Денежно-кредитная политика и роль Центрального банка

оригинальность работы выше 70% ...

Введение 3
1. Денежно-кредитная политика и её цели. 4
2. Сущность и функции Центрального Банка России 9
3. Направления денежно-кредитной политики ЦБ РФ 12
Заключение 15
Список использованной литературы 16

........
Целью данной работы является раскрытие сущности денежно-кредитной политики и роли Центрального банка.
Для достижения цели были поставлены следующие задачи:
- проанализировать денежно-кредитную политику и её цели;
- определить сущность и функции Центрального Банка России;
- рассмотреть направления денежно-кредитной политики ЦБ РФ.

В пользу монетарной политики можно привести следующие доводы. Во-первых, быстрота и гибкость по сравнению с фискальной политикой. Известно, что применение фискальной политики может быть отложено на долгое время из-за обсуждения в законодательных органах власти. Иначе обстоит дело с денежно-кредитной политикой. Центральный банк и другие органы, регулирующие кредитно-денежную сферу, могут ежедневно принимать решения о покупке и продаже ценных бумаг и тем самым влиять на денежное предложение и процентную ставку. Второй немаловажный аспект связан с тем, что в развитых странах данная политика изолирована от политического давления, кроме того, она по своей природе мягче, чем фискальная политика и действует тоньше и потому представляется более приемлемой в политическом отношении.Но можно также отметить и некоторые негативные моменты. Политика дорогих денег, если её проведение будет достаточно энергичным, действительно может способствовать понижению резервов коммерческих банков до точки, в которой банки будут вынуждены сделать ограничение объёма кредитов. Всё это указывает на ограничение предложения денег. Политика дешевых денег способна обеспечить коммерческим банкам нужные резервы, т.е. дать возможность в предоставлении ссуд, но всё же она не может выступать гарантией, что банки в действительности выдадут ссуду и произойдёт увеличение предложения денег. В данной ситуации действия такой политики будет малоэффективны. Такое принято называть цикличной асимметрией, причём она может выступать в качестве серьезной помехи при денежно-кредитном регулировании в период депрессии. В наиболее нормальные периоды процесс увеличения избыточных резервов ведёт к тому, что предоставляются дополнительные кредиты и, тем самым, к растёт денежное предложение.К другому негативному фактору, который был замечен некоторыми неокейнсианцами, относится следующее. Скорость обращения денег наделена тенденцией изменяться в таком направлении, которое противоположно предложению денег, этим тормозя или ликвидируя изменения в предложении денег, которые вызваны политикой, т.е. в ситуации, когда предложение денег ограничена, скорость обращения денег способна возрасти. И наоборот, в ситуации, когда используются политические меры для того чтобы увеличить предложения денег во время спада, существует вероятность падения скорости обращения денег.То есть, при дешёвых деньгах происходит снижение скорости обращения денег, в противном случае политика дорогих денег способствует увеличению скорости обращения. Также известно, что общие расходы рассматриваются и в качестве денежного предложения, умноженного на скорость обращения денег. Таким образом, при политике дешевых денег, как уже отмечалось, происходит падение скорости обращения денежной массы, тем самым и сокращение общих расходов, что не соответствует целям политики. Такое же явление можно наблюдать и при политике дорогих денег.Основа денежно-кредитной политики отводится теории денег, изучающей воздействие денег на состояние всей экономики.Также стоит отметить, что существующие модели денежной политики основываются как на кейнсианской, так и на монетаристской идеях.Кейнсианцы отмечают, что скорость обращения денег является изменчивой и непредсказуемой. Кейнсианская позиция основывается на том, что необходимость денег основывается не только благодаря заключению сделок, но и владению ими в виде активов. Движение происходит лишь денег, «для сделок», а деньги - активы в обороте не принимают участия. Таким образом, чем выше относительное значение денег, которые используются для сделок, тем больше скорость денежного обращения.Кейнсианцы полагают, что главная проблема в государственном регулировании заключается в подстегивании эффективного спроса, а не в борьбе с инфляцией, которой необходимо иметь регулируемый характер.Монетаристами отмечено, что рыночная экономика – это внутренне устойчивая система. Все неблагоприятные моменты являются следствием неразумного вмешательства государства, которое следует сделать минимально возможным.Упор монетаризма отводится на деньги. Представители данной школы отмечают, что связь между ВНП и денежной массой является наиболее прочной, по сравнению со связью между инвестициями и ВНП.Формирование рыночных отношений в России объективно предопределяется овладением целым спектром механизмов экономического регулирования. Осуществляется довольно жёсткое регулирование, практически всех основных отношений, определяющих эффективность и жизнеспособность всей экономики. Среди них можно выделить на основании значимости также денежно-кредитные инструменты.2. Сущность и функции Центрального Банка РоссииЦентральный Банк РФ (Банк России) является государственным кредитным учреждением, наделенным правом выпуска банкнот, осуществляя регулирование денежного обращения, кредита и валютного курса, хранение официального золотовалютного резерва. Банк России - это банк банков, агент правительства при обслуживании государственного бюджета.Центральный Банк РФ также имеет право выпуска денег и государственных ценных бумаг, право на установление нормативной величины кредитного спроса, хранение денежных резервов коммерческих банков и предоставление им кредитов, выступает в качестве кассового центра. Основной его задачей является проведение государственной политики касаемо эмиссии, кредита, денежного обращения.Законодательное определение статуса, задач, функций, полномочий и принципов организации и деятельности Центрального Банка в виде публично-правовой организации осуществляется благодаря Конституции Российской Федерации, Федеральному закону «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» и другим федеральным законам. Основываясь на Конституцию Российской Федерации, главная задача Банка России определяется в защите и обеспечении устойчивости рубля. Основные цели деятельности Банка России: - укрепить покупательную способность и курс рубля в отношении к иностранной валюте; - развить и укрепить банковскую систему России; - обеспечить эффективное и бесперебойное функционирование системы расчетов.Процесс реализации данных целей производится Банком России вне зависимости от органов государственной власти. Следует отметить, что в цели деятельности Центрального банка не входит получение прибыли.Ключевым элементом статуса Банка России является принцип независимости, его проявление, главным образом, заключается в том, что Центральный банк не включён в структуру федеральных органов государственной власти и является особым институтом, обладающим исключительным правом денежной эмиссии и организацией денежного обращения. Центральный Банк - это юридическое лицо, выступающее в качестве субъекта публичного права. Уставный капитал и иное имущество Центрального Банка РФ - это федеральная собственность. Полномочия касаемо владения, пользования и распоряжения имуществом Центрального Банка осуществляются самим Центральным Банком; процессы изъятия и обременения обязательствами имущества Центрального Банка без его согласия не допустимы. Финансовая независимость Банка России способна выражаться и в том, что им осуществляются собственные расходы благодаря собственным доходам, которые не регистрируются в налоговых органах.Центральный Банк Российской Федерации подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания РФ, которой назначается на должность и освобождается от должности Председатель ЦБ РФ (по представлению Президента РФ) и члены Совета директоров Центрального Банка, а также назначается аудитор Центрального Банка и утверждается годовой отчет Банка России и аудиторское заключение.