Анализ финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия (организации)

Дипломная работа написана на основании современных источников литературы, рассмотрены основные теоретические аспекты, проведен детальный анализ показателей, характеризующих финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия, предложены эффективные мероприятия по улучшению финансового состояния с приведением расчета экономической эффективности. Защита дипломной работы состоялась 28.01.2016 года, оценка "отлично" в ФГАОУ ВПО "Дальневосточный федеральный университет" ...

Введение ………………………………………………………………...…… 4
1 Теоретические аспекты анализа финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия
1.1 Сущность, содержание и оценка финансовых результатов деятельности предприятия………………………………………………… 8
1.2 Сущность, содержание и оценка эффективности деятельности предприятия………………………………………………………………….. 20
2 Оценка финансовых результатов и эффективности деятельности ОАО «Губеровский ремонтно-механический завод» за 2012-2014 гг.
2.1 Общая характеристика и финансовое положение предприятия… 28
2.2 Анализ финансовых результатов предприятия…………………… 37
2.3 Оценка эффективности деятельности предприятия……………… 45
3 Пути повышения эффективности деятельности ОАО «Губеровский ремонтно-механический завод»
3.1 Мероприятия по повышениюэффективности деятельности предприятия…………………………………………………………………........ 55
3.2 Прогноз экономической эффективности предлагаемых мероприятий………..………………………………………………………….............. 60
Заключение…………………………………………..………………………. 67
Список использованных источников ….……………………………….…. 71
Приложение..……………………………………………………………….. 7

В условиях рыночной экономики собственные ресурсы предприятия являются одним из основных источников обеспечения их хозяйственной деятельности. Именно за счет собственной прибыли предприятия обеспечивают свое экономическое развитие и имущественное положение, материальное содержание своих работников, повышают свою инвестиционную привлекательность, финансовую устойчивость и кредитоспособность. Ключевым условием успешного ведения бизнеса является своевременное, адекватное и квалифицированное обеспечение финансовыми ресурсами, основным источником которых является прибыль предприятия, как финансовый результат его деятельности. Именно такая постановка задачи требует организации эффективного производства на каждом, отдельно взятом участке деятельности предприятия, что обес-печивает эффектив ность деятельности организации в целом.
В современных условиях основную проблему ресурсного обеспечения деятельности предприятия образует не столько дефицит собственных финансовых средств, сколько – проблема качественного формирования прибыли, за счет организации эффективной деятельности как предприятия в целом, так и его отдельных производств в частном.

Динамика численности персонала предприятия представлена в таблице 1.Таблица 1 – Динамика численности персонала ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг.В единицахПоказательПериод Темп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%Персонал предприятия, всего:168162154-14-8,3- в т.ч. управляющий персонал 14141400- в т.ч. основные производственные рабочие 118112110-8-6,8- в т.ч. вспомогательные рабочие 363630-6-16,7Источник: [33-35]Как следует из приведенных данных за 2012-2014 гг. количественный состав персонала ОАО «Губеровский РМЗ» снизился на 8,3% с 168 чел. по итогу 2012 г. до 154 чел. в итоге 2014 г. Это произошло за счет сокращения основных производственных (8 чел.) и вспомогательных (6 чел.) рабочих, что обусловлено изменением макроэкономической ситуации. Состав управляющего персонала оставался неизменным. Структурное соотношение персонала по итогу 2014 г. составляло: управляющий персонал – 9,1% от общего числа работников, основное производственные рабочие – 71,4%, вспомогательные работники – 19,5%. Данная структура персонала является типичной для производственного предприятия [26, с. 48].Динамика основных экономических показателей деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. представлена таблице 2. Таблица 2 – Экономические показатели деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.Показатель ПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 тыс. р.%Выручка от реализации385 607391 875404 80319 1964,9Себестоимость продаж381 690389 540401 66719 9775,2Валовая прибыль (строка 1 – строка 2)3 9172 3353 136-781-19,9Прочие доходы и расходы 559441607488,5Прибыль (убыток) до налогообложения (строка 3 + строка 4)4 4762 7763 734-742-16,5Текущий налог на прибыль895555749-146-6,3Чистая прибыль (строка 5 - строка 6)3 5812 2212 985-596-16,6Источник: Приложение ААнализ полученных итогов показал, что в целом, экономические результаты деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» можно считать положительными: объемы реализации исследуемого предприятия возросли на 4,9% с 385 607 тыс. р. в 2012 г. до 404 803 тыс. р. в 2014 г. или на 19 196 тыс. р.В тоже время наблюдается рост затрат предприятия на 5,2% – с 381 690 тыс. р. в 2012 г. до 401 667 тыс. р. в 2014 г. Опережающий прирост себестоимости (+5,2%) в сравнении с приростом выручки о реализации (+4,9%) обусловило сокращение валовой прибыли на 19,9%, с 3 917 тыс. р. в 2012 г. до 3 136 тыс. р. в 2014 г. Это формирует негативную тенденцию снижения доходности исследуемого предприятия. Структура портфеля заказов предприятия по итогу 2014 года представлена на рисунке 5. Источник: [35]Рисунок 5 – Структура портфеля заказов ОАО «Губеровский РМЗ» за 2014 г., %Как следует из приведенных данных, абсолютно большую часть производственной нагрузки ОАО «Губеровский РМЗ» (79,8%) обеспечивают заказы ОАО «Дальневосточная энергетическая компания», владеющая контрольным пакетом исследуемого предприятия. Существенную часть заказов (14,5%) обеспечивают потребители Пожарского муниципального района, включая органы местного самоуправления данного образования. С точки зрения направлений заказов 27% – это ремонт горнодобывающего оборудования, 48,2% – ремонт транспортных средств и подъемно-транспортных механизмов, 8,8% – ремонт энергетического оборудования и прочие операции. Стоимостное наполнение данных работ рассмотрено ниже. Первым этапом оценки финансового положения ОАО «Губеровский РМЗ» будет являться анализ состояния, динамики и структуры баланса, где соответствующие расчеты представлены в таблице 3. Таблица 3 – Показатели состояния, динамики и структуры баланса ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/2012201220132014ед.%Активы, всего тыс. р.120 136118 895119 973-163-0,1Активы всего, %100,0100,0100,000- в т.ч. внеоборотные активы, тыс. р.88 00285 40887 734-268-0,3- в т.ч. внеоборотные активы, %73,271,873,1-0,1-0,1- в т.ч. оборотные активы, тыс. р.32 13433 48732 2391050,3- в т.ч. оборотные активы, %26,827,226,90,10,4Пассивы, всего тыс. р.120 136118 895119 973-163-0,1Пассивы всего, %100,0100,0100,000- в т.ч. капитал и резервы, тыс. р.118 581117 221117 985-596-5,0- в т.ч. капитал и резервы, %98,798,698,3-0,4-0,4- в т.ч. долгосрочные обязательства, тыс. р.00000- в т.ч. долгосрочные обязательства, % 00000- в т.ч. краткосрочные обязательства, тыс. р.1 5551 7641 98843327,8- в т.ч. краткосрочные обязательства, % 1,31,41,70,430,7Источник: Приложение АВыполненные расчеты позволяют утверждать, что за рассмотренный период существенной трансформации показателей и структуры баланса предприятия не произошло. Так, в структуре активов доминировали внеоборотные средства, составлявшие порядка 73% от совокупности. Оборотные активы соответственно составляли 27%. В абсолютном значении данные категории составляли 87-88 млн р. и 32 млн р. соответственно. В свою очередь, структура пассивов в абсолютных значениях (98%) формировалась за счет капиталов и резервов предприятия. За рассмотренный период данная финансовая категория несущественно снизилась (на 5,0%) с 118 581 тыс. р. в 2012 г. до 117 985 тыс. р. в 2014 г. Долгосрочные обязательства не нашли применения в практике финансовой деятельности ОАО «Губеровский РМЗ». Краткосрочные обязательства были несущественными, составив 1 555 тыс. р. в 2012 г., 1 764 тыс. р. в 2013 г. и 1 988 тыс. р. в 2014 г. Анализ ликвидности баланса ОАО «Губеровский РМЗ» представлен в таблице 4. Таблица 4 – Расчет показателей ликвидности баланса ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.ПоказательПериодТемп роста: 2014/2012201220132014ед.%1 Исходные данные:1.1 Запасы15 20115 93416 3331 1327,41.2 Дебиторская задолженность13 33713 58511 497-1 840-13,81.3 Денежные вложения1 2229831 106-116-0,91.4 Денежные средства2 3342 9853 30396941,51.5 Оборотные средства, всего32 13433 48732 2391050,31.6 Краткосрочные обязательства1 5551 7641 98843327,82 Расчетные данные: - текущая ликвидность (строка 1.5/ строка 1.6)20,719,016,2-4,5-21,7Окончание таблицы 4ПоказательПериодТемп роста: 2014/2012201220132014ед.%- срочная ликвидность (строка 1.2+ строка 1.3 + строка + строка 1.4 / строка 1.6)10,89,98,0-2,8-25,9- абсолютная ликвидность (строка 1.3 / строка 1.6) 0,81,70,6-0,2-25,0Источник: Приложение АЕсли принять за основу минимально допустимые нормы ликвидности по данным [29, с. 226], то ликвидность баланса ОАО «Губеровский РМЗ» можно считать удовлетворительной. Показатель текущей ликвидности в 2014 г. составляет 16,2 при норме 1,0 – 3,0; показатель абсолютной ликвидности в 2014 г. – 8,0 при норме 0,7 – 0,8; показатель срочной ликвидности также имеет значение выше минимально допустимой нормы от 0,2 до 0,25 – 0,6 в 2014 г. Выполнив расчет коэффициента финансовой независимости (автономности, как отношения собственного капитала и активов) и коэффициента финансового рычага (как отношение обязательств и собственного капитала) ОАО «Губеровский РМЗ», отображенный в таблице 5, можно оценить степень финансовой стабильности предприятия.Таблица 5 – Расчет коэффициентов финансовой независимости и финансового рычага ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%1 Собственный капитал (капитал и резервы), тыс. р.118 581117 221117 985-596-0,52 Активы, тыс. р.120 136118 895119 973-163-0,1Окончание таблицы 5ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%3 Обязательства, тыс. р.:1 5551 7641 98843327,8- т.ч. долгосрочные обязательства00000- т.ч. краткосрочные обязательства1 5551 7641 98843327,84 Расчетные данные: - коэффициент финансовой независимости (строка 1/ строка 2)0,980,980,9800- коэффициент финансового рычага (строка 3 / строка 1) 0,010,010,0100Источник: Приложение АВыполненные расчеты позволяют утверждать, что за рассмотренный период финансовое положение ОАО «Губеровский РМЗ» было позитивным и стабильным, что подтверждается полученными расчетными значениями коэффициентов финансовой независимости и финансового рычага. В итоге данного подраздела можно сделать заключение о том, что в целом, организация ОАО «Губеровский РМЗ» построена в рамках требований российского законодательства, устава и иных организационных документов предприятия, деятельность предприятия имела доходный характер, а финансовое положение было стабильным и устойчивым. 2.2 Анализ финансовых результатов предприятия Как рассмотрено в первом разделе, финансовый результат – это изменение собственного капитала организации за анализируемый период как следствие ее финансово-хозяйственной деятельности, формализуемой посредством прибыли или убытка. Общий финансовый результат исследуемого предприятия по итогам 2012-2014 гг. был положительным. Динамика прибыли предприятия, представленная в таблице 2, составляла в 2012 г. – 4 476 тыс. р., в 2013 г. – 2 776 тыс. р. и в 2014 г. – 3 734 тыс. р.В тоже время, как следует из материалов, приведенных в предшествующем подразделе, финансовый результат ОАО «Губеровский РМЗ» формируется за счет следующих видов деятельности:- ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов; - ремонт железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов; - ремонт электротехнического и энергетического оборудования; - проведение внереализационных операций. Оценка роли данных видов хозяйственной деятельности в формировании совокупного финансового результата предприятия возможна при рассмотрении величины прибыли, получаемой предприятием в данных сферах. Так, экономические показатели деятельности по направлению «Ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов» за период с 2012 по 2014 гг. представлены в таблице 6.Таблица 6 – Экономические показатели деятельности по направлению «Ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов» ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг.В тыс. р. Показатель ПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 тыс. р.%Выручка от реализации173 523180 626186 20912 6867,3Себестоимость продаж171 203180 038185 20113 988,2Валовая прибыль 2 3205881 008-1 312-56,5Источник: [33-35]Выполненный расчет позволяет утверждать, что, несмотря на увеличение выручки от реализации (+7,3%), при опережающем росте себестоимости данных работ (+8,2%) за рассмотренный период финансовый результат данной деятельности имел тенденции к снижению. В 2012 г. прибыль составляла – 2 320 тыс. р., в 2013 г. – 588 тыс. р., в 2014 г. – 1 008 тыс. р. Расчет финансового результата производства по ремонту железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов ОАО «Губеровский РМЗ» выполнен в таблице 7. Таблица 7 – Экономические показатели деятельности по направлению «Ремонт железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов» ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014тыс. р.%Выручка от реализации128 994133 578139 10010 1067,8Себестоимость продаж127 500132 000137 3009 8007,7Валовая прибыль 1 4941 5781 80030620,4Источник: [33-35]Как следует из данных расчетов, финансовая результативность работ по ремонту железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов имела позитивный результат: прирост прибыли за три года составил 20,4%. В тоже время, в количественном отношении финансовый результат данного вида деятельности был небольшим: в 2012 г. прибыль составляла – 1 494 тыс. р., в 2013 г. – 1 578 тыс. р., в 2014 г. – 1 800 тыс. р. Расчет финансового результата производства по ремонту электротехнического и энергетического оборудования ОАО «Губеровский РМЗ» выполнен в таблице 8. Таблица 8 – Экономические показатели деятельности по направлению «Ремонт электротехнического и энергетического оборудования» ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.ПоказательПериодТемп роста: 2014/2012201220132014тыс. р.%Выручка от реализации83 09077 67179 494-3 596-4,3Себестоимость продаж82 98777 502 79 166- 3 821-4,6Валовая прибыль 103169328225218,4Источник: [33-35]В данном случае наблюдается тенденция качественного повышения деятельности. Так, за рассмотренный период наблюдается снижение выручки на 4,3% и себестоимости на 4,6%. При этом опережающие темпы снижения себестоимости обусловили рост прибыли предприятия: в 2012 г. прибыль составляла – 103 тыс. р., в 2013 г. – 169 тыс. р., в 2014 г. – 328 тыс. р. В тоже время, количественно финансовый результат, получаемый от ремонта электротехнического и энергетического оборудования был, очевидно, небольшим. Роль внереализационных доходов в формировании валового финансового результата ОАО «Губеровский РМЗ» отражена в таблице 9. Как видно из приведенных данных, внереализационные операции обеспечивали поступление порядка 440-600 тыс. р. в год. и были обусловлены обновлением на предприятии основных фондов, продажей имущества выбывшего из строя, выработавшего свой ресурс и прочим операциями. Таблица 9 – Внереализационные операции ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 тыс. р.%Выручка от реализации66469581014621,9Себестоимость продаж105254212107101,9Окончание таблицы 9ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 тыс. р.%Валовая прибыль 559441598396,9Источник: [33-35]В тоже время следует отметить, что внереализационные операции – это по сути, вспомогательные хозяйственные операции, не играющие роли в экономическом развитии ОАО «Губеровский РМЗ».Роль данных производств в формировании финансового результата ОАО «Губеровский РМЗ» за период 2012-2014 гг. отражена в таблице 10. Таблица 10 – Роль различных производств в формировании финансового результата деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%Валовая прибыль предприятия всего, тыс. р. 4 4762 7763 734-742-16,5Валовая прибыль предприятия всего %10010010000- в т.ч. ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов, тыс. р.2 3205881 008-1 312-56,5- в т.ч. ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов, %51,821,227,0-24,8-47,8- в т.ч. ремонт железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов, тыс. р.1 4941 5781 80030620,4Окончание таблицы 10ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%- в т.ч. ремонт железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов, % 33,356,848,214,944,7- в т.ч. ремонт электротехнического и энергетического оборудования, тыс. р. 103169328225218,4- в т.ч. ремонт электротехнического и энергетического оборудования, % 2,36,18,86,5282,6- в т.ч. внереализационная деятельность, тыс. р.559441598396,9- в т.ч. внереализационная деятельность, % 12,615,916,03,426,9Источник: [33-35]Выполненные расчеты позволяют утверждать, что доминирующая роль в формировании финансовых результатов деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» приходилась на производства по ремонту горнодобывающего оборудования, машин и механизмов и ремонту железнодорожных и автомобильных транспортных средств, подъемно-транспортных машин и механизмов. На данные производства приходилась порядка 2/3 совокупного финансового результата. Прочие виды деятельности в формировании финансового результата имели вспомогательное значение. Это обусловлено несущественными абсолютными величинами прибыли от ремонта электротехнического и энергетического оборудования, и, по сути, второстепенным характером внереализационных операций. Рассмотрев влияние налоговой нагрузки на формирование финансового результата ОАО «Губеровский РМЗ», можно сделать вывод о том, что в практике современного налогообложения единственным налогом, оказывающим данное влияние является налог на прибыль, динамика исполнения которого представлена в таблице 11. Таблица 11 – Налоговая нагрузка на финансовый результат деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%Выручка от реализации, тыс. р. 385 607391 875404 80319 1964,9Налог на прибыль, тыс. р.895555749-146-6,3Налоговая нагрузка по налогу на прибыль, % (строка 2 / строка 1)0,20,10,20,00,0Источник: [33-35]Как видно из приведенных данных, налоговая нагрузка по налогу на прибыль ОАО «Губеровский РМЗ» составляла в рассмотренном периоде 0,1-0,2 процента и не оказывала существенного влияния на формирование конечного финансового результата – чистой прибыли предприятия. Влияние затрат предприятия на формирование финансового результата отражено в таблице 12 и определена по формуле (3).Таблица 12 – Затраты ОАО «Губеровский РМЗ» на один рубль выручки за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%Выручка от реализации, тыс. р. 385 607391 875404 80319 1964,9Себестоимость продаж, тыс. р.381 690389 540401 66719 9775,2Затраты на один руб. выручки, р. 0,990,990,990,00,0Источник: [33-35]Как следует из приведенных данных, ОАО «Губеровский РМЗ» свойственен очень высокий уровень затрат в структуре выручки от реализации. За весь рассмотренный период их величина составляла 0,99 р. на один рубль выручки от реализации. То есть, на формирование доходной части и, как следствие, итогового финансового результата остается только 1% выручки от реализации. Это обусловлено тем, что портфель заказов ОАО «Губеровский РМЗ» на 79,5% сформирован за счет заказов головной организации - ОАО «Дальневосточная энергетическая компания». Данный факт обуславливает прием к исполнению большей части заказов, практически по себестоимости их исполнения, о чем свидетельствуют результаты расчета, приведенные в таблице 12. Использование финансового результата ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг., отражены в таблице 13. Таблица 13 – Распределение чистой прибыли ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. В тыс. р.ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 тыс. р.%Чистая прибыль по итогу года3 5812 2212 985-596-16,6Чистая прибыль к распределению по итогу года: 3 5812 2212 985-596-16,6- в т.ч. в фонд развития производства2 0002 0002 0000,00,0- в т.ч. в фонд учредителей 1 1810,0585-596-50,4- в т.ч. в социальный фонд4002214000,00,0Источник: [33-35]Как видно из приведенных данных, за рассмотренный период чистая прибыль распределялась по трем направлениям:- в фонд развития производства: на эти нужды ежегодно тратилось 2 000 тыс. р. средств чистой прибыли;- в фонд учредителей: на эти цели было использовано 1 181 тыс. р. в 2012 г. и 585 тыс. р. в 2014 г.; в 2013 г. выплат не производилось; - в социальный фонд, т.е. на нужды трудового коллектива: на эти цели было использовано 400 тыс. р. в 2012 г., 221 тыс. р. в 2013 г. и 400 тыс. р. в 2014 г.Все выплаты были обоснованы решением общего собрания акционеров по итогу года, нераспределенная прибыль не допускалась. В итоге данного подраздела можно сделать вывод о том, что в целом финансовая результативность деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» за рассмотренный период была позитивной, поскольку убытка не допускалось. Однако количественный уровень финансового результата был невысоким и составлял в 2012 г. 3 581 тыс. р. чистой прибыли, в 2013 г. – 2 221 тыс. р. чистой прибыли и в 2014 г. - 2 985 тыс. р. чистой прибыли. 2.3 Оценка эффективности деятельности предприятияВ соответствии с теоретическими положениями, раскрытыми в первом разделе, эффективность деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» следует рассмотреть по видовым направлениям – эффективности производства, эффективности использования основных и оборотных фондов, эффективности труда персонала предприятия и др. Так, рентабельность производственной деятельности ОАО «Губеровский РМЗ» по направлениям рассмотрена в таблицах 14-16, по формуле (4). Таблица 14 – Рентабельность производства «Ремонт и реконструкция горнодобывающего оборудования, машин и механизмов» ОАО «Губеровский РМЗ» за 2012-2014 гг. ПоказательПериодТемп роста: 2014/20122012 2013 2014 ед.%Себестоимость продаж, тыс. р. 171 203180 038185 20113 988,2Валовая прибыль, тыс. р.