Анализ Финансового состояния ООО "МетКомплект"

Введение
1. Анализ финансового состояния ООО «МетКомплект»
1.1 Общая оценка имущественного состояния ООО «МетКомплект»
1.2 Анализ состава, структуры и динамики имущества ООО «МетКомплект» и источников его формирования
1.3 Анализ финансовой устойчивости ООО «МетКомплект»
1.4 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности ООО «МетКомплект»
2. Анализ финансовых результатов ООО «МетКомплект»
2.1 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности ООО «МетКомплект»
2.2 Анализ уровня, динамики и структуры показателей прибыли по данным «отчета о финансовых результатах» ООО «МетКомплект»…..

Заключение
Список используемой литературы

Написать курсовую по этому содержанию, надо будет после каждой темы посчитать в виде таблицы. Подробная информация о работе - https://www.sendspace.com/fi ...

+Введение
1 Финансовый анализ деятельности предприятия…………………………….6
1.1 Общая характеристика деятельности предприятия……………………….6
1.2 Оценка имущественного состояния и структуры
капитала предприятия…………………………………………………………..7
1.3 Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности……………….14
1.4 Анализ оборачиваемости (деловой активности) предприятия…………..22
1.5 Анализ финансовых результатов…………………………………………...24
1.6 Общие выводы финансового анализа и предложения…………………….30
Заключение
Список литературы
Приложения

+Актуальность работы. Финансовый анализ – это часть экономического анализа, которая изучает основные параметры экономического субъекта, дающие объективную оценку финансового состояния предприятия. Задачи финансового анализа включают в себя: анализ активов (имущества), анализ источников финансирования, анализ платежеспособности (ликвидности), анализ финансовой устойчивости, анализ финансовых результатов и рентабельности, анализ деловой активности (оборачиваемости), анализ денежных потоков, анализ инвестиций и капитальных вложений, анализ рыночной стоимости, анализ вероятности банкротства, комплексная оценка финансового состояния, подготовка прогнозов

Тип финансовой устойчивости
 Неустой-чивое
Неустой-чивое 
 Неустой-чивое
- 
- 
Такое заключение сделано на основании следующих выводов:
- запасы и затраты не покрываются собственными оборотными средствами, так как внеоборотные активы предприятия росли быстрее, чем собственный капитал, которая объясняется тем, что основная часть внеоборотных активов профинансирована за счет краткосрочных кредитов и займов, при этом на покрытие запасов и затрат не хватало 9742 тыс. рублей в 2011г., 19163 тыс. руб. в 2012г., 43769 тыс. руб. в 2013г.;
- предприятие не имело долгосрочные кредиты и займы, поэтому на покрытие запасов и затрат не хватало 9742 тыс. рублей в 2011г., 19163 тыс. руб. в 2012г. 43769 тыс. руб. в 2013г.;
- несмотря на это предприятие смогло сформировать свои запасы и покрыть затраты за счет краткосрочных кредитов и займов.
2.3.2 Анализ коэффициентов финансовой устойчивости
Для оценки финансовой устойчивости предприятия применяется система коэффициентов. Расчет коэффициентов финансовой устойчивости приведен в таблице 2.
Таблица 2 – Коэффициенты финансовой устойчивости ООО «МетКомплект» за 2011-2013гг.
№
Наименование показателя
Значения
Изменение
2011
2012
2013
2012
2013
1
Коэффициент автономии
0,06
0,04
0,02
-0,02
-0,02
2
Коэффициент заемного капитала
0,94
0,96
0,98
0,01
0,02
3
Мультипликатор собственного капитала
17,27
22,65
51,72
5,39
29,07
4
Коэффициент долгосрочной финансовой независимости
0,06
0,04
0,02
-0,01
-0,02
5
Коэффициент покрытия процентов
10,47
22,33
62,54
11,86
40,21
6
Коэффициент маневренности
0,94
-1,86
-1,30
-2,81
0,57
7
Коэффициент обеспеченности долгосрочными инвестициями
0,06
2,86
2,30
2,81
-0,57
8
Коэффициент структуры долгосрочных вложений
-
-
-
-
-
9
Коэффициент обеспеченности оборотными средствами
0,05
-0,08
-0,03
-0,14
0,06
10
Коэффициент финансовой зависимости
16,27
21,65
50,72
5,39
29,07
На основе расчетов коэффициентов финансовой устойчивости сделаны следующие выводы:
- по состоянию на 2011г. 6% использованных активов сформированы за счет собственного капитала, к концу 2012 года данная доля снижается и составляет 4%. К концу 2013г. снижение продолжается и лишь 2% использованных активов сформированы за счет собственного капитала. Данная тенденция заслуживает отрицательной оценки и говорит о снижении использования и малой доли собственного капитала при формировании активов;
- в свою очередь, на 31.12.2011г. заемные средства в источниках формирования занимают 94%. На протяжении анализируемого периода доля заёмных средств увеличивается и на 31.12.2013г. составляет 98%. Следовательно, активы ООО «МетКомплект» за анализируемый период в основном сформированы за счет средств заемного капитала;
- на 31.12.2011г. на единицу собственного капитала приходилось 1727% активов. В 2012г. происходит увеличение активов, которая приводит к росту их доли на единицу собственного капитала до 2265%, рост сохраняется до конца 2013г. и составил 5172% на конец года;
- к 31.12.2011г. предприятие на 6% не зависит от краткосрочных заемных источников финансирования. К 31.12.2012г. независимость снижается, что связано с увеличением краткосрочных обязательств. К 31.12.2013г. из-за не привлечения долгосрочных займов и кредитов независимость от краткосрочных заемных источников финансирования снижается до 2%;
- К 31.12.2011г. прибыль от реализации на 1047% не обеспечивает покрытие процентов по займам, к 31.12.2012г. ситуация ухудшается и уже на 2233% прибыль от реализации не обеспечивает покрытие процентов по займу. На конец 2013г. года необеспечение составляет 6254%.;
- на начало года и в первом квартале ООО «МетКомплект» хватает собственного капитала для вложения в оборотные активы на 94%. Начиная с 2012г. на предприятии нехватка собственного капитала на 186%. К концу 2013г. нехватка собственного капитала составляет 130%. Снижение нехватки следует оценить положительно, поскольку конечном итоге ведет к снижению зависимости от заемного капитала;
- на 31.12.2011г. 6% инвестируемого капитала иммобилизовано в основные средства. К 31.12.2012г. данная доля составляет уже 286%, но в дальнейшем идет снижение, и к концу 2013г. доля инвестируемого капитала в основные средства составляет 230%. Что является отрицательной тенденцией, поскольку это связано с вовлечением инвестируемого капитала в погашение задолженностей предприятия;
- за весь анализируемый период внеоборотные активы не формировались за счет долгосрочных кредитов и займов. Это говорит о независимости ООО «МетКомплект» от внешних долгосрочных кредитов;
- предприятие лишь в 2011г. 5% обеспечено собственными оборотными средствами. В дальнейшем у ООО «МетКомплект» не хватает собственных оборотных средств. Однако, к концу 2013г. нехватка незначительно снижается;
- ООО «МетКомплект» на 1627% к 31.12.2011г. зависит от внешних источников финансирования. В дальнейшем зависимость имеет тенденцию роста, так в 2012г. она составила 2165%. На конец 2013 года зависимость увеличилась до 5072%, что объясняется увеличением краткосрочных обязательств и кредиторской задолженности, и характеризуется ростом финансовой зависимости предприятия.
2.3.3 Оценка платежеспособности
Платежеспособность предприятия - способность в срок и в полном объеме удовлетворять платежные требования поставщиков техники и материалов в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет.
Ликвидность – одна из важнейших характеристик финансового состояния организации, определяющая возможность своевременно оплачивать счета.
Анализ ликвидности баланса приведен в таблице 1 приложения 3.
На основе таблицы 1 приложения 3 необходимо сделать следующий вывод – за анализируемый период баланс предприятия не является абсолютно ликвидным, так как:
- платежный недостаток ликвидных активов на 31.12.2011г. составляет 11627 тыс. рублей, что заслуживает отрицательной тенденции и свидетельствует о том, что не хватает срочной ликвидности в этом размере для покрытия краткосрочных кредитов. К 31.12.2012г. в результате уменьшения денежной наличности и увеличения кредиторской задолженности платежный недостаток составил 33818 тыс. рублей. В дальнейшем идет увеличение платежного недостатка в результате уменьшения денежных средств и краткосрочных финансовых вложений и увеличения кредиторской задолженности. Так к концу 2013г. платёжный недостаток составил 60528 тыс. руб., что заслуживает отрицательной оценки и свидетельствует о нехватке наиболее ликвидных активов для покрытия кредиторской задолженности;
- платежный недостаток быстро реализуемых активов на 31.12.2011г. - 357 тыс. рублей, что требует отрицательной оценки и говорит о том, сумма краткосрочных займов и кредитов превышает сумму краткосрочной дебиторской задолженности на эту сумму. В дальнейшем платёжный недостаток увеличивается до конца 2013 года, так в 2012г. недостаток составил 2890 тыс. руб. к концу 2013 года достиг 28600 тыс. руб. Таким образом, краткосрочные займы и кредиты, а также другие краткосрочные обязательства не могут быть покрыты быстро реализуемыми активами;
- на 31.12.2011г. платежный излишек медленно реализуемых активов составляет 12447 тыс. рублей. Наличие этого излишка является результатом того, что предприятие не привлекало долгосрочных кредитов и займов Платежный излишек сохраняется к 31.12.2012г., в сумме он увеличился до 35042 тыс. рублей, к 31.12.2012г. платежный излишек медленно реализуемых активов продолжает расти и достигает 85386 тыс. руб. Увеличение избытка является положительным моментом, так как повышается возможность платежеспособности в долгосрочном периоде;
- к 31.12.2011г. наблюдается платежный недостаток труднореализуемых активов в размере 733 тыс. рублей. В 2012г. недостаток увеличивается до 1814 тыс. руб. Однако, в 2013г. обратная тенденция и трудно реализуемые активы начинают превышать постоянные пассивы на 52 тыс. руб. Увеличение превышения труднореализуемых активов над постоянными пассивами является отрицательным моментом и свидетельствует о росте нехватки на предприятии собственных оборотных средств и говорит о неэффективности использования денежных средств. Собственный реальный капитал должен быть больше, чем величина внеоборотных активов. Тогда предприятие будет финансово устойчивым.
2.3.4 Оценка коэффициентов ликвидности
Анализ коэффициентов ликвидности представлен в таблице 2 приложения 3.
Из расчётов следует, что:
- на 31.12.2011г. лишь 0,7 % краткосрочных обязательств может быть погашена имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями организации. К 31.12.2012г. эта доля снижается до 0%. Уменьшение заслуживает отрицательной оценки и свидетельствует об ухудшении ликвидности и платежеспособности предприятия. Незначительное увеличение наблюдается к 31.12.2013, когда 35% краткосрочных обязательств может быть погашено имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями. Увеличение является положительным, так как увеличились денежные средства и краткосрочные обязательства, которые покроют часть краткосрочных обязательств. Кроме того, за анализируемые даты коэффициент абсолютной ликвидности ниже норматива, что заслуживает отрицательной оценки и свидетельствует о том, что у ООО «МетКомплект» не хватает собственных денежных средств для покрытия краткосрочных обязательств;
- в 2011г. денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и краткосрочная дебиторская задолженность на 16% покрывали краткосрочные обязательства. За 2012г. наблюдается увеличение платёжеспособности до 23%. К концу 2013г. увеличение платёжеспособности сохраняется и составило 46%. Данная динамика является положительной и свидетельствует о снижении недостаточности денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности для покрытия краткосрочной кредиторской задолженности;
- в 2011г. у предприятия на 106% краткосрочные обязательства были обеспечены оборотными активами. В 2012г. наблюдается снижение до 91%. Снижение является отрицательным моментом и говорит о повышении финансового риска, связанного с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Однако, в 2013г. ситуация улучшается, обеспеченность краткосрочных обязательств оборотными активами возрастает до 97%. Данная динамика положительно сказывается на платёжеспособность предприятия увеличением обеспеченности текущих (краткосрочных) обязательств за счёт оборотных активов;
- в 2011г. ООО «МетКомплект» на 5% обеспечено собственными оборотными средствами. Однако, к концу 2013 года предприятие на 3% не обеспечено собственными оборотными средствами. Рост необеспеченности собственными оборотными средствами является отрицательным фактором и говорит о росте финансовой зависимости предприятия от внешних источников.
- в 2011г. баланс предприятия на 34% является ликвидным. К 31.12.2012г. финансовая ситуация ухудшается на 5%. Однако, к концу 2013г. ситуация улучшается увеличением ликвидности баланса до 64%. Увеличение ликвидности баланса требует положительной оценки и объясняется увеличением наиболее текущих активов.
2.4 Анализ оборачиваемости (деловой активности) предприятия
Анализ деловой активности ООО «МетКомплект» приведен в таблице 3 приложения 3.
Из расчета коэффициентов оборачиваемости следует:
- в течение 2011 года активы совершили обороты 2,73 раза с длительностью оборота 133,48 дня. В 2012г. ситуация ухудшается оборачиваемость снижается на 0,09 раза и замедление 4,3 дня, в 2013г. оборачиваемость немного увеличилась, а именно на 0,02 раза с ускорением на 1,1 день. Ускорение оборачиваемости заслуживает положительной оценки и сопровождается тем, что выручка растёт быстрее, чем активы, и свидетельствует об увеличении эффективности использования активов и ускорении деловой активности предприятия;
- в 2011г. запасы предприятия совершили обороты 3,23 раза с длительностью 112,98 дня. В 2012г. ситуация улучшается – увеличивается количество оборотов, совершаемых запасами до 3,45 раз при этом длительность сокращается на 7,31 дня. Положительная динамика наблюдается и концу 2013г. – запасы оборачиваются 4,35 раза, длительность по сравнению с 2012г. ускоряется на 21,76 дня. Данная динамика является положительным моментом и объясняется ускорением оборачиваемости активов;
- в 2011г. основные производственные фонды оборачивались 937,75 раза и с длительностью одного оборота 0,39 дня. В 2012г. наблюдается положительная динамика – увеличение оборотов на 53,51раза с ускорением их длительности на 0,02 дня. К концу 2013 года ситуация ухудшается, в связи с сокращением оборачиваемости до 82,27 раза и замедлением на 4,07 дня. Замедление оборачиваемости основных производственных фондов заслуживает отрицательной оценки и объясняется снижением эффективности использования основных фондов и упадом выручки, которую получает предприятие с одного рубля основных фондов;
- в 2011г. дебиторская задолженность совершала 16,18 оборота с длительностью одного оборота 22,56 дня. Ситуация улучшается в 2012г. – дебиторская задолженность ускоряется на 10 дней. В 2012г. наблюдается сокращение оборачиваемости до 13,82 раза и замедлением до 26,42 дня. К концу 2013г. ситуация улучшается, в связи с увеличением оборачиваемости до 20,42 раза и ускорением до 17,87 дня. Увеличение характеризуется положительно и сигнализирует о снижении числа неплатежеспособных клиентов и других проблемах сбыта в этот период;
- готовая продукция в 2011г. 1,75 раза с длительностью одного оборота 208,7 дней. Положительная тенденция наблюдается в 2012г. – оборачиваемость готовой продукции ускоряется на 0,29 раза, однако длительность оборота замедляется на 40,66 дня. К концу 2013 года оборачиваемость готовой продукции увеличилась на 0,19 раза с ускорением на 28,99 дня. Ускорение характеризуется положительно и обусловлено ростом сбыта продукции предприятия и в результате увеличения прибыли с продаж;
- в 2011г. собственный капитал оборачивается 44,04 раза с длительностью одного оборота 8,29 дня. В течение анализируемого периода оборачиваемость снижается до 18,8 раза с длительностью 19,41 дня. Замедление оценивается отрицательно и характеризуется упадком эффективности использования собственного капитала;
- в 2011г. кредиторская задолженность оборачивалась 3,12 раза с длительностью одного оборота 116,87 дня. В 2012г. оборачиваемость снижается до 3,08 раза и замедляется до 118,35 дней. В 2013г. ситуация улучшается, в связи с увеличением оборачиваемости до 3,74 раза и ускорением длительности оборота до 97,5 дня. Данная динамика является положительным моментом и объясняется ускорением погашения обязательств перед кредиторами;
- общая задолженность предприятия в 2011г. оборачивается 2,92 раза с длительностью одного оборота 125,19 дней. В 2012г. наблюдается тенденция снижения, которая продолжается до конца 2013г. Так, в 2013г. оборачиваемость составила 2,74 раза с длительностью оборота 133,22 дня. Данная тенденция характеризуется, как отрицательная и сопровождается увеличением задолженности предприятия;
- общая задолженность предприятия 2011 года оборачивается 44,01 раза с длительностью одного оборота 8,29 дня. В дальнейшем периоде идёт снижение оборачиваемости с сокращением её длительности, так в 2012г. снижение составило 13,88 раза, замедление 3,82 дня, На конец 2013 года снижение оборачиваемости составило 19,85 раза с замедлением на 23,4 дней. Отрицательная динамика объясняется превышением краткосрочных обязательств над выручкой;
Таким образом, у предприятия в основном оборачиваемость ускоряется, следовательно, повышается эффективность предприятия и деловая активность. Однако, следует обратить на рост задолженности предприятия.
2.5 Анализ финансовых результатов
Финансовый результат деятельности предприятий в конечном итоге характеризуется показателями прибыли (убытка). Известно, что без получения прибыли предприятие не может развиваться в рыночной экономике, за исключением организаций, финансируемых за счёт государства или других источников. Поэтому задача улучшения финансового результата является жизненно важной для хозяйствующего субъекта. Анализ финансовых показателей позволяет выявить возможности улучшения финансового положения и по результатам расчётов принять экономически обоснованные решения.
2.5.1. Оценка величины прибыли
Анализ прибыли ООО «МетКомплект» за 2011-2013гг. приведен в таблице 4 приложения 3.
Динамика прибылей ООО «МетКомплект» за 2011-2013гг. представлена на рисунке 6.
Рисунок 6 - Динамика прибылей ООО «МетКомплект»
за 2011-2013гг., тыс.руб.
На основе анализа прибыли необходимо сделать следующие выводы:
- в 2011г. чистая прибыль предприятия составила 383 тыс. рублей. К концу 2012г. размер чистой прибыли увеличился в основном от реализации товара по оптовым ценам. В 2013г. чистая прибыль продолжила рост, который составил 15,5% и составила 842 тыс. руб., так же в основном за счёт роста оптовых продаж. Рост прибыли является положительным явлением для предприятия и характеризуется преувеличением доходов над расходами;
- прибыль до налогообложения в 2011г. составляла 478 тыс. руб. В течение всего анализируемого периода имеет тенденцию роста. К концу 2013г. составляет 1050 тыс. руб.;
- в 2011г. предприятие имело прибыль от продаж в размере 670 тыс. рублей. На протяжении всего анализируемого периода наблюдается незначительный рост, связанный с ростом коммерческих расходов. К концу 2013г. прибыль от продаж составила 1626 тыс. руб.
- валовая прибыль в 2011г. 2256 тыс. руб. На протяжении всего анализируемого периода растёт. Так, в 2012г. составила 4530 тыс. руб. В 2013г. 17397 тыс. руб. Фактором увеличения валовой прибыли служит рост выручки;
Таким образом, в ООО «МетКомплект» за 2011-2013гг. наблюдается рост валовой прибыли на протяжении всего анализируемого периода. Однако, в связи с высокими коммерческими расходами и себестоимостью продаж на конец 2013 года чистая прибыль возросла незначительно.
Структура основной деятельности ООО «МетКомплект» за 2011-2013гг. представлена на рисунке 7.
Рисунок 7 - Структура основной деятельности ООО «МетКомплект»
за 2011-2013гг., тыс. руб.
На основе рисунка 7 можно сделать вывод, что:
- в 2011г. предприятие имело выручку в размере 25788 тыс. рублей. Выручка от продаж имеет тенденцию роста на протяжении всего периода. В 2012г. рост составил 101,8%, в 2013г. 178,86, что является положительным моментом и свидетельствует о росте сбыта продукции, увеличении деловой активности предприятия;
- себестоимость в 2011г. составила 23532 тыс. руб., себестоимость увеличивается на протяжении всего анализируемого периода. К концу 2013г. составляет 127725 тыс. руб. Значительный рост себестоимости характеризуется с ростом затрат на хозяйственные расходы, связанных с арендой складских и офисных помещений, что составило 826 тыс. руб. в 2013г., в связи с увеличением стоимости аренды.
- в связи с увеличением стоимости аренды растут и коммерческие расходы;
- организация не использовала возможность учитывать общехозяйственные расходы в качестве условно-постоянных, включая их ежемесячно в себестоимость производимой продукции (выполняемых работ, оказываемых услуг). Это и обусловило отсутствие показателя «Управленческие расходы» за отчетный период в форме №2.
- в 2011г. у предприятия отсутствуют проценты к получению. Лишь в 2012г. и 2013г. ООО «МетКомплект» должно было получить проценты в размере 7 и 6 тыс. руб., соответственно, что является положительным моментом, способствующим увеличению прибыли от финансово-хозяйственной деятельности;
- в течение анализируемого периода проценты к уплате снижаются, так в 2013г. данная статья затрат составила 26 тыс. руб., что на 45,83% меньше 2011г.;
- ООО «МетКомплект» не получает доходы от участия в других организациях, что является отрицательным фактором, поскольку это повлияло бы на рост чистой прибыли;
- прочие доходы предприятия растут на протяжении всего анализируемого периода и составили в 2013г. 207 тыс. руб., что на 111 тыс. руб. или 115,63% больше 2012г. Увеличение является положительной динамикой и свидетельствует об увеличении доходов предприятия;