланк И.А. Управление активами. – К.: «Ника-Центр», 2000 с, 323.
21
36