Управление дебиторской задолженностью на предприятии

Управление дебиторской задолженностью на предприятии

Содержание
Введение

Глава 1. Движение денежных средств предприятия и место дебиторской задолженности.
1.1 Дебиторская задолженность, ее сущность и виды
1.2 Нормативно-правовое регулирование дебиторской задолженности
1.3 Влияние дебиторской задолженности на финансовое состояние компании

Глава 2. Анализ эффективности управления дебиторской задолженностью предприятия
2.1 Принципы организации управления дебиторской задолженностью
2.2 Показатели оценки дебиторской задолженности предприятия
2.3 Анализ состояния расчетов предприятия
2.4 Анализ причин образования просроченной дебиторской задолженности

Глава 3. Оптимизация дебиторской задолженности на предприятии
3.1 Пути уменьшения дебиторской задолженности
3.2 Выбор методов воздействия на должников
3.3 Создание резерва сомнительных долгов

Заключение
Список использованных источников
Приложения

Управление дебиторской задолженностью на предприятии

+0,27
2. Оборотные активы, всего:
142334
98,1
268505
97,8
+126171
-0,27
в том числе:
2.1 Запасы
14653
10,1
19105
6,96
+4452
-3,14
2.2 Дебиторская задолженность
111013
76,5
101276
36,88
-9737
-39,6
2.3 Денежные средства
16587
11,4
147771
53,8
+131184
+42,4
2.4 Прочие оборотные активы
81
0,07
353
0,13
+272
+0,06
Баланс
145132
100
274617
100
+129485
Оборотный капитал занимает основную долю всего авансированного капитала Общества. Его удельный вес в общем объеме капитала составляет 98,1% в 2009г и 97,8% в 2010г. В 2010г величина оборотного капитала сократилась на 126171тыс. руб., что составило 0,27%.
На долю денежных средств Общества приходится 11,4% оборотного капитала в 2009г и 53,8% в 2010г.
Запасы ООО «Транском», являющиеся производственным элементом оборотного капитала, составляют 10,1% в 2009г, а в 2010г их величина сокращается до 6,96%. На долю прочих оборотных активов Общества приходится менее 1% оборотного капитала.
В структуре оборотного капитала основная доля приходится на дебиторскую задолженность Общества. Ее величина составляет 76,5% в 2009г, но 2010г она сокращается на 39,6%.
Наглядно доля дебиторской задолженности ООО «Транском» представлена рисунками 3 и 4.
Рисунок 3. Доля дебиторской задолженности ООО «Транском» в 2009г
Рисунок 4. Доля дебиторской задолженности ООО «Транском» в 2010г
Характеризуя дебиторскую задолженность за анализируемый период, нужно отметить, что как на начало периода, так и на его конец, на предприятии отсутствует долгосрочная дебиторская задолженность, т.е. задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчётной даты.
Можно отметить, что дебиторская задолженность в ООО «Транском» имеет форму денежной задолженности, которая возникает по договору купли-продажи в момент факта предоставления услуг или через фиксированный срок.
Одним из основных направлений политики управления оборотным капиталом в ООО «Транском» является снижение дебиторской задолженности.
Далее необходимо провести оценку сложившейся на предприятии дебиторской задолженности.
2.2 Показатели оценки дебиторской задолженности предприятия
В любой организационной модели оценки эффективности системы финансового управления предприятием предполагается выделение следующих основных элементов:
1. объекты оценки;
2. критерии эффективности состояния или функционирования объекта контроля;
3. методика оценки.
Объектом оценки является дебиторская задолженность ООО «Транском».
На первом этапе анализа оценивается уровень дебиторской задолженности предприятия и его динамика и предшествующем периоде. Оценка этого уровня осуществляется на основе определения коэффициента отвле­чения оборотных активов в дебиторскую задолженность, определяемого по следующей формуле:
, (1)
где КОАДЗ – коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность;
ДЗ – общая сумма дебиторской задолженности предприятия (или сумма задолженности отдельно по товарному и потребительскому кредиту);
ОА – общая сумма оборотных активов предприятия.
На втором этапе анализа определяются средний период инкассации дебиторской задолженности и количество ее оборотов в рассматриваемом периоде.
Средний период инкассации дебиторской задолжен­ности характеризует ее роль в фактической продолжи­тельности финансового и общего операционного цикла предприятия. Величина показателя — это количество дней, необходимых в среднем для инкассирования дебиторской задолженности. Этот показатель рассчитывается по следу­ющей формуле:
=, (2)
где ПИДЗ – средний период инкассации дебиторской задолженности предприятия;
– средний остаток дебиторской задолженности предприятия (в целом или отдельных ее видов) в рассматриваемом периоде;
О0 – сумма однодневного оборота по реализации продукции в рассматриваемом периоде.
Количество оборотов дебиторской задолженности характеризует скорость обращения инвестированных в нее средств в течение определенного периода. Этот показатель рассчитывается по следующей формуле:
, (3)
где КОДЗ – количество оборотов дебиторской задолженности предприятия в рассматриваемом периоде;
ОР – общая сумма оборота по реализации продукции в рассматриваемом периоде.
Оценка дебиторской задолженности представлена данными таблицы 2.2.
Таблица 2.2
Оценка дебиторской задолженности ООО «Транском»
Показатели оценки
2009
руб.
2010
руб.
Изменения,
1.Дебиторская задолженность
111013
101276
-8,8%
2. Оборотные активы
142334
268505
+88,6%
3. КОАДЗ (стр.1/стр.2)
0,78
0,38
-0,40
4. Средний остаток дебиторской задолженности
82105
70763
-13,8%
5. Реализации продукции
9128700
6065400
-33,6%
6. Сумма однодневного оборота
25010
16618
-33,6%
7. ПИДЗ (стр.4/ стр.6)
3,3
4,3
+1,0
8. КОДЗ (стр.5/ стр.4)
111,2
85,7
-25,5
Полученные результаты показывают снижение значения коэффициента отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность на 0,4 пункта. Это можно считать положительным моментом в политике управления дебиторской задолженностью в Обществе.
Средний период инкассации дебиторской задолжен­ности увеличился на 1 день.
Количество оборотов дебиторской задолженности сократилось на 25,5. Ускорение оборачиваемости средств в расчетах и сокращение сроков оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция.
На основании полученных данных, напрашивается закономерный вывод: политике управления дебиторской задолжен­ностью в ООО «Транском» можно дать положительную оценку.
Уровень снижения дебиторской задолженности значительно меньше уровня снижения выручки от продаж, что свидетельствует об отсутствии значительного негативного влияния дебиторской задолженности на сокращение оборота компании.
На третьем этапе анализа оценивается состав дебиторской задолженности предприятия по отдельным её «возрастным группам», т.е. по предусмотренным срокам её инкассации.
Основным инструментом на данном этапе оценки дебиторской задолженности служит реестр старения дебиторской задолженности, который представляет собой таблицу, содержащую неоплаченные суммы счетов, которые группируются по периодам просрочки платежа. Группировка осуществляется исходя из политики компании в области кредитования контрагентов.
К примеру, менеджмент компании может считать, что просрочка платежа в течение семи дней допустима, при превышении этого срока следует активно работать с контрагентом по возврату дебиторской задолженности, а в случае просрочки более 30 дней начинать начислять пени и обращаться в суд. Соответственно аналогично строятся группы в реестре старения дебиторской задолженности: 0-7 дней, 8-15, 16-30, свыше 30.
На четвертом этапе анализа подробно рассматривается состав просроченной дебиторской задолженности, выделяются сомнительная и безнадежная задолженность. В процессе этого анализа используются следующие показатели:
Коэффициент просроченности дебиторской задолженности (КПДЗ) и средний "возраст" просроченной (сомнительной, безнадежной) дебиторской задолженности (ВПДЗ) рассчитываются по формулам 4 и 5.
; (4) (5)
где ДЗПР — сумма дебиторской задолженности, неоплаченной в предусмотренные сроки;
ДЗ — общая сумма дебиторской задолженности предприятия.
ДЗПР - средний остаток дебиторской задолженности, неоплаченной в срок (сомнительной, безнадежной), в рассматриваемом периоде;
Оо - сумма однодневного оборота по реализации в рассматриваемом периоде.
На основании реестра старения, составленного в ООО «Транском» была проведена оценка реального состояния дебиторской задолженности, т.е. оценка вероятности безнадежных долгов.
Эта оценка проводилась отдельно по группам дебиторской задолженности ООО «Транском» с различными сроками возникновения (таблица 2.3).
Таблица 2.3
Оценка реального состояния дебиторской задолженности за 2010г
Классификация дебиторов по срокам возникновения задолженности
Сумма дебиторской задолженности
руб.
Удельный вес в общей сумме,
%
Вероятность безнадежных долгов, %
Сумма безнадежных долгов, руб.
Гр2 х гр 4
Реальная величина задолженности, руб.
Гр.2 – гр.5
1
2
3
4
5
6
0–30 дней
30-60
60-90
180-360
42538
39108
19630
42,0
38,6
19,4
2
4
7
850,8
1564,3
1374,1
41687,2
37543,7
18255,9
итого
101276
100,00
3,74
3789,2
97486,8
Вероятность безнадежных долгов рассчитывалась на основе статистических данных предприятия.
Итоговая величина определялась следующим образом:
(3789,2 / 101276) х 100% = 3,74%
Цифры говорят, что предприятие не получит 3789,2 руб. дебиторской задолженности (3,74% от общей ее суммы). Соответственно, именно на эту сумму целесообразно сформировать резерв по сомнительным долгам.
Оценка дебиторской задолженности ООО «Транском» по «возрастным группам» представлена на рисунке 5.
Рисунок 5. Оценка дебиторской задолженности ООО «Транском» по «возрастным группам»
При этом необходимо провести оценку не только своих собственных условий кредитования покупателей, но и условий кредита поставщиков сырья и материалов, с точки зрения уменьшения затрат или увеличения дополнительного дохода, получаемого предприятием при использовании скидок.
Взвешенность кредитной политики предприятия означает экономически оправданное установление сроков и условий предоставления кредитов, объективное определение критериев кредитоспособности и платежеспособности клиентов, умелое сочетание предоставления скидок при досрочной уплате ими счетов, учет других рисков, которые имеют практическое влияние на рост дебиторской задолженности предприятия.
2.3 Анализ состояния расчетов предприятия
Очевидно, что на основании анализируемых данных можно определить только суммарный остаток дебиторской задолженности покупателей. Но это не дает никакой информации о том, какая часть дебиторской задолженности просрочена и когда следует ожидать поступления платежей.
Для управления дебиторской задолженностью нужна следующая информация:
данные о выставленных дебиторам счетах, которые не оплачены на настоящий момент;
время просрочки платежа по каждому из счетов;
размер безнадежной и сомнительной дебиторской задолженности, оцененной на основании установленных внутрифирменных нормативов;
кредитная история контрагента (средний период просрочки, средняя сумма кредита).
По данным предприятия примерно третья часть клиентов задерживает оплату счетов.
Данные о выставленных и оплаченных счетах ООО «Транском» представлены в таблице 2.4.
Таблица 2.4
Сводные данные по текущей задолженности ООО «Транском»
Документы
№
Дата
Сумма, руб.
Счета-фактуры
103
25.03.10
25100
109
27.04.10
44206
141
03.05.10
31970
Итого
101276
Платежные поручения
245
18.04.10
15100
252
23.04. 10
10000
265
29.04. 10
12000
278
03.05. 10
4206
300
06.05. 10
18000
312
16.05. 10
10000
321
22.05. 10
5970
345
23.05. 10
6000
356
29.05. 10
10000
Итого
91276
Итого текущая дебиторская задолженность
10000
Усложняют управление дебиторской задолженностью случаи, когда несколько выставленных счетов погашаются одним платежным поручением или, наоборот, когда один счет погашается несколькими платежными поручениями. В этом случае не всегда ясно, за что расплатился дебитор и какой из счетов просрочен.
Если в назначении платежа дебитором не указано иное, в ООО «Транском» используется метод ФИФО, т. е. считается, что покупатели сначала погашают наиболее ранний из выставленных и неоплаченных счетов.
Анализ динамики просроченной дебиторской задолженности позволяет определить ненадежных контрагентов, сократить им объем кредитных отгрузок либо работать с ними на условиях полной предоплаты или коммерческого кредитования.
Далее следует определить принципы контроля сроков исполнения обязательств компанией-дебитором.
Критический срок оплаты – это дата, не позднее которой должен быть осуществлен платеж по предоставленному коммерческому кредиту. Для того чтобы иметь возможность контролировать критический срок оплаты, нужно учитывать продолжительность отсрочки платежа, а также дату возникновения дебиторской задолженности. Моментом возникновения дебиторской задолженности считается дата перехода права собственности на продукцию от продавца к покупателю, установленная в договоре. Это может быть дата подписания договора, отгрузки товара со склада продавца, дата поступления продукции к покупателю и т. д.
В ООО «Транском» в большинстве договоров на транспортные услуги с рассрочкой платежа критический срок оплаты определяется путем прибавления установленного количества дней к дате возникновения дебиторской задолженности. Для упрощения расчета критического срока оплаты выделяются типичные для компании условия предоставления отсрочки платежа и реализуется возможность их учета в системе управления дебиторской задолженностью.
При этом следует отметить, что в компании могут возникать случаи, когда заключаются договоры, условия оплаты в которых отличаются от типовых. В этом случае очень важно не использовать в учете типовые условия, которые исказят отчетность по погашению дебиторской задолженности, а делить сумму счета, выставленного по этому договору, на такое количество составных сумм, по которому можно для каждой из них однозначно рассчитать критический срок оплаты.
В таблице 2.5 представлены данные по расчету критического срока оплаты услуг, предоставленных клиентам ООО «Транском».
Таблица 2.5
Критический срок оплаты по выставленным счетам
№ сч-фактуры
Дата
Сумма, руб.
Дата предоставления услуг
Стоим. услуг, руб.
Условия оплаты
Время в пути, дн.
Отсрочка по договору, дн.
Критический срок оплаты
103
25.03.10
25100
25.03.10
25100
От даты получения
1
3
29.03.10
109
27.04.10
44206
27.04.10
14200
От даты получения
1
5
02.05.10
28.04.10
12000
1
5
03.05.10
29.04.10
11000
1
5
04.05.10
29.04.10
7006
1
5
04.05.10
141
03.05.10
650
03.05.10
500
От даты получения
1
3
07.05.10
05.05.05
150
1
3
10.05.10
Определив критический срок оплаты и принципы соотнесения поступающих платежей и выставленных счетов, несложно понять, какова доля просроченной дебиторской задолженности и на сколько дней она просрочена. На основании этих данных можно оценить рост затрат, связанный с незапланированным отвлечением средств из оборота компании (стоимость привлечения средств), а также обосновать размер пеней, закладываемых в договор.
Для контроля поступления платежей и ведения статистики средней просрочки по каждому дебитору формируется отчет о списании дебиторской задолженности (данные таблицы 2.6).
Таблица 2.6
Отчет о списании дебиторской задолженности
Счета-фактуры выставленные
Критический срок оплаты по выставленному счету
Платежные поручения полученные