7 заданий (решение)

Задание 1
По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.
Таблица 1
Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации
(по данным формы № 1)


Показатель Остатки по балансу, тыс.руб. Изменения, тыс.руб. Тем роста, % Структура активов и пассивов, % Изменение, %
На 31.12.2012 На 31.12.2011 На 31.12.2010 2012-2011 2011-2010 2012-2011 2011-2010 2012 2011 2010 2012-2011 2011-2010
АКТИВЫ
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Результаты исследований и разработок 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Основные средства 1409206 1458115 1126203 -48909 331912 96,6 129,5 43,10 46,34 39,59 -3,24 6,75
Доходные вложения в материальные ценности 0 0 ...

Задание 1
По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.
Таблица 1
Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации
(по данным формы № 1)


Показатель Остатки по балансу, тыс.руб. Изменения, тыс.руб. Тем роста, % Структура активов и пассивов, % Изменение, %
На 31.12.2012 На 31.12.2011 На 31.12.2010 2012-2011 2011-2010 2012-2011 2011-2010 2012 2011 2010 2012-2011 2011-2010
АКТИВЫ
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Результаты исследований и разработок 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Основные средства 1409206 1458115 1126203 -48909 331912 96,6 129,5 43,10 46,34 39,59 -3,24 6,75
Доходные вложения в материальные ценности 0 00 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Долгосрочные финансовые вложения 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Отложенные налоговые активы 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Прочие внеоборотные активы 131322 142701 143816 -11379 -1115 92,0 99,2 4,02 4,54 5,06 -0,52 -0,52
Итого по разделу I 1540528 1600816 1270019 -60288 330797 96,2 126,0 47,12 50,88 44,64 -3,76 6,23
2. Оборотные активы
Запасы 993054 937806 963166 55248 -25360 105,9 97,4 30,37 29,81 33,86 0,57 -4,05
Налог на добавленную стоимость по приоб¬ретенным ценностям 134 131 128 3 3 102,3 102,3 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Дебиторская задолженность 575514 473664 478506 101850 -4842 121,5 99,0 17,60 15,05 16,82 2,55 -1,77
финансовые вложения 61722 60000 59739 1722 261 102,9 100,4 1,89 1,91 2,10 -0,02 -0,19
Денежные средства 83573 73923 73171 9650 752 113,1 101,0 2,56 2,35 2,57 0,21 -0,22
Прочие оборотные активы 14875 0 0 14875 0 0 0 0,45 0,00 0,00 0,45 0,00
Итого по разделу 2 1728872 1545524 1574710 183348 -29186 111,9 98,1 52,88 49,12 55,36 3,76 -6,23
Баланс 3269400 3146340 2844729 123060 301611 103,9 110,6 100,00 100,00 100,00 0,00 0,00
ПАССИВЫ
3 Капитал и резервы
Уставный капитал 110 110 110 0 0 100 100 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Собственные акции, выкупленные у акционеров 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Переоценка внеоборотных активов 492523 448573 461743 43950 -13170 109,8 97,1 15,1 14,3 16,2 0,8 -2,0
Добавочный капитал 1230841 1256284 986000 -25443 270284 97,97 127,41 37,6 39,9 34,7 -2,3 5,3
Резервный капитал 81 66 53 15 13 122,7 124,5 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Нераспреде-ленная прибыль (непокрытый убыток) 255950 236918 218269 19032 18649 108,0 108,5 7,8 7,5 7,7 0,3 -0,1
Итого по разделу 3 1979505 1941951 1666175 37554 275776 101,9 116,6 60,5 61,7 58,6 -1,2 3,2
4 Долгосрочные обязательства
Заемные средства 344104 370980 351791 -26876 19189 92,8 105,5 10,5 11,8 12,4 -1,3 -0,6
Отложенные налоговые обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Резервы под условные обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Прочие обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Итого по разделу 4 344104 370980 351791 -26876 19189 92,8 105,5 10,5 11,8 12,4 -1,3 -0,6
5 Краткосрочные обязательства
Заемные средства 158890 160932 151410 -2042 9522 98,7 106,3 4,9 5,1 5,3 -0,25 -0,2
Кредиторская задолженность 786717 672291 675195 114426 -2904 117,0 99,6 24,1 21,4 23,7 2,7 -2,4
Доходы будущих периодов 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Оценочные обязательства 154 148 110 6 38 104,0 134,5 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Прочие обязательства 30 38 48 -8 -10 78,9 79,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Итого по разделу 5 945791 833409 826763 112382 6646 113,5 100,8 28,9 26,5 29,1 2,4 -2,6
Баланс 3269400 3146340 2844729 123060 301611 103,9 110,6 100,0 100,0 100,0 0,0 0,0
Задание 2

По данным отчета о финансовых результатах провести анализ динамики показателей прибыли. Рассчитать основные показатели ее оценки.
Задание 3
По данным бухгалтерского баланса проанализируйте платежеспособность предприятия. Оцените риск возникновения банкротства.
Задание 4
По данным бухгалтерского баланса оцените финансовую устойчивость организации, рассчитав соответствующие коэффициенты. Оцените их динамику.
Задание 5
По данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах проанализируйте рентабельность капитала организации. Для оценки изменения рентабельности капитала преобразуйте исходную двухфакторную модель в трех факторную мультипликативную и на основе результатов анализа сформулируйте соответствующие выводы.
Задание 6
Используя дополнительную информацию, проведите сравнительную рейтинговую оценку деятельности исследуемого предприятия методом расстояний с учетом коэффициентов значимости по данным на 31.12.2012 г.
Задание 7
Список использованной литератур

Задание 1
По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.
Таблица 1
Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации
(по данным формы № 1)


Показатель Остатки по балансу, тыс.руб. Изменения, тыс.руб. Тем роста, % Структура активов и пассивов, % Изменение, %
На 31.12.2012 На 31.12.2011 На 31.12.2010 2012-2011 2011-2010 2012-2011 2011-2010 2012 2011 2010 2012-2011 2011-2010
АКТИВЫ
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Результаты исследований и разработок 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Основные средства 1409206 1458115 1126203 -48909 331912 96,6 129,5 43,10 46,34 39,59 -3,24 6,75
Доходные вложения в материальные ценности 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Долгосрочные финансовые вложения 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Отложенные налоговые активы 0 0 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Прочие внеоборотные активы 131322 142701 143816 -11379 -1115 92,0 99,2 4,02 4,54 5,06 -0,52 -0,52
Итого по разделу I 1540528 1600816 1270019 -60288 330797 96,2 126,0 47,12 50,88 44,64 -3,76 6,23
2. Оборотные активы
Запасы 993054 937806 963166 55248 -25360 105,9 97,4 30,37 29,81 33,86 0,57 -4,05
Налог на добавленную стоимость по приоб¬ретенным ценностям 134 131 128 3 3 102,3 102,3 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00
Дебиторская задолженность 575514 473664 478506 101850 -4842 121,5 99,0 17,60 15,05 16,82 2,55 -1,77
финансовые вложения 61722 60000 59739 1722 261 102,9 100,4 1,89 1,91 2,10 -0,02 -0,19
Денежные средства 83573 73923 73171 9650 752 113,1 101,0 2,56 2,35 2,57 0,21 -0,22
Прочие оборотные активы 14875 0 0 14875 0 0 0 0,45 0,00 0,00 0,45 0,00
Итого по разделу 2 1728872 1545524 1574710 183348 -29186 111,9 98,1 52,88 49,12 55,36 3,76 -6,23
Баланс 3269400 3146340 2844729 123060 301611 103,9 110,6 100,00 100,00 100,00 0,00 0,00
ПАССИВЫ
3 Капитал и резервы
Уставный капитал 110 110 110 0 0 100 100 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Собственные акции, выкупленные у акционеров 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Переоценка внеоборотных активов 492523 448573 461743 43950 -13170 109,8 97,1 15,1 14,3 16,2 0,8 -2,0
Добавочный капитал 1230841 1256284 986000 -25443 270284 97,97 127,41 37,6 39,9 34,7 -2,3 5,3
Резервный капитал 81 66 53 15 13 122,7 124,5 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Нераспреде-ленная прибыль (непокрытый убыток) 255950 236918 218269 19032 18649 108,0 108,5 7,8 7,5 7,7 0,3 -0,1
Итого по разделу 3 1979505 1941951 1666175 37554 275776 101,9 116,6 60,5 61,7 58,6 -1,2 3,2
4 Долгосрочные обязательства
Заемные средства 344104 370980 351791 -26876 19189 92,8 105,5 10,5 11,8 12,4 -1,3 -0,6
Отложенные налоговые обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Резервы под условные обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Прочие обязательства 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Итого по разделу 4 344104 370980 351791 -26876 19189 92,8 105,5 10,5 11,8 12,4 -1,3 -0,6
5 Краткосрочные обязательства
Заемные средства 158890 160932 151410 -2042 9522 98,7 106,3 4,9 5,1 5,3 -0,25 -0,2
Кредиторская задолженность 786717 672291 675195 114426 -2904 117,0 99,6 24,1 21,4 23,7 2,7 -2,4
Доходы будущих периодов 0 0 0 0 0 0 0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Оценочные обязательства 154 148 110 6 38 104,0 134,5 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Прочие обязательства 30 38 48 -8 -10 78,9 79,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
Итого по разделу 5 945791 833409 826763 112382 6646 113,5 100,8 28,9 26,5 29,1 2,4 -2,6
Баланс 3269400 3146340 2844729 123060 301611 103,9 110,6 100,0 100,0 100,0 0,0 0,0
Задание 2

По данным отчета о финансовых результатах провести анализ динамики показателей прибыли. Рассчитать основные показатели ее оценки.
Задание 3
По данным бухгалтерского баланса проанализируйте платежеспособность предприятия. Оцените риск возникновения банкротства.
Задание 4
По данным бухгалтерского баланса оцените финансовую устойчивость организации, рассчитав соответствующие коэффициенты. Оцените их динамику.
Задание 5
По данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах проанализируйте рентабельность капитала организации. Для оценки изменения рентабельности капитала преобразуйте исходную двухфакторную модель в трех факторную мультипликативную и на основе результатов анализа сформулируйте соответствующие выводы.
Задание 6
Используя дополнительную информацию, проведите сравнительную рейтинговую оценку деятельности исследуемого предприятия методом расстояний с учетом коэффициентов значимости по данным на 31.12.2012 г.
Задание 7
Список использованной литератур

на 22,7%, а на конец 2011г. на 24,5%. Существенных изменений доли нераспределенной прибыли не произошло, она находится на уровне 7-8%. Долгосрочные обязательства сократились на конец 2012г. на 26876 тыс.руб. или на 7,2%, а на конец 2011г. – увеличились на 19189 тыс.руб. или на 5,5%. Доля их снизилась с 12,4% на конец 2010г. до 10,5% на конец 2012г.Задание 2По данным отчета о финансовых результатах провести анализ динамики показателей прибыли. Рассчитать основные показатели ее оценки.Таблица 2Анализ динамики расходов организации Показатель2011год,2012 год, Темпы роста, %Структура доходов, %Изменение (+,-) тыс. руб.тыс. руб.20122011тыс. руб.%1. Доходы организации - всего, в том числе:62744516639342105,82100,0100,03648910,01.1. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг62070006506000104,8298,9297,99299000-0,91.2. Проценты к получению1851388249476,690,301,33697361,01.3. Доходы от участия в других организациях0000,000,0000,01.4. Прочие доходы489384509392,140,780,68-3845-0,12. Расходы организации -всего59947946335791105,69  340997 Расчет основных показателей оценки доходов организации1. Выручка от продажи в 1 руб. доходов, руб.0,98920,9799100,9525  0,0093 3. Доходы на 1 руб. расходов, руб.1,04661,047999,8797  -0,0013 Доходы на 1 руб. расходов = доходы / расходыПо данным таблицы 2 видно, что доходы организации в отчетном периоде увеличились на 364891 тыс.руб.В том числе выручка о продаж также увеличилась на 299000 тыс.руб. или на 4,82%.Расходы организации также возросли на сумму 340997тыс.руб. или на 5,69%, при этом: Доходы на 1 руб. расходов снизились в отчетном периоде на 0,0013 руб.Задание 3По данным бухгалтерского баланса проанализируйте платежеспособность предприятия. Оцените риск возникновения банкротства.ПоказательНормативныеРасчетные данныеИзменение, 2012-2011Изменение, 2011-2010значения201220112010Коэффициент абсолютной ликвидности0,5-0,70,15360,16070,1608-0,0071-0,0001Коэффициент критической ликвидности0,7-10,77790,72900,73950,0488-0,0105Коэффициент текущей ликвидности1-21,82781,85431,9045-0,0265-0,0502Коэффициент восстановления платёжеспособности10,9073Коэффициент абсолютной ликвидности=денежные средства+финансовые вложениякраткосрочные обязательстваКоэффициент критической ликвидности=денежные средства+финансовые вложения+дебиторская задолженностькраткосрочные обязательстваКоэффициент текущей ликвидности=оборотные активыкраткосрочные обязательстваКоэффициент абсолютной ликвидности показывает, что на конец 2012г. предприятие только 15% краткосрочных обязательств может покрыть за счет наиболее ликвидных активов. Этому показателю далеко до нормативного значения, и за 2010-2012г. он сокращается.Коэффициент критической ликвидности показывает, что на конец 2012г. 77,8% краткосрочных обязательств организация может покрыть за счет своевременного проведения расчетов с дебиторами. Это показатель находится в пределах нормативного значения и его величина увеличивается в 2012г.Коэффициент текущей ликвидности показывает, что на 183% краткосрочные обязательства обеспечены оборотными активами.Коэффициент восстановления платежеспособности:КТ.Л.кг+6/12КТ.Л.кг-КТЛ.нг2Коэффициент восстановления платежеспособности не принимает значения больше 1, следовательно, у организации нет возможности восстановить свою платежеспособность в течение полугода.Задание 4По данным бухгалтерского баланса оцените финансовую устойчивость организации, рассчитав соответствующие коэффициенты. Оцените их динамику.Показатели финансовой устойчивости предприятияНаименование показателяФормула2012г 2011г2010г.Изменение, 2012-2011Изменение, 2011-2010Контрольное значениеКоэффициент автономии (финансовой независимости)Ка=СК/ВБ0,6050,6170,586-0,0120,032>=0,5Коэффициент финансовой зависимостиКфз=ЗК/ВБ0,3950,3830,4140,012-0,032<=0,5Коэффициент финансовой устойчивостиКфу=(СК+ДП)/ВБ0,7110,7350,709-0,0240,026>=0,7Коэффициент финансового риска (финансовый леверидж)Кфр=ЗК/СК0,6520,6200,7070,031-0,087<=0,5Коэффициент инвестированияКи=СК/ВА1,2851,2131,3120,072-0,099>1Коэффициенет маневренностиКм=ЧОК/СК0,2220,1760,2380,046-0,062>=0,5Коэффициент мобильности (обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами)Кмоб=ЧОК/ОА0,2540,2210,2520,033-0,031>=0,1Коэффициент обеспеченности запасовКоз=СК/З1,9932,0711,730-0,0770,341>=1СК – собственный капиталВБ – валюта балансаДП – долгосрочные пассивыЗК – заемный капитал = долгосрочные обязательства + краткосрочные обязательстваВА – внеоборотные активыЧОК – чистый оборотный капитал = собственный капитал – внеоборотные активыОА – оборотный капиталЗ - запасыТаким образом, практически все коэффициенты находятся на уровне норматива. Это свидетельствует о нормальном финансовом состоянии предприятия.Задание 5По данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах проанализируйте рентабельность капитала организации. Для оценки изменения рентабельности капитала преобразуйте исходную двухфакторную модель в трех факторную мультипликативную и на основе результатов анализа сформулируйте соответствующие выводы.Расчет влияния факторов на изменение рентабельности капиталаПоказательУсловное обозначениеАлгоритм решения2012 год2011 годИзменение (+,-)Исходные данные1.Чистая прибыль (убыток), тыс.руб.РХ242841223726191152. Среднегодовые остатки всех активов, тыс.руб.А(Аср на н.г.+Аср на к.г.)/2; 32078702995534,5212335,53. Среднегодовые остатки собственного капитала, тыс.руб.СК(СКср на н.г.+СКср на к.г.)/2; 196072818040631566654. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс.руб.NХ65060006207000299000Расчетные данные5. Рентабельность активов, %RaР / А * 100 %7,577,470,106. Коэффициент автономии (независимости)К авт.СК / А0,610,600,017. Коэффициент оборачиваемости собственного капиталаК оск.N/CK3,323,44-0,128. Рентабельность продаж, %RпР / N * 100%3,733,600,13Расчет влияния факторов9. Влияние на изменение рентабельности активов факторов:Х∆Ра (Кав) + ∆Ра (Коб) + ∆Ра (Рпр) 0,10а) коэффициента автономии (независимости)ХИзменение коэффициента автономии * Коэф-фициент оборачиваемости собственного капитала за 2010 г.* Рентабельность продаж за 2010 г.: ∆Ра (Кав)=∆Кав*Коб0*Рпр0 0,111б) коэффициента оборачиваемости собственного капиталаХКоэффициент автономии за 2011г. * Изменение коэффициента оборачиваемости собственного капитала * Рентабельность продаж за 2010 г.:∆Ра (Коб) = Кав1*∆Коб*Рпр0 -0,275в) рентабельности продаж, %ХКоэффициент автономии за 2011г. * Коэф-фициент оборачиваемости собственного капитала за 2011г. * Изменение рентабельности продаж: ∆Ра (Рпр) = Кав1*Коб1*∆Рпр 0,266Баланс отклонений, %Х∆Ра (Кав) + ∆Ра (Коб) + ∆Ра (Рпр) = ∆Ра 0Как видно из табл. рентабельность активов зависит от нескольких факторов, зависимость между ними можно представить следующей формулой:.Расчет влияния факторов производился способом абсолютных разниц. Этот способ позволяет определить влияние изменения отдельных факторов на изменение величины результативного показателя. При его использовании величина влияния факторов рассчитывается умножением абсолютного прироста исследуемого фактора на базовую величину факторов, которые находятся справа от него, и на фактическую величину факторов, расположенных слева от него в модели. Результаты проведенного анализа показали, что на увеличение рентабельности активов оказали влияние следующие факторы:Как показывают данные таблицы в отчетном году, по сравнению с предыдущим, увеличилась среднегодовая стоимость активов на 212335,5 тыс. руб., эффективное использование которых привело к росту объемов производства, и, следовательно, к увеличению выручки от продаж на 299000 тыс. руб. и чистой прибыли на 19115 тыс. руб. В результате рентабельность активов увеличилась на 0,1%. На изменение (рост) рентабельности главным образом повлияло ускорение оборачиваемости собственного капитала. Таким образом, из рассчитанных факторов видно, что увеличение рентабельности активов произошло в основном за счет повышения рентабельности продаж в отчетном периоде.Задание 6Используя дополнительную информацию, проведите сравнительную рейтинговую оценку деятельности исследуемого предприятия методом расстояний с учетом коэффициентов значимости по данным на 31.12.2012 г.Исходная информация .ПоказательОбщества с ограниченной отвественностьюОбъём значимости показателя "Звезда"№ 1№ 2№ 31. Коэффициент текущей ликвидности1,82780,981,751,844Место 2431 2.Коэффициент оборачиваемости активов3,76311,851,710,765Место 1234 3. Рентабельность продаж, %3,732,233,822,986Место 2413 4.Рентабельность собтвенного капитала, %12,38513,2715,4217,457Место 4321 5. Коэффициент финансовой независимости (автономии)0,6050,360,280,472Место 1242 6.Коэффициент манёвренности0,2220,070,050,013Место 1234 7.Коэффициент финансирования1,2850,550,940,844Место 1423 8.