Управление капиталом Банка

... ...

СОДЕРЖАНИЕ


ВВЕДЕНИЕ 3
ГЛАВА 1. ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ КАПИТАЛА КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 6
1.1. Собственный капитал коммерческого банка и его структура 6
1.2. Привлеченный капитал коммерческого банка и его характеристика 15
ГЛАВА 2. УПРАВЛЕНИЕ КАПИТАЛОМ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 27
2.1. Управление собственным капиталом коммерческого банка 27
2.2. Управление привлеченным капиталом коммерческого банка 42
ГЛАВА 3. УПРАВЛЕНИЕ КАПИТАЛОМ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА КБ «РЕНЕССАНС КРЕДИТ» (ООО) 53
3.1. Характеристика финансово-экономической деятельности КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) 53
3.2. Управление капиталом КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) 71
3.3. Совершенствование управления капиталом КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) 85
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 94
СПИСОК ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ 99
ПРИЛОЖЕНИЯ 105

Мировой финансовый кризис актуализировал проблему адаптации банков к возможным макроэкономическим изменениям, которые происхо-дят ввиду циклических изменений в экономике. В частности, очень важным становится вопрос, связанный не только с повышением достаточности ка-питала банков для покрытия всех рисков, с которыми финансовый инсти-тут может столкнуться в условиях циклического развития экономики, но и эффективности его использования. Регулирующие органы основной акцент в своей надзорной деятельности делают на проблемах достаточности капи-тала, в то время как проблемы эффективности находятся за рамками их функций.
Данная проблема особенно актуальна для российских банков в силу их низкой капитализации. Недостаточная капитализация российской бан-ковской системы требует разработки мер, направ ленных на повышение эффективности использования ограниченных капиталов при соблюдении требований регулирующих органов к его достаточности. В настоящее время в связи с негативными последствиями финансового кризиса банков-ские системы многих стран, адаптируясь к новым условиям макросреды, начали повышать требования к достаточности капитала с целью повыше-ния финансовой устойчивости и снижения рисков для кредиторов, инве-сторов, контрагентов в условиях циклического развития экономики. Рос-сийская банковская система постепенно приводит в соответствие нацио-нальные стандарты оценки достаточности капитала с международными, которые направлены на ужесточение подхода к достаточности капитала банков.
Управление капиталом означает прогнозирование его величины с учетом роста объема балансовых и забалансовых операций, величины рисков, принимаемых банком, соблюдения установленных нормативными актами пропорций между различными элементами капитала с целью до-стижения установленных банком параметров. В большинстве случаев ра-бота по управлению капиталом коммерческих банков ограничивается вы-полнением требований надзорных органов. Усиливающееся давление на банки по поводу увеличения ими собственного капитала порождает необ-ходимость в долгосрочном планировании объемов и источников роста ка-питала.
Актуальность рассматриваемой темы обусловлена тем, что в послед-ние годы банки всего мира ис¬пытывают все большую потребность в уве-личении объема капитала, необходимого для поддержания роста суммы активов и сниже¬ния уровня риска для вкладчиков. Возникно¬вение допол-нительной потребности в капитале у банков связано с рядом факторов. Среди наиболее важных из них можно назвать инфляцию, которая вызы-вает одновременное увеличение суммы активов и пассивов и уменьшение объема собственно¬го капитала. Другим фактором является не¬устойчивый характер экономики, что ведет к возрастанию количества рисков в банков-ской деятельности и снижению стабильности по¬лучения банком доходов. Многие инвесторы на рынке капиталов считают, что банковская деятель-ность в настоящее время становится более рискованной вследствие ослаб-ления регулирования со стороны центральных банков и неблагоприятного изменения цен на энергоносители и недвижимость. Такие инвесторы тре-буют от банков увеличения уровня капитализации и неохотно покупают ценные бумаги или делают вклады в банках с низким объемом капитала.
Целью выпускной квалификационной работы является исследование политики управления капиталом коммерческого банка на примере КБ «Ре-нессанс Кредит» (ООО) и направлений увеличения капитала банка.
Для реализации поставленной цели в работе необходимо решить следующие задачи:
 определить сущность, рассмотреть структуру ресурсной базы банка;
 исследовать сущность, структуру капитала коммерческого бан-ка;
 рассмотреть принципы управления капиталом коммерческого банка;
 исследовать политику КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) по управ-лению капиталом банка;
 сформулировать рекомендации по укреплению ресурсной базы банка.
Объектом исследования дипломной работы является капитал КБ «Ренессанс Кредит» (ООО).
Предмет исследования выпускной квалификационной работы – поли-тика КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) по управлению капиталом банка.
Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использо-ванных источников и приложения.
В первой главе работы рассматривается сущность, структура ре-сурсной базы банка.
Вторая глава посвящена исследованию принципов управления капи-талом коммерческого банка.
В третьей главе работы рассматривается политика управления капи-талом коммерческого банка на примере КБ «Ренессанс Кредит» (ООО).
При написании работы использовались законодательные и норма-тивные акты Российской Федерации, Банка России, учебная и справочная литература, посвященная рассматриваемой теме, а также официальный сайт КБ «Ренессанс Кредит» (ООО).

портфеле
кредитов
физлицам,
%
Сумма, тыс. руб.
Доля в
портфеле
кредитов
физлицам,
%
Кредиты общего назначения (кредиты
наличными)
46,830,676
62.9%
27,976,349
55.5%
67.4%
Целевые кредиты
10,757,449
14.5%
8,083,931
16.0%
33.1%
Кредитные карты
12,462.475
16.7%
7,149,631
14.2%
74.3%
Автокредиты
3,448.480
4.6%
6,080,411
12.1%
-43.3%
Прочие кредиты
935,053
1.3%
1,132,370
2.2%
-17.4%
Общий объем потребительского
кредитования
74,434,133
100.0%
50,422,692
100,0%
47.6%
Общий объем
корпоративных
кредитов
23,759
1,112,963
-97.9%
Резерв под обесценение кредитов
(4.182,204)
(1,690,381)
147.4%
Совокупный кредитный портфель за вычетом резервов под обесценение
70,275,688
49,845,274
41.0%
В 2012 году «Ренессанс Кредит» продолжил диверсификацию базы фондирования за счет заимствований на капитальных рынках и развития нового направления -депозитов юридических лиц. В августе банк успешно вернулся на рынки капитала, разместив по открытой подписке биржевые облигации на 2 млрд. руб. В декабре 2012 года «Ренессанс Кредит» разместил субординированные еврооблигации в объеме 100 млн. долларов на 5,5 лет. В начале 2013 года их сумма была увеличена еще на 50 млн. долларов.
В 2012 году средства физических и юридических лиц оставались стабильным источником фондирования. По итогам отчетного периода портфель депозитов физических лиц и остатков на счетах вырос на 79%, достигнув 53,1 млрд. рублей, и составил 70% от привлеченных средств банка.
Таблица 6
Структура пассивов банка за 2011-2012 гг. 1
31.12.2012
31.12.2011
Темп прироста
Пассивы
Сумма,
тыс. руб.
%
Сумма,
тыс. руб.
%
%
Средства, привлеченные на рынках капитала и средства корпоративных клиентов
19,802,835
26.1 %
16,393,393
34.2%
20.8%
Средства клиентов -физических лиц
53,095,876
69.9%
29,746,058
62.0%
78.5%
Средства ЦБ РФ
-
0.0%
-
0.0%
0.0%
Прочие пассивы
3,112,363
4.1 %
1,860,099
3.9%
67.3%
Всего пассивов
76,011,074
100.0%
47,999,550
100.0%
58.4%
В августе 2012 года Банк разместил по открытой подписке 2 млн. биржевых облигаций серии БО-02 (идентификационный номер 4В020203354В) на общую сумму 2 млрд. рублей. Ставка на уровне 12,9% годовых установлена для первого и второго купонов. Срок обращения выпуска - 3 года.
В апреле 2012 года Банк выплатил купон по облигациям серии 02 ( 40203354В ) и погасил их по номинальной стоимости в полном объеме. Общий объем выплат составил 1,244,267,407 рублей, включая купонный доход в размере 61,582,407 рублей.
В июне 2012 года Банк выплатил восьмой купон по облигациям серии 03 ( 40303354В ) и погасил их по номинальной стоимости в полном объеме. Общий объем выплат составил 2,240,508,732 рубля, включая выплату купонного дохода в размере 98,264,732 рублей и выплату номинальной стоимости при погашении в размере 2 142 244 рублей.
Таблица 7
Структура привлеченных на рынках капитала средств за 2011-2012 гг. 1
Средства,
привлеченные
на рынках
капитала
Процентная ставка
Срок погашения
31.12.2012
31.12.2011
31.12.2010
Сумма,
тыс. руб.
Сумма, тыс. руб.
Сумма,
тыс. руб.
Кредитные ноты
- RCF (эмиссия 2010 года)
13,0%
Апрель, 2013
5,187,154
6,155,126
6,327,444
Итого кредитных нот
5,187,154
6,155,126
6,327,444
Документарные процентные неконвертируемые облигации
- выпуск №
4В020303354В
9.90%
Август 2014
года
3,103,015
3,115,187
-
- выпуск № 4В020203354В
12.90%
Август 2015 года
2,085,552
-
- выпуск № 40203354В
10.5%
Апрель 2012 года
1,211,548
834,930
- выпуск № 40303354В
9.25%/ 12.5%
Июнь 2012
года
1,728,403
3,010,679
Итого документарных процентных неконвертируемых облигаций
5,188,567
6,055,138
3,845,609
Выпущенные векселя
9.7% -
П.98%/
10.8%
Сентябрь 2013 года
162,785
24,497
-
Выпущенные долговые ценные бумаги
10,538,506
12,234,761
10,173,053
По итогам 2012 года капитал Банка вырос на 49%, по сравнению с тем же периодом 2011 года, что в наибольшей степени было обусловлено полученным Банком доходом в сумме 2,7 млрд. руб. Достаточность капитала Банка, которая находится в 2011 году на высоком уровне 23,1% (в 1,9 раз превышала регулятивный уровень достаточности в соответствии с нормами Базель-2, который составляет 8%), что расширяет возможности Банка при выборе вариантов стратегического развития на последующие годы и инвестирования в новые направления деятельности.
Таблица 8
Структура капитала банка за 2011-2012 гг. 1
Структура капитала Банка
31.12.2012
31.12.2011
Темп прироста, %
Активы, взвешенные с учетом риска, тыс. руб.
89,503,827
58,811,007
52.2%
Отношение чистых активов, принадлежащих участнику к активам, взвешенным с учетом риска (Показатель достаточности капитала CAR tier I)
22.6%
23.1%
-2.3%
Чистые активы, тыс. руб.
20,216,571
13,592,956
48.7%
По итогам 2012 года чистая прибыль Банка составила 3,1 млрд. руб. и превысила уровень прибыли, полученной в 2011 году, размером 2.7 млрд. руб. Увеличение объемов кредитования, по сравнению с 2011 годом обусловило рост комиссионных доходов на 64%. Рост кредитного портфеля привел к увеличению расходов по созданию резервов (203% по отношению к уровню 2011 года). По итогам 2012 года показатели эффективности деятельности находятся на высоком уровне. Так, отношение расходов к средним активам значительно увеличилось с 13,7% до 10.2%, а рентабельность средних активов и капитала незначительно уменьшилась с 5.6% и 21.9% до 4.2% и 19,9% соответственно.
Таблица 9
Структура доходов банка за 2011-2012 гг. 2
Структура дохода
2012
2011
Изменение, %
Сумма, тыс. руб.
Сумма, тыс. руб.
Чистый процентный доход
11,648,986
7,836,611
49%
Резерв под обесценение кредитов
(7,899,709)
(2,606,397)
203%
Чистый процентный доход за вычетом резерва под обесценение кредитов
3,749,277
5,230,214
-28%
Чистые комиссионный доходы
7,758,989
4,728,674
64%
Прочие непроцентные доходы
139.210
74.417
87%
Прочие беспроцентные расходы
(7,687,190)
(6,640,248)
16%
Прибыль / (убыток) до налога на прибыль
3,960,286
3,393,057
17%
(Расход) / Экономия на налог на прибыль
(832,282)
(707,204)
18%
Чистая прибыль / (убыток)
3,128,004
2,685.853
16%
Значение чистой процентной маржи (NIM) сохранилось на стабильно высоком уровне и лишь незначительно снизилась с 19% до 18%. Стоимость пассивов осталась на прежнем уровне 10%. Чистая процентная маржа с учетом комиссионных доходов поддерживается на высоком уровне — 31 %,
Таблица 10
Структура процентных доходов банка за 2011-2012 гг. 1
Структура
процентной маржи
2012
2011
Среднее значение
за год, тыс. руб.
Процентные
доходы
/расходы,
тыс. руб.
Средняя доходность /стоимость,
%
Среднее значение
за год, тыс. руб.
Процентные
доходы
/расходы,
тыс. руб.
Средняя доходность /стоимость,
%
Итого активов, генерирующих процентные доходы
63,701,379
17,242,853
27.1%
40,547,245
11,286,063
27.8%
Итого
Обязательств,
генерирующих
процентные
расходы
57,092,952
5,593,867
9.8%
34,782,607
3,449,452
9.9%
Чистый
процентный
доход
11,648,986
7.836,611
Чистый процентный и комиссионный доход
19,407,975
12,565,285
Чистый
процентный
спред
17.3%
17.9%
Чистая
процентная
маржа
18.3%
19.3%
Чистая
процентная
маржа с
учетом
комиссионных
доходов
30.5%
31.0%
Уровень резервирования (отношение резерва под обесценение кредитного портфеля к совокупному кредитному портфелю до вычета резервов) по итогам 2012 года составил 5,6%, что выше показателя 2011 года - 3,3% - рост обусловлен повышением уровня просроченной задолженности кредитного портфеля Банка.
Таблица 11
Структура резервов банка под обесценение кредитного портфеля за 2011-2012 гг. 1
Структура резервов под обесценение кредитного портфеля
2012
2011
2010
Начальное сальдо, на 01 января, тыс. руб.
1,690,381
1,169,868
4,789,917
Начисления, тыс. руб.
7,899,709
2,606,397
5,091,414
Списания, тыс. руб.
(5,407,887)
(2,085,884)
(8,711,463)
Конечное сальдо,
на 31 декабря, тыс. руб.
4,182,203
1,690,381
1,169,868
Резерв под обесценение/ совокупный кредитный портфель
5.6%
3.3%
3,6%
Операционные расходы Банка выросли в 2012 году на 16% -до 7,7 млрд. руб. Фокусируясь на операционной эффективности, Банк по итогам отчетного года достиг высоких результатов. Так, показатель «отношение операционных расходов к доходам» сократился с 53% на конец 2011 года до 39% по итогам 2012, а коэффициент «отношение операционных расходов к среднему портфелю» снизился с 17% до 13%.
Таблица 12
Структура операционных расходов банка за 2011-2012 гг. 2
Операционные расходы
2012
2011
Изменение
Сумма, тыс. руб.
Сумма, тыс. руб.
%
Заработная плата и премии
3,252,258
2,943,649
10%
Общехозяйственные административные и операционные расходы.
3,323,559
2,763,357
20%
Износ и амортизация.
651,270
567,614
15%
Налоги (кроме налога на прибыль).
378,638
312.003
21%
Прочие резервы
81,465
53.626
52%
Всего операционных расходов.
7,687,190
6,640,249
16%
Ключевые показатели операционной эффективности сети в 2012 году существенно выросли. Так, число операций в расчете на одно отделение увеличилось почти в два раза - на 96%, а количество операций, приходящихся на одного сотрудника, - на 91%. Эффективность прямых продаж кредитов наличными сотрудниками отделений возросла на 143%.
В 2012 году «Ренессанс Кредит» сохранил статус банка с высоким уровнем достаточности капитала. По состоянию на конец 2012 года его совокупные заимствования составили 76,0 млрд. руб. В минувшем году «Ренессанс Кредит» продолжил диверсификацию базы фондирования за счет заимствований на капитальных рынках и развития нового направления - депозитов юридических лиц.
В апреле 2012 года Банк в полном объеме погасил облигации серии 02 (государственный регистрационный номер 40203354В). Общий объем выплат составил 1,244,267,407 рублей, включая купонный доход в размере 61,582,407 рублей.
В июне 2012 года Банк выплатил восьмой купон по облигациям серии 03 (государственный регистрационный номер 40303354В) и погасил их по номинальной стоимости в полном объеме. Общий объем выплат составил 2,240,508,732 рубля, включая выплату купонного дохода в размере 98,264,732 рубля и выплату номинальной стоимости при погашении в размере 2 142 244 рублей.
В августе 2012 года Банк успешно вернулся на рынки капитала, разместив по открытой подписке на ФБ ММВБ биржевые облигации серии БО-02 общим номинальным объемом 2 млрд. рублей. Ставка 1-го и 2-го купонов определена на уровне 12,9% годовых, что в рублевом эквиваленте составляет: по 1 купону - 65,03 руб.; по 2 купону - 63,97 руб. Биржевые облигации включены в Котировальный список ЗАО «ФБ ММВБ» «А» первого уровня.
В декабре 2012 года «Ренессанс Кредит» разместил субординированные еврооблигации в объеме 100 млн долларов на 5,5 лет. В начале 2013 года их сумма была увеличена еще на 50 млн долларов.
Банк продолжил работу над снижением стоимости фондирования. В 2012 году этот показатель составил 9,8%, в то время как в 2011 был равен 9,9%, а в 2010 - 12,2%.
В 2012 году средства физических и юридических лиц оставались стабильным источником фондирования. По итогам отчетного периода портфель депозитов физических лиц и остатков на счетах вырос на 79%, достигнув 53,1 млрд. рублей, и составил 70% от привлеченных средств Банка.
3.2. Управление капиталом КБ «Ренессанс Кредит» (ООО)
Активы Банка по данным публикуемой отчетности по состоянию на 1 января 2013 года составили 85 682 549 тыс. руб. По сравнению с данными на 1 января 2012 года активы увеличились на 30 412 687 тыс. рублей (55,03%). Наиболее крупное изменение в абсолютном выражении наблюдается по статье 5 «Чистая ссудная задолженность». За 2012 год данная статья увеличилась на 17 526 335 тыс. руб. и составляет 62 432 158 тыс. руб. Данное изменение в основном связано с увеличением объемов кредитования физических лиц и снижением размера резервов на возможные потери по ссудам, а также проведенным в декабре месяце списанием просроченной задолженности длительностью свыше одного года.
Обязательства Банка по данным публикуемой отчетности по состоянию на 1 января 2013 года составили 74 238 105 тыс. руб. По сравнению с данными на 1 января 2012 года обязательства увеличились на 27 214 404 тыс. руб. (57,87%). На увеличение обязательств повлияло значительное увеличение объема привлеченных средств. Размер привлечения от юридических и физических лиц (клиентов, не являющихся кредитными организациями) составил 63 442 398 тыс. руб. (включая привлеченный субординированный кредит в размере 100 млн. долларов США) против 37 090 506 тыс. руб. на начало отчетного года; в том числе размер привлеченных средств от физических лиц (текущие счета и вклады) составил 52 070 385 тыс. руб. против 29 178 628 тыс. руб. на 01 января 2012 года. Обязательства Банка по выпущенным долговым обязательствам (облигации, векселя) сократились и составили 5 167 000 тыс. руб. (5 933 297 тыс. руб. - на начало 2012 года).
Собственные средства (капитал) Банка по состоянию на 1 января 2013 года по данным формы 0409808 «Отчет об уровне достаточности капитала, величине резервов на покрытие сомнительных ссуд и иных активов» (публикуемая форма) составили 13 478 347 тыс. руб. По сравнению с 1 января 2012 года (7 246 429 тыс. руб.) капитал Банка увеличился на 6 231 918 тыс. руб. (86,00%).
Чистая прибыль банка по данным формы 0409807 «Отчет о прибылях и убытках» (публикуемая форма) за 2012 год увеличилась по сравнению с прошлым годом (1 825 434 тыс. руб.) на 1 372 849 тыс. руб. и составила 3 198 283 тыс. руб., что говорит о положительных тенденциях в финансовой деятельности Банка.
В течение 2012 года Банк соблюдал все установленные ЦБ РФ обязательные нормативы, выполнял резервные требования ЦБ РФ, соответствовал требованиям, предъявляемым к участникам системы страхования вкладов физических лиц в банках Российской Федерации. Норматив достаточности собственных средств (капитала) Банка H1 по состоянию на 01.01.2013 составил 16,1% (12,3% - на 01.01.2012) при минимально допустимом значении, установленном нормативными документами Банка России, в размере 10%.
Рассмотрим особенности формирования и использования собственного капитала «Ренессанс Кредит».
Рассмотрим динамику собственного капитала «Ренессанс Кредит» за 2011-2012гг. (Таблица 13).
Таблица 13
Динамика и структура собственных средств «Ренессанс Кредит» за 2011-2012 гг., тыс. руб.1
СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА
Величина капитала, тыс. руб.
Доля, %
Изменение
СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА
На 01.01.2013г.
На 01.01.2012г.
На 01.01.2013г.
На 01.01.2012г.
Абсолютное, тыс. руб.
Долей, %
Средства акционеров (участников)
501000
501000
4,4
6,1
-1,7
Собственные акции (доли), выкупленные у акционеров (участников)
0,0
0,0
0,0
Эмиссионный доход
0,0
0,0
0,0
Резервный фонд
78050
78050
0,7
0,9
-0,3
Переоценка по справедливой стоимости ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи
0,0
0,0
0,0
Переоценка основных средств
0,0
0,0
0,0
Нераспределенная прибыль (непокрытые убытки) прошлых лет
7667111
5841677
67,0
70,8
1825434
-3,8
Неиспользованная прибыль (убыток) за отчетный период
3198283
1825434
27,9
22,1
1372849
5,8
Всего источников собственных средств
11444444
8246161
100,0
100,0
3198283
0,0
Как видно из таблицы 13, уставной капитал «Ренессанс Кредит» за 2011-2012 год не изменился, но в обшей структуре собственного капитала, доля уставного капитала банка уменьшилась на 1,7% и на конец 2012 года составила 4,4%.
Наибольшую долю по абсолютному значению и по структуре в собственном капитала «Ренессанс Кредит» составляет нераспределенная прибыль. Ее размер на конец 2012 года составил 10865 млн. руб., а вес в структуре 94,9%. По сравнению с 2011 годом размер нераспределенной прибыли банка увеличился на 3198 млн. руб., или на 1,9%.
Эмиссионный доход банка отсутствует.
Доля различных фондов «Ренессанс Кредит» в величине собственного капитала банка за 2011-2012 годы уменьшилась на 0,3%. Наибольшим по размеру является резервный фонд, на долю которого приходилось на конец 2012 года 0,7% от совокупного собственного капитала банка.