Современное состояние и проблемы развития рынка ипотечного кредитования в российской экономике

Введение 3
ГЛАВА 1. ИПОТЕЧНОЕ КРЕДИТОВАНИЕ И ОСОБЕННОСТИ ЕГО ОРГАНИЗАЦИИ 6
1.1. Понятие и роль ипотечного кредитования в российской экономике, правовое регулирование 6
1.2. Инструменты ипотечного кредитования……………………………...11
1.3. Рынок ипотечных ценных бумаг в системе ипотечного кредитования…………………………………………………………………...16
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ РЫНКА ИПОТЕЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ В РОССИ. 21
2.1 Анализ современного состояния рынка ипотечного кредитования 21
2.2.Оценка программ ипотечного кредитования в России 28
2.3.Анализ организации ипотечного кредитования на примере АО «КБ ДельтаКредит» 34
ГЛАВА 3. НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ ИПОТЕЧНОГО РЫНКА В РОССИИ 45
3.1. Риски ипотечного кредитования, способы их минимизации в 2019-2021 годах 45
3.2. Проблемы ипотечного кредитования в Российской Федерации 49
3.3. Инструменты развития ипотечного кредитования в Российской Федерации 53
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 58
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 60
ПРИЛОЖЕНИЯ 64

1.2. Инструменты ипотечного кредитования

В системе мер по развитию и становлению жилищного ипотечного кредитования в банке отводится важное место обоснованию выбора инструментов ипотечного кредитования.
Инструменты ипотечного кредитования –это механизмамы расчета платежей заемщика по кредиту, в том числе способы погашения основного долга, а также выплаты процентов по кредиту.
Инструменты ипотечного кредитования определяют форму организации денежного потока по долгосрочному ипотечному кредиту. Инструменты ипотечного кредитования должны увязывать интересы кредиторов с заемщиками следующим образом:
– обеспечивать прибыльность ипотечной деятельности и возвратности средств кредитора;
– снижать риски ипотечного кредитования;
– обеспечивать условия кредитования, при которых кредит будет доступным для заемщиков.
...

1.3. Рынок ипотечных ценных бумаг в системе ипотечного кредитования

Для быстрого и широкомасштабного развития жилищного ипотечного кредитования необходимо использовать рефинансирование путем эмиссии ипотечных ценных бумаг.
Для эффективного создания рынка ипотечных ценных бумаг, ценные бумаги должны быть надежными, ликвидными финансовыми инструментами, дающими возможность привлекать средства по наиболее выгодным ценам и минимальными операционными затратами по сравнению с другими методами привлечения ресурсов на рынок долгосрочного жилищного кредитования.
Рынок ипотечных ценных бумаг, как и рынок ценных бумаг в целом, состоит из двух уровней, но имеет свои особенности.
Для оформления ликвидного первичного рынка ипотечных ценных бумаг большое значение имеет форма осуществления эмиссии ценных бумаг и способ их первичного размещения.
...

2.1 Анализ современного состояния рынка ипотечного кредитования

Для развития жилищного ипотечного кредитования в России необходим механизм его развития путем секьюритизации закладных. Поэтому важно определить структуру рынка ипотечного кредитования, а также факторы, влияющие на её развитие.
В последние годы ипотечное кредитование стало основным драйвером роста объема банковских кредитов населению. Только с начала 2017 года его вклад в увеличение розничного кредитования был примерно равен вкладу всех остальных видов кредитов: потребительских, кредитных карт, автокредитов.

Рис. 2. Средневзвешенные ставки на первичном и вторичном рынках12

Большой спрос на ипотечные кредиты, который наблюдался в последнее время, во многом связан со снижением процентных ставок. Средневзвешенные ставки по ипотечным кредитам в июне 2017 года достигли минимальных за всю историю значений и составили 11,1%.
Сопоставимые цифры в последний раз наблюдались в ноябре 2011 года (11,4%).
...

2.2. Оценка программ ипотечного кредитования в России
В российской практике кредитные организации, реализующие ипотечные программы, вынуждены ориентироваться на собственные средства, а также на инвестиции международных финансовых организаций. При этом бюджетные средства часто рассматривают как источник рефинансирования жилищного ипотечного кредитования.
Агентство по ипотечному жилищному кредитованию является центральным элементом системы ипотечного кредитования, деятельность которого направлена на создание равных возможностей для получения ипотечных кредитов всеми гражданами России.
Главная задача Агентства заключается в реализации государственной политики по повышению доступности жилья для населения России. Особое внимание АИЖК уделяется формированию рынка ипотеки в регионах, где наименее развиты рынки жилья и ипотеки.
В 2002 году Агентство разработало Стандарты процедур выдачи, рефинансирования, сопровождения ипотечных кредитов.
...

2.3.Анализ организации ипотечного кредитования на примере АО «КБ ДельтаКредит»

Общая характеристика организации АО «КБ ДельтаКредит»

ДельтаКредит – первый в России специализированный ипотечный банк и крупнейший из коммерческих в ипотеке. Входит в состав международной финансовой группы Societe Generale, которая была основана в 1864 году во Франции и на сегодняшний день является одной из крупнейших финансовых групп в Европе.
Ипотечные программы от DeltaCredit успешно работают в России с 1998 года. Банк создан на основе российского подразделения коммерческого банка ЗАО «Дж. П. Морган Банк» (J.P. Morgan Bank).
Самостоятельную банковскую деятельность в стране DeltaCredit начал в 2001 году после изменения наименования на АО «КБ ДельтаКредит» в связи с переходом основного пакета акций к Инвестиционному фонду США-Россия (The U.S.Russia Investment Fund).
12 августа 2005 года 100% акций DeltaCredit были выкуплены одной из ведущих европейских финансовых групп Societe Generale.
...

3.2. Проблемы ипотечного кредитования в Российской Федерации

В первую очередь, как в любом виде банковского кредитования, одним из главных недостатков ипотеки является большая сумма переплаты. Например, при оформлении ипотеки стандартной двухкомнатной квартиры в г. Владивостоке (средняя стоимость такой квартиры составляет порядка 4 100 000 руб.) с минимальным первоначальным взносом в 15%, при сумме кредита 3 485 000 руб. сумма переплаты через 15 лет составит 4 673 500 руб.
Таким образом, за 15 лет клиент выплатит 234% от первоначальной суммы кредита. Кроме этого, при оформлении ипотечного кредита клиенту будет необходимо иметь дополнительные средства для оплаты сопутствующих расходов: из собственных средств необходимо оплатить оценку приобретаемой недвижимости, услуги агентства недвижимости и дополнительные комиссии банка. Кроме того, необходимо ежегодно оплачивать страхование, все это сделает общую переплату еще более внушительной.
...

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

На основании проведенного исследования можно сделать следующие выводы и рекомендации:
Развитие ипотечного кредитования предполагает получение поддержки государства. Именно заинтересованность государственной власти в развитии механизмов ипотечного кредитования делает его более распространенными и доступными. Это проявляется в увеличении числа социальных программ кредитования, охватывающих все большее число социально незащищенных слоев населения.
Перед ипотечным кредитованием стоит задача снижения процентных ставок по кредитным программам. Банк России создал рабочую группу для решения вопроса о снижении ставок по ипотеке, которая должна выработать механизм удешевления жилищных займов.
Привлечение на рынок ипотечных кредитов дополнительного финансирования со стороны заинтересованных инвесторов становится также одной из важных задач. При этом для инвесторов должны быть оптимально снижены кредитные риски.
...