Вход

Современная система рефинансирования коммерческих банков и перспективы ее развития

Рекомендуемая категория для самостоятельной подготовки:
Дипломная работа*
Код 372749
Дата создания 09 января 2018
Страниц 64
Мы сможем обработать ваш заказ 18 октября в 12:00 [мск]
Файлы будут доступны для скачивания только после обработки заказа.
4 820руб.
КУПИТЬ

Описание

В сложных для банка ситуациях возникает необходимость в гарантированном получении ресурсов по выгодной цене и на приемлемых условиях, что, зачастую, крайне затруднительно, используя возможности межбанковского рынка или другие источники. Решить данную проблему призвана система рефинансирования Банка России, направленная на удовлетворение потребностей банков в привлечении ресурсов, посредством выдачи различных видов кредитов. ...

Содержание

ГЛАВА 2. СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ СИСТЕМЫ РЕФИНАНСИРОВАНИЯ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
2.1. Анализ показателей рефинансирования коммерческих банков
2.2. Перспективы развития системы рефинансирования в рамках реализации денежно-кредитной политики Банка России

Введение

В настоящее время банковская система РФ вновь развивается в кризисных условиях, вызванных обострением геополитической обстановки, войной санкций; падением цен на нефть и значительным ослаблением курса рубля по отношению к мировым валютам; инфляцией и общим экономическим спадом. Банк России.....

Фрагмент работы для ознакомления

погашения00Возможность досроч. погашения11049013335Срок00СрокРисунок 5. Виды кредитов Банка России, предоставляемых коммерческим банкомКак показано на рис. 5, среди основных инструментов рефинансирования можно выделить внутридневные кредиты, кредиты овернайт, ломбардные кредиты; группу кредитов, обеспеченных нерыночными активами или поручительствами; кредиты, обеспеченные золотом, операции РЕПО. Кроме этого Банк России использует и специализированные механизмы рефинансирования.Отличительными характеристиками и одновременно основными параметрами предоставляемых кредитов являются их сроки, возможность досрочного погашения, процентные ставки, вид обеспечения и дата предоставления.В Приложении 2 представлены основные характеристики (условия) предоставления кредитов Банком России. В соответствии с Положением № 236-П Банк России выдаёт кредиты по залог (блокировку) ценных бумаг из Ломбардного списка Банка России. Это – внутридневные кредиты, кредиты овернайт, предоставляемые кредитным организациям в автоматическом режиме, и ломбардные кредиты, предоставляемые в режиме запроса (заявления на получение кредита по фиксированной процентной ставке).Внутридневные кредиты являются бесплатными, а на погашение оставшейся непогашенной к концу дня задолженности по этим кредитам, банкам выдаются кредиты овернайт по специально установленной ставке овернайт, которая в настоящее время составляет 12%. Банки имеют возможность получить внутридневные кредиты и кредиты овернайт на свои корреспондентские счета во всех территориальных учреждениях Банка России, где предусмотрены электронные способы обработки платежей. Ломбардные кредиты имеют фиксированные условия предоставления и направляются на любые корреспондентские счета, открытие во всех территориальных учреждениях Банка России или в НКО ЗАО НРД (Национальный расчетный депозитарий). Ломбардные кредиты направлены на повышение эффективности управления ликвидностью банка при использовании механизма усреднения обязательных резервов. Они предоставляются в день обращения кредитной организации в Банк России. Время предоставления ломбардных кредитов по фиксированным ставкам (в настоящее время – 12%) зависит от времени проведения торговых сессий Московской Биржей.Ценные бумаги, выступающие в качестве обеспечения (залога) по внутридневным кредитам, кредитам овернайт и ломбардным кредитам, должны отвечать следующим требованиям:быть включенными в Ломбардный список Банка России. Такой список представлен на официальном сайте Банка России и периодически обновляется. Он включает семь основных групп ценных бумаг: облигации, выпущенные РФ; облигации субъектов РФ; облигации ипотечных агентств; облигации с ипотечным покрытием; облигации юридических лиц – резидентов РФ; облигации международных финансовых организаций; долговые эмиссионные ценные бумаги, выпущенные юридическими лицами – нерезидентами РФ за пределами РФ;по выпуску ценных бумаг установлен поправочный коэффициент Банка России, необходимый для расчета их стоимости при принятии в обеспечение по кредитам (поправочные коэффициенты также представлены на сайте Банка России);быть допущенными к обращению на ЗАО «ФБ ММВБ» или на фондовой бирже, работающей на территории РФ, где Банк России является участником торгов;иметь срок до погашения не менее 7 рабочих дней.Учет залогового обеспечения по кредитам Банка России ведет НРД. Если в день выдачи кредита рыночная стоимость ценных бумаг всех выпусков, составляющий залоговый портфель, скорректированная на поправочный коэффициент превышает либо равна испрашиваемой сумме кредита и процентов по нему, то размер обеспечения считается достаточным. Банк России выдвигает определенные требования к кредитным организациям, желающим получить кредиты (см. рис. 6).3368040127635001443990127635Кредитная организация – контрагент Банка России00Кредитная организация – контрагент Банка России 292989028575003053715285750032924752857500282511528575002634615285750034918657620Отсутствуют просроченные денежные обязательства перед Банком России00Отсутствуют просроченные денежные обязательства перед Банком России152407620Соответствует критериям 1,2 и 3 классификационных групп00Соответствует критериям 1,2 и 3 классификационных групп329184057150023869655715003491865156210Предоставила Банку России право получать информацию по счету банка в НРД00Предоставила Банку России право получать информацию по счету банка в НРД1524060960В полном объеме внесла обязательные резервы и представила всю отчетность по ним; не имеет неуплаченных штрафов00В полном объеме внесла обязательные резервы и представила всю отчетность по ним; не имеет неуплаченных штрафов305371500023869650001443990289560Имеет возможность получить кредит Банка России00Имеет возможность получить кредит Банка РоссииРисунок 6. Требования к кредитным – организациям при получении кредитов Банка России, обеспеченных блокировкой (залогом) ценных бумагКак показано на рис. 6, кредитная организация – потенциальный заемщик кредитов, обеспеченных блокировкой (залогом) ценных бумаг, должна соответствовать определенным критериям экономического положения, позволяющим отнести её к группе не ниже третьей (такая оценка кредитных организаций проводится Банком России по специально разработанным и утвержденным методика); в полном объеме выполнять требования, связанные с обязательным резервированием; не иметь долгов перед Банком России и открыть Банку России доступ к счету в НРД, куда будет перечисляться кредит.Также для получения ломбардных кредитов кредитной организации необходимо заключить с Банком России договор на предоставление кредитов, обеспеченных залогом ценных бумаг, по сделкам, совершаемым на Московской Бирже с использованием Системы электронных торгов ММВБ. Генеральный кредитный договор и Договор от имени Банка России оформляются в территориальных учреждениях Банка России, в который находятся корсчета кредитной организации – заемщика. После заключения договора кредитная организация должна заранее перевести ценные бумаги, предполагаемые к передаче в обеспечение, в специальный раздел счета депо, открытого в НРД. Ценные бумаги, находящиеся на всех иных счетах, в качестве обеспечения не принимаются. Получение кредитов, обеспеченных нерыночными активами или поручительствами, регулируется Положением № 312-П, а условий их предоставления изложены в Приказе Банка России от 14.02.2008 г. № ОД-101 «О предоставлении Банком России кредитными организациями кредитов, обеспеченных активами или поручительствами». В рамках данного вида кредитования существует возможность получения следующих видов кредитов: внутридневных кредитов, кредитов овернайт, кредитов по фиксированной процентной ставке и кредитов, предоставленных по результатам кредитных аукционов. При этом внутридневные кредиты и кредиты овернайт (за исключением их обеспечения) практически идентичны рассмотренным выше (выдаваемым в соответствии с Положением № 236-П). Кредиты по фиксированной процентной ставке выдаются в день обращения кредитной организации с соответствующим, составленным по утвержденной форме, заявлением. Банком России составлено специальное расписание проведения кредитных аукционов. Все условия кредитов (кроме внутридневного кредита) отражены в Извещении о предоставлении кредита Банка России (форма утверждена в Положении № 312-П) направляемом в кредитную организацию. Погашение кредитов (также, кроме внутридневных) осуществляется инкассовыми поручениями, выставляемыми к корсчету банка.Кредитная организация, желающая получить кредит, обеспеченный нерыночными активами или поручительством, также должна соответствовать определенным требованиям, которые в целом такие же, как на рис. 4. Однако имеются и определенные нюансы. Так, классификационная группа банка должна быть не выше второй, а банкам, отнесенным к третьей группе, требуется специальное решение Банка России. Для получения кредита кредитная организация заключает с Банком России генеральный кредитный договор. В этом документе устанавливаются лимиты кредитования, представляющий собой максимально возможную сумму единовременной задолженности по внутридневным кредитам перед Банком России.Обеспечением по рассматриваемым видам кредитов, выступают нерыночные активы – векселя и кредитные требования, а также поручительства кредитных организаций. Очевидно, что далеко не все нерыночные активы и поручительства не всех кредитных организаций могут быть приняты в качестве такого обеспечения. Они также должны соответствовать определенным требованиям. Так, к кредитным организациям - поручителям по кредитам Банка России по фиксированной ставке, выдвигаются ряд стандартных (уже рассмотренных выше) требований, а также требования к капиталу. Кредит считается обеспеченным в том случае, если общая величина совокупной ответственности поручителей полностью покрывает сумму основного долга и процентов по предоставляемому кредиту. Порядок кредитов, обеспеченных золотом, регламентирован Положением № 362-П, а также Приказом Банка России от 13.05.2011 г. № ОД-355 «О предоставлении Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных золотом». На сегодняшний день кредитные организации только пятнадцати регионов России могут получить такие кредиты, хотя в дальнейшем Банк России не исключает расширение этого перечня. Для получения кредита, обеспеченного золотом, к кредитной организации выдвигаются требования, уже рассмотренные выше (см. рис.4). Для заключения генерального кредитного договора банк обращается с ходатайством в территориальное учреждение Банка России, обслуживающее его корсчет. В генеральном кредитном договоре может быть предусмотрено получение следующих видов кредитов: внутридневные кредиты и овернайт, кредиты по фиксированной процентной ставке, которые аналогичны таким же видам кредитов, выдаваемым в рамках использования других инструментов рефинансирования. Для внутридневных кредитов и кредитов овернайт устанавливаются лимиты кредитования, а сумма кредитов по фиксированной процентной ставке зависит от стоимости слитков золота, передаваемых в обеспечение. При этом стоимость слитков золота определяется исходя из его учетной цены, установленной Банком России на дату принятия слитков и скорректированной на установленный в Приказе № ОД-355 поправочный коэффициент. Помимо перечисленных видов обеспеченных кредитов Банка России для предоставления ликвидности используются операции РЕПО. Суть сделки РЕПО заключается в продаже и, через определенный промежуток времени, последующей покупке ценных бумаг по заранее установленной цене. Стоимость заимствования представляет собой разницу между ценой продажи и покупки. В рамках данного механизма ценные бумаги, которые выступают в качестве обеспечения, переходят в собственность к кредитору на срок предоставления денежных средств. Это выступает фактором снижения кредитного риска для кредитора и значительно упрощает механизм возврата причитающихся средств в случае неисполнения обязательств должником. Требования к кредитным организациям, предполагающим заключить с Банком России сделку РЕПО, изложены в Указании Банка России от 13.12.2012 г. № 2936-У «О требованиях к кредитным организациям, с которыми банк России совершает сделки РЕПО». Также существует определенный порядок допуска к операциям РЕПО с Банком России. Обеспечением по сделкам РЕПО служат ценные бумаги, входящие в Ломбардный список Банка России. При проведении сделок РЕПО Банк России использует два основных механизма – заключение сделок на аукционной основе и по фиксированной ставке. В первом случае, участники аукционов РЕПО подают конкурентные заявки с указанием ставки РЕПО. В свою очередь, Банк России, руководствуясь оценкой текущей ситуации и динамикой факторов формирования ликвидности банковского сектора, определяет максимальный объем предоставляемых на аукционе средств и минимальную процентную ставку. На сегодняшний день минимальная процентная ставка по сделкам РЕПО на 1 день и на 7 дней составляет 11%. Параметры и итоги аукционов РЕПО публикуются на официальном сайте Банка России. Операции РЕПО по фиксированной ставке выступают инструментом постоянного действия. Это способствует привлечению ликвидности банками в течение торгового дня по ставке, которая больше минимальной процентной ставки по аукционным операциям РЕПО. Для таких операций лимитирование может быть связано только с регулированием кредитных рисков, но не объемов предоставляемых средств (как на аукционах РЕПО). Итоги операций РЕПО по фиксированной ставке ежедневно доступны широкому кругу пользователей на официальном сайте Банка России. Кроме основных, Банк России использует и специализированные механизмы рефинансирования (см. табл. 3). Таблица 3 – Специализированные механизмы рефинансирования Банка РоссииНаправлениекредитованияЗалогПроцентная ставка, %Лимит на 1.03.16, млрд. руб.НесырьевойэкспортПрава требования по кредитным договорам, обеспеченным договорами страхования АО «ЭКСАР»9,0050Крупные инвестиционные проектыПрава требования по банковским кредитам на реализацию инвестиционных проектов, исполнение обязательств по которым обеспечено государственными гарантиями Российской Федерации9,00100Облигации, размещенные в целях финансирования инвестиционных проектов и включенные в Ломбардный список Банка России9,00Малый и средний бизнесПрава требования по кредитным договорам АО «МСП Банк»6,5050Поручительства АО «Федеральная корпорация по развитию малого и среднего предпринимательства», выданные в рамках Программы стимулирования кредитования субъектов малого и среднего предпринимательстваЛизингПрава требования по кредитам, предоставленным лизинговым компаниям9,0010Военная ипотекаЗакладные, выданные в рамках программы «Военная ипотека»10,7530Прежде всего, необходимо отметить, что специализированные механизмы рефинансирования – это инструменты Банка России, направленные на стимулирование кредитования банками отдельных сегментов экономики, развитие которых сдерживается структурными факторами. Так, направлениями кредитования является несырьевой экспорт, крупные инвестиционные проекты, малый и средний бизнес, лизинг и военная ипотека. По каждому из направлений кредитования Банком России разработан один или более вариантов залога, а также установлены лимиты кредитования.Все кредиты, предоставляются на срок до 3-х лет. Сравнив стандартные и специализированные инструменты рефинансирования можно выделить следующие отличительные особенности последних:более низкие процентные ставки и, наоборот, более длительные сроки кредитования в сравнении со стандартными операциями рефинансирования. Как показано в табл. 4, процентные ставки по специализированным инструментам находятся в диапазоне от 6,50 до 10,75% годовых, в то время как минимальная фиксированная процентная ставка по стандартным инструментам рефинансирования – от 12 до 12,75%. Все кредиты предоставляются на срок до 3-х лет, в то время как подавляющее большинство стандартных кредитов краткосрочные, а наибольший срок по кредиту, обеспеченному нерыночными активами или поручительством – 1,5 года; временный характер: предполагается, что они будут действовать до тех пор, пока не будут созданы для их замены рыночными механизмами кредитования;ограниченность объемов предоставления средств, поскольку применение специализированных инструментов не должно деформировать направленность денежно-кредитной политики, а также препятствовать обеспечению ценовой стабильности.Итак, мировой финансово-экономический кризис способствовал развитию системы рефинансирования и управления ликвидностью банковских систем. Механизму активного управления ликвидностью принадлежала ключевая роль в сдерживании кризиса в еврозоне на начальном этапе его развития. ЕЦБ использовал две основных группы инструментов денежно-кредитной политики – инструменты, действующие на постоянной основе, и операции на открытом рынке. Для поддержания ликвидности операции на открытом рынке включали основные и долгосрочные операции по рефинансированию, операции «тонкой настройки», структурные операции, а в качестве постоянно действующих инструментов выступали резервные кредитные линии. Для абсорбирования ликвидности осуществлялись операции «тонкой настройки» и структурные операции на открытом рынке, а также депозитные операции – на постоянной основе. Также инструментами управления ликвидностью стали политика количественного смягчения и политика кредитного смягчения. Важное значение имела разработка схемы и определение времени выхода из программ стимулирования. Система рефинансирования коммерческих банков, разработанная Банком России, учитывает передовой зарубежный опыт, адаптируя его к российским реалиям. Она имеет нормативно-правовую основу, включающую федеральные законы и нормативные акты Банка России, регулирующие порядок и условия предоставления определенных групп кредитов, выдаваемых коммерческим банкам. К основным группам кредитов относятся кредиты Банка России, обеспеченные ценными бумагами, входящими в Ломбардный список Банка России (внутридневные кредиты, кредиты овернайт, ломбардные кредиты); кредиты, обеспеченные нерыночными активами, в том числе, векселями организаций реального сектора экономики или правами требования по кредитным договорам с указанными организациями, поручительствами кредитных организаций (внутридневные кредиты, кредиты овернайт, кредиты по фиксированной процентной ставке и кредиты, предоставленные по результатам кредитных аукционов); кредиты, обеспеченные золотом (внутридневные, овернайт, по фиксированной процентной ставке). Основными параметрами предоставляемых кредитов являются их сроки, возможность досрочного погашения, процентные ставки, вид обеспечения и дата предоставления.Исключительно для предоставления ликвидности Банк России практикует операции РЕПО, осуществляемые посредством заключения сделок на аукционной основе и по фиксированной ставке. Каждый банк, имеющий намерение и потребность в получение кредитов Банка России, должен соответствовать определенным требованиям и пройти установленные процедуры по заключению соответствующих договоров; осуществлению действий по оформлению и предоставлению залога; открытию необходимых счетов для кредитного обслуживания и др. Кроме стандартных инструментов рефинансирования Банк России использует специализированные инструменты, направленные на стимулирование кредитования банками отдельных сегментов экономики. Особенностями этих инструментов является временный характер, более низкие процентные ставки и более высокие сроки кредитования, ограниченность в объемах предоставления средств. Система рефинансирования Банка России и её инструменты не являются застывшей категорией. Они постоянно совершенствуются, модифицируются в соответствии с происходящими изменениями в банковской системе и в целом в экономической, политической и социальной сферах жизнедеятельности общества. Развитие системы рефинансирования выступает одним из ключевых факторов обеспечения стабильной и устойчивой работы как всей банковской системы РФ, так и отдельно взятой кредитной организации, выступающей неотъемлемым элементом этой системы. Поэтому эта задача была и остается одним из приоритетов государственной денежно-кредитной политики.ГЛАВА 2. СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ СИСТЕМЫ РЕФИНАНСИРОВАНИЯ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ2.

Список литературы

15. Банки и банковское дело / Под ред. В.А.Боровковой. – М.: Юрайт, 2016. – 623 с.
16. Банковские риски / под. Ред. О.Лаврушина, Н.Валенцевой. – М.: Кнорус, 2016. – 292 с.
Пожалуйста, внимательно изучайте содержание и фрагменты работы. Деньги за приобретённые готовые работы по причине несоответствия данной работы вашим требованиям или её уникальности не возвращаются.
* Категория работы носит оценочный характер в соответствии с качественными и количественными параметрами предоставляемого материала. Данный материал ни целиком, ни любая из его частей не является готовым научным трудом, выпускной квалификационной работой, научным докладом или иной работой, предусмотренной государственной системой научной аттестации или необходимой для прохождения промежуточной или итоговой аттестации. Данный материал представляет собой субъективный результат обработки, структурирования и форматирования собранной его автором информации и предназначен, прежде всего, для использования в качестве источника для самостоятельной подготовки работы указанной тематики.
© Рефератбанк, 2002 - 2021