Анализ финансовой устойчивости предприятия в анализе финансового состояния предприятия

Содержание
Вопрос 11. Анализ финансовой устойчивости предприятия
в анализе финансового состояния предприятия
Введение
1. Финансовая устойчивость предприятия в современных условиях
2. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия как составляющая оценки его финансовой устойчивости
3. Методология проведения анализа финансовой устойчивости
предприятия при анализе его финансового состояния
Заключение
Задание 1
Список литературы
Приложения

Именно поэтому в бухгалтерском балансе должно быть равенство актива и пассива. Основной составляющей бухгалтерского баланса является статья, соответствующая определенному виду имущества (например, «Основные средства»), обязательств (например, «Долгосрочные кредиты и займы»), источников формирования имущества (например, «Уставный капитал»). Статьи баланса объединяются в разделы баланса (например, «Внеоборотные активы»). В балансе 5 разделов. Для отражения состояния и движения имущества в бухгалтерском балансе предусмотрены три графы: на конец периода, а также на два предыдущих периода. На конец периода показывают состояние имущества и его источников на дату составления бухгалтерского баланса. Бухгалтерский баланс может составляться как брутто, так и нетто, но чаще всего на практике применяется баланс в оценке «нетто». В «Отчете о прибылях и убытках» показаны все доходы, расходы и прибыль (убыток) предприятия за определенный период.В данной форме содержатся следующие сведения за отчетный и предыдущий периоды: 1. О прибыли (убытках) от продаж товаров, продукции, работ, услуг (из выручки за минусом НДС, акцизов и других обязательных платежей отнимают себестоимость товаров, продукции, работ, услуг, расходы коммерческие и управленческие расходы, если по учетной политике предприятия они выделяются из производственной себестоимости и относятся на счета реализаций). 2. Сведения об прочих доходах и расходах, о прибыли (убытках) до налогообложения, текущем налоге на прибыль и иных обязательных платежах, о чистой прибыли отчетного периода. В основном, отчет о прибылях и убытках составляется по показателям счетов 90 «Продажи» и 91 «Прочие доходы и расходы». По ПБУ9/99 выручка, а также прочие доходы, которые составляют 5% и более от всей суммы доходов предприятия за отчетный период, должны показываться по каждому виду в отдельности. Прочие доходы могут отражаться в отчете за «минусом» расходов, которые относятся к этим доходам, в случаях: а) если правила бухгалтерского учета разрешают подобное отражение доходов; б) доходы и расходы, которые возникают из-за одной или подобной операции, не существенны для финансовой характеристики предприятия. В форме «Отчет об изменениях капитала» отражают показатели, которые характеризуют формирование уставного, добавочного и резервного капитала предприятия, а также нераспределенной прибыли (или непокрытого убытка). Также в данную форму заносят сведения о формировании и использовании резервов.В первом разделе отчета «Изменения капитала» отражаются суммы, которые повлияли на изменение уставного, добавочного, резервного капитала и на величину нераспределенной прибыли или непокрытого убытка предприятия. Данный раздел возможно условно поделить на две части: в первой отражают данные за год, который предшествовал отчетному, во второй части – то же за отчетный год.Во втором разделе отчета «Резервы» отражают суммы резервов, которые созданы самим предприятием. В данном разделе выделяют четыре вида резервов:- образованные в соответствии с законодательством;- образованные в соответствии с учредительными документами;- оценочные резервы;- резервы предстоящих расходов.Вся информация о резервах отражается за 2 года. Также по каждому резерву показывают остаток на начало определенного года, поступление за данный год, использование за год и остаток на конец года.В разделе «Справки» Отчета об изменениях капитала по строке «Чистые активы» показывают стоимость чистых активов организации на начало и конец определенного года. При их расчете организация должна руководствоваться совместным приказом Минфина России и ФКЦБ России от 29.01.2011 № 10н/03-6/пз «Об утверждении порядка оценки стоимости чистых активов акционерного общества». По этому приказу стоимость чистых активов считают как разницу между суммой отдельных видов активов и пассивов. При этом в состав активов, которые принимаются к расчету, включаются:- внеоборотные активы, которые отражены в разделе 1 бухгалтерского баланса;- оборотные активы, которые отражены в разделе 2 баланса, за минусом задолженности учредителей по взносам в уставный капитал.В состав пассивов, которые берутся к расчету, включают: - долгосрочные займы и кредиты и прочие долгосрочные обязательства; - краткосрочные займы и кредиты; - кредиторская задолженность; - задолженность учредителям по выплате доходов; - резервы предстоящих расходов; - прочие краткосрочные обязательства.Данные формы «Отчета о движении денежных средств» должны отражать изменения финансового положения предприятиям по трем направлениям: текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Текущая деятельность - деятельность предприятия, целью которой является получение прибыли как основной цели, или не имеющая получение прибыли как основной цели по предмету и целям своей деятельности, т.е. производством продукции, выполнением строительно-монтажных работ, реализацией товаров, оказанием услуг, заготовкой сельскохозяйственной продукции и сырья и т.д.Инвестиционная деятельность - это деятельность предприятия, которая связана с: - приобретением земли, зданий и сооружений и другой недвижимости, станков и оборудования, нематериальных и прочих внеоборотных активов, а также связанная с их продажей; - связанная с проведением своего строительства, расходов на НИОКР; - связанная с осуществлением долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений (по приобретению предприятием ценных бумаг и предоставлению другим предприятиям займов).Финансовая деятельность - деятельность предприятия, которая влечет за собой изменения величины и состава собственного капитала предприятия, привлеченных ресурсов (например, поступления от основного и дополнительного выпуска акций и облигаций, от предоставления другими предприятиями займов, погашение полученных кредитов и займов и т.п.).Все показатели отчета по движению денежных средств предприятия показываются в рублях как в валюте Российской Федерации. В случае присутствия движения денежных средств в иностранной валюте предоставляется информация о движении валюты по каждому ее виду применительно к отчету о движении денежных средств, который принят предприятием. После этого информация каждого расчета, представленного в иностранной валюте, пересчитывается по курсу ЦБ Российской Федерации на дату составления данной бухгалтерской отчетности.Данные, которые получились по отдельным расчетам, суммируют при заполнении строчек с соответствующими показателями «Отчета о движении денежных средств».Если предприятием приводится в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках информация о принадлежащих ему активах, в частности, основных средств, нематериальных активов, доходных вложений в материальные ценности (например, имущество для лизинга) раздельно представляют данные о первоначальной или восстановительной стоимости все перечисленных активов и начисленной на них амортизации. В новых формах бухгалтерской отчетности, которые введены в действие с 1 января 2011 года внесены изменения в сами формы, их содержание. Изменения форм бухгалтерской отчетности в первую очередь связаны с тем, что были введены в действие новое ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» и ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств».В современных условиях хозяйствования субъекты имеют возможность самостоятельно корректировать бланки бухгалтерской отчетности в соответствии перечисленными Положениями по бухгалтерскому учету. Следовательно, отчетность является основной и достаточно подробной базой для проведения анализа финансовой устойчивости.ЗаключениеФинансовое состояние субъекта хозяйствования зависит от результатов его производственно-хозяйственной деятельности. В том случае, если производственный и финансовый планы субъекта хозяйствования достаточно успешно выполняются, все это положительно воздействует на его финансовое положение. И, также, наоборот, по причине недовыполнения плана по выпуску и продаже продукции идет рост ее себестоимости, снижается выручка и сумма прибыли и, как следствие, становится хуже финансовое состояние хозяйствующего субъекта и его платежеспособность.В свою очередь, устойчивое финансовое положение положительно воздействует на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства всеми нужными для этого ресурсами. В связи с этим финансовая деятельность как составной элемент производственно-хозяйственной деятельности рыночных субъектов направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственных и заемных средств и наиболее оптимального его использования. Главной целью финансовой деятельности является решение, где, когда и как применять финансовые ресурсы для эффективного развития деятельности и достижения максимальной прибыли.Финансовую устойчивость субъекта хозяйствованияхарактеризуют финансовой независимостью от источников внешних займов, способностью его маневрировать финансовыми ресурсами, присутствием нужной суммы собственного капитала для обеспечения основных его видов деятельности. Оценка устойчивости финансового состояния субъекта хозяйствования происходит с помощью системы абсолютных и относительных показателей посредством соотношения заемного и собственного капитала по отдельным статьям актива и пассива бухгалтерского баланса.Задание 1На основании приведенных данных рассчитайте базисные, цепные и среднегодовые темпы роста объема производства и реализации продукции, нейтрализовав предварительно влияние фактора цен, постройте графики динамики.годХхх1Ххх2Ххх3Ххх4Ххх5Объем производства в текущих ценах, тыс. руб.300360480660915Объем реализации в текущих ценах, тыс. руб.305350475670900Индекс цен1,01,251,231,221,20РешениеРассчитаем совокупный индекс цен за период, умножив все имеющиеся перед данным периодом индексы цен:- 2 год: 1,25*1 = 1,25;- 3 год: 1,25*1,23 = 1,537;- 4 год: 1,537*1,22 = 1,875;- 5 год: 1,875*1,2 = 2,25.Для нейтрализации влияния цен необходимо объемы производства и реализации в текущих ценах разделить на индекс цен. Рассчитаем объем производства в сопоставимых ценах:- 2 год: 360/1,25 = 288 тыс.руб.;- 3 год: 480/1,537 = 312 тыс.руб.;- 4 год: 660/1,875 = 352 тыс.руб.;- 5 год: 915/2,25 = 407 тыс.руб.Рассчитаем объем реализации в сопоставимых ценах:- 2 год: 350/1,25 = 280 тыс.руб.;- 3 год: 475/1,537 = 309 тыс.руб.;- 4 год: 670/1,875 = 357 тыс.руб.;- 5 год: 900/2,25 = 400 тыс.руб.Базисные темпы роста определяются делением показателя каждого периода на показатель первого периода и умножением на 100. Цепные темпы роста определяются делением показателя каждого периода на показатель предыдущего периода и умножением на 100.Среднегодовой темп роста (Тр.ср) находится по формуле: (1.1)где n – количество периодов;Пn, П1 – соответственно показатели последнего и первого периодов.В таблице 1.1 представим показатели динамики объема производства.Таблица 1.1Динамика объема производстваГодОбъем производства в сопоставимых ценах, тыс.руб.Темпы роста, %Базисный способЦепной способХхх1300100,0-Ххх228896,096,0Ххх3312104,0108,3Ххх4352117,3112,8Ххх5407135,7115,6Среднегодовой темп роста объема производства в сопоставимых ценах:Динамика объема производства в текущих и сопоставимых ценах представлена на рисунке 1.1.Вывод:в сопоставимых ценах за 5 рассматриваемых лет объем производства возрос на 35,7% в сравнении с 1-ым годом. Самый большой прирост наблюдался в 5 году по сравнению с 4 годом в размере 15,6%. В среднем за год объем производства увеличивался на 7,9%.Таблица 1.2Динамика объема реализацииГодОбъем реализации в сопоставимых ценах, тыс.руб.Темпы роста, %Базисный способЦепной способХхх1305100,0-Ххх228091,891,8Ххх3309101,3110,4Ххх4357117,0115,5Ххх5400131,1112,0Среднегодовой темп роста объема производства в сопоставимых ценах:Динамика объема реализации в текущих и сопоставимых ценах представлена на рисунке 1.2.Вывод: в сопоставимых ценах за 5 рассматриваемых лет объем реализации возрос на 31,1% в сравнении с 1-ым годом. Самый большой прирост наблюдался в 4 году по сравнению с 3 годом в размере 15,5%. В среднем за год объем реализации увеличивался на 7%.Список литературыПриказ Минфина Российской Федерации «О формах бухгалтерской отчетности организаций» от 02.07.2010 № 66н // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - 2010. - № 35.Бадманева Д.Г., Смекалов П.В., Смолянинов С.В. Анализ финансовой отчетности предприятия: Учебное пособие. – СПб.: проспект науки, 2010. – 472с.Белотелова Н.П., Шуляк П.Н. Финансы: Учебное пособие – М.: Дашков и К, 2008. – 608с.Бережная Е.В., Бережной В.И., Бигдай О.Б. Управление финансовой деятельностью предприятий (организаций): Учебное пособие. – Инфра-М, 2008. – 336с.Бобылева А.З. Управление в условиях неустойчивости финансово-экономической системы. Стратегия и инструменты. – М.: Издательство Московского Университета, 2011. – 224с.Бурцев А.Л. Анализ финансовой устойчивости организации: теория и сфера применения // Вестник АГТУ. Сер.: Экономика. - 2010. - № 1. - С. 255.Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: Учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт, 2010. – 462с.Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: ДиС, 2009. – 144с.Дыбаль С.В. Финансовый анализ. Теория и практика. – И.: Бизнес-пресса, 2009. – 336с.Ефимова О.В. Финансовый анализ: Учебник. – М.: Омега-Л, 2009. – 398с.Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия: учебник. – М.: Инфра-М, 2012. – 332с.Жулина Е.Г., Иванова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: Дашков и К, 2011. – 511с.Литовченко В.П. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: Дошков и Ко, 2009. – 369с.Миронов М.Г. Финансовый менеджмент. – М.: ГроссМедиа, 2007. – 144с.Остапенко В.В. Финансы предприятия: Учебное пособие. – М.: Омега-Л, 2008 . – 236с.Пименова Ю.В. Знакомьтесь – баланс 2011! // Практическая бухгалтерия. – 2011. - №7. – С.18-21.Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: КноРус, 2010. – 320с.Попов В.М., Млодик С.Г., Зверев А.А. Анализ финансовых решений в бизнесе. – М.: Кнорус, 2008. – 288с.Роберт С. Хиггинс. Финансовый анализ. Инструменты для принятия бизнес-решений. – М.: Вильямс, 2009. – 464с.Румянцева Е.Е. Финансы организации: финансовые технологии управления предприятием: учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 459с.Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. – 624с.Финансовый менеджмент: теория и практика/ под ред. Е.С. Стояновой.- 6-е изд.- М.: Перспектива.- 2009. – 374с.Финансы: Учебник / под ред. Романовского М.В. – М.: Юрайт-Издат, 2011. – 590с.Шеремет А.Д., Ионова А.Ф. Финансы предприятий: менеджмент и анализ: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2009. – 479с.Шохин Е.И. Финансовый менеджмент: Учебник. – 3-е изд. – М.: КноРус, 2011. – 480с.Приложения