Спотовые и срочные договоры в международной торговле нефтью.

Оглавление
Введение
Глава 1. Характеристика спотовых и срочных договоров на нефтяном рынке
1.1. Спотовые сделки
1.2. Срочные сделки
1.3. Ценообразование и ценовая политика на товарных биржах
Глава 2. Особенности спотовых и краткорочных договоров
2.1. Сравнительный анализ основных типов нефтяных рынков
2.2. Влияние спотовых договоров на развитие рынка
Заключение
Список использованных источников

Существующая разница между спотовыми и контрактными ценами – главная проблема разногласий Газпрома с европейскими и китайскими покупателями газа. Цена на газ у Газпромы составляет более 400 долл. США, в то время, как на спотовом рынке достигает только 300 долл. США. Спотовые цены учитывают такие факторы как погода, время года, наличие на рынке сжиженного природного газа, приток в Европу из США сланцевого газа, а контрактные, главные в стратегии Газпрома, к ним, практически, индифферентны. Газпром уже начал понемногу двигаться в сторону смягчения своей ценовой политики - 15% контрактов с европейскими компаниями переведены на расчеты по спотовым ценам. «Газпром» в качестве основы своей деятельности на европейском газовом рынке использует долгосрочные контракты с нефтепродуктовой привязкой и условием «бери-или-плати». Используются также новые формы торговли на основе краткосрочных и среднесрочных продаж, а также разменных операций и разовых сделок. В 2011 году были достигнуты договоренности по адаптации ценовых условий с компаниями Edison (поставки через СП «Промгаз»), Sinergie Italiane, GDF Suez, WIEH, WINGAS и др. В начале января 2012 г. было подписано Соглашение о внеочередном пересмотре контрактной цены с компанией EconGas, в марте 2012 г. была достигнута договоренность с компанией ENI, в мае — с компанией GVH Gashandel, в июле 2012 г. — с компаниями E.ON Ruhrgas и GasTerra, в августе 2012 г. — с компанией Centrex, в ноябре 2012 г. — с польской компанией PGNIG.
В ноябре 2012 года норвежская Statoil и немецкая Wintershall подписали десятилетний контракт на поставку 45 млрд кубометров газа по спотовым ценам, которые предпочитают потребители. При этом в портфеле Statoil уже около половины контрактов заключено по спотовым ценам.
Последние события на Ближнем Востоке (революция «арабская весна», события в Сирии) свидетельствуют о том, что США контролируют регион. Важным партнёром США является Катар (крупнейшее в мире газовое месторождение Южный Парс) и Ирак. Аналитики прогнозируют развитие третьей энергетической нити в Европу – с Персидского залива через Ближний Восток. России придется жестко конкурировать - с США, Катаром и, возможно, с внутренними поставщиками.
Таким образом, можно сделать выводы по второй главе:
1. Долгое время в мире преобладали долгосрочные контракты и фьючерсные сделки. В условиях таких сделок нефтяной рынок мог планировать добычу, реализацию и выпуск конечного продукта. В последнее время активными темпами развивается спотовый рынок нефти. Преимуществами спотовых сделок является возможность потребителя приобрести нефть по более низкой цене по сравнению с долгосрочными и краткосрочными контрактами.
2. Развитие спотовых контрактов приводит к снижению цен на нефть, что влечет за собой падение рынков. Сегодня рассматриваются различные варианты трансформации модели формирования цен на нефть.
3. Развитие спотовых рынков приводит к трансформации мировых нефтяных рынков. Спотовые рынки нефти и газа оказывают существенное влияние на мировую экономику и геополитическую обстановку. Спотовые рынки позволяют приобретать сырье по более дешевым ценам в отличие от договорных. Таким образом, рынки сводятся к краткосрочным операциям, появляются проблемы долгосрочного планирования и развития. Данные тенденции влияют на геополитическую обстановку в мире, приводя лидеров рынка к попыткам пересмотра модели формирования цен на нефть.
Заключение
На основе рассмотренного материала можно сделать ряд выводов о спотовых и срочных договорах в международной торговле нефтью.
Мировые цены на нефть зависят от многих факторов: объёмов добычи и продажи, спроса, политической обстановке в странах-экспортёрах и импортёрах. Мировая торговля нефтью осуществляется через биржи на основе фьючерсных контрактов или по спотовой цене.
Под спотовыми договорными отношениями на мировом рынке нефти понимается соглашение о покупке (продаже) нефти по условиям сегодняшнего дня. Права собственности возникают в момент заключения сделки.
Под краткосрочными договорами понимают сделку, осуществляемую за наличный расчет с условием поставки товара в определенный момент будущего. При этом цена на нефть устанавливается на момент сделки или закладывается будущая цена.
Среди краткосрочных договоров различают форвардные и фьючерсные контракты. Форвардные контракты заключаются вне биржевых условий. Фьючерсные контракты заключаются на условиях поставки нефти в определенный момент будущего по определённой цене.
Характер заключенного договора влияет на цену на нефть, что является ключевым параметром при формировании рынка.
Выявлено, что на спотовых и форвардных рынках осуществляются физические поставки нефти, в отличие от фьючерсных, на которых поставка происходит в будущем. При этом, контракты на фтючерсных рынках носят стандартизированный характер. Только на спотовом рынке осуществляется торговля реальным товаром.
Развитие спотовых рынков приводит к трансформации мировых нефтяных рынков. Спотовые рынки нефти и газа оказывают существенное влияние на мировую экономику и геополитическую обстановку. Спотовые рынки позволяют приобретать сырье по более дешевым ценам в отличие от договорных. Таким образом, рынки сводятся к краткосрочным операциям, появляются проблемы долгосрочного планирования и развития. Данные тенденции влияют на геополитическую обстановку в мире, приводя лидеров рынка к попыткам пересмотра модели формирования цен на нефть.

Список использованных источников
Бобылев, Ю. Н. Факторы развития рынка нефти / Ю. Н. Бобылев, Д. Н. Четвериков. – М.: ИЭПП, 2006. – 179 с.
Джон К. Халл, Опционы, фьючерсы и другие финансовые инструменты. – М.: Вильямс, 2007.
Кузнецова Я. В. Особенности взаимодействия России и Европейского Союза в нефтегазовой сфере в современных условиях Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук Специальность: 08.00.14 – мировая экономика Москва – 2012
Моргунов Е., Развитие ценовых инструментов функционирования нефтяного рынка России. ЭКО. – 2006, № 9 (387), с. 130-145.
Российская экономика в 2006 году. Тенденции и перспективы / под ред. Е. Гайдара. – М.: ИЭПП, 2007. – 751 с.
Пельменёва А. А. Анализ динамики и факторов формирования мировых цен на нефть// Сборник научных трудов СевКавГТУ. Серия «Экономика». 2008, № 8
Салимжанов И.К. Ценообразование: учебник / И.К. Салимжанов. - М.: КНОРУС, 2007.-304 с.
BP Statistical Review of World Energy June 2008
Key world energy statistics International Energy Agency 2008
Oil and gas journal. Statistics. № 2. 2007.
International Fuel Prices, 2011
Международное агентство по энергетике http://www.iea.org/
Трейдинговая компания «Брокер-Клуб» http://bc-chelny.by.ru/story1.html
Секретариат Энергетической Хартии, Международные механизмы формирования цен на нефть и газ, http://www.encharter.org/index.php?id=218&L=1, 2007, с. 73-74.
Использование нефти http://barrell.ru/usage/
Воронина Н. В. Мировой рынок нефти: тенденции развития и особенности ценообразования к.э.н., вед. специалист Отдела методологии налогового учета ОАО «ЛУКОЙЛ». http://www.cfin.ru/press/practical/2003-10/05.shtml
Рынок нефти http://www.assessor.ru/forum/index.php?t=804
http://www.worldenergy.ru/index.php?id=20_35_1773
Methodology and Specifications guide: European products. Platts: Energy Products & Services, Oil, Coal Insight, Natural Gas Shipping, Electric power methodology, http://russia.platts.com/Home.aspx, 2010.
Oil Market Report – Glossary, http://omrpublic.iea.org/glossary_sec.asp?G_FLOW=Stocks.
Срочная сделка. Мир словарей. http://mirslovarei.com/content_yur/SROCHNAJA-SDELKA-20584.html.
Регулирования спотовых договоров на нефть не будет http://www.kazakhstan-oil-gas.com/anonsy/128-regulirovanija-spotovyh-dogovorov-na-neft-ne-budet.html
Как образуются цены на нефть и газ [Электронный ресурс]. – Электр. данн. – Режим доступа: http://stop-news.com/869-kak-obrazuyutsya-ceny-na-gaz.html
Бобылев, Ю. Н. Факторы развития рынка нефти / Ю. Н. Бобылев, Д. Н. Четвериков. – М.: ИЭПП, 2006. – 179 с.
Секретариат Энергетической Хартии, Международные механизмы формирования цен на нефть и газ, http://www.encharter.org/index.php?id=218&L=1, 2007, с. 73-74.
http://www.worldenergy.ru/index.php?id=20_35_1773
International Fuel Prices, 2011
Methodology and Specifications guide: European products. Platts: Energy Products & Services, Oil, Coal Insight, Natural Gas Shipping, Electric power methodology, http://russia.platts.com/Home.aspx, 2010.
Oil Market Report – Glossary, http://omrpublic.iea.org/glossary_sec.asp?G_FLOW=Stocks.
Срочная сделка. Мир словарей. http://mirslovarei.com/content_yur/SROCHNAJA-SDELKA-20584.html.
Моргунов Е., Развитие ценовых инструментов функционирования нефтяного рынка России. ЭКО. – 2006, № 9 (387), с. 130-145.
Секретариат Энергетической Хартии, Международные механизмы формирования цен на нефть и газ, http://www.encharter.org/index.php?id=218&L=1, 2007, с. 88.
Джон К. Халл, Опционы, фьючерсы и другие финансовые инструменты. – М.: Вильямс, 2007.
Салимжанов И.К. Ценообразование: учебник / И.К. Салимжанов. - М.: КНОРУС, 2007.-304 с.
Пельменёва А. А. Анализ динамики и факторов формирования мировых цен на нефть// Сборник научных трудов СевКавГТУ. Серия «Экономика». 2008, № 8
http://forexaw.com/TERMs/Economic_terms_and_concepts/Business/l1333
Международное агентство по энергетике http://www.iea.org/
Салимжанов И.К. Ценообразование: учебник / И.К. Салимжанов. - М.: КНОРУС, 2007.- с.128-139
Воронина Н. В. Мировой рынок нефти: тенденции развития и особенности ценообразования к.э.н., вед. специалист Отдела методологии налогового учета ОАО «ЛУКОЙЛ». http://www.cfin.ru/press/practical/2003-10/05.shtml
Секретариат Энергетической Хартии, Международные механизмы формирования цен на нефть и газ, http://www.encharter.org/index.php?id=218&L=1, 2007, с. 85.
Регулирования спотовых договоров на нефть не будет http://www.kazakhstan-oil-gas.com/anonsy/128-regulirovanija-spotovyh-dogovorov-na-neft-ne-budet.html
Как образуются цены на нефть и газ [Электронный ресурс]. – Электр. данн. – Режим доступа: http://stop-news.com/869-kak-obrazuyutsya-ceny-na-gaz.html
Кузнецова Я. В. Особенности взаимодействия России и Европейского Союза в нефтегазовой сфере в современных условиях Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук Специальность: 08.00.14 – мировая экономика Москва – 2012
2