Анализ финансовой устойчивости и эффективности бизнеса.

Финансовое равновесие – это способность организации покрыть все свои обязательства за счет собственных средств.
Экономический эффект представляет собой показатель, характеризующий деятельность организации, на основании экономических параметров организации.
На практическом применении определения экономической эффективности организации выделяют показатели экономического эффекта и экономической эффективности.
Экономическая эффективность определяет взаимоотношения расходов на осуществление операционной деятельности и ее результатами.

...

Содержание

Введение 3
1. Понятие и методика анализа финансовой устойчивости малого предприятия 5
1.1. Концепция финансовой устойчивости малого предприятия 5
1.2. Особенности информационного обеспечения анализа финансовой устойчивости на малом предприятии (Бухгалтерская отчетность) 7
1.3 Особенности методики анализа финансовой устойчивости на малом предприятии 17
2. Понятие и методика анализа экономической эффективности малого предприятия 30
2.1. Понятие и система показателей экономической эффективности малого предприятия 30
2.2 Особенности информационного обеспечения анализа экономической эффективности на малом предприятии 33
2.3 Методика анализа экономической эффективности малого предприятия 35
3. Анализ финансовой устойчивости и экономической эффективности на примере ООО «СТРОПА» 37
3.1Анализ финансовой устойчивости малого предприятия ООО «СТРОПА» (РАСЧЕТЫ ВЫВОДЫ) 37
3.2 Анализа эффективности малого предприятия (РАСЧЕТЫ ВЫВОДЫ) 42
Заключение 56
Список используемой литературы 59

Введение

В современном мире достаточно большую долю на рынке осуществления работ/услуг/товаров и производства товаров занимают предприятия малого бизнеса. Организации малого среднего бизнеса составляют большую часть экономических показателей нашей страны. Все основные необходимые для повседневной жизни товары производят организации малого и среднего бизнеса.
В связи со сложившейся трудной экономической ситуацией на сегодняшний день в России малому бизнесу правительство оказывает определенную поддержку. Разрабатываются государственные программы оказания поддержки малому бизнесу, выделяются государственные субсидии, осуществляется кредитование малого бизнеса под льготные проценты, реализованы рассрочки.

Если значение коэффициента равно 1, то это означает критическую потерю устойчивости организации в финансовом плане. Коэффициент маневренности собственного капитала определяет часть оборачиваемых активов (собственных), которые находятся в работе, т.е. указывает какой часть собственных средств организация может свободно распорядятся. В соотношении от структуры самого капитала организации и деятельности, которую осуществляет организация оптимальное значение данного коэффициента составляет от 0,4 до 0,6. Оптимальной считается ситуация, когда данный коэффициент имеет тенденцию небольшого роста.  Коэффициент привлечения долгосрочных кредитов и займов определяет непосредственную структуру капитала организации. Увеличение данного показателя указывает на повышение заемных средств, и как следствиеэтого увеличение зависимости организации от кредиторов и потерю финансовой устойчивости. Совокупность коэффициентов 12 и 13 должна быть = 1.  Коэффициент структуры покрытия долгосрочных вложений определяет долю основных средств и других необоротных активов в которые вложены инвестиции. Динамика роста данного коэффициента показывает о большей зависимости организации от инвесторов, что ведет к потери финансовой устойчивости.  Коэффициент обеспечения материальных запасов собственными средствами Данный показатель определяет обеспеченность собственными средствами необоротные активы. Значение данного показателя варьируется от 0,5 до 0,8. Оптимальное значение данного коэффициента     0,5 0,8. Условии что показатель выходит за границы своего оптимального значения, организация обладает собственным капиталом только в размере покрытия необоротных активов, что является отрицательной ситуацией.   Коэффициент структуры привлеченного капитала .Коэффициент обеспечения оборотных средств собственными оборотными средствами:Минимальное значение данного показателя определяется как 0,1. При уменьшении данного показателя, платежеспособность организации падает, а при увеличении соответственно наоборот, поднимается. Минимальное значение коэффициента определяется как 0,5. Увеличение данного показателя определяет увеличение производственных возможностей организации Данный коэффициент определяет количество покрытия процентов заемных средств заработанных организацией на протяжении года. Значение данного показателя определяется как = или > 3. 2. Понятие и методика анализа экономической эффективности малого предприятия2.1. Понятие и система показателей экономической эффективности малого предприятияЭкономическая эффективность в современном мире занимает важное место для организации. На практическом применении определения экономической эффективности организации выделяют показатели экономического эффекта и экономической эффективности.Экономический эффект представляет собой показатель, характеризующий деятельность организации, на основании экономических параметров организации. Экономическая эффективность определяет взаимоотношения расходов на осуществление операционной деятельности и ее результатами. На практике, при проведении анализа экономической эффективности организации выделяют два вида показателей: производственные и экономические. Какие показатели будут брать за основу проведения анализа, каких финансовых данных будет проходить анализ: объема производства (реализации) продукции или финансового результата. В современных рыночных отношениях при проведении анализа экономисты предпочитают брать экономические показатели, в частности показатели – прибыль организации. Данный показатель намного больше и существеннее описывает финансовую ситуацию в самой организации. Но в то же время по одну показатели невозможно судить об общем экономическом состоянии организации. В наиболее общем виде оценить осуществляемую деятельность организации можно с помощью относительных показателей доходов, или при помощи анализа динамики роста активов организации.Так же для проведения оценивания уровня эффективности осуществляемой деятельности организации применяют относительный показатель, например: рентабельность организации. 2.2 Особенности информационного обеспечения анализа экономической эффективности на малом предприятииВ анализе экономической эффективности организации экономическая информация подразделяется на:плановую, оперативную, бухгалтерскую, статистическую. При изучении отдельных вопросов анализа используют также и не учетные, внеплановые данные. Данные для проведения анализа необходимо тщательно подготавливать и проверять их актуальность и достоверность. Основными данными для проведения данного экономического анализа представляют собой: отчеты организации об объемах производства, наличии оборудования, численности и структуры сотрудников, отчет по производительности труда, а так же заработная плата, расходы на сырье и материалы. Информационная система проведения экономической эффективности анализа определена их объединенных данных: входные/выходные данные и промежуточные данные. Эффективно контролируемый поток информации служит основополагающим фактором для проведения экономического анализа предприятия. Сущность данной информации для анализа может не ограничиваться экономическими показателями. Источником этих данных является бухгалтерская отчётность организации. На основании вышеизложенного учебного материала можно сделать три основных вывода: Во-первых, экономический анализ представляет собой достаточно важный и неотъемлемый процесс, который должен осуществляться на каждом предприятии. Во-вторых, организация экономического анализа сложная многоуровневая система, которая должна быть выполнена в строго установленном порядке и в соответствии с правилами. В-третьих, никакой экономический анализ не может быть выполнен без наличия качественно отобранной и достоверной информации.2.3 Методика анализа экономической эффективности малого предприятияНа практике применения экономического анализа используют 2 метода: Потенциальный подход. Данный метод применяется для проведения расчетов прогнозируемой эффективности. Затратный подход. Суть данного подхода состоит в проведении оценки эффективно ли осуществляется деятельность в организации. Данный метод помогает определить правомерность и эффективность распределения ресурсов организации. Таблица 1.1 Таблица 1.2 При затратном подходе в качестве сравнительного показателя берут доход от обычных видов деятельности или совокупный (балансовый, валовой) доход, а в подходе по чистой доходности – чистая прибыль. Отличием методов затратного и по чистой доходности состоит в базе сравнения. В подходном методе за базу сравнения принимают фактические затраты, а в методе чистой доходности принимают активы, собственный капитал. Источниками информации для проведения анализа является бухгалтерская отчётность организации по установленным на законодательном уровне формам: - Оборотно-сальдовая ведомость; - Бухгалтерский баланс; - Отчет о прибылях и убытках; - Сведения об основных показателях деятельности малого предприятия. 3. Анализ финансовой устойчивости и экономической эффективности на примере ООО «СТРОПА»3.1 Анализ финансовой устойчивости малого предприятия ООО «СТРОПА»  (РАСЧЕТЫ +ВЫВОДЫ)Коэффициент автономии (K а ):K а 2013=51648 134560 =0,3K а 2014=90463 152310 =0,5K а2015 =104333 87291=1,2 Вывод: по данному коэффициенты мы наблюдаем динамику роста, это означает, что организация имеет тенденцию к твердой финансовой устойчивости, т.е. она не зависима от заемных средств.  Коэффициент финансовой зависимости (K зав ). K зав2013=13456051648 = 2,6K зав2014=15231090463 = 1,6 K зав2015=87291104333 = 0,8Вывод: данный коэффициент является обратным коэффициентом предыдущему расчету. И так как данной показатель имеет тенденцию к уменьшению, то организация имеет финансовую устойчивость. В 2014 году данный коэффициент превысил значение 1, это означает что в данной период времени организация являлась финансово неустойчивой. На момент 2015 года коэффициент равен 0,8, организация вновь обрела независимость от кредиторов. Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала или коэффициент финансового риска.K фр2013=13456051648 =2,6K фр 2014=15231090463 =1,8K фр2015 =87291104333 =0,8Вывод: Данный коэффициент имеет тенденцию к уменьшению. Это означает, что организация выходит из под влияния кредиторов и инвесторов, что ведет к возрастанию финансовой устойчивости организации.  Коэффициент маневренности собственного капитала.K ман2013 =182261 51648 =3,5K ман2014 =203382 90463 =2,2K ман2015 =228632 104434 =0,2Вывод: В 2013 и 2014 годах данный коэффициент имел критическое значении, что вело к нарушению финансовой устойчивости организации. В 2015 году значение коэффициента равно 0,2, что входит в рамки оптимального значения данного коэффициента.  Коэффициент привлечения долгосрочных кредитов и займов.K прив д.к.и.з. 2013=50000(50000 +51648) =50000/101648 =0,5K прив д.к.и.з. 2014=12850(12850+90463) =12850/ 103313=0,1K прив д.к.и.з. 2015=85556(85556 + 104434) =85556/ 189990=0,4Коэффициент независимости капитализированных источников K незав. к. и. 2013 =51648   (50000 + 51648) =51648/101648 =0,5K незав. к. и. 2014 =90463   (12850 + 90463) =90463/ 103313=0,8K незав. к. и. 2015 =104434   (85556 + 104434) =104434/ 189990=0,5Вывод: Два вышерассчитанных коэффициента являются взаимосвязанными. Их сумма должны равняться 1 и это означает, что организация является финансов устойчивой, что организация независима от кредиторов и инвесторов. 2013 год = 0,5 +0,5 = 12014 год = 0,1+0,8 = 0,92015 год = 0,4 +0,5 = 0,9За последние два года мы видим снижение коэффициента на 0,1, это означает, что организация привлекала дополнительные заемные средства и инвестиции, чем увеличила свою зависимость от кредиторов и инвесторов. Коэффициент структуры покрытия долгосрочных вложений.K пдв 2013=5000053947=0,9K пдв 2014=1285052241=0,2K пдв 2015=8555648649=1,7Вывод: По данному коэффициенту мы наблюдаем за последние два года динамику роста, что означает что привлеченные средства кредиторов и инвесторов в соответствии в собственными средствами увеличились, что ведет к уменьшению финансовой устойчивости.  Коэффициент обеспечения материальных запасов собственными средствами K мз 2013=18226134435 =9,2K мз 2014=20338231273=6,5K мз 2015=22863262417=3,6Вывод: Данный коэффициент показывает, что организация совершенно не обеспечена материальными запасами.  Коэффициент соотношения необоротных активов и собственного капитала. Kнаск2013 =53947 51648 =1Kнаск2014 =52241 90463=0,5Kнаск2015 =48649 104434=0,5Вывод: Значение данного коэффициента находится в в пределах допустимых оптимальных границах значения. Это означает, что обладает собственным капиталом в большем размере чем необоротные активы.   Коэффициент структуры привлеченного капитала K стр.привл кап2013 =50000 134560=0,3K стр.привл кап2014 =12850 152310=0,08K стр.привл кап2015 =8555687291=0,9Вывод: Данный коэффициент указывает на объем привлеченных организации средств в отношении собственного капитала.  Коэффициент отношения производственных активов и стоимости имущества: K па/си 2013  =40356+134560236208 = 174916/236208 =0,7 K па/си 2014  =43658+ 152310255623 = 195878/255326 =0,7 K па/си 2015  =37263+ 87291277281 = 124554/277281 = 0,4 Вывод: Данный коэффициент показывает что за последний год произошло уменьшение производственных возможностей организации. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств: Kссзс2013=50000 + 1061751648=60617/51648 =1,1Kссзс2014=12850 + 1495290463=27802/90463 = 0,3Kссзс2015=85556 + 2000104434=87556/104434 = 0,8Коэффициент окупаемости процентов по кредитам: K окуп% 2013 =14053 + 612612 =14665/612 = 23,9K окуп% 2014 =38815 + 93869386 =48201/9386 =5,1K окуп% 2015 =46958 + 84218421 =55379/8421 =6,5 Вывод: Два выше рассчитанных коэффициента указывают на возможности организации покрытия заемных средств и выплаты процентов по ним. По данным значением коэффициентов мы видим что за последний год произошло увеличение собственных средств по отношению к заемным, и соответственно произошло уменьшение процентов, которые выплачивает организация по заемных средствам. Эта ситуация имеет положительную динамику в увеличении финансовой устойчивости организации. 3.2 Анализа эффективности малого предприятия (РАСЧЕТЫ + ВЫВОДЫ) Для начала проведем анализ бухгалтерского баланса. Это основной отчет по всей деятельности организации, который отражает и доходы, расходы, и имущество, и кредиты, и дебиторскую задолженность, и др. Существует два метода проведения анализ: горизонтальный и вертикальный. Мы сделаем оба. Таблица 9. Сравнительный аналитический баланс ООО «СТРОПА»Статья бухгалтерского балансаНа конец 2013 г., тыс. руб.На конец 2014 г.,  тыс. руб.На конец 2015г.,  тыс. руб.Отношение, 2014/2013 Отношение 2015/20141.Необоротные  активы   1.1 ОС4035643658372633302-63951.2 Долгосрочные финансовые вложения13591858311386-50082803Итого по разделу 1539475224148649-1706-35922. Оборотные активы2.1 Запасы 344353127362417-3162311442.2 Дебиторская задолженность  56727652371619428510967052.3 Краткосрочные фин. Вложения 635369547830031942-951782.4 Денежные средства27358112563875-16102-73812.5 Прочие оборотные активы20513898-67-40Итого по разделу 21822612033822286322112125250Стоимость имущества 23620825562327728119415216583. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ3.1 Уставный капитал100100100003.2 Добавочный кап-л111003.3 Нераспределенная прибыль51547903621043333881513971Итого по разделу 3516489046310443438815139714. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА500001285085556-37150727065. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА5.1 Займы и кредиты106171495220004335-129525.2 Кредиторская задолженность1239431373588261313415-547455.3 Прочие пассивы00267802678Итого по разделу 51345601523108729117750-65019Стоимость имущества2362082556232772811941521658Из данной таблицы делаем вывод, что в сравнении с 2013 годов в 2014 году имущество ООО «СТРОПА» повысилось на 19415 тыс. руб., и в 2015 г. продолжается рост имущества. В сравнении с 2014 годом, в 2015 году увеличение произошло на сумму 21658 тыс. руб.Увеличение имущества в 2014 году связано с итоговым увеличением краткосрочных финансовых вложений на 31942 тыс. руб. и дебиторской задолженности на 8510 тыс. руб.Рост собственности организации в 2015 г. связан с увеличением дебиторской задолженности на 96705 тыс. руб., ростом запасов на 31144 тыс. руб.  и ростом долгосрочных финансовых вложений на сумму 2057 тыс. руб.К увеличению источников финансирования ООО «СТРОПА» за 2014 г. привело повышение дохода или по-другому прибыли до налогообложения на сумму в 38815 тыс. руб., и увеличение краткосрочных обязательств на сумму в 17750 тыс. руб.Рост статьи пассива бухгалтерского баланса в 2015 г. произошел на основании роста прибыли до налогообложения на сумму в 13971 тыс. руб., долгосрочных обязательств на 72706 тыс. руб. На конец 2015 года краткосрочные обязательства уменьшились на 65019 тыс. руб., данный факт свидетельствует об уменьшении заемных средств.Таблица 10. Вертикальный анализ баланса ООО «СТРОПА»Наименование статей баланса2013 г. %2014 г.%2015 г.%Отклонение 2014/2013отклонение2015/20141.Внеоборотные  активы   1.1 Основные средства17,0917,0813,44-0,01-3,641.2 Долгосрочные фин.вложения5,753,364,11-2,400,75Итого по разделу 122,8420,4417,55-2,41-2,892. Оборотные активы2.1 Запасы 14,5812,2322,51-2,3410,282.2 Дебиторская задолженность  24,0225,5258,401,5132,882.3 Краткосрочные фин. вложения 26,9037,350,1110,45-37,242.4 Денежные средства11,584,401,40-7,18-3,012.5 Прочие оборотные активы0,090,050,04-0,03-0,02Итого по разделу 277,1679,5682,452,412,89Стоимость имущества 100,00100,00100,000,000,003. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ3.1 Уставный капитал0,040,040,040,000,003.2 Добавочный кап-л0,000,000,000,000,003.3 Нераспределенная прибыль21,8235,3537,6313,532,28Итого по разделу 321,8735,3937,6613,522,274. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА21,175,0330,86-16,1425,835. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА5.1 Займы и кредиты4,495,850,721,35-5,135.2 Кредиторская задолженность52,4753,7329,791,26-23,945.3 Прочие пассивы0,000,000,970,000,97Итого по разделу 556,9759,5831,482,62-28,10Стоимость имущества100,00100,00100,000,000,00На конец 2014 года краткосрочные финансовые вложения составляли основную долю в общем весе во необоротных активах организации – 37,35%. Второе и третье место по объему в активах организации заняли дебиторская задолженность – 25,52%, ОС – 17,08%На конец 2015 года в разделе оборотных активов основную долю имеет дебиторская задолженность в сумме 58,4%. Следующие по значению идут запасы – 22,5% и ОС – 13,44%. А вот по сумме денежных средств в организации мы видим уменьшение, т.е. недостачу - 1,4 %. Прослеживается тенденция уменьшения ОС в организации. Это связано что в отчетном периоде произошло списание устаревших ОС в размере 3,64 % от общего объема ОС. В 2014 г. в разделе бухгалтерского баланса пассивов большую долю занимает кредиторская задолженность в соотношении 53,73%. И нераспределенная прибыль в соотношении 35,35%.За 2015 год в разделе бухгалтерского баланса пассивов большую долю занимает нераспределенная прибыль в соотношении 35,35%.Так же по анализу бухгалтерского баланса можно проследить высокие задолженности организации: долгосрочные обязательства в соотношении 30,86%, кредиторская задолженность в соотношении 29,79%. Данный факт о высоких показателям задолженности организации говорит о том, что в отчетном периоде организация осуществляла деятельность на основании заемных средств, что приводит к ее большей зависимости от кредиторов и инвесторов, что соответственно является показателем нестабильной финансовой устойчивости организации. Таблица 11. Анализ динамики и структуры финансовых результатов за 2013-2014 гг.Наименование показателяАбсолютные величины, тыс. руб.Относительные величины, %Темп роста, %Изменения2013 г.2014 г.2013 г.2014 г.в тыс. руб.