Анализ финансового состояния организации

Введение 3
1. Теоретические аспекты организации анализа финансового состояния коммерческого предприятия
1.1. Значение анализа финансового состояния, задачи и принципы его организации
1.2. Содержание анализа финансового состояния как функции управления
1.3. Методические аспекты анализа финансового состояния
2. Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО «-»
2.1. Организационно-правовая характеристика деятельности предприятия
2.2. Анализ финансовых результатов и эффективности функционирования
2.3. Оценка имущественного положения предприятия и источников его финансирования
2.. Анализ ликвидности, финансовой устойчивости и вероятности банкротства
3. Разработка проекта мероприятий по повышению финансовой устойчивости ООО «-»
3.1. Мероприятия по укреплению финансового состояния предприятия
3.2. Оценка перспективного уровня финансовой устойчивости
Заключение
Список использованной литературы
Приложения

1.1. Значение анализа финансового состояния, задачи и принципы его организации

Финансовое состояние - это сложная экономическая категория, которая отражает на определенный момент состояние капитала в процессе его кругооборота и источников финансирования основной деятельности, т.е. показывает способность субъекта хозяйствования к саморазвитию.
Финансовым состоянием организации определяется:
• ее конкурентоспособность;
• потенциал в деловом сотрудничестве;
• степень гарантии экономических интересов самой организации и ее экономических партнеров [37; 83].
Финансовое состояние характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
Финансовое состояние может оцениваться с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспективы.
...

1.2. Содержание анализа финансового состояния как функции управления

Анализ – деление предмета или явления на составные части для последующего их изучения их внутренней сущности, определения значения и роли каждой составляющей.
В менеджменте анализ представляет собой изучение деятельности предприятия с целью принятия наилучших управленческих решений, в ходе которого решаются следующие задачи:
• оценка полноты и достоверности информации;
• интерпретация информации из финансовой, статистической, управленческой, производственной отчетности с целью получения достоверных выводов;
• оценка издержек, доходов, финансовых результатов для принятия управленческих решений;
• мониторинг деятельности предприятия для обнаружения потенциалов повышения конкурентоспособности предприятия.
Анализ является одной из функций управления, а конкретнее первой функцией управленческого цикла.
...

1.3. Методические аспекты анализа финансового состояния

Финансовое состояние организации характеризуется следующими показателями:
• наличием и размещением капитала (активов), эффективностью и интенсивность их использования, оптимальностью структуры активов, степенью производственного риска;
• оптимальностью структуры пассивов организации, финансовой независимостью и степенью финансового риска;
• платежеспособностью и инвестиционной привлекательностью организации, риском банкротства (несостоятельностью) организации;
• запасом финансовой устойчивости (зоной безубыточного объема продаж) и наличием финансовых результатов, размещением и использованием финансовых результатов [17; 61].
Необходимо отметить, что отдельные специалисты не останавливаются только на финансовых показателях, по их мнению, финансовое состояние также находит отражение и в производственных результатах. В качестве примера приведем схему, представленную на рисунке 1.3 [14; 21].
...

2.1. Организационно-правовая характеристика деятельности предприятия

Объектом практического исследования является Общество с ограниченной ответственностью «Юпитер», основная деятельность которого розничная торговля товарами народного потребления.
Полное фирменное наименование Общества: Общество с ограниченной ответственностью «Юпитер».
Сокращенное фирменное наименование: ООО «Юпитер».
Адрес место нахождения Общества: Россия, Волгоградская область, Калачевский район, ул. Береговая, 15.
Общество обладает правами юридического лица с момента его государственной регистрации в установленном порядке, имеет расчетный и иные счета в учреждениях банков, печать и штамп со своим наименованием и другими реквизитами Общества, бланки установленного образца, товарный знак и знаки обслуживания. Срок деятельности Общества не ограничен.
...

2.2. Анализ финансовых результатов и эффективности функционирования

О составе и динамике финансовых результатов деятельности компании можно судить по данным таблицы 2.1.
Таблица 2.1
Состав и динамика финансовых результатов ООО «Юпитер» за 2010-2012 гг.
Наименование показателей
Значение показателей по периодам, тыс. руб.
...

2.3. Оценка имущественного положения предприятия и источников его финансирования

Важное значение в процессе анализа финансового состояния предприятия имеет оценка состава и динамики стоимости имущества (таблица 2.4).
Таблица 2.4
Состав и динамика стоимости имущества (активов) ООО «Юпитер»
за 2010-2012 гг.
Наименование показателей
Значение показателей по периодам, тыс. руб.
Изменение, %
Изменение, (+, -)

2010
2011
2012
2011 / 2010
2012 / 2010
2011 / 2010
2012 / 2010
I. Внеоборотные активы
 
 
 
 
 
 
 
Основные средства
10526
7624
9851
72,43
93,59
-2902
-675
Итого по разделу I
10526
7624
9851
72,43
93,59
-2902
-675
II. Оборотные активы
 
 
 
 
 
 
 
Запасы
3389
2871
3562
84,72
105,10
-518
173
Дебиторская задолженность
498
711
653
142,77
131,12
213
155
Денежные средства
75
117
96
156,00
128,00
42
21
Итого по разделу II
3962
3699
4311
93,36
108,81
-263
349
Баланс (актив)
14488
11323
14162
78,15
97,75
-3165
-326

За период 2010-2012 гг.
...

2.4. Анализ ликвидности, финансовой устойчивости и вероятности банкротства

Особое значение в процессе анализа финансового состояния имеет расчет коэффициентов ликвидности (таблица 2.8), которые отражают способность предприятия своевременно погашать свои краткосрочные обязательства (или платежеспособность).

Таблица 2.8
Оценка ликвидности ООО «Юпитер» за 2010-2012 гг.
Наименование показателя
2010
2011
2012
1. Коэффициент текущей ликвидности (от 1 до 2-2,5)
0,31
0,36
0,35
2. Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности (от 0,5 до 0,8)
0,05
0,08
0,06
3. Коэффициент абсолютной ликвидности (от 0,15 до 0,2-0,5)
0,006
0,01
0,01
4. Коэффициент обеспеченности собственными средствами
-2,21
-1,74
-1,90
5. Коэффициент маневренности собственных оборотных средств
-0,01
-0,02
-0,01
6. Доля оборотных средств в активах
0,27
0,33
0,30

У компании наблюдаются серьезные проблемы с ликвидностью, как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде.
...

3.1. Мероприятия по укреплению финансового состояния предприятия

Необходимо отметить, что у компании высокий уровень вероятности банкротства. В тоже время тот факт, что она является прибыльной, играет существенную роль в определении ее дальнейшей судьбы. Актуальной является отказаться от финансирования за счет краткосрочных источников и привлечь долгосрочные кредиты и займы, а также увеличить финансирование за счет собственных средств, для этого направить на финансирование всю полученную чистую прибыль.
Особое значение для компании имеет поддержание необходимого уровня платежеспособности в краткосрочном периоде. Учитывая проведенное исследование, актуальным является установить жесткий контроль за состоянием платежной дисциплины.
Для этого предлагается использовать современное средство контроля за денежными потоками «Платежный календарь».
...

3.2. Оценка перспективного уровня финансовой устойчивости

Рассчитаем перспективный уровень финансовой устойчивости исходя из следующих допущений:
• компания сокращает финансирование за счет краткосрочных источников и привлекает долгосрочный кредит в размере 5 000 тыс. руб.;
• вся полученная в 2013 году прибыль идет на увеличение собственного капитала;
• чистая прибыль идет на финансирование текущей деятельности – на увеличение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений с целью обеспечения ликвидности в краткосрочном периоде;
• размер чистой прибыли планируется с учетом прошлого периода в размере 466 тыс. руб.
Исходя из сделанных выше допущений, рассчитаем перспективное значение стоимости активов компании (таблица 3.7).
В расчет показателей не принимается амортизационная политика с целью обоснованного вывода о влиянии предложенных вариантов управления финансовыми ресурсами предприятия.
...

Заключение

Анализ финансового состояния – это изучение основных показателей, параметров и коэффициентов, дающих объективную оценку финансового состояния организаций и стоимости акций компаний с целью решений в области управления финансовыми ресурсами.
Основная цель анализа финансового состояния предприятия – оценка текущего состояния финансовых ресурсов и выявление возможностей укрепления финансовой устойчивости и повышения ликвидности (платежеспособности).
Информационной базой для комплексной оценки финансового состояния предприятия является бухгалтерская (финансовая) отчетность, основными формами которой являются бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах.
Финансовое состояние предприятия характеризуется: наличием и размещение капитала (активов), структурой пассивов, инвестиционной привлекательностью и банкротством, запасом финансовой устойчивости.
...