Проектное финансирование : перенос производственного предприятия в другой регион.

Проектное финансирование: перенос производства в другой регион
Дипломный проект


Оглавление

Введение
Глава I. Теоретические вопросы организации нового производства
1.1 Основные этапы производственного планирования при организации нового предприятия
1.2 Цели и задачи структуры бизнес-плана
1.3 Источники финансирования проекта, оценка их эффективности для предприятия
1.4 Методы оценки рисков проекта
Глава II Проектирование организации производства
2.1 Технико-экономическое обоснование проекта
2.2 Инвестиционный план проекта
2.3 Анализ стоимости источников финансирования проекта
2.4 Анализ рисков проекта
Глава III Мероприятия, направленные на повышение эффективности инвестиционного проекта
3.1 Оптимизация структуры капитала Предприятия
3.2 Производство обновления технологического парка Предприятия
3.3 Разработка системы маркетинга на Предприятии
Заключение
Литература

Проектное финансирование : перенос производственного предприятия в другой регион.

1116
100
0,06
0,75
1477
133
0,02
Аэратор KTV
шт.
2439
1585
0,9
0,68
3228
2098
0,4
ИТОГО
-
-
177095
100,0
0,34
-
468781
100,0
Калькуляцию объемов производства (нетто) в денежном измерении производим, опираясь на табл. 2.1 (прайс цен на продукцию). Сезонные колебания цены в данном проекте не учитываем.
(2.1)
Где ВР – выручка от реализации продукции, тыс. руб.
Qi – объем реализации i – продукции в натуральном измерении, ед.
Рi - цена реализации i – го вида продукции, тыс. руб.
Планируемый объем реализации при 90% мощности производства определяем по формуле:
(2.2)
где Q0 – текущий объем реализации, ед.
КПМ0 – текущий коэффициент производственной мощности.
Таким образом, структура нового производства будет выглядеть следующим образом (рис. 1.2).
Рисунок 1.2 Структура нового производства продукции Предприятия
Общая выручка от реализации продукции предполагается в сумме 468781 тыс. руб. в ценах 2007 года или 468781*1,11 = 520 374 тыс. руб. в текущих ценах.
В табл. 2.3 представим калькуляцию материальных затрат на производство.
Таблица 2.3
Материальные затраты на производство
продукция
Ед. изм.
Удельные затраты материалов, тыс. руб./ед.
Прогнозируемый объем выпуска, ед.
Затраты на материалы на весь объем выпуска, тыс. руб.
Металлочерепица Полиестр
м2
0,135
67113
9060
Металлочерепица Матовый полиестр
м2
0,141
86831
12243
Металлочерепица Пурал
м2
0,112
150811
16891
Металлочерепица Пластизол
м2
0,220
45000
9900
Гибкая черепица Классик
м2
0,124
201002
24924
Гибкая черепица Антик
м2
0,180
43200
7776
Гибкая черепица Плитка
м2
0,205
49852
10220
Панель софита белая
м2
0,143
42128
6024
Панель стеновая белая
м2
0,63
27692
17446
Панель стеновая цветная
м2
0,75
40500
30375
Угол
шт.
0,205
8378
1717
Водосточная труба, 4 м
шт.
0,384
4296
1650
Желоб, 4м
шт.
0,502
2700
1355
Колено соединения трубы, колено напуска трубы
шт.
0,70
2295
1607
Воронка желоба
шт.
0,79
11300
8927
Угол желоба
шт.
0,107
8189
876
Хомут крепления трубы
шт.
0,61
18000
10980
Конек (карниз), 20 п.м.
шт.
1,003
15300
15346
Ендова, 10 м.
шт.
0,621
3750
2329
Ковер подкладочный
м2
0,511
56250
28744
Ветровая планка
шт
0,119
3686
439
Планка примыкания
шт
0,279
4770
1331
Гвозди оцинкованные (улучшенный профиль)
кг
0,075
1477
111
Аэратор KTV
шт.
0,540
3228
1743
ИТОГО (24 позиции)
-
-
222014
Как видим из табл. 2.3, общие затраты на материалы на весь годовой объем нового производства составят 265722 тыс. руб. в текущих ценах 2008 года.
Расчет потребности в трудовых ресурсах, а также затраты на заработную плату основному производственному персоналу, а также затраты на эксплуатацию технологического оборудования, энергоресурсы необходимо производить, исходя из фактической потребности технологического оборудования для производства и его удельных затратных характеристик.
Для упрощения расчета все технологическое оборудование сгруппировано по уровням энергопотребления на пять групп (таблица 2.4).
Таблица 2.4
Классификация технологического оборудования для нужд настоящего расчета
Группа оборудования
Объем энергопотребления в пересчете на электроэнергию, кВт/час
Удельные эксплуатационные затраты ЗЭОУД, тыс. руб./год
Количество единиц оборудования на одну производственную позицию, ед.
А
Свыше 100
40
0,4
Б
50-100
25
0,8
В
10-50
16
1,0
Г
1-10
5,5
1,4
Д
До 1
2,3
2,0
В табл. 2.5 приведем расчет фактической энергоемкости технологического оборудования Предприятия.
Таблица 2.5
Расчет фактической энергоемкости технологического оборудования Предприятия
Группа оборудования
Численность единиц оборудования NОБ
Среднегодовые затраты на использование мощности, ЭЗСРГ, тыс. руб.
Среднегодовые эксплуатационные затраты, ЗЭО, тыс. руб.
Итого затрат на эксплуатацию, тыс. руб.
А
9,6
5143
384
5527
Б
19,2
5143
480
5623
В
24,0
3000
384
3384
Г
33,6
600
185
785
Д
48,0
86
110
196
Всего
135
13972
1543
15515
Численность единиц оборудования рассчитываем по формуле:
NОБ = NУД ОБ *А (2.3)
Где NУД ОБ – количество единиц оборудования на одну производственную позицию, штук (табл. 2.4);
А – ассортимент производства, позиций (табл. 2.1). А = 24 позиции.
Среднегодовой расход электроэнергии (приведенной мощности) определяем по формуле:
ЭЗСРГ = ОЭСР *ФРВ* NОБ (2.4)
Где ОЭСР – средний уровень энергопотребления единицы оборудования, кВт/час;
ФРВ – годовой фонд рабочего времени оборудования, час.
Годовой фонд рабочего времени оборудования определяем по формуле:
ФРВ = РД*LС*С*КЗТО (2.5)
РД – количество рабочих дней в году (за исключением выходных, праздничных дней);
LС – продолжительность рабочей смены, часов;
КЗТО – коэффициент, учитывающий фактическую загрузку технологического оборудования (с учетом остановов на ТО, ремонты, отказов). Принимаем к расчету КЗТО = 0,75.
ФРВ = 248*8*2*0,75 = 2976 часов.
Стоимость одной единицы электрической мощности (1 кВт. Электроэнергии) принимаем 1,2 руб. или 0,0012 тыс. руб.
Удельный расход мощности за час по группам технологического оборудования для целей настоящего расчета принимаем как среднее арифметическое диапазона мощностей (табл. 2.3).
Среднегодовые эксплуатационные затраты рассчитываем по формуле:
ЗЭО = ЗЭОУД * NОБ
(2.6)
Затраты на оплату труда основного и вспомогательного производственного персонала определяем на основе показателей, зафиксированных в нормативных документах на прежнем производстве.
В табл. 2.6 представим структуру и характер распределения трудовых ресурсов основного и вспомогательного персонала на Предприятии.
Таблица 2.6
Структура и характер распределения трудовых ресурсов Предприятия
Специальность
Численность на ед. оборудования, чел.
Колич-во единиц оборудования, шт.
Потребная численность персонала, чел.
ИТР
0,03
135
4
Станочники
1,73
8
14
Операторы установок
0,90
53
48
Слесари-наладчики
0,05
135
7
Электрики
0,05
135
7
Вспомогательные рабочие
0,2
53
11
ИТОГО
-
-
91
Поясняем, что для расчета потребности в персонале необходимо учитывать, что для управленческого и инженерно-технического персонала необходимо приводить коэффициент на все энергоемкое оборудование, а для более узких специализаций (например, станочники) – только на обслуживаемое ими оборудование (металлорежущие станки и установки).
В табл. 2.7 произведем расчет потребности в заработной плате основному и вспомогательному производственному персоналу.
Необходимо обратить внимание, что уровень заработной платы в регионе, в котором планируется организация производства, гораздо ниже, нежели в г. Москве. Данное обстоятельство также привносит определенный экономический эффект.
Объем среднегодовой заработной платы персонала рассчитываем по формуле:
*N (2.7)
где N – численность работников, чел. (табл. 2.6)
Размер отчислений на социальные нужды принимаем на уровне 35%.
Таблица 2.7
Расчет заработной платы производственному персоналу Предприятия
Специальность
Средняя месячная заработная плата в Москве, СМ тыс.руб.
Региональный коэффициент заработной платы, КРЕГ
Планируемая среднегодовая заработная плата работников, СГЗ, тыс. руб.
Размер отчислений на социальные нужды, тыс. руб. (ОСН = СГЗ*0,35)
Годовой ФОТ работников, тыс. руб. (СГЗ+ОСН)
ИТР
56
0,32
860
301
1161
Станочники
47
0,54
4264
1492
5756
Операторы установок
59
0,37
12574
4401
16975
Слесари-наладчики
37
0,27
839
294
1133
Электрики
44
0,54
1996
699
2695
Вспомогательные рабочие
26
0,30
1030
361
1391
ИТОГО
-
0,39
21563
7548
29111
Итак, как следует из табл. 2.7, годовой фонд оплаты труда производственному персоналу предприятия составит 32832 тыс. руб.
Если учитывать, что среднее значение понижающего коэффициента заработной платы в регионе составляет 0,39, то годовой экономический эффект по фонду заработной платы составит:
ЭФОТ = (32832/0,39) -32832 = 51353 тыс. руб. в год.
Прочие переменные затраты, сумму которых необходимо заложить в проект, рассчитываем методом интерполяции десятилетнего тренда, согласно учетной финансовой документации Предприятия.
В табл. 2.8 представим расчет десятилетнего тренда прочих переменных затрат для выделения коэффициента структуры прочих переменных затрат производства.
Таблица 2.8
Анализ прочих переменных затрат Предприятия
показатель
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
Себестоимость, млн. руб.
73,4
111,1
106,3
122,8
254,3
289,0
243,3
300,4
312,8
362,3
Прочие переменные затраты, млн. руб.
8,9
13,5
14,4
17,4
32,2
40,1
29,2
45,1
43,8
43,5
Соотношение прочих переменных затрат к себестоимости, ед.
0,12
0,12
0,14
0,14
0,13
0,14
0,12
0,15
0,14
0,12
Простой арифметический анализ позволит нам выделить среднюю величину процента прочих переменных затрат в структуре себестоимости продукции.
(2.8)
В нашем случае ППЗ составляют в среднем 13,7% от себестоимости.
Себестоимость продукции определяем как сумму переменных издержек на сырье и материалы, эксплуатацию оборудования, энергоресурсы, заработную плату производственному персоналу, амортизацию, прочие переменные затраты.
Годовую сумму амортизационных выплат мы можем определить, исходя из наличия основных средств, приобретаемых в собственность. В данном проекте мы установили, что нами будут приобретаться в собственность производственные и административные здания, земельный участок, система инженерных коммуникаций. Все технологическое оборудование будет транспортировано с прежнего производства.
В табл. 2.9 представим характеристику недвижимого имущественного комплекса, приобретаемого Предприятием в городе Ейске Краснодарского края.
Таблица 2.9
Характеристика недвижимого имущественного комплекса для нового производства
Показатель
Значение
Количество производственных цехов
4
Количество административных зданий
1
Количество складских помещений
2
Прочие помещения
2
Инженерные коммуникации
Холодная вода, канализация, теплоснабжение, электроэнергия, телефон
Общая площадь земельного участка, га
2,3
Общая площадь производственных помещений, м2
7735
Общая площадь административных помещений, м2
432
Общая площадь складских помещений, м2
860
Оцененная стоимость земельного участка, тыс. руб.
715
Оцененная стоимость производственных помещений, тыс. руб.
164335
Оцененная стоимость административных помещений, тыс. руб.
23657
Оцененная стоимость складских помещений, тыс. руб.
6772
Общая цена покупки имущественного комплекса, тыс. руб.
219437
Усредненная норма амортизации недвижимого имущественного комплекса, %
7
Сумма амортизационных затрат по недвижимому имущественному комплексу, тыс. руб. в год
15361
Следует сказать, что среднегодовая стоимость технологического оборудования по состоянию на 2007 год составила 217662 тыс. руб. При средней норме амортизации 12%, годовая сумма амортизационных выплат по технологическому оборудованию по состоянию на 2008 год составит 26119 тыс. руб.
Общий объем амортизационных выплат составит: 15361+26119 = 41480 тыс. руб.
Себестоимость продукции составит:
СС = 222014+15515+29111+41480+0,137*308120 = 350332 тыс. руб.
В табл. 2.10 представим отчетность по коммерческим и управленческим расходам за десятилетний период Предприятия.
Таблица 2.10
Структура постоянных расходов Предприятия за 10 лет
показатель
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
Выручка от реализации (ВР)
83,7
151,1
123,3
144,1
302,3
279,0
250,3
312,4
308,8
358,0
Коммерческие расходы (КР)
9,9
13,5
15,6
12,4
12,2
20,1
19,2
25,1
23,8
23,5
Доля КР в ВР
0,12
0,09
0,13
0,09
0,04
0,07
0,08
0,08
0,08
0,07
Управленческие расходы (УР)
3,7
3,9
5,2
6,4
7,9
7,0
6,8
5,8
6,9
6,9
Доля УР в ВР
0,04
0,03
0,04
0,04
0,02
0,03
0,03
0,02
0,02
0,02
Коэффициент структуры коммерческих расходов ККР составляет:
Коэффициент структуры управленческих расходов КУР составляет:
Таким образом, можно запланировать коммерческие расходы на уровне 468701*0,085 = 39840 тыс. руб.
Управленческие расходы – 468701*0,03 = 14061 тыс. руб.
В табл. 2.11 представим план прибылей и убытков нового производства на первый год реализации проекта.
Таблица 2.11
План прибылей и убытков производства кровельных материалов
Наименование показателя
Код строки
Значение, тыс. руб.
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
выручка (нетто) от продажи товаров работ услуг (за минусом налога на добавленную стоимость акцизов и других аналогичных платежей)
010
468701
Себестоимость проданных товаров продукции работ услуг
020
350332
Валовая прибыль
029
118369
Коммерческие расходы
030
39840
Управленческие расходы
040
14061
Прибыль (убыток) от продаж
050
64468
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению
060
-
Проценты к уплате
070
-
Доходы от участия в других организациях
080
-
Прочие операционные доходы
090
-
Прочие операционные расходы
100
-
Внереализационные доходы
120
-
Внереализационные расходы
130
-
Прибыль (убыток) до налогообложения
140
64468
Отложенные налоговые активы
141
-
Отложенные налоговые обязательства
142
-
Текущий налог на прибыль
150
22564
Прочее использование прибыли
151
-
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода
190
41904
Рентабельность продаж определяем по формуле:
(2.9)
где ПП – прибыль от продаж (стр. 050 Формы № 2);
ВР – выручка от реализации (стр. 010 Формы № 2).
Рентабельность продукции определяем по формуле:
(2.10)
где СС – себестоимость продукции.
Общая рентабельность производства определяем по формуле:
(2.11)
где ВБ – итог балансового плана (табл. 2.17).
Финансовый план проекта
В данном разделе проектирования нам необходимо оценить движение капитала в проекте, наличие капитала и его потребности.
Для анализа движения капитала нам необходимо рассмотреть текущий баланс Предприятия с учетом предпродажной оценки его активов.
Таблица 2.12
Бухгалтерский баланс Предприятия на 1 июня 2008 года, тыс. руб.
Наименование
Код строки
Балансовая стоимость
Оцененная рыночная стоимость
I Внеоборотные активы
Нематериальные активы
110
511
3940
Основные средства
120
777354
1214618
Незавершенное строительство и вложение во внеоборотные активы
130
22567
38208
Долгосрочные финансовые вложения
140
7613
8113
Отложенные налоговые активы
145
-
-
Прочие внеоборотные активы
150
2432
2213
ИТОГО по разделу I
190
810477
1267092
II Оборотные активы
Запасы
210
17811
17811
в том числе:
сырье, материалы и другие аналогичные ценности
211
6411
6411
готовая продукция и товары для перепродажи
214
8242
8242
товары отгруженные
215
3158
3158
расходы будущих периодов
216
-
-
прочие запасы и затраты
217
-
-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
220