Составление бюджета движения денежных средств компании

Задание на контрольную работу

Исходные данные:

Согласно приложению А представлены планируемые денежные потоки на первое полугодие финансового года с разбивкой по месяцам по условному предприятию без разграничения по видам деятельности.

Поступления денежных средств и платежи со счетов компании включают НДС (в случаях, предусмотренных законодательством) и рассчитаны на основе операционного и инвестиционного бюджетов. Остаток на счетах и в кассе предприятия принимается по состоянию на 1 января финансового года в размере 500 тыс. руб. (на основе прогнозного баланса).

Составление бюджета движения денежных средств компании.

Вариант № 10

Файл Excel содержит Расчет денежных потоков по видам деятельности.

Денежные средства в условиях рынка являются одним из наиболее ограниченных ресурсов, поэтому успех хозяйственной деятельности предприятий во многом определяется способностью менеджмента их рационально распределить и использовать.

Основная задача менеджмента состоит в достижении положительного результата в виде прибыли и выполнении всех финансовых обязательств (для выплаты заработной платы, покупки сырья, материалов, основных средств, уплаты налогов, обслуживания долга, выплаты дивидендов и т.д.). Прибыльность и платежеспособность – это основные два критерия, которые характеризуют эффективность работы компании. В финансовом менеджменте используются специальные инструменты, которые помогают управлять хозяйственной деятельностью и денежными потоками.

Бюджет движения денежных средств (далее – БДДС) – это план движения расчётного счёта и наличных денежных средств в кассе предприятия, отражающий все прогнозируемые поступления и изъятия денежных средств в результате хозяйственной деятельности. БДДС показывает возможные поступления предоплаты за поставляемую продукцию (на расчётный счёт или в кассу), авансовые платежи, задержки поступлений за отгруженную раннее продукцию.

Цель управления денежными ресурсами – не допустить дефицита или профицита средств. Излишек свободных денег – это упущенная выгода компании, а дефицит – показатель неплатежеспособности. Бюджет движения денежных средств является эффективным инструментом финансового менеджмента, позволяющим рационально управлять денежными ресурсами компании. Для эффективного управления потоками денежных средств необходимо правильно спланировать, составить, контролировать, анализировать и корректировать БДДС. В каждой организации существуют определенные регламенты, практики и процедуры, в соответствии с ними и составляются планы. Хорошие информационные системы позволяют этот процесс сделать максимально корректным.

В данной работе научимся классифицировать денежные потоки по видам деятельности, составлять бюджет движения денежных средств компании за первое полугодие отчетного года на основании данных планируемых денежных потоков по условному предприятию.

Если оказывается, что остатки денежных средств на начало бюджетного периода (вступительное сальдо) будут недостаточными для покрытия расходов, запланированных согласно бюджету прибылей и убытков, а также других видов затрат в соответствующий бюджетный период, то для данного бизнеса необходимо обеспечить покрытие возможных «кассовых разрывов» путем привлечения кредитов банка на пополнение оборотных средств. Предусмотрим рациональное использование сводных денежных средств в виде незначительных остатков на счетах и в кассе предприятия для досрочного погашения кредитной задолженности.

1 Классификация денежных потоков по видам деятельности

Денежный поток (поток наличности, поток платежей) – это распределение во времени движения денежных средств, возникающее в результате хозяйственной деятельности или отдельных операций субъекта. Планируемые денежные потоки предприятия на первое полугодие финансового года с разбивкой по месяцам представлены в приложении А.

По видам хозяйственной деятельности классифицируют следующие виды денежных потоков, представленных на рисунке 1.1:

...

Эта классификация лежит в основе построения формы отчета о движении денежных средств.

...

Таблица 1.1 – Бюджет движения денежных средств с зафиксированным «кассовым разрывом»

...

2 Формирование потребности в дополнительном финансировании

Связующим звеном во всех хозяйственных операций предприятия являются денежные средства. Они позволяют платить кредиторам, выплачивать заработную плату сотрудникам, закупать материалы. Однако, не редко возникают моменты недостаточного количества денег на предприятии, происходит несовпадение поступления денежных средств и их расходов, возникают «кассовые разрывы».

В бюджете движения денежных средств должны быть предусмотрены меры против «кассовых разрывов», в качестве мер борьбы с нехваткой наличных денежных средств могут быть использованы банковские кредиты, выпуск акций или иное привлечение денежных средств.

...

Таблица 2.1 - Бюджет движения денежных средств с предусмотренными дополнительными источниками финансирования

...

3 Оптимизация бюджета движения денежных средств

Избыток временно свободных денежных средств означает превышение их объема над некоторым запланированным уров¬нем, необходимым и достаточным для совершения сделок и под¬держания компенсационных остатков.

В бюджете движения денежных средств в январе, феврале и марте мы видим избыток денежных средств, что также может иметь отрицательные последствия для предприятия. Избыточная денежная масса, не вовлеченная в производственно-коммерческий оборот, не приносит дохода.

...

Таблица 3.1 - Бюджет движения денежных средств, оптимизированный путем планирования графика досрочного гашения кредитов

...

Таблица 3.2 - Бюджет движения денежных средств

...

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Одним из важнейших факторов, определяющих эффективность ведения бизнеса для предприятия, является возможность управлять своей платежеспособностью. Основным инструментом управления денежными средствами служит система управленческого учета и бюджетирования. Денежный поток контролируется в бюджетировании с помощью бюджета движения денежных средств.

Конечное сальдо является главным целевым показателем БДДС, вокруг которого должен строиться весь процесс оптимизации отдельных статей данного бюджета. В любом случае конечное сальдо не может быть отрицательным. Величина конечного сальдо – один из важнейших показателей, который может быть запланирован в БДДС. Он не нормируется, а именно устанавливается руководством компании.

...

ПРИЛОЖЕНИЕ А

Таблица А.1 - Планируемые денежные потоки предприятия

...