Контрольная по финансовому планированию и прогнозированию

Смотрите содержание, все просчеты есть в работе.

Место защиты. ИжГТУ, 2014.
Защищена на "отлично" ...

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ 2
ГЛАВА 1. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН ПРЕДПРИЯТИЯ: ПОНЯТИЕ, СОДЕРЖАНИЕ 2
ГЛАВА 2. ФИНАНСОВОЕ ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ПО МЕТОДУ БЮДЖЕТИРОВАНИЯ 2
ГЛАВА 3. ФИНАНСОВОЕ ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ПО МЕТОДУ ПРОЦЕНТА ОТ ПРОДАЖ 2
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 2
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 2

ВВЕДЕНИЕ
Прогнозирование – необходимый этап предпланового исследования. Его задача – определить поведение выявленных тенденций в будущих периодах при различных исходных условиях.
Основная задача финансового прогнозирования на уровне предприятия – получение информации, необходимой для предвидения, осознания и своевременной адаптации целей и возможностей предприятия к складывающимся обстоятельствам. Помимо этого, прогнозирование направлено на:
‒ выявление объективно складывающихся условий хозяйствования;
‒ анализ потенциала фирмы;
‒ выявление альтернатив развития;
‒ определение проблем требующих решения в прогнозный период;
‒ определение уровня ресурсов (материальных, трудовых, финансовых, интеллектуальных и др.), которые будут необходимы фирме для достижения целей её деятельности.
В финансо вом прогнозировании могут использоваться различные методы. Простыми считаются неформализованные методы, которые не имеют очевидного алгоритма получения планового значения показателя, например метод экспертных оценок.
Также могут использоваться формализованные методы, которые можно разделить на две большие группы: основанные на применении стохастических или жёстко детерминированных моделей. Формализованные методы считаются более точными, но характеризуются высокой трудоёмкостью и требуют больших объёмов информации.
В обоих случаях значения прогнозируемых показателей будут вероятностными и ориентировочными [3].

Анализ безубыточности применяется для следующих практических целей:определения отношений между затратами, объемом и ценами;проверки влияния прогноза по продажам на прибыль;определения безубыточного объема продаж в денежных или в единицах продаж;определения объема продаж, необходимого для получения определенной прибыли;оценки влияния точки безубыточности на прибыль фирмы.При проведении финансового планирования используется ряд методов: расчетно-аналитический; балансовый; оптимизации плановых решений; нормативный; экономико-математического моделирования.Содержание расчетно-аналитического метода планирования заключается в том, что на основе анализа достигнутой величины финансовых показателей прогнозируется их величина на будущий период. Данный метод планирования применяется в тех случаях, когда отсутствуют финансово-экономические нормативы, а взаимосвязь между показателями может быть установлена не прямым способом, а косвенно, на основе изучения их динамики за ряд периодов. Путем использования этого метода может быть установлена плановая потребность в оборотных активах, величина амортизационных отчислений, доходов, прибыли и другие показатели.Балансовый метод планирования финансовых показателей состоит в том, что в балансе достигается увязка имеющихся в наличии финансовых ресурсов и фактической потребности в них. Балансовый метод применяется при прогнозе поступлений и их выплат по денежным фондам (потребления и накопления), квартального плана доходов и расходов, платежного календаря и др.Сущность метода оптимизации плановых решений сводится к составлению нескольких вариантов плановых расчетов, чтобы выбрать из них наиболее оптимальный. При этом могут применяться различные критерии выбора, в качестве которых могут выступать:минимум приведенных затрат;максимум приведенной прибыли;минимум текущих затрат;максимум рентабельности собственного капитала;максимум рентабельности совокупного капитала (активов).Нормативный метод планирования финансовых показателей заключается в том, что на основе заранее установленных норм и нормативов определяется потребность организации в финансовых ресурсах и источниках их образования. В финансовом планировании применяется целая система норм и нормативов: федеральные; региональные; местные; отраслевые; нормативы самой организации. Федеральные нормативы являются обязательными для всей территории России. К ним относятся:ставки федеральных налогов;нормы амортизации по отдельным группам основных средств;ставки рефинансирования коммерческих банков, утверждаемые банком России, и нормы обязательных резервов банков, депонируемых в Центральном банке России;тарифные ставки на государственное пенсионное обеспечение и социальное страхование;нормативы отчислений от чистой прибыли в резервные фонды акционерных обществ;минимальный размер уставного капитала для акционерных обществ открытого и закрытого типов, обществ с ограниченной ответственностью и т.д.Региональные и местные нормативы действуют в отдельных субъектах Российской Федерации и утверждаются и представительными, и исполнительными органами власти. Они охватывают, как правило, ставки региональных налогов и сборов.Отраслевые нормативы применяются в рамках отдельных отраслей или по группам организационно-правовых форм организаций (общества, товарищества).Нормативы организаций разрабатывают сами хозяйствующие субъекты и используют их для регулирования производственно-торгового процесса, а также для контроля за эффективным использованием ресурсов. К этим нормативам относятся:нормативы плановой потребности в оборотных активах;нормы кредиторской задолженности, постоянно находящейся в обороте организации;нормы запасов материалов, заделов незавершенного производства, запасов готовой продукции на складе и товаров в днях;нормативы распределения чистой прибыли на потребление, накопление и в резервные фонды и ряд других.Современные методы калькулирования затрат, такие как стандарт-кост и стандарт маржинал-костинг, основаны на использовании внутрихозяйственных норм. Нормативный метод планирования является простым и доступным. Поэтому актуальной проблемой управления финансами организаций является разработка экономически обоснованных норм и нормативов для формирования и использования денежных ресурсов и организации контроля за их соблюдением.Содержание экономико-математического моделирования в финансовом планировании заключается в том, что оно позволяет определить количественное выражение взаимосвязей между финансовыми показателями и факторами, влияющими на их величину. Данная взаимосвязь выражается через экономико-математическую модель, которая представляет собой точное математическое описание экономических процессов с помощью математических символов и приемов (уравнений, неравенств, графиков, таблиц и др.). В модель включаются только основные (определяющие) факторы. Модель может базироваться на функциональной или корреляционной связи.Функциональная связь выражается уравнением вида: y=f (x), где y – соответствующий показатель; f(x) – функциональная связь исходя из показателя х.Корреляционная связь – это вероятностная зависимость, которая проявляется только в общем виде и при большом количестве наблюдений. Данная связь выражается уравнениями регрессии различного вида: Y= а0 +а1X1 + …. + аnXn, где а0 – свободный член уравнения; а1, … аn, – коэффициенты регрессии при факторных показателях, характеризующие уровень влияния каждого фактора на результативный показатель.При значительных изменениях условий работы организации в плановом периоде в определенные на базе экономико-математических моделей показатели вносятся необходимые коррективы. Экономико-математическое моделирование позволяет перейти от средних величин к многовариантным расчетам финансовых показателей (включая прибыль) [5].ГЛАВА 2. ФИНАНСОВОЕ ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ПО МЕТОДУ БЮДЖЕТИРОВАНИЯОдна из популярных технологий управления – бюджетирование – производственно-финансовое планирование деятельности предприятия путём составления общего бюджета предприятия, а также бюджетов отдельных подразделений с целью определения финансовых затрат и результатов.Результат бюджетирования на предприятии – разработка системы бюджетов, которые могут составляться как в натуральном так и в стоимостном выражении. Бюджеты предприятия могут пониматься как экономические прогнозы, основа для контроля, средство координации, основа для постановки задачи средство делегирования полномочий [3].Задание: составить прогноз финансовой отчетности предприятия ОАО «Лидер» с применением метода бюджетирования. Оценить изменение привлекательности предприятия для акционеров и инвесторов в планируемом периоде.Исходная информация. Баланс предприятия ОАО «Лидер» на 31 декабря отчетного года (периода (t – 1), предшествующего прогнозируемому) приведен в табл. 2.1.Таблица 2.1 – Исходный баланс предприятия ОАО «Лидер», млн. руб.ПоказательОбозначениеНа конец года123АКТИВ1.Основные средства и прочие внеоборотные активы – всего,ВА t-13301.1.Оборудование и техника (по балансовой стоимости)ОС t-13751.2.АмортизацияА t-145Продолжение таблицы 2.11232. Оборотные активы – всего, в том числе:ОбС t-149,52.1.Запасы готовой продукцииЗГП t-19,042.2.Запасы сырья и материаловЗСМ t-12,482.3.Дебиторская задолженностьДЗ t-1302.4.Денежные средстваДС t-17,98БалансВБ t-1379,5ПАССИВ1.Источники собственных средств – всего,в том числе:СС t-13541.1.Уставный (акционерный) капиталУК t-13151.2.Нераспределенная прибыльНП t-1392.Долгосрочные кредитыДК t-103.Краткосрочные обязательства – всего,в том числе:КО t-125,53.1.Кредиторская задолженность по налогамКЗН t-115,753.2.Прочая кредиторская задолженностьКЗП t-19,75БалансВБ t-1379,5Финансово-экономическое положение предприятия ОАО «Лидер» в отчетном году представлено в табл. 2.2.Таблица 2.2 – Финансово-экономическое положение предприятия ОАО «Лидер» в отчетном году, млн. руб.ПоказательОбозначениеОтчетный период123 Выручка от продажиВР t-1202,5 Производственная себестоимость реализованной продукцииПС t-1120,0 Торговые и административные издержкиТАИ t-137,5 Прибыль до уплаты налоговПДН t-145,0 Налог на прибыль НнП t-110,8 Чистая прибыльЧП t-134,2Исходные данные для прогнозирования приведены в табл. 2.3 – 2.7. Предполагается, что предприятие производит два вида продукции: «А» и «Б». Технологический процесс изготовления каждого вида продукции состоит из двух комплексов технологических операций по подготовительному и машинному цехам предприятия.Таблица 2.3 – Прогноз реализации предприятия ОАО «Лидер» на предстоящий периодПоказательОбозначениеВид продукциидля Адля БАБ1.Реализация продукции:1.1. Цена реализации, тыс. руб. / шт.ЦАЦБ14,221,01.2. Объем реализации, шт. – всего,в том числе по кварталам:ОРАОРБ400084001-й кварталОРА 1ОРБ 1110021002-й кварталОРА 2ОРБ 2 90021003-й кварталОРА 3ОРБ 390021004-й кварталОРА 4ОРБ 4110021002.Производство продукции:2.1. Запасы готовой продукции на начало периода, шт.ЗГПнАtЗГПнБt55010502.1. Запасы готовой продукции на конец периода, шт.ЗГПкАtЗГПкБt5501050В производстве используются два основных материала: X и Y. Материал X расходуется на производство продукции А, а материал Y – продукции Б. Запасы готовой продукции на конец прогнозируемого периода на предприятии ОАО «Лидер» должны быть на уровне 50 % ожидаемой продажи в следующем квартале.Таблица 2.4 – Нормативы затрат на производственную рабочую силуМесто возникновения издержекТрудоемкость изготовления единицы продукции, чел. - часОплата труда, за одинчел. – час,руб.Стоимость труда на единицу продукции, тыс. руб.АБАБПодготовительный цехТАП30ТБП75ТС28ОТАП0,84ОТБП2,10Машинный цехТАМ75ТБМ75ТС28ОТАМ2,10ОТБМ2,10Всего--ОТА2,94ОТБ4,20Таблица 2.5 – Нормативы расхода материальных ресурсовПоказательВиды продукцииАБ Норма расхода материала на изготовление единицы продукции по видам материалов, ед. / шт.:материал XНРАХ1,9-материал Y-НРБУ3,1Цена приобретения материалов, тыс. руб. / ед.:материал XЦХ0,7-материал Y-ЦУ0,4Таблица 2.6 – Смета накладных расходов на прогнозируемый период, млн. руб.Накладные расходыПрогнозный период1.Переменные накладные расходы по видам продукции, тыс. руб. / шт.:продукция АНРА0,8продукция БНРБ1,52.Постоянные накладные расходы – всего,в том числе:ПНР302.1. АмортизацияАt152.2. СтраховкаСТР6,02.3. Заработная платаПЗП9,03.Торговые и административные издержкиТАИ52Таблица 2.7 – Объемы предстоящих капитальных вложений, млн. руб.ПоказательПрогнозный периодКапитальные вложения – всего,в том числе по кварталам:КВ571-й кварталКВ 1152-й кварталКВ 2103-й кварталКВ 374-й кварталКВ 425Принять в прогнозируемом периоде следующие условия поступления выручки от продаж: 50 % продаж оплачивается в квартал продаж, 50 % - в следующий квартал.Для прогнозирования движения денежных потоков по предприятию принять следующую информацию по оплате денежных расходов:Производственная рабочая сила, основные производственные материалы и переменные накладные расходы оплачиваются ежемесячно;Постоянные накладные расходы и торговые и административные издержки оплачиваются ежеквартально равными суммами;Налоги, подлежащие оплате, составляют НнП t-1 = 10,8 млн. руб. и будут оплачены равными суммами поквартально в течение года;Капитальные вложения оплачиваются поквартально;Кредиторская задолженность в данном задании в прогнозируемом периоде остается неизменной К3Пt-1 = 9,75 млн. р.Финансовый прогноз составить на предстоящий год (t) с разбивкой по кварталам.Технология прогнозирования. Результат прогноза представим в форме баланса и отчета по прибылям и убыткам. Для составления указанных форм необходим предварительный расчет ряда бюджетов предприятия.Составление бюджета затрат на приобретение сырья и материалов представлено в табл. 2.8. Расчеты представлены с использованием обозначений, приведенных в таблицах исходных данных (табл. 2.3, 2.5). Основным приемом разработки бюджетов является равенство показателя на начало планового периода его значению на конец предшествующего периода (табл. 2.3).Бюджет затрат на производственную рабочую силу (прямую оплату труда) составляется по форме табл. 2.9. Исходные данные для этого расчета приведены в табл. 2.4, 2.8.Таблица 2.8 – Бюджет затрат на приобретение сырья и материаловПоказательКварталЗа годIIIIIIIV123456Производство готовой продукции, шт.Продукция АЗапасы на конец планового периода (ЗГПкА)4504505505502000(+) Продажи (ОРА)110090090011004000(-) Запасы на начало планового периода (ЗГПнА)5504504505502000(=) Необходимый выпуск (ПГПА)1000900100011004000Продукция БЗапасы на конец планового периода (ЗГПкБ)10501050105010504200(+) Продажи (ОРБ)21002100210021008400(-) Запасы на начало планового периода (ЗГПнБ)10501050105010504200(=) Необходимый выпуск (ПГПБ)21002100210021008400Потребление основных производственных материалов по кварталам, ед.Материал X (НЗХ)19001710190020907600Материал Y (НЗY)651065106510651026040Закупки основных производственных материаловМатериал ХНеобходимые закупки, ед. (НЗХ)19001710190020907600Стоимость закупок, млн. руб. (СЗХ = НЗХ* ЦХ)1,331,201,331,465,32Материал YНеобходимые закупки, ед. (НЗY)651065106510651026040Стоимость закупок, млн. руб. (СЗY = НЗY * ЦY)2,602,602,602,6010,42Итого стоимость материалов по предприятию, млн. руб. (СЗ)3,933,803,934,0715,74Таблица 2.9 – Бюджет затрат на производственную рабочую силу (прямую оплату труда)ПоказательКварталЗа годIIIIIIIV123456Трудозатраты, чел. – ч.Подготовительный цех     продукция А (ТЗАП = ПГПА * ТАП)30000270003000033000120000продукция Б (ТЗБП = ПГПБ * ТБП)157500157500157500157500630000Итого (ТЗП)187500184500187500190500750000Машинный цех     продукция А (ТЗАМ = ПГПА * ТАМ)75000675007500082500300000продукция Б (ТЗБМ = ПГПБ * ТБМ)157500157500157500157500630000Итого (ТЗМ)232500225000232500240000930000Затраты на производственную рабочую силу, млн. руб.Подготовительный цех (ЗРСП = ТЗП * ТС)5,255,175,255,3321,00Машинный цех (ЗРСМ = ТЗМ * ТС)6,516,306,516,7226,04Итого по предприятию (ЗРС)11,7611,4711,7612,0547,04Расчет бюджета накладных расходов (табл. 2.10) необходимо вести с учетом их деления на переменную и постоянную части. Исходные данные для расчета бюджета накладных расходов заданы в табл. 2.6, 2.8.Таблица 2.10 – Бюджет накладных расходов, млн. руб.ПоказательКварталЗа годIIIIIIIV123456Переменные накладные затратыПродукция А (НЗА = ПГПА * НРА)0,800,720,800,883,20Продукция Б (НЗБ = ПГПБ * НРБ)3,153,153,153,1512,6Итого (НЗ)3,953,873,954,0315,80Постоянные накладные расходыПо предприятию (ПНР кв = ПНР : 4)7,57,57,57,530Итого накладных расходов (НР = НЗ + ПНР)11,4511,3711,4511,5345,8Запасы готовой продукции предприятия оцениваются по себестоимости. Расчет средних переменных (прямых) затрат по видам продукции («А» и «Б») целесообразно выполнить по форме табл. 2.11, исходные данные для расчета показателей которой приведены в табл. 2.4 – 2.6.Таблица 2.11 – Средние переменные затраты, тыс. руб. / шт.ПоказательПродукцияАБСырье и материалы (МА(Б) = НРАХ(БУ) * ЦХ(У))1,331,24Производственная рабочая сила (ОТА, ОТБ)2,944,2Переменные накладные расходы (НРА, НРБ)0,81,5Итого (ПЗА, ПЗБ)5,076,94Запасы сырья и материалов и готовой продукции на конец планового периода рассчитываются по форме табл. 2.12, исходные данные для заполнения которой приведены в табл. 2.3, 2.5 (для расчета запасов сырья и материалов) и в табл. 2.8, 2.11 (для расчета запасов готовой продукции).Таблица 2.12 – Запасы на конец планового периода, млн. руб.Вид запасаРасчет величины запасаВеличина запасаСырье и материалы:  материал ХЗМХ = ЦХ  ЗГПкА t  НРАХ0,73материал YЗМY = ЦY  ЗГПкБ t  НРБY1,30ИтогоЗМ = ЗМХ + ЗМY2,03Готовая продукция:  продукция АЗГПА = ЗГПкА  ПЗА2,79продукция БЗГПБ = ЗГПкБ  ПЗБ7,29ИтогоЗГП = ЗГПА + ЗГПБ10,08Таблица 2.13 – Себестоимость реализованной продукции в плановом периоде, млн. руб.ПоказательИсходные данныеЗначениеЗапасы сырья и материалов на начало планового периода (ЗСМ t-1)табл. 2.12,48+ Закупки материалов (СЗ)табл. 2.815,74= Наличные сырье и материалы для производстваСМП = ЗСМ t – 1 + СЗ18,22- Запасы сырья и материалов на конец планового периода (ЗМ)табл. 2.122,03= Стоимость использованных сырья и материаловИСМ = СМП - ЗМ16,18+ Затраты на производственную рабочую силу (ЗРС)табл. 2.947,04+ Накладные расходы (НР)табл. 2.1045,8= Себестоимость выпущенной продукцииСВП = ИСМ + ЗРС + НР109,02+ Запасы готовой продукции на начало планового периода (ЗГП t-1)табл. 2.19,04- Запасы готовой продукции на конец планового периода (ЗГП)табл. 2.1210,08= Итого Себестоимость реализованной продукцииСРП = СВП + ЗГП t – 1- ЗГП107,99Проделанные расчеты позволяют сформировать оценку стоимости реализованной продукции в плановом периоде (табл. 2.13).