Совершенствование финансового управления на предприятии на примере ОАО «Луховицкий мукомольный завод»

РГРТУ 2016 год
...

СОДЕРЖАНИЕ

ГЛАВА 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИННСОВОГО УПРАВЛЕНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИИ
1.1 Сущность, состав и классификация финансов предприятия
1.2 Управление финансами предприятия, с применением баланса
1.3 Тенденции развития мукомольной промышленности в России и за рубежом
1.4 Характеристика ОАО «Луховицкий мукомольный завод», статистика и рейтинг по России
ГЛАВА 2 РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ФИНАНСОВОГО УПРАВЛЕНИЯ НА ПРИМЕРЕ ОАО «ЛУХОВИЦКИЙ МУКОМОЛЬНЫЙ ЗАВОД»
2.5 Анализ финансового состояния ОАО «Луховицкий мукомольный завод»
2.6 Разработка мероприятий, направленных на совершенствование финансового управления предприятия
2.7 Расчет экономической эффективности внедряемых мероприятий
2.8 Использование информационных технологий
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
ПРИЛОЖЕНИЯ
Приложение 1.

Современное состояние экономики нашей страны характеризуется высокой степенью неопределенности. Это касается практически всех отраслей народного хозяйства, включая мукомольную промышленность, от уровня развития которой во многом зависит продовольственная безопасность России.
В этих условиях хозяйственный механизм мукомольных предприятий должен обеспечивать адекватное реагирование на динамику рынка, своевременную и эффективную реализацию резервов в целях полного удовлетворения потребностей страны в муке.

Квалификация персонала, контроль качества, развитие маркетинговых стратегий дадут возможность успеть за ростом рынка.Расширение производства товаров-премиум, в связи с ростом спросаРазвитие научных технологий, которое способствует улучшению качества производимой продукции и внедрению новых более эффективных ресурсосберегающих технологий.Распределение производственных мощностей в различных регионах России.Увеличение доли присутствия иностранных производителей (2 — 4% в год);Усиление конкуренции среди местных производителей;Уменьшение спроса в связи финансовым кризисом.Замедление темпов роста рынка.Таблица 5. Матрица SWOT-анализа для ОАО «Луховицкий мукомольный завод».Возможности В связи с быстрым внедрением новых товаров, высокими физическими активами и качественными технологиями предприятие сможет расширить ассортимент своей продукции, чтобы удовлетворить вкус потребителя.Большие производственные мощности и применение итальянских и швейцарских технологий позволит расширить производство товаров .Большая клиентская база, развитая система дистрибуции, высокий имидж марки и налаженные связи с клиентами помогут провести сбыт продукции в страны дальнего и ближнего зарубежья.Финансовые ресурсы предприятия позволяют проводить исследования в области научных технологий для улучшения качества продукции Высокий имидж компании и ее лидирующие позиции на рынке помогут привлечь инвесторов для распределения производственных мощностей по регионам. 1.Рассосредоточение производственных мощностей в различных регионах России позволит нам расширить основные каналы сбыта, охватить основные рынки сбыта –центральные районы.2.Распределение производственных мощностей по регионам, также позволит нам снизить издержки при транспортировке продукции.3. Развитие новых научных и более эффективных ресурсосберегающих технологий, позволит нам снизить показатель брака.Угрозы Наличие итальянского и швейцарского оборудования, высокого качества сырья и новых технологий качества поможет нам производить продукцию качеством ничуть не хуже импортного. Для укрепления позиций среди конкурентов, необходимо постоянно следить за вкусами покупателей в связи с этим пополнять ассортимент, еще больше развивать систему дистрибуции, разрабатывать новые технологии. eq Налажены контакты с клиентами eq помогут предпринять попытки по eq снижении наценки на реализуемый eq товар. А также интеграция eq вперед поможет перейти к eq более экономичной стратегии, это eq приведет к снижению цены.При eq замедлении роста рынка eq мукомольной промышленности необходимо eq укреплять позиции - расширять eq каналы сбыта, налаживать eq контакты с покупателями и поставщиками. eq Распределение мощностей позволит eq снизить издержки при транспортировке, тем eq самым снизит цену на eq товар и привлечет покупателя в eq период кризиса.Также eq распределение увеличит рынки eq сбыта, тем самым увеличит eq конкурентные преимущества среди eq других производителей, а также eq импортных.Необходимо ужесточить eq контроль над бракованной продукцией, тем eq самым укрепить позиции на eq рынке. Таблица 6. Ранжирование eq проблем предприятия по значимости№ п/пeq Формулировка проблемыОценка eq проблемыРанг проблемы1eq Дальнейшее повышение качества eq услуг3232Расширение ассортимента eq услуг7343Выход на новые eq рынки4454Замена оборудования eq более совершенным2265Изменение eq сбытовой политики предприятия eq (усиление рекламы)3926Изменение eq политики стимулирования сбыта3117eq Привлечение персонала к управлению eq предприятием97Таким образом, по eq данным таблицы 6 видно, что по eq рангу важности проблемы на eq первом месте стоит eq проблема:Изменение политики eq стимулирования сбыта, (оценка eq проблемы 31 балл), на втором eq месте - Изменение сбытовой eq политики предприятия (усиление eq рекламы) (39 баллов).Проблема eq расширение ассортимента услуг eq набрала большее количество eq баллов и составила 73 балла, но по eq рангу значимости она находится на 4 eq месте. Менее важными eq являются проблема привлечения eq персонала для участия в принятии eq решений (7 место) и Замена eq оборудования более совершенным(6 eq место). Таким образом, для eq совершенствования деятельности предприятия eq необходимо в первую очередь eq совершенствовать маркетинговые стратегии eq (стратегии качества, стимулирования eq сбыта, рекламная деятельность).eq Подведя итоги первой eq главы, можно сказать, что ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод» eq занимает значимое место в eq производстве муки. По таким eq видам продукции как мука и eq отруби ОАО «Луховицкий мукомольный eq завод» является одним из eq крупнейших производителей в Московской eq области. По данным 2015 eq года на долю ОАО «Луховицкий eq мукомольный завод» приходится eq 17,71 % рынка мукомольной eq продукции по Московской области. eq Сырье закупается в разных eq районах России. Предприятие eq осуществляет экспорт в ближнее eq зарубежье. ГЛАВА 2 РАЗРАБОТКА eq МЕРОПРИЯТИЙ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ФИНАНСОВОГО eq УПРАВЛЕНИЯ НА ПРИМЕРЕ ОАО «ЛУХОВИЦКИЙ eq МУКОМОЛЬНЫЙ ЗАВОД»2.5 Анализ eq финансового состояния ОАО «Луховицкий eq мукомольный завод»Для того eq чтобы разработать мероприятия по eq совершенствованию финансового управления eq необходимо проанализировать финансовое eq состояние ОАО «Луховицкий мукомольный eq завод». Для начала произведем eq оценку имущества предприятия eq (актив).Для оценки имущества eq предприятия ОАО «Луховицкий мукомольный eq завод», воспользуемся схемой eq сравнительно-аналитического баланса имущества eq предприятия (актива). Для построения eq сравнительно аналитического баланса eq воспользуемся формой № 1: балансов ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод» за eq 2013-2015 года . (Приложение А)Оценка стоимости eq имущества показала, что валюта eq баланса за весь исследуемый eq период увеличилась относительно eq величины 2013 года на 64 eq 671тыс. руб. в 2015 eq году. Также в структуре eq баланса произошло уменьшение eq денежных средств в 2015 г. на 6 713руб, по eq сравнению к 2013 году.eq Исходя из проведённого анализа eq можно сказать, что валюта eq баланса значительно увеличилась, eq однако произошли значительные eq изменения в структуре имущества eq предприятия за исследуемый период. В eq активе баланса произошло eq сокращение таких статей как eq незавершенное строительство, налог на eq добавленную стоимость по приобретенным eq ценностям и прочие внеоборотные eq активы.Оценка источников eq формирования имущества предприятия eq (пассив).Анализ источников eq формирования имущества показал, что их eq величина к концу 2015 eq года увеличилась на 135 589 тыс. eq руб. или на 32,57 % по сравнению с eq величиной 2014 года.eq Доля кредиторской задолженности к eq концу 2015 года eq увеличилась на 3,52 %. Основным eq увеличившимся показателем в структуре eq краткосрочных обязательств стали eq заемные средства. Заемные eq средства на 2015 год увеличились на 9 720 eq тыс. руб. или на 7,7 %. по сравнению с eq 2013 годом.Дебиторская eq задолженность в составе оборотных eq активов в 2015 г. увеличилась на 231 186 тыс.руб. eq (77,13%).В таблице 7 на примере ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод» eq проведен анализ имущества eq предприятия и источников его формирования.eq Таблица 7 – Оценка имущества и eq источников его формированияПоказательЗначение показателяИзменение за анализируемый периодв тыс. руб.в % к валюте балансатыс. руб.в %31.12.201331.12.201431.12.2015на началоанализ.периода(31.12.2013)на конецанализ.периода(31.12.2015)Актив1. Внеоборотные активыв том числе:213 314238 739268 91037,334,855 59626,06основные средства213 313238739268 90937,334,855 59626,06финансовые вложения11100002. Оборотные, всегов том числе:358 668397 914503 33262,765,2144 66440,33запасы151 828157 872181 58226,523,529 75419,59ндс90504970,160,06-408-45,08дебиторская задолженность192 193214 383318 96337,141,3126 77065,95финансовые вложения5 000 20 00000,870-5 000-100денежные средства8 1325 1601 4191,40,2-6 713-82,55прочие оборотные активы6104998710,10,126142,78Пассив1. Собственный капитал всегов том числе:289 188311 085343 10950,544,453 92118,64уставный капитал7771,20,900переоценка внеоборотных активов9 9449 94401,70-9 944-100резервный капитал1110000нераспределенна прибыль279 236301 133343 10148,844,463 86522,872. Долгосрочныеобязательства, всегов том числе :15 36522 09626 0702,73,410 70569,67заемные средства14 78821 79826 0702,63,411 28276,29Отложенные налоговые обязательства57729800,10-577-1003. Краткосрочныеобязательства, всегов том числе:267 429303 472403 06346,752,2135 63450,72заемные средства223 780233 500291 00039,137,767 22030,04кредиторская задолженность43 64969 972112 0637,614,168 414156,74Валюта баланса571 982636 653772 242100100200 26035,01Активы на eq последний день анализируемого eq периода характеризуются не равным eq соотношением внеоборотных и текущих eq активов (34,8% и 65,2% eq соответственно) (рисунок 3). Активы eq организации за весь период eq изменились несущественно (на 0,35%). eq Собственный капитал увеличился на eq 0,19 %, что, в целом, eq положительно характеризует динамику eq изменения имущественного положения eq организации.Диаграмма 10. Структура eq активов организации на 31.12.2015 г.eq Увеличение активов организации eq связано, главным образом, с eq увеличением следующих позиций eq актива бухгалтерского баланса: eq основные средства – 55 596 тыс. eq руб. (0,26%) Одновременно, в eq пассиве баланса увеличение eq наблюдается по строкам: кредиторская eq задолженность – 68 414 тыс. руб. eq (1,57%) долгосрочные заемные eq средства – 11 282 тыс. руб. eq (0,76%) Среди отрицательно eq изменившихся статей баланса eq можно выделить "НДС" - eq (-408 руб. и (-0,45 %) ; eq "Денежные средства" (-5 000 руб. и eq (-1%) в активе и "Переоценка eq внеоборотных активов" (- 9 944 руб. и eq (-1%) в пассиве.На последний eq день анализируемого периода eq значение собственного капитала eq составило 343 109 тыс. руб. За eq анализируемый период собственный eq капитал организации увеличился на 53 921 eq тыс. руб. В таблице 3 eq представлены результаты оценки eq стоимости чистых активов eq организации. Чистые активы eq организации на последний день eq анализируемого периода намного (в 49 eq 015,6 раза) превышают eq уставный капитал. Такое eq соотношение положительно характеризует eq финансовое положение, полностью eq удовлетворяя требованиям нормативных eq актов к величине чистых eq активов организации. Более eq того, определив текущее eq состояние показателя, следует eq отметить увеличение чистых eq активов на 0,19% за анализируемый eq период.Таблица 8 – Оценка eq стоимости чистых активов ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод»ПоказательЗначение показателя Изменение за анализируемый период в тыс. руб. в % к валюте баланса тыс. руб. в %31.12.201331.12.201431.12.201531.12.201331.12.20151. Чистые активы (ЧА)289 188311 085343 10950,544,4+53 921+0,192. Уставный капитал (УК)7 771,20,9003. Превышение ЧА над УК289 181311 078343 10249,343,5+53 921+0,19eq Превышение чистых активов над eq уставным капиталом и в то же время их eq увеличение за период говорит о eq хорошем финансовом положении eq организации по данному признаку. На eq рисунке 4 представлено изменение eq чистых активов и уставного eq капитала.Диаграмма 11. Динамика eq чистых активов ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод»Анализ eq ликвидности и платежеспособности баланса ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод»eq Задача анализа ликвидности eq баланса возникает в связи с eq необходимостью давать оценку eq платежеспособности предприятия, т.е. ее eq способности своевременно и полностью eq рассчитываться по своим обязательствам. eq Анализ ликвидности является eq базовым направлением сальдового eq анализа, поскольку его результаты, в eq конечном счете, свидетельствуют об eq обеспечении текущей платежеспособности eq организации.На этапе экспресс-диагностики eq ликвидности используются такие eq абсолютные показатели, как текущие eq активы, текущие обязательства, eq рабочий капитал, коэффициенты eq текущей, быстрой, абсолютной eq ликвидности. Источником информации для их eq получения является бухгалтерский eq баланс. Однако в процессе eq детализированного анализа качество eq аналитической работы и ее результатов во eq многом будет определяться eq тем, насколько корректно eq рассчитаны указанные показатели. eq Если исходить из самого eq определения ликвидности компании, то eq оценка финансового состояния eq дается с точки зрения eq краткосрочной перспективы. Следовательно, при eq определении величины ключевых eq показателей необходимо подвергнуть их eq корректировке, снимая тем самым eq угрозу завышения степени eq ликвидности компании в процессе ее eq оценки.На практике может eq сложиться ситуация, когда eq показатели ликвидности вполне eq удовлетворительны, но имеет место eq явный недостаток денежных eq средств для покрытия «коротких eq долгов». То есть предприятие на eq данный момент времени eq является ликвидным, но не платежеспособным. eq Финансовое положение может eq осложниться также в связи с eq наличием в составе текущих eq активов значительного удельного eq веса неликвидных запасов и eq просроченной дебиторской задолженности.В eq связи с этим анализ eq ликвидности компании рекомендуется eq дополнить детализированным анализом eq движения денежных потоков с eq целью оптимизации размеров eq конечных остатков на денежных eq счетах. Результаты оценки eq платежеспособности предприятия представлены в eq таблице 9.Таблица 9 – Оценка eq платежеспособности предприятияПоказатель ликвидностиЗначение показателяИзменение показателя за анализируемый периодРасчет, рекомендованное значение 31.12.201331.12.201431.12.20151. Коэффициент текущей (общей)ликвидности1,321,251,2-0,12Нормальное значение: 2 и более2. Коэффициент быстрой (промежуточной)ликвидности0,940,830,8-0,14Нормальное значение: 1 и более.3. Коэффициент абсолютной ликвидности0,030,020-0,03Нормальноезначение: 0,2 и болееНа 31.12.2015 eq значение коэффициента текущей eq ликвидности (1,2) не соответствует eq норме. При этом нужно eq обратить внимание на имевшее eq место за последний год негативное eq изменение – коэффициент текущей eq ликвидности снизился на -0,12. eq Коэффициент быстрой ликвидности на eq 31.12.2015 также оказался eq ниже нормы (0,8). Это eq означает, что у ОАО «Луховицкий мукомольный eq завод» недостаточно активов, eq которые можно в сжатые eq сроки перевести в денежные eq средства, чтобы погасить eq краткосрочную кредиторскую задолженность.eq Третий из коэффициентов, характеризующий eq способность организации погасить всю или eq часть краткосрочной задолженности за eq счет денежных средств и eq краткосрочных финансовых вложений, eq имеет значение (0,0) на eq конец анализируемого периода, что eq ниже допустимого предела eq (норма: 0,2). Более eq того следует отметить eq отрицательную динамику показателя – за eq период 31.12.2013 – 31.12.2015 eq коэффициент снизился на -0,03. В eq таблице 10 проведена оценка eq соотношения активов по степени eq ликвидности и обязательств по сроку eq погашения.Таблица 10 – Оценка eq ликвидности балансаАктивы по степени ликвидностиНа конец отчетногопериода, тыс. руб.Прирост за анализ.период, %Норм. соотношениеПассивы по сроку погашенияНа конец отчетногопериода, тыс. руб.Прирост заанализ.период, %Излишек/недостаток платеж.средств тыс. руб.,А1. Высоколиквидные активы1419-82,55≥П1. Наиболее срочные обязательства112063156,74-110644А2. Быстрореализуемые активы31896365,95≥П2. Среднесрочные обязательства29100030,427963А3. Медленнореализуемые активы18295042,78≥П3. Долгосрочные обязательства2607076,29156880А4. Труднореализуемые активы50333226,06≤П4. Постоянные пассивы34310918,64160223Из четырех eq соотношений, характеризующих соотношение eq активов по степени ликвидности и eq обязательств по сроку погашения, eq выполняется только два. eq Высоколиквидные активы не покрывают eq наиболее срочные обязательства eq организации (разница составляет 110 644 eq тыс. руб.). Медленнореализуемые eq активы покрывают среднесрочные eq обязательства (разница составляет 27 963 eq тыс. руб.).В 2015 eq году для погашения долгосрочных eq обязательств у предприятия наблюдается eq достаток медленно реализуемых eq активов в размере 156 880 тыс. eq руб.У предприятия присутствуют eq постоянные пассивы, они меньше eq труднореализуемых на 160 223 тыс. руб.Анализ финансовой устойчивости ОАО eq «Луховицкий мукомольный завод»С точки eq зрения долгосрочной перспективы eq финансовое состояние компании eq характеризуется ее способностью противостоять eq негативным воздействиям внешней eq среды без существенного риска eq утраты ликвидности и платежеспособности, а eq также возможностью финансировать eq свою деятельность как за счет eq собственного, так и за счет заемного eq капитала. Оценка финансового eq состояния предприятия будет не eq полной без анализа финансовой eq устойчивости. Финансовая устойчивость eq отражает такое состояние eq финансовых ресурсов, при котором eq предприятие, свободно маневрируя eq денежными средствами, способно eq путем эффективного их использования eq обеспечить бесперебойный процесс eq производства и реализации продукции, а eq также затраты по его расширению и eq обновлению. Определение границ eq финансовой устойчивости предприятий eq относится к числу наиболее eq важных экономических проблем в eq условиях перехода к рынку, ибо eq недостаточная финансовая устойчивость eq может привести к неплатежеспособности eq предприятий и отсутствию у них средств для eq развития производства, а избыточная - eq будет препятствовать развитию, eq отягощая излишними запасами и eq резервами.В таблице 11 приведены eq результаты расчета показателей, eq характеризующих финансовую устойчивость. eq Коэффициент автономии организации на eq последний день анализируемого eq периода составил 0,28. eq Полученное значение свидетельствует о ее eq значительной зависимости от кредиторов по eq причине недостатка собственного eq капитала. За весь анализируемый eq период наблюдалось существенное eq повышение коэффициента автономии (на eq 0,04). Значение коэффициента eq обеспеченности собственными оборотными eq средствами на последний день eq анализируемого периода составило eq -0,34. На последний день eq анализируемого периода (31.12.2014) eq значение коэффициента можно eq охарактеризовать как критическое. За весь eq анализируемый период коэффициент eq покрытия инвестиций практически не eq изменился, снизившись до 0,51. eq Значение коэффициента на 31.12.2014 eq ниже нормы (доля eq собственного капитала и долгосрочных eq обязательств в общей сумме eq капитала организации составляет eq только 51%).Таблица 11 – eq Оценка финансовой устойчивости eq предприятияПоказательЗначение показателяИзменение показателяОписание показателя и его нормативное значение31.12.201331.12.201431.12.20151. Коэффициент автономии0,50,480,44-0,06Нормальное значение: 0,45 и более (оптимальное 0,55-0,7). 2. Коэффициент финансового левериджа0,971,051,250,28Нормальное значение: 1,22 и менее (оптимальное 0,43-0,82). 3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами0,210,180,15-0,06Нормальное значение: не менее 0,1. 4. Индекс постоянного актива0,740,770,780,045. Коэффициент покрытия инвестиций0,530,520,48-0,05Нормальное значение: 0,7 и более 6. Коэффициент маневренности собственного капитала0,260,230,22-0,04Нормальное значение: 0,1 и более 7. Коэффициент мобильности имущества0,630,630,650,02Характеризует отраслевую специфику организации. 8. Коэффициент мобильности оборотных средств0,040,060,003-0,0379. Коэффициент обеспеченности запасов0,50,460,41-0,09Нормальное значение: не менее 0,5. 10. Коэффициент краткосрочной задолженности0,940,930,940На 31.12.2015 коэффициент eq обеспеченности материальных запасов eq составил 0,41. За 2015 год eq коэффициент обеспеченности материальных eq запасов уменьшился на 0,09. На eq последний день анализируемого eq периода значение коэффициента eq обеспеченности материальных запасов не eq соответствует нормативному.