Методы финансирования международных торговых операций (на примере Банка ВТБ)

Банковские институты играют очень важную роль при заключении международных сделок, и успех участников часто зависит именно от них. При этом значение имеют не только выбранные формы расчетов, но и предоставляемая банками возможность получить кредит на проведение международной операции, а именно торговое финансирование.! Если предметом сделки являются товары инвестиционного назначения, такие как дорогостоящее оборудование или машины, то без предоставления банками денежной поддержки субъектам практически не обойтись.! При всем этом, торговое финансирование остается темой, недостаточно разработанной как теоретически, так и практически, в связи с тем, что данная услуга начала предоставляться банками совсем недавно. Поэтому данная тема действительно актуальна в наше время, так как ее неразвитос ...

Введение 3
Глава 1. Понятие международной сделки и ее роль на мировом рынке 5
1.1 Международная сделка: понятие, функции и классификация 5
1.2 Юридическая база, регулирующая отношения в сфере международных торговых операций 11
1.3. Основные формы международных расчетов 16
Глава 2. Нормативно-правовая основа и экономическое обоснование принципиальных отличий систем финансирования международных и внутринациональных операций. 23
2.1 Особенности правовой базы Российской и мировой систем прав в области финансирования торговых операций 23
2.2. Экономическая целесообразность принятых форм международных расчетов…………………………………………………………………………………………33
Глава 3. Финансирование международных операций в Банке ВТБ 43
3.1 Характеристика деятельности ВТБ 43
3.2. Торговое финансирование на примере Группы ВТБ 53
3.3. Пути совершенствования ассортимента продуктов и услуг торгового финансирования, предоставляемых ВТБ 62
Заключение 66
Список использованной литературы 68


 

Банковские институты играют очень важную роль при заключении международных сделок, и успех участников часто зависит именно от них. При этом значение имеют не только выбранные формы расчетов, но и предоставляемая банками возможность получить кредит на проведение международной операции, а именно торговое финансирование.! Если предметом сделки являются товары инвестиционного назначения, такие как дорогостоящее оборудование или машины, то без предоставления банками денежной поддержки субъектам практически не обойтись.! При всем этом, торговое финансирование остается темой, недостаточно разработанной как теоретически, так и практически, в связи с тем, что данная услуга начала предоставляться банками совсем недавно. Поэтому данная тема действительно актуальна в наше время, так как ее неразвитос ть влияет на включенность российской экономики в мировую торговлю, приводит к проблемам развития мировой торговли на уровне национальной экономики. Различные виды и формы торгового финансирования активно используются в развитых странах, на развивающихся же рынках, куда входит и Россия, идет недоиспользование кредитования.
Торговое финансирование представляет собой довольно широкий ассортимент услуг, оно давно вышло за рамки использования документарных форм расчетов в международной торговле и проведения расчетов по аккредитиву по международным сделкам. Сейчас более важным является предоставление заемных средств как экспортерам, так и импортерам, для увеличения количества сделок российских компаний с зарубежными, для продвижения отечественных товаров. Торговое финансирование характеризуется снижением и покрытием многих видов рисков, таких как политических, коммерческих, экономических, а также привлечением ресурсов с международных рынков капитала.
Услугами торгового финансирования в России на сегодняшний день занимается небольшое количество крупных банков, в число которых входит и Банк ВТБ, который был призван лучшим банков в области торгового финансирования в России и в странах СНГ в 2015 году. Долгие годы работы с зарубежными клиентами и, следовательно, устойчивые связи с ними, наличие договоров и корреспондентских отношений с иностранными банками, опыт на международных рынках, в том числе и на рынке капитала, все эти факторы показывают способность ВТБ работать с импортерами (с покупателями отечественной продукции) и способствовать налаживанию потоков экспорта за счет активизации операций экспортно-ориентированных клиентов.
Целью данной работы является раскрытие проблем в области финансирования внешнеэкономической деятельности компаний, а также путей совершенствования ассортимента предлагаемых услуг в данной сфере, на примере ВТБ.
Задачами являются:
 Раскрытие содержания, функций и значения международной сделки;
 Проанализировать нормативно – правовую базу, регулирующую отношения в сфере международных торговых операций;
 Раскрыть назначение операций, проводимых отечественными банками по финансированию внешнеэкономической деятельности компаний;
 Исследовать ассортимент услуг, предлагаемый ВТБ в области торгового финансирования;
 Сделать выводы по каждой услуге и предложить пути ее совершенствования.
Объектом исследования данной выпускной квалификационной работы является международная финансовая Группа ВТБ, которая оказывает услуги по финансированию международных сделок компаний.
Предметом проведенного исследования являются все операции, проводимые ВТБ по торговому финансированию.
Методологической основой исследования послужили труды как российских ученых, к которым относятся Авдокушин Е.Ф., Бровкова Е.Г., Гальперин В.Н., Гребенников П.И., Л.Л. Кроливецкой, Гофман Н.Ф., Маховикова Г.А. и другие, так и зарубежных авторов, таких как: James E. Byrne, C.S. Byrnes, Matthew J. Brown, Justin B. Berger и других.
В данной работе были использованы такие методы, как экономический, финансовый анализ, методы классификации, дедукции и метод прогнозирования.
Для того, чтобы происходило развитие банковских операций в направлении торгового финансирования, важно, чтобы банки не только учитывали мировой опыт в этой сфере, но и имели четкое понимание того, что оно является выгодным не только для самих банков, но и для их клиентов, а также для экономики страны в целом. Не зря в настоящее время власти признают, что развитие экспорта – одна из самых приоритетных задач для страны.
 
Глава 1. Понятие международной сделки и ее роль на мировом рынке
1.1 Международная сделка: понятие, функции и классификация

Международная сделка – договор, который заключают между собой две или более стороны, находящихся в разных странах мира. Суть этой разновидности сделки заключается в передаче товара или интеллектуальной собственности в определенном количестве от одного лица к другому или предоставление услуг на основании установленных в договоре условий, включающих цену купли-продажи, срока поставки, вида оплаты и пр.
Существует большое количество деятельностей, которые осуществляются на международном уровне и обладают своими особенностями. Увеличение таких сделок привело к необходимости создания и применения различных правовых норм и актов для их регулирования. Проблема была в том, что данные нормы не могли быть созданы на местном уровне, требовалось согласование действий группы стран, и долгое время страны не могли прийти к совместной договоренности. В наши дни международные сделки регулируются различными видами права, но основной базой регулирования является частное право, которое подразумевает как международное, так и гражданское. В нашей стране до сих пор в нормативно-правовых актах нет четких положений о регулировании проведения международных сделок, поэтому очень часто приходится опираться именно на международные нормы права.
Существует различный перевод понятия “International transaction”. В Российской Федерации понятие международной сделки чаще обозначается как “внешнеэкономическая сделка”, иногда это понятие заменено термином “внешнеторговая сделка”. Но последнее определение не может отразить всей сущности понятия международных сделок, так как, говоря о них, экономисты имеют ввиду также и соглашения в сфере производственной, инвестиционной, валютной и других деятельностях. Поэтому данное определение является достаточно широким, и включает в себя различные аспекты взаимодействия разных стран друг с другом.
Функции, которые несут в себе международные сделки, довольно многогранны. Во-первых, заключение международной сделки, безусловно, порождает определенные юридические последствия, которые касаются выполнения условий договора, а также приобретения субъектом в ходе проведения сделки определенных прав и обязанностей. Во-вторых, сделка является формой установления взаимозависимости между сторонами сделки, возникновения экономических и юридических связей между ними. Эта функция очень важна на международной арене, так как чем больше заключается сделок между субъектами различных стран, тем больше связей устанавливается между данными странами. А в современной экономической ситуации при большом количестве международных конфликтов, это может смягчить напряженность в отношениях стран. В-третьих, сделка дает всем сторонам правовые гарантии, так как она необходима к исполнению.
Международная сделка обладает несколькими характерными чертами, основными из которых являются следующие:
 Во-первых, это договор между сторонами, которые находятся или осуществляют свою деятельность в разных странах;
 Во-вторых, сторонами при заключении сделки являются коммерческие организации (необходимо помнить, что данные организации не могут быть зарегистрированы в одном государстве или осуществлять работу на территории одной страны, в противном случае сделка не будет признана международной);
 Понятие международной сделки включает в себя различные операции, направленные на предоставление услуг, куплю-продажу товаров и прочие виды деятельности, которые являются основой товарооборота между странами;
 Международная сделка требует установления таких понятий, как товарная единица, а также партия товаров, которая является группой товарных единиц, в отношении которых проводится сделка;
 Как и обычная сделка, международная сделка должна совершаться добровольно, по взаимному согласию сторон.
Говоря о классификации международных сделок относительно количества участников, можно выделить следующие виды сделок:





Рис.1. Виды международных сделок относительно количества участников


Таблица 1. Виды международных сделок
Вид сделки Характеристика
Односторонние Суть этих видов сделок заключается в том, что для совершения сделки достаточно всего – лишь воли одной стороны. Вторая сторона является доверителем, и она подписывает разрешение для первой стороны на проведение определенных операций. На практике данный вид сделок встречается довольно редко.
Двусторонние В мировой практике двусторонние сделки являются одними из самых распространенных. Сделка происходит между двумя сторонами, и обычно она заключается в купле-продаже товаров, оказании услуг и пр.
Многосторонние При многосторонней сделке участниками являются три или более стороны. Чаще всего данный вид сделки подразумевает заключение соглашений о совместной деятельности.


Хотелось бы добавить, что как при двусторонней, так и многосторонней сделке стороны обязаны заключить между собой договор. Самыми распространенными видами этих сделок являются: международные лизинговые сделки, международные сделки купли – продажи, международные договоры страхования, договоры комиссии, международные расчеты, международная перевозка, договоры по оказанию технического содействия в строительстве промышленных объектов и пр.
Исходя из этого, все разнообразие международных сделок можно разделить на три группы в зависимости от объекта сделки:



Рис.2. Виды международных сделок в зависимости от объекта сделки
В группе международных сделок по купле – продаже товаров можно выделить следующие подвиды операций:
Таблица 2. Виды международных операций
Виды международных операций Характеристика
Экспортные Продажа отечественными коммерческими организациями товаров, вывоз их за границу и передача иностранным коммерческим организациям.
Импортные Покупка отечественными коммерческими организациями товаров у иностранных организаций, для последующей их реализации (перепродаже, переработке и прочее) на местных рынках.
Реэкспортные Функционируют за счет существования различий в ценах на одни и те же товары на рынках разных стран. В данном случае существует три стороны, одна из которых покупает товар в первой стране и перепродает третьей стороне без любой переработки данного товара. Чаще всего такие операции происходят в свободных экономических зонах, так как на их территории товары не облагаются таможенными пошлинами, и не облагаются налогами и сборами.
Реимпортные Данный вид операций подразумевает ввоз на территорию страны товаров, которые ранее были экспортированы из данной страны. При чем эти товары не должны были пройти никакую обработку. Чаще всего это товары, которые не были проданы на иностранном рынке, которые были забракованы и пр.
Встречной торговли Подразумевает одновременное наличие взаимных обязательств как у фирм-экспортеров, так и у фирм- импортеров перед друг другом.
До сих пор сделки по совершению международных операции купли - продажи составляют большую часть всех международных сделок. Этот факт обусловлен тем, что потребности населения продолжают расти, а также становится все более качественными, также происходит усиление связей между отдельными государствами, повышается их взаимозависимость. Одновременно с этим информация становится все более и более доступной для всех, поэтому у организаций появляется шанс совершить более выгодную сделку, даже в международном формате.
Что касается субъектов международных сделок, то их тоже можно распределить в по соответствующим группам:








ОсОО







Рис.3. Субъекты международных сделок
В современном мире экономисты пытаются всячески упростить заключение международных сделок путем их стандартизации. Разработчиками международных требований являются международные организации, одной из которых является International Organization for Standardization (Международная организация по стандартизации), которая занимается созданием единых требований к ведению международного бизнеса для всех стран.
Международные сделки играют очень важную роль как для внутренней экономики страны, так и для мировой экономики. Главная особенность проведения сделок заключается в том, что два или более независимых субъекта, находящихся или проводящих свою деятельность на территории разных стран, укрепляют свои взаимоотношения, а также само регулируют экономическую систему. Несомненно, международные сделки являются одним из самых важных путей осуществления гражданских прав, при котором субъекты наделены возможностью самостоятельно распоряжаться различными видами благ.
 
1.2. Юридическая база, регулирующая отношения в сфере международных торговых операций

Как уже говорилось, международные сделки в основном заключаются между двумя или более сторонами, и по своей сути они являются основным фундаментом международной торговли. В период глобализации страны пытаются стандартизировать и объединить в одну систему различные виды международных торговых операций, которые подразумевают необходимость применения разных по своей структуре методов и средств правового регулирования. На данный момент международная торговля является одной из нескольких отраслей, в которой была проработана унификация различных коллизионных норм (это нормы, под которыми понимается право, регулирующее таких отношения, в которых присутствует минимум один иностранный субъект). Этот факт можно объяснить тем, что страны пытаются как можно более эффективно сотрудничать друг с другом в области торговли.
Рассматривая юридическую базу, регулирующую международные торговые операции, можно выделить два вида правовых норм:










Рис.4. Правовые нормы, регулирующие международные операции
Основные различия между этими видами норм лежат только в процессе их создания, другие же их характеристики совпадают.
Рассматривая международные правовую базу, регулирующую торговые операции, необходимо в первую очередь обратиться к Конвенции ООН о договорах международной купли-продажи 1980 года. Данная конвенция была принята в городе Вена, и являлась значительным шагом в попытке сближения стран в области торговли, о чем говорит то, что ее положения актуальны до сих пор, и число участников на 2015 год, подписавших Венскую конвенцию, составило 83 страны, включая Российскую Федерацию.
Конвенция состоит из четырех частей, которые направлены на унифицирование правил международной торговли. Все положения данной Конвенции являются обязательны для всех стран – участниц, но вместе с тем она оставляет право государствам при подписании соглашения сделать оговорку об отказе выполнения отдельных положений. Но если оговорка не была указана, то Конвенция должна быть принята в полном объеме.
Также Венская Конвенция имеет важную роль для нормативно – правового регулирования в сфере международных торговых операций, так как она определяет права и обязанности субъектов сделки, устанавливает положения о нарушениях договора, расторжениях договора или приостановлении выполнения обязанностей сторон. Кроме того, Конвенция предусматривает через специальные положения случаи об освобождении от ответственности. Сторона может не исполнить обязательство и не понести за это никаких наказаний только в том случае, если она сможет доказать, что данное неисполнение было вызвано внешним препятствием, и сторона не смогла преодолеть его. Не менее важную роль играют и положения, которые определяют требования к качеству товара (при условии того, что данный аспект не рассмотрен в международном договоре).
Перейдя к Конвенции об исковой давности в международной купле-продаже товаров в Нью-Йорке, которая была подписана в 1974 году, можно отметить, что Россия не принимала в ней участие. Данная Конвенция определила четырех летний срок исковой давности по всем требованиям как продавцов, так и покупателей, который не при каких обстоятельствах не может быть изменен субъектами сделки.
Говоря об юридической базе, регулирующей отношения в сфере международных торговых операций, нельзя не упомянуть обычаи международной торговли. Они не имеют юридической силы, и могут быть применены только при обоюдной воле сторон определенной международной сделки. Разработкой данных обычаев занимаются различные организации (как национальные, так и международные). Основную роль в формировании обычаев в международной торговле играет Международная торговая палата. Она была создана в 1990 году, и в настоящее время включает в себя более тысячи предприятий из 140 стран. Основной целью Международной торговой палаты является решение вопросов о разработке единых правил и стандартов ведения предпринимательской деятельности, а также решение проблем либерализации международной торговли.
Европейская экономическая комиссия ООН была учреждена Экономическим и Социальным Советом ООН для укрепления взаимосвязей между странами, входящими в европейский регион и другими странами. Эта комиссия ответственна за проведение большого числа мероприятий ООН в области экономики, торговли, экономического сотрудничества и интеграции. Также ЕЭК ООН упрощает заключение международных договоров и стимулирует государства к интеграции на мировом рынке.
Комиссия ООН по праву международной торговли начала свое функционирование с 1968 года, и первоначально перед ней стояла задача в устранении различных препятствий, стоящих перед субъектами международной торговли. Данная комиссия занимается разработкой правил и норм для проведения международных операций, под ее руководством было сформировано большое количество рекомендаций по ведении международной торговли, были приняты типовые правила и законы, а также введены унифицированные нормы международного права.
Анализируя правовое регулирование международной деятельности Российской Федерации, можно выделить несколько основных нормативных актов. В 2003 году в нашей стране был принят Федеральный Закон «Об основах государственного регулирования внешнеторговой деятельности», который «применяется к отношениям в области государственного регулирования внешнеторговой деятельности» . В данном законе основное внимание уделено созданию благоприятных условий для РФ на международном рынке. Также в нем раскрываются основные принципы государственного регулирования в области торговой политики, обозначаются полномочия федеральных органов РФ и устанавливаются основные понятия, связанные с внешней торговлей. Вообще, в правовом регулирование международных торговых операций участвуют практически все отрасли публичного права, такие как: таможенное право, финансовое право, а также его под отрасли: налоговое, валютное. Конечно, данные нормативно-правовые нормы регулируют только самые основы торговых операций, а основные условия заключены именно в международных договорах. Но вместе с тем стороны обязаны следовать данными нормами, так как в противном случае сделки могут быть призваны недействительными и исполнение прав и обязанностей будет невозможным.
Не последнюю роль в нормативном регулировании международных сделок играет Гражданское право, которое определяет общие положения о правовых отношениях с участием иностранного субъекта. Например, В Гражданском Кодексе можно найти упоминание о внешнеэкономической сделке, при описании положений о необходимости использования письменных форм договоров, но определение данного понятия не содержится. Проанализируем вырезку из Гражданского Кодекса, Главы 66, Статьи 1186.1:

Рис.5. Вырезка из Гражданского Кодекса о сделках с иностранными элементами

То есть система количество источников, которые регулируют международную торговлю, достаточно много. Вопрос состоит в том, что по сравнению Российским законодательством в данной сфере, Международное торговое право развито намного сильнее, и зачастую приходится пользоваться положениями международных договоров.
В России одной из особенностей регулирования международных торговых операций является распространенность негосударственного регулирования. Это заключается в том, что при проведение международных сделок стороны имеют некую свободу при установлении прав и обязанностей по этому договору. Но следует помнить, что несмотря на наличие гражданского принципа “что не запрещено, то разрешено” существуют некоторые ограничения, например, различные нормы публичного права (Конституционного, финансового и пр.). Как и в иностранных государствах, в России значительная роль принадлежит обычаям международной торговли (которые также не имеют юридической силы).
Нельзя не упомянуть о роли Всемирной торговой организации в усовершенствовании международной торговли. На данный момент в нее входят 162 участника, которые контролирует больше, чем 90 процентов от всей мировой торговли! Главной целью, стоящей перед ВТО, является преодоление препятствий, стоящих перед странами, пытающимися развивать внешнюю торговлю. Большинство правовых норм в области торговли было создано на национальном уровне, и при переходе на мировой уровень государства мало приспособлены к международным требованиям. Поэтому ВТО призвана устранить все проблемы стран в области торговли. В пределах этой организации были созданы комплексы норм, которые являются регуляторами торговых отношений. Кроме правовых норм, этой организацией создаются и неправовые нормы, принимаемыми в резолюциях ВТО.
Международное право регулирует деятельность как государств, так и организаций в области мировой торговли. Оно оказывает влияние на все аспекты экономической деятельности субъектов, и играет важную роль в регулировании международных сделок, что показано на рисунке ниже.


Рис.6. Роль международного права в регулировании международных сделок

Уже на протяжении долгого времени перед ним стоит ряд проблем, связанных с унификацией национального права разных стран, их стандартизация. Но унификация – это постепенный процесс, требующий изменения норм как на мировом, так и на национальном уровне, поэтому данный процесс может продлиться еще много лет.

 
1.3. Основные формы международных расчетов

Форма расчетов - это способ оформления, перевода и оплаты платежных документов, а также документов, сопровождающих товар. Она используется в международных коммерческой и банковской деятельностях и играет важную роль при проведении международных сделок. Существуют разнообразные формы расчетов, некоторые из них более простые по своей сущности, некоторые несут больше риска для импортера, другие для экспортера. Также они различаются по участию банков в их проведении. Самыми значительными являются действия банка при международных расчетах по аккредитивам, при которых банк выдает получателю товара платежное обязательство, которое реализуется при соблюдении всех условий аккредитива.
Все формы международных расчетов могут быть применены при наличных платежах, а также при платежах в кредит. Выбор формы расчета зависит от положений международного договора, который заключается двумя или более субъектами. То есть при выборе формы международного расчета, субъекты отталкиваются от особенностей законодательств своих стран, а также от степени доверия друг к другу. Но несмотря на то, что стороны могут сами выбрать форму расчета, порядок проведения будет регламентироваться законодательством стран, на территории которых находятся или ведут свою деятельность субъекты, а также международным правилам, применяемым в банковской деятельности.
Проанализируем вкратце следующие формы международных расчетов:
 Банковский перевод;
 Аккредитив;
 Инкассо;
 Расчеты по открытому счету;
 Расчеты в форме аванса.
Банковский перевод является одним из основных форм международных расчетов, о чем говорит тот факт, что при отсутствии в тексте договора порядка и формы расчета, применяется именно банковский перевод. Данная форма довольно проста, она заключается в передаче платежного поручения банка другому банку (корреспонденту) о выплате определенной суммы денег иностранному получателю. При выполнении поручения банк должен строго следовать указаниям, которые содержатся в нем. Причем данное поручение содержит указание способа, которым банк выплатит сумму денег банку-корреспонденту. Все документы по сделке переходят от экспортера в руки получателя непосредственно из рук в руки, а не через банк. И при данной форме расчетов банк не гарантирует передачу товара от экспортера к импортеру, он только осуществляет перевод денежных средств с одного счета на другой в момент получения платежного поручения. Также банковские переводы используются при выплате авансов, но только в том случае, если об этом указано в международной сделке. Авансовые платежи увеличивают риск для получателей товаров, так как экспортер может не выполнить свои обязанности и не исполнить условия контракта.

Рис.7. Схема при банковском переводе

В первую очередь, поставщик и покупатель должны составить и подписать договор о поставке товаров, после этого, покупатель отправляет заявление о необходимости перечисления средств на счет экспортера товара. Далее банк импортера отправляет в банк экспортера платежное поручение, после чего последний переводит деньги на счет продавца. Что касается поставки товара, то она может происходить как после получения платежа импортером, так и предшествовать ему.
Следующей формой международных расчетов является аккредитив, который представляет собой банковское поручение, переданное банком покупателя банку поставщика, согласно которому банк – экспортера должен выплатить экспортеру необходимую сумму, если последний предоставит соответствующие документы, подтверждающие передачу товаров импортеру. Чаще всего, эта форма расчетов используется, если импортер и экспортер удалены друг от друга, и нуждаются в помощи посредника, в роли которого выступает банк. Плюсами аккредитива является те факты, что он:
 Обеспечивает обеим сторонам надежность поставки товаров и оплаты по ним;
 Контролирование банком всех операций по аккредитиву;
 Возможность получить товар либо с отстрочкой платежа, либо в кредит;
 Снижение рисков как для продавца, так и для покупателя.
Аккредитивы – одна из самых распространенных форм международных расчетов, этот факт объясняется в первую очередь удаленностью сторон сделки друг от друга. Несомненно, аккредитив является наиболее выгодной формой международного расчета именно для экспортера, который еще до отправления товара имеет гарантию будущего платежа. Но вместе с тем это одна из самых сложных форм расчета, так как все условия договора должны быть точно соблюдены, а документы предоставлены в банк своевременно. Главным минусом аккредитива является большое количество документов, необходимых к предоставлению в банк, а также возможные задержки в передвижении документов между банком поставщика и получателя. Рассмотрим схему расчетов при оплате по аккредитиву:

Рис.8. Схема расчетов по аккредитиву

В первую очередь, как и при банковском переводе, поставщик и покупатель составляют договор, в котором должно быть указано, что расчеты по данному договору будут производиться по аккредитиву. В этом документе должны быть четко указаны все условия сделки и платежа по ней (названия банков, перечень документов, против которых будет производиться платеж, комиссия банку и пр.). Далее поставщик уведомляет получателя о готовности товара к отгрузке, после чего последний пишет заявление в свой банк на открытие аккредитива. Затем банк – импортера отправляет этот аккредитив в банк – экспортера, который должен будет проверить все положения аккредитива и уведомить поставщика о его открытии. Далее поставщик обязан отправить товар покупателю в установленные сроки, и отправить соответствующие товаросопроводительные документы в свой банк, который передает эти документы в банк – импортера. Взамен последний переводит необходимую сумму в банк – экспортера, который должен перевести данную сумму на счет поставщика, а получатель становится собственником товара.
Инкассо являются одним из самых сбалансированных форм международных расчетов. Суть инкассо заключается в том, что поставщик предоставляет в свой банк поручение на получение от покупателя определенной денежной сумму или подтверждения того, что покупатель выплатит данную сумму в определенный период времени.
В мировой практике существуют правила, стандартизирующие расчеты по данной форме – Унифицированные правила по инкассо. Они являются одним из основных документов, регулирующих порядок расчета по инкассо.
Рассмотрим порядок расчетов по инкассо: покупатель и поставщик заключают между собой контракт, после чего экспортер отгружает товар и предоставляет пакет финансовых документов в свой банк, тем самым поручая банку получить денежные средства от покупателя. Данный банк проверяет эти документы на подлинность и соответствие Унифицированным правилам по инкассо, и переотправляет их банку – импортера, который в свою очередь переотправляет данные документы своему клиенту. Далее покупатель должен акцептировать платеж, и тогда его банк снимает деньги со счета экспортера и направляет в банк – экспортера, который, в свою очередь, переводит их на счет своего клиента.
Рис.9. Схема расчетов по инкассо

Хотелось бы отметить тот факт, что платежи по инкассо имеют положительные аспекты не только для субъектов сделки, но и для банка. Этот расчет является менее сложным, чем расчет по аккредитиву (ведь банку не приходится открывать дополнительный счет для своего клиента или депонировать средства). В свою очередь, покупатель обладает уверенностью, что после проведения платежа он будет обладать правом собственности на товар, а также всеми необходимыми документами. Но существует и несколько минусов:
 Часто может пройти большой промежуток времени между передачей товара и проведением платежа;
 Покупатель может не принять документы, не акцептировать их, или к тому времени стать банкротом;
 Риск экспортера при данной форме международных расчетов довольно высокий.
 Экспортер не может знать точно, будет ли его товар продан, в противном случае ему придется потратить денежные средства на поиск новых импортеров, на возврат товара.
Расчеты по инкассо являются удобными для всех участников мировой торговли, но иногда с ними могут возникнуть проблемы, которые происходят в связи с незнанием предпринимателей как международного права, так и российского.
Так как расчеты с помощью банковский переводов, по инкассо и аккредитиву являются самыми распространенными, проведем между ними сравнительный анализ:
 Принимая во внимание такой фактор, как риск импортера, то расчеты по аккредитиву являются самыми безрисковывми, а второе место занимают расчеты по инкассо (сначала происходит поставка товара, а лишь потом оплата по нему);
 Что касается риска экспортера, то он минимальный при расчетах по аккредитиву, так как поставка товара происходит только после того, как банк – импортера депонировал сумму на счете покупателя;
 Самая низкая степень участия в международных расчетах проявляется по расчетам с помощью банковского перевода, самая высокая- по аккредитиву, соответственно, они характеризуются самой низкой и самой высокой комиссиями банка;
 Самой простой формой являются банковские переводы, самой трудно осуществимой – расчеты по аккредитиву.
У каждого из расчетов есть как отрицательные стороны, так и положительные, поэтому выбор формы международного расчета зависит как от условий договора, так и от решения обеих сторон.

Таблица 3. Сравнительная характеристика международных расчетов


Форма международных расчетов по открытом счету характеризуется тем, что в первую очередь после заключения контракта, поставщик отправляет товары покупателю, направляя вместе с ними товарораспорядительные документы. Далее поставщик заносит информацию о дебиторской задолженности покупателя на счет в банке. И только потом импортер начинает погашать эту задолженность, либо частями, либо же по истечении конкретного срока, указанного в контракте. После того, как завершился срок оплаты, все расчеты еще раз перепроверяются, и оставшаяся дебиторская задолженность погашается.
Данная форма представляет собой большие риски для продавца товара, так как оплата по контракту производится только после поставки товаров. Для покупателя же наоборот, это одна из самых выгодных форм международных расчетов, потому что он не должен представлять никаких долговых обязательств продавцу. На практике открытый счет используется только между постоянными партнерами по бизнесу, которые могут доверять друг другу, а также при постоянных поставках однородного товара.
Международные расчеты в форме аванса, в отличие от расчетов в форме открытого счета, являются наиболее выгодными для продавца товаров, так как отгрузке товаров предшествует их оплата. То есть фактически, покупатель кредитует поставщика, ведь часть авансового платежа идет либо в стоимость перевозки товара, либо даже на строительство объекта (например, при заказе за границей таких объектов, как суда, самолеты, аванс составляет около 10-33 процентов от полной стоимости сделки). Обычно при такой форме расчетов экспортер направляет распоряжение в свой банк о выдаче покупателю гарантий на сумму полученного аванса, которая обязывает экспортера вернуть импортеру аванс в случае невыполнения условий договора. Хотелось бы отметить, что форма авансов применяется только в том случае, когда покупатель действительно заинтересован в покупке товара (например, при ограниченном числе поставщиков на определенном рынке или при ограниченном количестве товаров) или при наличии влияния экспортера на импортера.
Подводя общий итог по формам международных расчетов, необходимо обобщить, что в мировой практике используются каждая из них, и выбор форму зависит от взаимодоверия сторон, особенностей проведения сделки, а также от правового регулирования стран этих сторон.
 
ГЛАВА 2. Нормативно-правовая основа и экономическое обоснование принципиальных отличий систем финансирования международных и внутринациональных операций.
2.1 Особенности правовой базы Российской и мировой систем прав в области финансирования торговых операций

Внешнеэкономическая деятельность является совокупностью коммерческих, производственно-хозяйственных и экономических функций предприятия, ориентированного на международную торговлю и мировой рынок, работающих совместно с определенной внешнеэкономической стратегией и методами работы, используемыми на зарубежных рынках.
Внешнеэкономическая деятельность реализуется на производственном уровне, то есть на уровне предприятий, организаций, объединений. Эту деятельность осуществляют фирмы, которые имеют полную самостоятельность в выборе иностранного партнера, ассортимента товаров для сделок, стоимость договора, объема и сроков поставки товаров. Это и многое другое является неотъемлемой частью коммерческой деятельности как с зарубежными партнёрами, так и с внутренними.
Данная деятельность является механизмами рыночных отношений и основывается на критериях предпринимательской деятельности. Также отличается автономностью в правовых и экономических вопросах и юридической независимостью.
Внешнеэкономическая деятельн

Денежное требование к должнику может быть уступлено клиентом финансовому агенту также в целях обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом». 00 В Гражданском кодексе РФ предмет договора финансирования под уступку денежного требования определяется как: «одна сторона передает или обязуется передать другой стороне денежные средства в счет денежного требования клиента к третьему лицу, вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование. Денежное требование к должнику может быть уступлено клиентом финансовому агенту также в целях обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом». Отсюда следует то, что предметом сделки финансирования под уступку денежных требований и предмет договора о факторинге не совпадают. Следует обратить внимание, что цель уступки по российскому праву – это получение финансирования, а по Конвенции - это приведение к единой норме, регулирующий сделки факторинга.Продвижение товаров на международных рынках чаще всего невозможно без привлечения посредников, которые достаточно хорошо знают местный рынок и особенности международной торговли. Привлекая посредников, продавец способствует уменьшению своих рисков, соответственно уменьшая расходы, которые связанны с освоением рынка других стран.Главным регулятором в международной торговле считается двусторонний договор. Его главное преимущество перед другим видом многосторонних договоров – это возможность сбалансировать интересы сторон в тексте соглашений, а недостаток — создание разграничений в режиме правового регулирования двусторонних отношений государств в одной области взаимодействия.Договоры, которые устанавливают правила торговли между двумя странами, считаются наиболее распространенным видом двусторонних договоров. Так как в наши дни современные экономические отношения подразумевают разные формы сотрудничества, чаще всего они имеют и разное содержание. Так, например, торговые договоры стандартного типа предполагают взаимное использование режима наибольшей выгоды. Они заключаются на длительный срок, таким образом создавая некоторое постоянство в торговых отношениях между странами.Осуществляя торговлю готовой продукцией и научными изобретениями, страны в состоянии заключить межправительственные соглашения для экономического и технического сотрудничества, и уже на их основе заключать соглашения и договоры по отдельным вопросам. Межгосударственные экономические соглашения регулируют не только вопросы обмена товарами между странами, но и нормы в организации движения капиталов, в том числе регулируется соглашениями о возможности защиты инвестиций. Также условия предоставления кредитов на долгосрочный период на межправительственном уровне прописываются в соглашениях о финансовой помощи.В процессе осуществления торговых операций во внутренней и международной торговле главную роль в исполнении и регулировании отдельных видов операций осуществляется через торговый обычай. Это сформировалось прежде всего посредством многолетней практики организации коммерческих операций по обороту отдельных товаров на специальных рынках. Обычаи, сформировавшиеся в практике некоторых стран, которые играют существенную роль в организации международной торговли, иногда признаются общепризнанными и соблюдаются другими участниками торговли. Из-за чего обычай постепенно преобразуется в норму и источник регулирования.Изначально на международных торговых рынках обычай был первым и, возможно, единственным источником права, который впоследствии дополнили международными договорами, конвенциями и соглашениями. В частности, обычай не имел документального закрепления, из-за чего по-разному могло толковаться и существенно затрудняло возможность доказать его существование, поэтому участники торговли вели неофициальную кодификацию торговых обычаев. Обобщая вышесказанное, стоит отметить, что торговый обычай – это «правило, сложившееся в сфере торговли на основе постоянного и единообразного повторения фактических отношений». Международный обычай – это «правила поведения субъектов международного права, появившиеся в результате длительной единообразной практики и признанные в качестве международной правовой нормы».Торговые обычаи характеризуются, как сложившееся правило, устойчивое и достаточное в своем содержании, широко применяемое правило, не предусмотренное законодательством.В настоящее время торговый обычай – это второстепенный источник регулирования международной торговли, поэтому сохраняет свою роль во взаимоотношениях контрагентов на некоторых конкретных рынках.2.2. Экономическая целесообразность принятых форм международных расчетовБезналичные расчеты представляют собой денежные расчеты, которые производятся путем записи на специальных счетах в банках, в тот момент, когда денежная сумма списывается со счета плательщика и впоследствии зачисляется на счет поставщика. Безналичные расчеты организованы по специальной системе, которая подразумевает совокупность принципов, по которым осуществляются безналичные расчеты, а также требования, предъявляемые к их организациям, ограниченных конкретными условиями хозяйственной деятельности, а также имеющиеся формы и способы организации расчетов и неразрывно связанного с ними документооборота. На основании такого государственного документа, как Положение Центрального банк России от 19 июня 2012 года «О правилах осуществления перевода денежных средств», которое разработанное в соответствии с требованиями Гражданского кодекса Российской Федерации, Федеральных законов «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и «О банках и банковской деятельности», а также иными законами Российской Федерации осуществляется регулирование деятельности безналичных расчетов в валюте Российской Федерации (рублях) на ее территории в тех формах, которые предусмотрены законодательством РФ; определяются форматы, а также порядок их заполнения, оформления расчетных документов, используемых в работе, устанавливается правила организации расчетных операций по корреспондентским счетам кредитных организаций и их филиалов, в том числе, которые открыты в ЦБ РФ, и счетам, осуществляющих межфилиальные расчеты. Безналичные расчеты организованы через кредитные организации, а также их филиалы и даже через Центробанк России по счетам, которые открыты на основании Положения № 383 («О правилах осуществления перевода денежных средств») банковского счета и договора корреспондентского счета, если иное не предусмотрено законодательными документами или используемыми формами расчетов. Безналичные расчёты осуществляются через расчётные документы определенной формы с соблюдением определенного документооборота. В зависимости от типа расчётных документов или способа организации платежа и документооборота в банке плательщика и поставщика, который получает денежные средства существуют следующие формы безналичных расчётов, представленные на рисунке.Рис. AUTONUM \* Arabic Формы безналичных расчетовРазнообразие существующих форм расчётов и принципов выбора определенной формы расчётов в момент заключении договора или сделки могут зависеть от определенной экономической и политической ситуации в стране, и терпят оказывающее влияние со стороны значительных изменений при организации реформ в хозяйственно-экономической сфере. На выбор форм расчётов в первую очередь влияют: характер хозяйственных взаимосвязей между контрагентами; уникальность предоставляемой продукции и условия, по которым ее принимают; местоположением всех членов сделки; организация транспортировки груза; финансовое состояние юридических лиц, участвующих в сделке. Выбор оптимальной формы должен обязательно контролироваться банком на наличие соответствия существующим правилам организации расчётов. Непосредственно банк дает рекомендации клиентам, чем в том или ином случае руководствоваться при выборе формы расчётов, а также о необходимости максимального их ускорения в организации работы, осуществление упрощенного документооборота и возможность исключить встречное перераспределение средств между существующими контрагентами. В России существуют такие формы безналичных расчетов, как: Рис. AUTONUM \* Arabic Наиболее популярные формы безналичных расчетов в России.Формы безналичных расчетов используются очень широко в наши дни, они применяются клиентами кредитных организаций, подразделениями Центрального Банка, а также самими банками, их филиалами и подразделениями. Клиенты банка самостоятельно выбирают форму безналичных расчетов и указывают это в договорах со своими контрагентами. Участниками безналичных расчетов всех форм считаются получатели средств или взыскатели и плательщики, а также банки и банки-корреспонденты, через которые и проходят операции по переводу денежных средств. Расчетным документом в безналичных расчетах считается оформленный на бумажном носителе или в определенных случаях в электронном виде платежный документ, представляет собой распоряжение плательщика (это может быть клиент или его банк) о списании с его счета денежных средств и дальнейшем перечислении их на счет получателя, также это распоряжение взыскателя (получателя денежных средств) о списании денежных средств со счета плательщика и перечисление их на счет, который указан взыскателем (получателем средств). Документы для осуществления расчетов на бумажных носителях оформляются на специальных бланках, которые утверждены и включены в Общероссийский классификатор управленческой документации, эти документы действительны и могут быть предъявлены в обслуживающий банк не позднее 10 календарных дней. Когда банк принимает расчетные документы, начитается их проверка на соответствие требованиям, которые установлены правилами ведения бухгалтерского учета. Если документы оформлены с каким-либо нарушением установленных требований, они приниматься не будут. Банк списывает денежные средства со счета на основании первого экземпляра документов, второй остается у клиента. Под расчетами через платежные поручения подразумевают распоряжения специальной формы плательщика, который владеет счетом в обслуживающем его банке, которое оформлено определенным расчетным документом, о том, чтобы перевести некую денежную сумму на счет получателя средств, открытый также в этом банке. Срок исполнения банком платежного поручения в срок, который устанавливается законодательством, если договором банковского счета не предусмотрен другой, более короткий.Посредством платежных поручений осуществляются: На основе договора платежное поручение может быть использовано для предоплаты товаров, работ, услуг или для периодических платежей. Бланк расчетного документа, который заполняется физическими лицами, разработан кредитными организациями с условием предусмотрения всех необходимых реквизитов для перечисления денежных средств на основании которых заполняется платежное поручение самой кредитной организацией. Область применения аккредитива довольно ограничена, удельный вес в структуре других форм безналичных расчётов невелик, но довольно стабилен как в условиях рыночной экономики. Сущность подобной формы расчётов заключается в том, что плательщик поручает своему банку осуществить за свой счёт перевод денежных средств, которые предварительно депонированы или гарантированы банком, на оплату материальных ценностей получателя средств на условиях, которые предусмотрены плательщиком в заявлении и договоре на открытие аккредитива.В случае, когда банк-эмитент, выставляющий аккредитив по поручению покупателя, переводит деньги в банк поставщика и при выполнении прочих условий, которые предусмотрены в договоре об аккредитиве, во втором банке открывается отдельный счёт «Аккредитивы». В нашей стране существуют следующие виды аккредитивов: покрытые (депонированные) и непокрытые (гарантированные); отзывные и безотзывные. Покрытыми аккредитивы являются, когда банк-эмитент переводит денежные средства, принадлежащие плательщику или, предоставляет ему кредит, чтобы исполняющий банк поставщика мог распоряжаться ими в течении всего срока действия обязательств. Когда между банками устанавливаются корреспондентские отношения непокрытый аккредитив открывается в исполняющем банке через предоставление права списать полную сумму аккредитива со счёта банка-эмитента, в котором он ведется. Безотзывной аккредитив не изменяется и не может быть аннулирован без акцепта поставщика, который в свою очередь может досрочно отказаться от аккредитива, если это предусмотрено условиями договора. В нашей стране условия аккредитива подразумевают расчёт только с единственным поставщиком, который не может быть переадресован. Не допускается также ни в коем случае выплата по аккредитиву наличными деньгами. В международных расчётах использование аккредитивов регулируется Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов, которые утверждены в декабре 1993 года Международной торговой палатой. В договоре между плательщиком и поставщиком устанавливается срок действия и порядок расчётов по аккредитиву. Открытие гарантированных аккредитивов банком-эмитентом организовывается только по согласию с покупателем и в соответствии с определенными условиями корреспондентских отношений с другим банком. В договоре сторон устанавливается порядок выплат по аккредитиву и производятся только в течение срока его действия. Огромное преимущество аккредитивной формы расчётов считается гарантия получить деньги за отгруженный товар покупателю, а также исполнение поставщиком своих обязательств, вместе с этим четкое определением сроков поставки и пр. Но с другой стороны эта форма расчётов имеет целый ряд существенных недостатков, предопределяющих ограниченную сферу ее применения. Вот некоторые из них: денежные средства покупателя, входящие в сумму аккредитива, не участвуют в его хозяйственном обороте в течении действия аккредитива; товарооборот в организации замедляется, в силу того, что поставщик до извещения об открытии аккредитива не в состоянии отгрузить готовую продукцию и вынужден нести дополнительные затраты на хранение; Главный минус аккредитива и, пожалуй, самый существенный – это наиболее высокая стоимость за обслуживание по сравнению с другими формами расчетов, причина в том, что существуют банковские комиссии за такие операции, как сопровождение, открытие, проверку документов и т.д.Следующая форма безналичного расчета – это чек, является ценной бумагой, которая содержит распоряжение чекодателя, которое ничем не обусловлено, банку совершить платеж некоторой суммы денег, указанной в чеке, чекодержателю. Чекодатель – это я юридическое или физическое лицо, которое имеет денежные средства в банке и вправе ими распоряжаться путем использования чеков, чекодержатель – юридическое или физическое лицо, в пользу которого выдается чек, и плательщик – это банк, котором имеет на хранении денежные средства чекодателя. Поставщик товаров имеет некоторые преимущества при расчете чеками, например, относительно быстрое осуществление расчетов, а также сокращение дебиторской задолженности. Но также существует сложность в расчетах по крупным сделкам, отсутствие гарантии платежа из-за недостаточного количества денежных средств у чекодателя, а также возможность подделки.Расчеты по инкассо – это банковская операция, когда банк по поручению клиента и за его счет на основании специальных документов выполняет действия по получению денежных средств от плательщика. Банк-эмитент вправе привлекать другие банки для расчетов по инкассо. Расчеты осуществляются на основании платежных требований, их оплата обычно производится по распоряжению плательщика или без его такового, и инкассовых поручений, которые оплачиваются без распоряжения плательщика. Платежное требование – это расчётный документ, который содержит требование получателя средств к должнику об уплате определенной денежной суммы. Применяются при расчетах за выполненные работы, поставленные товары, оказанные услуги и в иных случаях. Расчеты платежными требованиями осуществляются с предварительным акцептом плательщика и без него. Без акцепта расчеты осуществляются в случаях, установленных законодательством или, если это предусмотрено сторонами по условиям договора, если банку, обслуживающему плательщика, предоставляется право списать денежные средства со счета плательщика. Срок акцепта также определяется сторонами во время подписания договора, но не менее трех рабочих дней. В наши дни надежность и эффективность системы осуществления платежей имеет важное значение для организации стабильности в банках, на финансовых рынках, а также для осуществления денежно-кредитной политики в стране. Также платежная система считается жизненно важной частью финансовой системы в целом, и для нее требуется пристальное внимание со стороны Банка России. Наиболее серьезными отличительными чертами условий, в которых развивается расчетная система России, считается большая протяженность страны и необходимость иметь большие и разветвленные сети расчета для эффективного их осуществления в реально приближенном к настоящему времени режиме на всей территории РФ. В России до сих пор не имеется единой платежной системы, а те, что есть, не отвечают современным международным стандартам и по скорости совершения платежей могут сравниться только со стандартами 15-летней давности. Все существующие проблемы, которые связанны с безналичными расчетами, можно отнести к трем группам: 1) проблемы с низкой эффективностью систем безналичных расчетов в России, что в рамках общепринятого обслуживания компаний комиссионные вознаграждения покрывают не более 80% затрат, а прибыль можно иметь только в случае размещения тех активов, которые остались на текущих счетах в рисковые предприятия, что в этом случае за обслуживание счета малого предприятия приносит банкам убытки существенных размеров и вынуждено субсидироваться за счет доходов от наиболее крупных клиентов;2) другая группа трудностей связана с определением возможностей адаптации иностранных банковских технологий организации расчетных операций к практике, существующей в России. Если по существу анализировать функционирование отечественных и зарубежных платежных систем, используемых в кредитных организациях (КО), а также технологий осуществления безналичных расчетов, применяемых в этих же КО, можно сделать вывод, что отечественные банки сегодня не существенно уступают своим западным коллегам во внедрении современных платежных технологий в современное общество, например, разработка активное развитие таких банковских услуг доставки систем, как SMS-банкинг, интернет-банкинг, управление счетом через телефон, е-mail сообщения, а также создание отделений самообслуживания, что кардинальным образом изменяет представление о возможностях сети банковского обслуживания, но, к сожалению, существенную значимость от использования вышеперечисленных инноваций российские кредитные организации смогут ощутить только при массовом использовании, что уже долгое время практикуется иностранными банками в других странах; 3) и третья группа объединила в себе проблемы, связанные с максимальным уменьшением рисков платежей, так, например, эксперты считают, что существует серьезная необходимость организации мониторинга рисков, которые связаны с проведением безналичных расчетов в совокупности с применяемыми технологиями.Такого рода мониторинг – это совокупность мероприятий, которые включают в себя организацию регулярного наблюдения за технологиями осуществления расчетных операций, оценивание их текущего состояния и прогнозирование возможных сценариев развития банковских технологий и инноваций в организации безналичных расчетов. Проведение мониторинга необходимо не только на уровне коммерческих банков, но и на уровне Банка России. Но было бы уместно, если бы главная роль в организации этого процесса все-таки принадлежала коммерческим банкам.