Вход

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА «Бухгалтерский учет и анализ Тема: Анализ сбалансирования активов и источников финансирования деятельности компании

Рекомендуемая категория для самостоятельной подготовки:
Контрольная работа*
Код 238252
Дата создания 30 апреля 2016
Страниц 51
Мы сможем обработать ваш заказ (!) 29 марта в 12:00 [мск]
Файлы будут доступны для скачивания только после обработки заказа.
950руб.
КУПИТЬ

Описание

СОДЕРЖАНИЕ

1 ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………….3
2 АНАЛИЗ СБАЛАНСИРОВАННОСТИ АКТИВОВ И ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ…………………………………………..…………………………4
2.1 Сбалансированность активов и источников финансирования как фактор финансовой устойчивости компании……………………………………………4
2.2 Анализ финансовых рисков…………………………………………………8
2.3 Система факторов риска ликвидности…………………………………….12
2.4 Анализ кредитоспособности компании……………………………………15
2.5 Анализ чистого оборотного капитала……………………………………18
2.6 Нулевой чистый оборотный капитал как стратегия устойчивого развития компании………………………………………………………………………....21
2.7 Устойчивость собственного капитала как функция управления качеством активов и источников их финансирования……………………………………26
3 АНАЛИЗ СБАЛАНСИРОВАННОСТИ АКТИВОВ И ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИ ...

Содержание

СОДЕРЖАНИЕ

1 ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………….3
2 АНАЛИЗ СБАЛАНСИРОВАННОСТИ АКТИВОВ И ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ…………………………………………..…………………………4
2.1 Сбалансированность активов и источников финансирования как фактор финансовой устойчивости компании……………………………………………4
2.2 Анализ финансовых рисков…………………………………………………8
2.3 Система факторов риска ликвидности…………………………………….12
2.4 Анализ кредитоспособности компании……………………………………15
2.5 Анализ чистого оборотного капитала……………………………………18
2.6 Нулевой чистый оборотный капитал как стратегия устойчивого развития компании………………………………………………………………………....21
2.7 Устойчивость собственного капитала как функция управления качеством активов и источников их финансирования……………………………………26
3 АНАЛИЗ СБАЛАНСИРОВАННОСТИ АКТИВОВ И ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ НА ПРИМЕРЕ ООО «Горизонт»………………………………………………………………31
4 ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………50
5 СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ……………………………52

Введение

Эффективное управление финансами на придприятиях в условиях рыночной экономики является основной задачей для стабильной работы и самосохрания предприятия. Анализ финансового состояния - обязательная составляющая финансового менеджмента любой компании.
Задачей анализа финансового состояния компании является определение её состояния, необходимо узнать (расчитаь) какие методы работы необходимо продвигать, а какие изменить для успешного развития бизнесеа.
Не маловажным в финансовом анализе компании является и анализ её финансовых ресурсов. К финансовым ресурсам предприятия относятся все источники денежных средств, формирующие активы предприятия для осуществления своей уставной деятельности. Такие источники денежных средств формируются как за счет собственных доходов, накоплений и капитала, так и за счет различного рода поступлений

Фрагмент работы для ознакомления

Рентабельность чистого оборотного капитала рассчитывается по формуле:РобК = (ЧП / СК) * 100%,где-РобК — коэффициент рентабельности оборотного капитала. Он отражается в процентах;-ЧП — чистая прибыль предприятия за этот период;-СК — собственный (чистый, рабочий) капитал за этот же период.Рентабельность чистого оборотного капитала также можно назвать и доходностью каждого рубля, вложенного в бизнес.Оборачиваемость чистого оборотного капитала также рассчитывается по формуле:Ообк = Выр / ОбК,где-Ообк — оборачиваемость оборотного капитала;-Выр — выручка от всех видов деятельности предприятия за текущий период;-ОбК — оборотный капитал за этот же период.Этот коэффициент показывает эффективность использования каждого рубля вложенных инвестиций, а также их влияние на рост продаж.Существуют меры пооптимизации оборотного капитала предприятия:1.сокращение потребности предприятия в материалах, дополнительном сырье, запасных частях — то есть уменьшение этой части оборотных активов в общей доле ликвидных активов;2.уменьшение оборотного капитала в части незавершённого производства;3.уменьшение доли различных обязательств;4.точный расчёт и анализ показателей, которые определяют эффективность использования оборотного капитала в текущем периоде.Увеличение оборотного капитала и эффективности его использования можно достигнуть при оптимизации как «верхней» части баланса — актива, так и «нижней» — пассива.. 2.6 Нулевой чистый оборотный капитал как стратегия устойчивого развития компании.Чистый оборотный капитал - это один из важнейших коэффициентов, который используется при финансовом анализе компании. Показатель (Net Working Capital, NWC) характеризует величину оборотного капитала, свободного от краткосрочных обязательств. Второе название коэффициента - Рабочий капитал.Чистый оборотный капитал необходим для поддержания финансовой устойчивости компании. Превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами означает, что компания в состоянии погасить свои краткосрочные обязательства, и имеет резервы для расширения деятельности.Чистый оборотный капитал рассчитывается как разность между величиной текущих активов и текущих обязательств.Текущие Активы - оборотные активы компании (строка 1200 Баланса)Краткосрочные Обязательства - краткосрочные обязательства компании (строка 1500 Баланса).Если значение показателя меньше 0 – это говорит об утрате платежеспособности. Компания не способна погасить свои текущие обязательства за счет оборотных активов; Рекомендуемый интервал показателя. Должен быть больше 0, что означает повышение ликвидности компании и увеличение ее кредитоспособности. Значительное значение NWC свидетельствует о нерациональном использовании средств, а именно:- неоправданном росте дебиторской задолженности,- затоваренности компании.Выбор стратегии относительно объемов оборотных средств зависит от решений финансового менеджера. Не менее важным является и вопрос финансирования оборотных активов.В теории финансового менеджмента существует еще один подход, согласно которому различают четыре модели поведения: идеальная; агрессивная; консервативная; компромиссная. Выбор той или иной модели стратегии финансирования сводится к установлению величины долгосрочных пассивов и расчету на ее основе величины чистого оборотного капитала как разницы между долгосрочными пассивами и внеоборотными активами ОК = ДП-ВАСледовательно, каждой стратегии поведения соответствует свое базовое балансовое уравнение. Различие между моделями определяется тем, какие источники финансирования выбираются для покрытия варьирующей части текущих активов. Для удобства рассмотрения моделей введены следующие обозначения: ВА - внеоборотные активы; ТА - текущие активы (ТА = СЧ + ВЧ); СЧ - системная часть текущих активов; ВЧ - варьирующая часть текущих активов; КЗ - краткосрочная кредиторская задолженность; ДЗ - долгосрочный заемный капитал; СК - собственный капитал; ДП - долгосрочные пассивы (ДП = СК + ДЗ); ОК - чистый оборотный капитал (ОК = ТА-КЗ).Выбор стратегии относительно объемов оборотных средств зависит от решений финансового менеджера. Не менее важным является и вопрос финансирования оборотных активов. Построение идеальной модели основывается на самой сути категорий "текущие активы" и "текущие обязательства" и их взаимном соответствии. Термин "идеальная" в данном случае означает не идеал, к которому нужно стремиться, а лишь сочетание активов и источников их покрытия исходя из их экономического содержания. Модель означает, что текущие активы по величине совпадают с краткосрочными обязательствами, т.е. чистый оборотный капитал равен нулю. В реальной жизни такая модель практически не встречается. Кроме того, с позиции ликвидности она наиболее рискованна, поскольку при неблагоприятных условиях (например, необходимо рассчитаться со всеми кредиторами единовременно) предприятие может оказаться перед необходимостью продажи части основных средств для покрытия текущей кредиторской задолженности. Суть этой стратегии состоит в том, что долгосрочные пассивы устанавливаются на уровне внеоборотных активов, т.е. базовое балансовое уравнение (модель) будет иметь вид: ДП = ВА,Агрессивная модель означает, что долгосрочные пассивы служат источниками покрытия внеоборотных активов и системной части текущих активов, т.е. того их минимума, который необходим для осуществления хозяйственной деятельности. В этом случае чистый оборотный капитал в точности равен этому минимуму: ОК = СЧ,Варьирующая часть текущих активов в полном объеме покрывается краткосрочной кредиторской задолженностью. С позиции ликвидности эта стратегия также весьма рискованна, поскольку в реальной жизни ограничиться лишь минимумом текущих активов невозможно. Базовое балансовое уравнение (модель) будет иметь вид: ДП = ВА + СЧ,Консервативная модель предполагает, что варьирующая часть текущих активов также покрывается долгосрочными пассивами. В этом случае краткосрочной кредиторской задолженности нет, отсутствует и риск потери ликвидности. Чистый оборотный капитал равен по величине текущим активам: ОК =ТА, Эта стратегия предполагает установление долгосрочных пассивов на уровне, задаваемом следующим базовым балансовым уравнением (моделью): ДП =ВА + СЧ + ВЧ,Компромиссная модель наиболее реальна. В этом случае внеоборотные активы, системная часть текущих активов и приблизительно половина варьирующей части текущих активов покрываются долгосрочными пассивами. Чистый оборотный капитал равен по величине сумме системной части текущих активов и половины их варьирующей части ОК = СЧ + 0,5 ВЧ,В отдельные моменты предприятие может иметь излишние текущие активы, что отрицательно влияет на прибыль, однако это рассматривается как плата за поддержание риска потери ликвидности на должном уровне. Стратегия предполагает установление долгосрочных пассивов на уровне, задаваемом следующим базовым балансовым уравнением (моделью): ДП = ВА + СЧ + 0,5 ВЧ,Сформулированная целевая установка имеет стратегический характер, но не менее важным является поддержание оборотных средств в размере, оптимизирующем управление текущей деятельностью. С позиции повседневной деятельности важнейшей финансово-хозяйственной характеристикой предприятия является его ликвидность, т.е. способность вовремя гасить краткосрочную кредиторскую задолженность. Для любого предприятия достаточный уровень ликвидности является одной из важнейших характеристик стабильности хозяйственной деятельности. Потеря ликвидности чревата не только дополнительными издержками, но и периодическими остановками производственного процесса. На практике управление оборотным капиталом состоит из управления текущими активами и управления текущими пассивами. Существует несколько показателей эффективности управления оборотными средствами: коэффициент покрытия (или текущей ликвидности) как отношение оборотного капитала к краткосрочным обязательствам; коэффициент быстрой текущей ликвидности (в числителе вычитают величину товарно-материальных запасов как наименее ликвидный компонент оборотных активов и делят на краткосрочные обязательства); в России рассчитывается коэффициент абсолютной ликвидности (в числителе только денежные средства, которые делят на краткосрочные обязательства); чистый оборотный капитал определяется как разница между оборотными средствами и краткосрочными обязательствами.  2.7 Устойчивость собственного капитала как функция управления качеством активов и источников их финансирования.Финансовая устойчивость предприятия - это его надежно-гарантированная платежеспособность в обычных условиях хозяйствования и случайных изменений на рынке. К основным факторам, определяющим финансовую устойчивость предприятия, принадлежит финансовая структура капитала (соотношение заемных и собственных средств, а также долгосрочных и краткосрочных источников средств) и политика финансирования отдельных составляющих активов (прежде всего необоротных активов и запасов). Поэтому для оценки финансовой устойчивости необходимо проанализировать не только структуру финансовых ресурсов, но и направления их вложения. Для оценки уровня финансовой устойчивости используют следующие показатели: - Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств; - Коэффициент автономии (платежеспособности); - Коэффициент маневренности собственных средств; - Коэффициент эффективности использования собственных средств; - Коэффициент использования финансовых ресурсов всего имуществаюЭта группа показателей указывает на уровень финансовых рисков для предприятии и уровень зависимости субъектов хозяйствования от заемного капитала, обеспеченность собственным капиталом. Высокая финансовая устойчивость указывает на способность оперативно реагировать на внешние и внутренние стрессы без необходимости снижения финансового и производственного потенциала предприятия.Методика расчета показателей финансовой устойчивостиСумма собственных оборотных средств определяется как разница суммы собственного капитала и долгосрочных обязательств и внеоборотных активов. Коэффициент обеспечения оборотных активов собственными средствами является отношением собственных оборотных средств к оборотным активам.Маневренность рабочего капитала определяется как отношение запасов к собственным оборотным средствам. Маневренность собственных оборотных средств рассчитывается как отношение денежных средств к собственным оборотным средствам.Коэффициент обеспечения собственными оборотными средствами запасов является соотношением собственных оборотных средств к сумме запасов.Коэффициент покрытия запасов является соотношение нормативных источников покрытия запасов к сумме запасов.Коэффициент автономии является отношением собственного капитала к сумме пассивов.Коэффициент финансовой зависимости является отношением пассивов к собственному капиталу.Коэффициент маневренности собственного капитала означает соотношение собственных оборотных средств к собственному капиталу.Коэффициент концентрации заемного капитала означает отношение заемного капитала к сумме пассива.Коэффициент финансовой стабильности определяется как отношение собственных оборотных средств к заемным финансовым ресурсам.Коэффициент финансовой устойчивости – это отношение суммы собственного капитала и долгосрочных ссуд к пассивамЕсли показатели финансовой устойчивости, находящихся в рамках нормативных значений, это свидетельствует о высокой независимости от внешних источников привлечения финансовых ресурсов, низкой вероятности банкротства, способности быстро приспособиться к изменению конъюнктуры рынка и т.д. В то же время чрезмерно высокие значения показателей, например, показателя финансовой автономии может свидетельствовать о том, что организация использует имеющийся потенциал частично.Экономическое содержание и нормативные значения показателей следующие: - Сумма собственных оборотных средств - этот показатель указывает на ту часть оборотных активов предприятия, что можно финансировать за счет своих финансовых ресурсов. Нормативным показателем является наличие на предприятии суммы собственных оборотных средств в положительном размере.- Коэффициент обеспечения оборотных активов собственными средствами говорит о способности предприятия финансировать оборотные активы за счет собственных средств. Нормативным значением является 0,1 и выше. В случае низкого значения необходимо привлекать дополнительные средства для покрытия разрывов в платежном календаре.- Маневренность рабочего капитала - этот показатель указывает на часть запасов предприятия, которые финансируются за счет собственных оборотных средств. Способность покрывать объем запасов за счет собственных средств свидетельствует о хороших перспективах развития предприятия, низкой потребности в дополнительном привлечении заемных средств и потенциально низком объеме финансовых затрат. Положительным является уменьшение значения показателя.- Маневренность собственных оборотных средств указывает, какая часть собственных оборотных средств находится в денежной форме. Высокое значение показателя свидетельствует о способности быстро отвечать по своим краткосрочным обязательствам за счет собственного капитала.- Коэффициент обеспечения собственными оборотными средствами запасов свидетельствует об уровне финансирования запасов за счет долгосрочных источников финансовых ресурсов. Положительной динамикой является увеличение показателя.- Коэффициент покрытия запасов указывает, какая часть запасов обеспечена нормальными источниками финансирования запасов. Положительной динамикой является повышение значения этого коэффициента.- Коэффициент финансовой независимости указывает, какую часть активов предприятие способно профинансировать за счет собственного капитала. Нормативным значением показателя является 0,4 - 0,6. Значение ниже свидетельствует о высоком уровне финансовых рисков, а значение выше может означать, что имеет место не полное использование потенциала (в случае положительного показателя эффективного финансового левериджа).- Обратным к предыдущему является коэффициент финансовой зависимости, а его нормативное значение - около 2.- Коэффициент маневренности собственного капитала позволяет определить долю собственного капитала, направленную на финансирование оборотных активов. Положительное значение свидетельствует о достаточности собственных финансовых ресурсов для финансирования внеоборотных активов и части оборотных. Положительной динамикой является увеличение показателя, а нормативным значением - 0,1 и выше.- Коэффициент концентрации заемного капитала противоположен коэффициенту автономии и позволяет определить долю активов предприятия, которая финансируется за счет долгосрочных и краткосрочных заемных ресурсов. Нормативным значением соответственно является 0,4-0,6.- Показатель финансовой стабильности - свидетельствует о соотношении собственных и заемных средств, а нормативным значением является единица.- Коэффициент финансовой устойчивости позволяет указать, какая часть активов финансируется за счет долгосрочных источников финансирования - собственного капитала и долгосрочных заемных финансовых ресурсов. Высокое значение показателя свидетельствует о низком уровне риска потери платежеспособности и хороших перспективах функционирования предприятия. В частности о том, что банкротство в текущем году субъекту хозяйствования не угрожает. Нормативным является значение 0,7-0,9. 3 АНАЛИЗ СБАЛАНСИРОВАННОСТИ АКТИВОВ И ИСТОЧНИКОВ ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ НА ПРИМЕРЕ ООО «Горизонт»1. Анализ финансового положенияАнализ финансового положения и эффективности деятельности ООО "Горизонт" выполнен за период 01.01.13–31.03.13 г. (1 квартал). Качественная оценка значений финансовых показателей организации проведена с учетом отраслевых особенностей деятельности организации (отрасль – "Торговля авто и мотоциклами, их техобслуживание и ремонт", класс по ОКВЭД – 50).1.1. Анализ сбалансированности активов и источников его формированияПоказательЗначение показателяИзменение за анализируемый периодв тыс. руб.в % к валюте балансатыс. руб. (гр.3-гр.2)± % ((гр.3-гр.2) : гр.2)31.12.201031.03.2011на начало анализируемого периода (31.12.2010)на конец анализируемого периода (31.03.2011)Актив1. Внеоборотные активыв том числе:8181 3442,22,6+526+64,3основные средства8181 3442,22,6+526+64,3нематериальные активы––––––2. Оборотные, всегов том числе:36 46150 51197,897,4+14 050+38,5запасы7 97414 38921,427,7+6 415+80,4дебиторская задолженность27 90334 25874,866,1+6 355+22,8денежные средства и краткосрочные финансовые вложения557610,11,5+706+13,8 разаПассив1. Собственный капитал10 91319 16329,337+8 250+75,62. Долгосрочные обязательства, всегов том числе:––––––заемные средства––––––3. Краткосрочные обязательства*, всегов том числе:26 36632 69270,763+6 326+24заемные средства9 88118 58826,535,8+8 707+88,1Валюта баланса37 27951 855100100+14 576+39,1* Без доходов будущих периодов, включенных в собственный капитал.Соотношение основных качественных групп активов организации на 31 марта 2013 г. характеризуется значительной долей (97,4%) текущих активов и незначительным процентом внеоборотных средств. Активы организации за весь анализируемый период увеличились на 14 576 тыс. руб. (на 39,1%). Отмечая рост активов, необходимо учесть, что собственный капитал увеличился еще в большей степени – на 75,6%. Опережающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов – фактор положительный.Рост величины активов организации связан, главным образом, с ростом следующих позиций актива бухгалтерского баланса (в скобках указана доля изменения статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):запасы – 6 415 тыс. руб. (44%)дебиторская задолженность – 6 355 тыс. руб. (43,6%)Одновременно, в пассиве баланса прирост наблюдается по строкам:краткосрочные заемные средства – 8 707 тыс. руб. (51,3%)нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) – 8 250 тыс. руб. (48,7%)Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить "кредиторская задолженность" в пассиве ( -2 381 тыс. руб. ).На 31 марта 2011 г. собственный капитал организации составил 19 163,0 тыс. руб., что намного (на 8 250,0 тыс. руб., или на 76%) превышает значение на 31.12.2010.Агрегированный балансПервый шаг анализа баланса - преобразование стандартной формы баланса в укрупненную (агрегированную) форму. Под агрегированием баланса понимается объединение однородных по экономическому содержанию статей баланса. Данная форма более удобна для чтения и проведения анализа. Одна из возможных форм агрегированного баланса представлена в Таблице №2. Данная форма баланса методологически и терминологически в основном совпадает с используемыми в мировой практике формами балансовых отчетов.Как уже отмечалось выше, характерным отличием агрегированного баланса от исходного является объединение статей баланса с одинаковым экономическим содержанием. В частности, такие элементы оборотных активов как сырье и материалы, прочие запасы и затраты, НДС по приобретенным ценностям и расходы будущих периодов объединяются в статью "Производственные запасы". Товары, отгруженные в совокупности с дебиторской задолженностью, представляют собой статью "Счета к получению". В статью "Денежные средства" объединяются такие статьи баланса, как "денежные средства" и "краткосрочные финансовые вложения".Таблица №2Агрегированный баланс за период с 01.01.11 по 01.10.2012 гг.      АКТИВ01.01.1101.04.1101.07.1101.10.1101.01.12123456I.

Список литературы

1. Конституция Российской Федерации. – М.: Статус, 2011. – 96 с.
2. Гражданский кодекс РФ. – М.: Эксмо-Пресс, 2013. – 672с.
3. Налоговый кодекс РФ. Части 1 и 2. – М.: ЭКСМО, 2012. – 832 с.
4. Методические указания по проведению анализа финансового состояния организации, утв. Приказом Федеральной службы по финансовому оздоровлению и банкротству РФ от 23.01.2011 г. № 16.
5. Абушинова Б. В. Методика оценки финансового состояния предприятия // Справочник экономиста. – № 10, 2013. – с. 21-26.
6. Анализ финансового состояния компании: основные положения методики
7. Анализ финансового состояния предприятия
8. Антикризисный менеджмент / Под ред. Проф. Грязновой А.Г. – М.: Ассоциация авторов и издателей "ТАНДЕМ". Издательство ЭКМОС, 2015. – 368 с.
9. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. – М.: ИНФРА – М. 2012. – 215 с.
10. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2013. – 512 с.
11. Экономический анализ: учебник для вузов / под ред. Л.Т Гиляровской. – М.: ЮНИТИ, 2010. – 615с.
12. Экономика предприятия: Учебник для вузов / Под. ред. О.И. Волкова. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 416с
1. Конституция Российской Федерации. – М.: Статус, 2012. – 96 с.
2. Гражданский кодекс РФ. – М.: Эксмо-Пресс, 2012. – 672с.
3. Налоговый кодекс РФ. Части 1 и 2. – М.: ЭКСМО, 2011. – 832 с.
4. Методические указания по проведению анализа финансового состояния организации, утв. Приказом Федеральной службы по финансовому оздоровлению и банкротству РФ от 23.01.2014 г. № 16.
5. Абушинова Б. В. Методика оценки финансового состояния предприятия // Справочник экономиста. – № 10, 2012. – с. 21-26.
6. Анализ финансового состояния компании: основные положения методики
7. Анализ финансового состояния предприятия
8. Антикризисный менеджмент / Под ред. Проф. Грязновой А.Г. – М.: Ассоциация авторов и издателей "ТАНДЕМ". Издательство ЭКМОС, 2012. – 368 с.
9. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. – М.: ИНФРА – М. 2011. – 215 с.
10. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 512 с.
11. Экономический анализ: учебник для вузов / под ред. Л.Т Гиляровской. – М.: ЮНИТИ, 2014. – 615с.
12. Экономика предприятия: Учебник для вузов / Под. ред. О.И. Волкова. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 416с
Очень похожие работы
Пожалуйста, внимательно изучайте содержание и фрагменты работы. Деньги за приобретённые готовые работы по причине несоответствия данной работы вашим требованиям или её уникальности не возвращаются.
* Категория работы носит оценочный характер в соответствии с качественными и количественными параметрами предоставляемого материала. Данный материал ни целиком, ни любая из его частей не является готовым научным трудом, выпускной квалификационной работой, научным докладом или иной работой, предусмотренной государственной системой научной аттестации или необходимой для прохождения промежуточной или итоговой аттестации. Данный материал представляет собой субъективный результат обработки, структурирования и форматирования собранной его автором информации и предназначен, прежде всего, для использования в качестве источника для самостоятельной подготовки работы указанной тематики.
bmt: 0.00903
© Рефератбанк, 2002 - 2024