Особенности управления финансовыми операционными и бизнес рисками фирмы

Введение 3
1. Сущность, критерии и особенности финансовых рисков. 4
2. Риск неплатежеспособности 12
3. Управление активами и пассивами в коммерческой структуре. 18
4. Риск ликвидности 28
5. Внутренние и внешние риски 35
6. Банковские риски 43
Заключение 51
Список литературы 53

3. Управление активами и пассивами в коммерческой структуре.
Управление активами и пассивами (УАП) является одним из важнейших направлений финансового менеджмента. Суть УАП заключается в формировании и последующем регулировании структуры активов и пассивов баланса, которая обеспечивает достижение поставленных перед фирмой целей и задач.
Основными задачами УАП являются:
• управление кратко- и долгосрочной ликвидностью организации;
• поддержание и повышение рентабельности предприятия;
• управление достаточностью и структурой капитала, затратами фирмы, качеством активов;
• стабилизация или увеличение рыночной стоимости организации.
Цель УАП состоит в предотвращении или исправлении дисбаланса и защите от рисков деятельности фирмы путем анализа последствий генеральной стратегии организации по структуре баланса и его рентабельности.
...

Риск ликвидности характеризует возможность продажи актива с минимальными затратами времени и средств.
Риск неплатежеспособность – это возможность невыполнения своих обязательств перед кредиторами.
Процентный риск связан с вариабельностью рыночных ставок.
Риск колебания цен присущ как финансовым, так и реальным активам. Для долговых финансовых инструментов он связан с существованием фундаментальной зависимости между их доходностью и сроком погашения. Чем больше срок погашения, тем больше вероятность неблагоприятных изменений доходности.
Валютный риск присущ операциям, совершаемым а международных финансовых и товарных рынках, а также фирмам, ведущим хозяйственную деятельность ща рубежом. Причина – неблагоприятные изменения валютных курсов.
Процентные, валютный и ценовой риски объединяют в общую группу, которая называется «рыночный риск».
Инфляционный риск связан со снижением покупательской способности денег и как следствие – уменьшением реальной доходности осуществленных операций.
...

5. Внутренние и внешние риски
К внутренним рискам относятся:
1. кредитные;
2. процентные;
3. валютные;
4. рыночные риски;
5. риски финансовых услуг.
Хоминич И.П. определил «кредитный риск как вероятность потерь вследствие неспособности предприятия выполнить свои обязательства»11.
Источником кредитного риска является:
1) конкретный контрагент или заемщик;
2) ссудный портфель – совокупность кредитных вложений.
...

6. Банковские риски
Банковские риски это непосредственно кредитный, процентный и валютный риски, а также риск ликвидности. Также выделяют следующие банковские риски:
1. операционные;
2. технологические;
3. стратегические;
4. бухгалтерские;
5. административные;
6. риски инноваций;
7. риски злоупотреблений;
8. безопасности;
Операционные риски банка включают в себя риски увеличения стоимости услуг банка и возрастания текущих затрат (например, риски, связанные с неспособностью возмещать административно-хозяйственные расходы).
...

Заключение
В заключение доклада можно сделать следующие выводы:
1. Риск – это вероятность наступления неблагоприятных событий, которые могут повлечь за собой ухудшение финансового состояния, нанести ущерб или привести к уменьшению дохода. Финансовый риск возникает вследствие осуществления финансовых операций или деятельности на финансовых рынках. Классифицируют финансовые риски по различным основаниям. Например, по возможности страхования: страхуемые и нестрахуемые; по уровню финансовых потерь: допустимые, критические, катастрофические; по сфере возникновения: внешние и внутренние и др. Также классифицируют финансовые риски по видам: инфляционный, налоговый, кредитный, валютный и др.
2. Риск неплатежеспособности – обусловлен снижением уровня ликвидности оборотных активов, порождающим разбалансированность положительного и отрицательного денежных потоков предприятия во времени. Существуют три источника возникновения: системный, индивидуальный и технический.
...