Мировой рынок нефти и нефтепродуктов

Анализ рынка нефти в динамике по миру. Защищалась в январе 2015. СПБГПУ Политех. Оценка отлично. ...

Введение 2
Глава 1. Характеристика рынка 3
1.1 Факторы влияющие на рынок нефти и нефтепродуктов 3
1.2 Формы торговли на рынке механизм ценообразования нефти и нефтепродуктов 5
1.3 Конъюнктура рынка нефти и нефтепродуктов 5
1.4 ОПЕК - объединение стран-экспортеров нефти 6
1.5 Рынок нефти и нефтепродуктов России 8
1.6 Тенденции развития рынка нефти и нефтепродуктов 10
Глава 2. Статистика мирового рынка нефти и нефтепродуктов 13
2.1 Статистика добычи нефти и ее потребления 13
2.2 Индексирование цен и ценовая политика рынка нефти и нефтепродуктов 16
Глава 3 Анализ конъюнктуры мирового рынка нефти 22
3.1 Методика выполнения анализа конъюнктуры мирового рынка нефти 22
3.2 Методика прогнозирования конъюнктуры мирового рынка нефти 22
3.3 Анализ конъюнктуры мирового рынка нефти 23
3.4 Выявление ипрогнозирование тенденций развития мирового рынка нефти 33
Вывод 38
Список литературы 38

Введение
Нефть – уникальное по своим физико-химическим свойствам полезное ископаемое. История открытия человечеством нефти уходит своими корнями в далекое прошлое. Еще во времена древних шумеров (около 6 тыс. лет до н.э.) нефтяной битум использовали при изготовлении строительных материалов и укрепления кладки стен.
Также им покрывали дороги, а посуду и лодки обмазывали для обеспечения их водонепроницаемости. Более жидкую форму нефти применяли для освещения помещений, в лечебных целях и при бальзамировании. В той или иной форме нефть используется и по сей день и переоценить ее роль в жизни современного общества крайне сложно. Однако в настоящее время нефть в чистом виде практически нигде не применяется. Для получения технически ценных продуктов ее подвергают переработке. Являясь исчерпаем ым и невозобновляемым природным ресурсом, нефть требует к себе рачительного отношения. Еще Д.И. Менделеев обратил внимание на рациональное использование этого сырья: «Нефть – не топливо, топить можно и ассигнациями».

США%млрд. долл. СШАмлрд. долл. СШАмлрд. долл. США199210,219,85,09,751,73,7-0,1199310,317,54,17,058,612,69,0199410,515,54,16,167,416,97,8199513,316,25,06,182,419,87,0Продолжение таблицы 1199615,917,77,58,489,721,610,8199714,817,07,38,386,914,9-0,1199810,313,84,35,774,416,40,2199914,218,75,47,275,636,024,6200025,324,110,910,4105,060,246,8200125,024,59,49,2101,948,133,9200229,127,111,310,5107,346,329,1200339,729,214,110,3135,959,935,4200459,032,219,310,5183,285,859,5200583,434,233,813,9243,8118,484,62006102,333,744,714,7303,6139,394,72007121,534,352,214,7354,4130,977,82008161,134,279,916,9471,6179,7103,72009100,633,248,115,9303,4111,649,02010135,833,970,4717,6400,6151,92011181,834,895,718,3522,01982012180,934,3103,619,6527,4191,62013173,633,1109,320,9523,3181,9(Рис.2 Динамика экспорта нефтии нефтепродуктов РФ)Как видно из рис. 2 динамика нефтедобычи преимущественно имеет нарастающий характер. С 1992 по 1999 мощности по добыче нефти составляли 0,3 млн.тонн. Начиная с 2000 года по 2008 произошло наращивание мощностей до 20,7млн. тонн. Этому послужили в первую очередь спланированный распад крупнейшей нефтяной компании ЮКОС, с целью передачи активов в государственные подконтрольные компании.В 2008-2009 годах наблюдается спад, связанный с понижением потребления на данное сырье. Как говорилось ранее о факторах влияния на данную отрасль, здесь присутствовал фактор экономической нестабильности, а так же падение курса доллара США, что соответственно повлияло на уровень спроса. Начиная с 2012 года наблюдается постепенный спад, вязанный с геологическим фактором, а именно со снижением уровня нефти в месторождениях.1.6 Тенденции развития рынка нефти и нефтепродуктовДля того, что бы выявить тенденции развития данного рынка, необходимо выявить динамику показателей стоимости, объема экспорта по странам - экспортерам, география показателей экспорта и импорта.Таблица 2 -Индекс цен на нефть за период: 2010-2014 гг (Долл.США/барр.).Отчетный периодСтоимость нефти (баррель/ долл.США )Декабрь 201091Декабрь 2011109,18Декабрь 2012107,54Декабрь 2013111,3(Рис. 3 Динамика индексирования цен на нефть за период 2010-2014гг)Как видно из рисунка 3, динамика индекса цен на нефть равномерная. Среднее значение изменение цены составляет 5,9 долл. США/барр. Наибольший рост цены на нефть и нефте продукты наблюдается в период 2010-2011 гг, связанный с политическим кризисом в Ливии. Рост цен был сдержан компенсацией нефтяного экспорта Ливии поставками из стратегических резервов Международного энергетического агентства США.Таблица 3 - Объем экспорта по основным странам-экспортерам (2013):Страна ↑↓Добычанефти барр./сутки  ▾На душунаселения барр./суткиНа душунаселения барр./годЭкспортнефти барр./суткиНа душунаселения барр./суткиНа душунаселения барр./годАнгола18400000,136,1817570000,0934,54Норвегия19980000,42154,4217590000,37135,95Венесуэла24700000,0931,6816450000,0621,1Нигерия25250000,015,2820510000,014,29Кувейт26820001363,213650000,51184,85Ирак29000000,0933,2326000000,0829,79Объединенные Арабские Эмираты30870000,56205,8420360000,37135,76Иран42310000,0519,3422950000,0310,49Саудовская Аравия100000000,37135,4968800000,2693,22Россия103700000,0726,5646900000,0312,01Итого по странам наибольшей нефтедобычи421030002,761011,22238405001,81662На данном этапе прогнозируется снижение цен на нефть и нефтепродукты. Основными факторами влияющими на это станут: частичное снятие экономических санкций с Ирана, а так же возобновление поставок нефти из Ливии (в прошлом году множество объектов ливийской нефтяной инфраструктуры были заблокированы из-за разногласий между различными группировками. Страна перестала экспортировать нефть). В нынешнем году, как ожидают наблюдатели, оба государства вернутся со своей нефтью на рынок. Ливия постепенно разблокировала месторождения и порты, а Иран пошел на уступки международной «шестерке» (Россия, США, Германия, Франция, Великобритания и Китай). Президент США Барак Обама постоянно подчеркивает, что против новых санкций в отношении Ирана до тех пор, пока тот выполняет свои обязательства.По данным ведомства, это позволит на период реализации совместного плана действий «шестерки» и Ирана сохранить объем поставок иранской нефти в Китай, Индию, Японию, Южную Корею, Турцию и на Тайвань. В сообщении отмечается, что в этой деятельности не смогут участвовать граждане США.Иран до применения к нему санкций поставлял на мировой рынок в среднем 2,5 млн баррелей нефти в сутки. В прошлом году, по подсчетам Международного энергетического агентства (МЭА), Иран в среднем экспортировал 1,07 млн баррелей. Сам Тегеран при этом регулярно давал данные о поставках примерно 1,5 млн баррелей..Что касается Ливии, то здесь тоже не все очевидно. Порты действительно начали разблокировать, но ситуация в стране пока нестабильна, и жестких гарантий сохранения позитивного тренда не даст, наверное, никто. Роста добычи ждут еще и от Ирака. Внутри этой страны существуют определенные политические разногласия, но ее нефтяная промышленность на части территорий (в том числе в регионах работы российских ЛУКОЙЛа и «Газпром нефти») функционирует исправно.Глава 2. Статистика мирового рынка нефти и нефтепродуктов2.1 Статистика добычи нефти и ее потребленияСтраны экспортеры:На основании таб.3 составим диаграмму уровня нефтедобычи по странам лидерам.(Рис.3, Страны-лидеры по уровню экспорта нефти)Как видно из рис. 3, основными странами - экспортерами являются Саудовская Аравия (10000000 барр/сут.) и Россия (10370000 барр/сут.), помимо этого, по данным исследования Bank of America Merrill Lynch за первое полугодие 2014 года США произвела 11,5 млн. барр. нефти и конденсата в сутки, таким образом опередив Россию и Саудовскую Аравию. Добиться лидирующих позиций США смогли за счет добычи сланцевой нефти и конденсата.Данные Bank of America соответствуют прогнозу Международного энергетического агентства. По его данным, США стали лидером еще в I квартале, производя более 11 млн барр. нефти и конденсата в сутки, в то время как Россия и Саудовская Аравия уже тогда не достигали этой планки. Агентство прогнозирует, что к концу 2014 г. США приблизятся к отметке 12 млн барр. в сутки, а Россия продолжит добывать менее 11 млн барр. в сутки. Прогнозы по Саудовской Аравии не приводятся, так как ее добыча зависит от квот ОПЕК, которые периодически пересматриваются.До сих пор больше всего нефти в мире добывала Саудовская Аравия. По данным BP, в 2013 г. она добыла 542,3 млн т сырья, второй стала Россия — 531,4 млн т, а США замыкали тройку с 446,2 млн т. В 2009-2010 г. лидером по этому показателю становилась Россия, но затем вновь уступила первенство Саудовской Аравии. Причем в России резких скачков добычи не происходило. США же за счет сланцевой революции с 2008 г. нарастили добычу нефти на 70%, говорится в исследовании Bank of America.В прошлом году добыча нефти и конденсата в США увеличилась на 13,5%, в России — на 1,3%, а в Саудовской Аравии снизилась на 1,1%, следует из отчета BP.Мировой спрос на нефть:Таблица 5 - Уровень спроса на нефть по группам стран, млн.барр.сутки.Страна201220132014Африка3,63,73,9Америка30,030,630,9Азия/Тихий океан29,930,230,8Европа14,414,314,3Страны бывшего СССР4,54,64,7Ближний Восток7,88,08,2Итого в мире:90,291,492,8Годовое изменение (%)1,31,41,4Годовое изменение (мб/д)1,11,21,3Изменение к прошлому OMR (мб/д)0,080,030,07(Рис. 4 Динамика спроса на нефть и нефтепродукты)Как видно из рис. 4, основной спрос на нефть и нефтепродукты имеют развитые страны (Америка, Европа, Азия/Тихий океан), что обусловлено высоким уровнем жизни, и большим техническим потенциалом, в отличие от развивающихся стран. Уровень запасов нефти по странам:Таблица 6 - Уровень запасов по странам №СтранаЗапасы (2013 г.) млрд./барр.1Венесуэла297,602Саудовская Аравия267,903Канада173,104Иран154,605Ирак141,406Кувейт104,007ОАЭ97,808Россия80,009Ливия48,0110США20,68Как видно из табл. 6, наибольший запас нефти у Венесуэллы и Саудовской Аравии. Обе страны являются членами ОПЕК, но при этом Венесуэла добывает достаточно мало нефти из-за низкого уровня производственных мощностей, в то время как Саудовская Аравия является 2-м государством по нефтедобыче.2.2 Индексирование цен и ценовая политика рынка нефти и нефтепродуктовЦеновая политика рынка нефти и нефтепродуктов:Торговля нефтью представляет собой ключевое звено между двумя полюсами нефтяной отрасли: предложение нефти (геологоразветка и добыча) и спрос на нефть (переработка, сбыт нефтепродуктов). При всем при этом нефть не имеет прямого конечного использования, что соответственно вызывает сложности при определении ее стоимости и вносит характерные особенности в формирование международного рынка нефти. Ценность нефти и нефтеподуктов определяется ценностью продуктов переработки, а само ценообразование в некоторой степени оторвано от реального рынка спроса и предложения и смещено в область биржевых механизмов. Таблица 7 - Динамика установления ценПериодыДо 1971 г.1971-1986 гг.1986-1998 гг.1998-2013 гг.Принцип ценообразованияКартельныйКартельныйКонкурентныйКонкурентныйКто устанавливает ценуМНКОПЕКБиржаБиржаЧисло участников процесса ценообразования713МножествоМножествоСпросУстойчивый ростРост/снижениеЗамедленный ростВзрывной ростОсновной фактор издержекГоризонтальнаяВертикальнаяВертикальная и горизонтальнаяВертикальная и горизонтальная Маркерные сортаЗападно-техасская, легкая аравийскаяЛегкая аравийская, западно-техасскаяЗападно-техасская, Брент, ДубайЗападно-техасская, Брент, Дубай, Urals Продолжение таблицы 7Динамика изменения ценыБез особых изменений, около 2Рост с 2 до 40 (к 1981), снижение до 30 (к 1985), падение до 10 (1986)Колебания в пределах 15-20 (до 1997), снижение до 10 (в 1998)Рост до 147,3 (к июлю 2008), снижение до 30 (к концу 2008)Мировой биржевой рынок нефти и нефтепродуктов является сложным механизмом, ценообразование, структура и правила совершения сделать на котором подчинены отраслевой специфике функционирования нефтяной отрасли. Товарные селки на данном рынке носят в основном среднесрочный (от полугода до года) и долгосрочный (более года) характер. В силу технической невозможности организовать торговлю большими объемами нефти, биржи как организаторы торгов сосредотоличись на развитии производственных финансовых инструментов, таких как: фьючеры, форвардные контракты, опционы. В настоящее время помимо хеджирования, биржевой рынок производных инструментов служит основным механизм ценообразования, определения текущей конъюнктуры. Осуществление расчетов на данном рынке осуществляется по результатам торгов фьючерсами на ведущих мировых биржах. Следовательно, биржевой рынок не нарушает сложившихся производственных связей, а служит в первую очредь для выявления справедливых цен и страхования ценовых рисков.Индексирование цен на нефть:Таблица 8 - Динамика индексирования цен на нефтьДата установления цены на нефть марки BrentЦены на нефть марки Brent (Crude Oil Brent)Дата установления цены на нефть марки WTIЦены на нефть марки WTI (Crude Oil WTI)31.12.201094,5927.12.201091,4430.12.2011107,3126.12.201198,9931.12.2012111,1131.12.201293,44Продолжение таблицы 831.12.2013110,930.12.201394,39(Рис. 6 Динамика цен на нефть)Как видно из рис. 6, нефть марки Brent является более дорогой, в отличии от нефти марки WTI. Если рассматривать общую динамику цены на нефть, то видно, что начиная с 2012 года цена на нефть начала снижаться. Это связанно с превышением предложения нефти над спросом, так же помимо этого, по данным на ноябрь 2014 произошло сильное снижение цены, связанное с негативной ситуацией в мировой экономике и Отчасти это с тем, что Саудовская Аравия снизила цены на свою нефть, чтобы увеличить рыночную долю.Курс мировой волюты:Таблица 9 - Динамика курса мировой волютыДатаДолл.США (USD)Евро27.12.1030,381640,160826.12.1131,618141,140924.12.1230,539740,355330.12.1332,69445,0129(Рисунок 7. Динамика мировой валюты)Из рис.7 видно, что за период с 2010 по 2013 гг. значительных колебаний небыло. Начиная с 2013 года тенденция изменилась, появился устойчивый рост валют по отношению к Российскому рублю. Доллар и евро резко поднялись в цене относительно рубля сразу после того, как Центробанк 5 ноября принял решение ограничить дневной объем валютных интервенций размером в 350 млн долларов. Эксперты делают различные прогнозы относительно роста курса доллара к рублю. Аналитики компании Capital Economics считают, что в течение ближайших шести месяцев валюта США будет стоить около 45 рублей. Центробанк РФ рассчитывает на стабилизацию ситуации с курсами валют в среднесрочной перспективе. Российская валюта теряет в весе в основном из-за высоких геополитических рисков и низких цен на нефть. С 5 ноября ЦБ почти отпустил рубль в свободное плавание, окончательно перейти к которому планируется с 2015 года. Теперь стоимость бивалютной корзины может находиться за пределами устанавливаемого регулятором коридора. Цены на нефтепродукты:Основными нефтепродуктами являются бензин и мазут. Они являются наиболее потребляемыми в мире. Так же к нефтепродуктам относятся: сжиженные углеводородные газы, нафта, дизельное топливо, керосин, остаточные нефтяные топлива, резина, масла, гудрон, прямогон, газоконденсат, битум, ацетон. Рассмотрим динамику цен на бензин и мазут.Таблица 10 - Динамика цены на нефтепродуктыБиржевые цены на бензинДата установления цены на бензинБиржевые цены на мазутДата установления цены2,453231.12.20102,543731.12.20102,686330.12.20112,935030.12.20112,812031.12.20123,045131.12.122,785831.12.20133,077231.12.2013(Рисунок 8. Динамика цены на нефтепродукты )Глава 3 Анализ конъюнктуры мирового рынка нефти3.1 Методика выполнения анализа конъюнктуры мирового рынка нефтиТак как, основной целью данной работы является, выявление тенденций развития мирового рынка нефти, объектом исследования будет являться конъюнктура мирового рынка нефти и нефтепродуктов. Анализ будет охватывать следующие показатели: Темп роста валового мирового продукта - характеризует состояние мировой экономики в целомВВП по странам-лидерам нефтедобычи - характеризует зависимость экономического состояния от экспорта нефти;Объем экспорта нефти - характеризующий масштаб и уровень предложения на данном рынке;Объем импорта нефти - характеризующий спрос на данном рынке;Объем экспорта и импорта по странам ОПЕК - характеризует долю влияния данного объединения стран на рынок нефти;Уровень запасов - характеризует насыщенность рынка данным ресурсом;Динамика цен на нефть и нефтепродукты в сравнении с изменением индексов мировых валют - данный показатель характеризует зависимость цены на нефть от изменения курса валюты;Динамика цены на нефть в сравнении с динамикой цены на нефтепродукты - характеризует зависимость изменения цены на нефтепродукты.Временной промежуток анализа мирового рынка нефти: 2010-2013 гг.Основными источниками будут являться отчеты и статистические данные следующих организаций: МВФ , ЦБ РФ, ЦРУ, ВТО, ОПЕК.Основные данные указанны в главе 2. 3.2 Методика прогнозирования конъюнктуры мирового рынка нефтиМетодология прогнозирования развития рынка нефти основывается на сценарном прогнозировании. Сценарий развития рынка нефти зависит от факторов повлиявших в настоящий момент, и от факторов которые вероятнее всего могут возникнуть в будущем. Возможные сценарии связаны с мировой биполярностью спроса на нефть — развитые экономики (США) и развивающиеся экономики, ростом мирового ВВП, уровнем запасов нефти и тенденциями формирования и поддержания спроса на нефть, все больший вес в котором занимает Китай, Бразилия, Индия и Средний Восток.При формировании тенденций развития рынка нефти, выделяем следующие группы факторов спроса и предложения:● природные факторы — характеризует объем мировых запасов нефти;● производственные факторы — характеризуют показатели эффективного использования производственных мощностей добычи; определяют потенциальный объем добычи нефти;● факторы производственных потребностей — характеризуют текущую потребность в использовании данного вида сырья для поддержания положительных темпов прироста совокупного выпуска; развитие альтернативной энергетики;● финансовые факторы — характеризуют текущий финансовый баланс мировой экономики, то есть возможность и стимулы к покупке данного вида сырья при текущем уровне ликвидности, валютном балансе, а также имеющихся рисках;● политические факторы — характеризует действия стран-экспортеров нефти в области ценового и количественного распределения поставок ресурса. 3.3 Анализ конъюнктуры мирового рынка нефтиС целью начала анализа мирового рынка нефти, рассмотрим показатели темпа роста валового мирового продукта (ВМП) за период 2010-2013 гг. Показатель мирового ВМП характеризует общий объем конечных товаров и услуг, произведенных на территории всех стран мира, независимо от национальной принадлежности действующих там предприятий в определенный период времени. Темп роста данного показателя показывает общую тенденцию в мировой экономике. Таблица 11 - Темпы роста ВМПДатаТемп роста ВМП (%)20105,120113,820123,120132,8(Рисунок 9. Динамика ВМП)Как видно из рис. 9, темпы роста ВМП постепенно снижаются, средний процент снижения составляет 0,6% ежегодно. Наибольшее снижение наблюдается в период 2010-2011 гг. В целом, такая динамика свидетельствует о негативной экономической ситуации в мире. Основными причинами являются: возросшие геополитические риски (война в Сирии, украинский кризис), ослабление ведущих экономик, а так же снижение темпов роста ВВП России в связи с введением против нее санкций западными странами.Для того, что бы оценить экономическое состояние основных игроков на рынке нефти, рассмотрим уровень ВВП по странам соответствии с рейтингом нефтедобычи (Табл.3). Данные указанны за 2013 год.Таблица 12- Зависимость ВВП от нефтедобычи по странам.Страна ↑↓Добычанефти барр./сутки  ▾На душунаселения барр./сутки ВВП (номинальный)Млрд.долл.СШАВВП на душу населенияДолл.СШААнгола18400000,11225956Норвегия19980000,42511101271Продолжение таблицы 13Венесуэла24700000,0937411933Нигерия25250000,012861725Кувейт2682000118547829Ирак29000000,092296377 Объединенные Арабские Эмираты 30870000,5639643185Иран42310000,053665039Саудовская Аравия100000000,3774524246Россия103700000,07209714973Как видно из таб. 12, наличие такого сырьевого ресурса как нефть, не обеспечивает высокий уровень ВВП. При анализе было выявлено, что среди стран-лидеров по нефтедобычи есть как развитые страны с высоким уровнем развития экономики, так и страны развивающиеся. Далее рассмотрим в сравнении экспорт и импорт нефти по странам, для того, что бы выявить соотношение спроса и предложения на данном рынке.Таблица 13 - Соотношение экспорта и импорта нефти в мире (млн.долл.США)2010201120122013Экспорт (EX)2349953321261833715383257538 Импорт (IM)2402615325193834144363349894(Рисунок 10 соотношение EX и IM нефти в динамике)Как видно из рис.10 за период с 2010 по 2013 гг, значения импорта, хоть и не значительно но превышают значения экспорта. Среднее значение разрыва - 39492,25 млн.долл.США. наибольший разрыв в торговом балансе наблюдается в 2013 году - 92356 млн.долл.США.Таблица 14 - объем экспорта и импорта нефти по странам ОПЕКСтранаExport (млн.долл.США)Import (млн.долл.