Организация управления текущими активами и текущими пассивами предприятия

Содержание
Введение
1. Общая характеристика объекта исследования
2. Анализ состояния проблемы
2.1. Динамика текущих финансовых потребностей
2.2. Динамика выручки и рентабельность активов предприятия
2.3. Анализ динамики дебиторской и кредиторской задолженностей и их структурных составляющих. Состав и структура запасов, их доля в значении текущих финансовых потребностей
2.4. Анализ недостатков организации финансов предприятия
3. Разработка программы повышения эффективности управления текущими активами и текущими обязательствами предприятия
Заключение
Список использованной литературы
Приложение

3. Разработка программы повышения эффективности управления текущими активами и текущими обязательствами предприятия
Применение системного подхода и экономического анализа представляют возможность разработать программу повышения эффективности управления текущими активами и текущими обязательствами предприятия и обеспечить регулирование его реализации по следующим существенным направлениям:
- повышение эффективности управления материально-техническим снабжением для обеспечения бесперебойности и ритмичности производственного процесса на сельскохозяйственном предприятии;
- уменьшение длительности операционного цикла сельскохозяйственного предприятия в результате проведения интенсификации производственного процесса. Это предполагает внедрение высокоэффективных технологий, позволяющих максимально механизировать и автоматизировать производство сельскохозяйственной продукцию. Также, необходимым условием является увеличение уровня производительности труда, что предполагает более эффективное использование имеющихся производственных мощностей сельскохозяйственного предприятия, трудовых ресурсов и прочих факторов производства. Наиболее важным является увеличение контрольной функции за изменением основных составляющих запасов (кормов, животных на выращивании и откорме, затрат в незавершенное производство и пр.) и распределением в четком соответствии со структурой потребления сельскохозяйственной продукции.
- оптимизация процессов отгрузки и доставки до конечного потребителя производимой сельскохозяйственной продукции, в том числе оформление расчетных документов бухгалтерского учета. Важным моментом является применение наиболее эффективных методов рефинансирования дебиторской задолженности сельскохозяйственного предприятия, оптимальных методик контроля над средним остатком денежных средств (как в кассе, так и на расчетном счете). Основными способами реализации данных методик является получение факторинга в коммерческом банке. Также необходимо создать четкую систему контроля над структурой и движением дебиторской задолженности сельскохозяйственного предприятия, его денежными средствами, реализация различных механизмов безналичных расчетов при реализации сельскохозяйственной продукции.
Следует провести анализ по каждому конкретному дебитору ОАО «Сосновское». Необходимо организовать мероприятия по возврату дебиторской задолженности в разрезе наиболее крупных дебиторов предприятия. Применяя опыт реструктуризации и реформирования сельскохозяйственных предприятий нашей страны, а также результаты проведенного исследования в ОАО «Сосновское», можно предложить следующие мероприятия по повышению эффективности управления текущими активами и текущими пассивами предприятия:
1. Формирование специальной рабочей группы по управлению текущими активами и текущими пассивами предприятия, разработка плана мероприятий по работе с запасами предприятия в разрезе каждого их вида, конкретными дебиторами с указанием сроков возврата, сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности по суммам и срокам, оценкой эффективности и технико-экономическое обоснование краткосрочного кредитования.
2. Планирование структуры и динамики текущих активов и текущих обязательств.
3. Повышение оборачиваемости текущих активов и текущих обязательств предприятия.
4. Оптимизация коммерческих расходов.
5. Распределение ответственности руководителей за отдельные элементы текущих активов и текущих обязательств сельскохозяйственного предприятия. В этой связи рекомендуется в ОАО «Сосновское» ввести центры финансовой ответственности по элементам текущих активов и текущих обязательств предприятия. Реализация данного мероприятия может выглядеть следующим образом: за использование текущих активов и текущих пассивов предприятия ОАО «Сосновское» (товары, сырье и материалы, дебиторская задолженность, краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность) каждое структурное подразделение, обладающее статусом центра финансовой ответственности, начисляется бонусные проценты к заработной плате сотрудников, размер которых регулируется внутренними нормативными документами ОАО «Сосновское». Например, сокращение дебиторской задолженности, ускорение ее оборачиваемости за счет эффективной мотивации сотрудников ОАО «Сосновское», может привести к увеличению прибыли предприятия.
Заключение
Открытое акционерное общество «Сосновское» представляет собой одно из крупнейших многоотраслевых сельскохозяйственных предприятий мясного и молочного направления страны, обеспечивающего своей продукцией Приволжско-Уральский военный округ, жителей города Екатеринбург, население Свердловской области. Основными производимыми сельскохозяйственными продуктами является мясо, мясопродукция, молоко, молочные продукты и овощи.
История возникновения и развития предприятия показывает, что основанное в 1939 году в качестве подсобного хозяйства Уральского Военного округа ОАО «Сосновское» смогло превратиться в коммерческое предприятие с замкнутым производственным циклом, объединяющим производственные процессы, переработку и реализацию сельскохозяйственной продукции.
ОАО «Сосновское» является уникальным целостным комплексом, имеющим в своем составе две промышленные площадки, более двенадцати тысяч гектаров сельскохозяйственных земель.
Проведенный анализ управления текущими активами и текущими обязательствами предприятия показал наличие убытков в деятельности предприятия, что свидетельствует о низкой эффективности финансового менеджмента. В качестве основных мер решения данной проблемы предлагается в ОАО «Сосновское» реализовать следующие мероприятия:
1. Создание рабочей группы по управлению текущими активами и текущими пассивами предприятия, разработка плана мероприятий по работе с запасами предприятия в разрезе каждого их вида, конкретными дебиторами с указанием сроков возврата, сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности по суммам и срокам, оценкой эффективности и технико-экономическое обоснование краткосрочного кредитования.
2. Осуществление планирования структуры и динамики текущих активов и текущих обязательств.
3. Обеспечение распределения ответственности руководителей подразделений за отдельные элементы текущих активов и текущих обязательств сельскохозяйственного предприятия. В этой связи рекомендуется в ОАО «Сосновское» ввести центры финансовой ответственности по элементам текущих активов и текущих обязательств предприятия. Реализация данного мероприятия может выглядеть следующим образом: за использование текущих активов и текущих пассивов предприятия ОАО «Сосновское» (товары, сырье и материалы, дебиторская задолженность, краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность) каждое структурное подразделение, обладающее статусом центра финансовой ответственности, начисляется бонусные проценты к заработной плате сотрудников, размер которых регулируется внутренними нормативными документами ОАО «Сосновское».
Например, сокращение дебиторской задолженности, ускорение ее оборачиваемости за счет эффективной мотивации сотрудников ОАО «Сосновское», может привести к увеличению прибыли предприятия.
Список использованной литературы
Баранов В.В. Финансовый менеджмент: Механизмы финансового управления предприятием в традиционных и наукоемких отраслях: Учебное пособие. – М.: Дели, 2011. – 203с.
Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: ИНФРА – М, 2010. – 205 – 207с.
Берзон Н.И. Финансовый менеджмент: Учебник для студентов сред. проф. учеб. заведений – М.: Издательский центр «Академия», 2010. – 232с.
Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. – К.: Ника-Центр, Эльга, 2011. – 184 – 195с.
Бригхем Ю.Ф., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Учебное пособие для вузов 2-ой том. – М.: Финансы и статистика, 2011. – 340 – 361с.
Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2010. – 518 – 523с.
Савицкая Г.В. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов. – М.: Финансы, ЮНИТИ, – 2009. – 307 – 318с.
Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник. – 5-ое издание, перераб. и доп. – М.: Издательство « Перспектива», 2010. – 351 – 362с.
Терехин В.И. Финансовое управление фирмой. Финансовая деятельность фирмы. Методология принятия финансовых решений. Стоимость фирмы. Управление активами фирм. – М.: Экономика, 2009. – 241с.
Финансовый менеджмент: Руководство по технике эффективного менеджмента. – CARANA. – USAID. RPC. – М.: 2010. – 82 – 85с.
Лумпов Н.А. Методы оценки стоимости запасов // Финансовый менеджмент. – 2010. - №3. – с.19 – 41.
Попова Л.В. Управление текущими активами // Финансовый менеджмент. – 2011. - №6. – с.23 – 25.
Радионов Р.А. Управление текущими пассивами // Менеджмент в России и за рубежом. – 2010. - №1. – с.43
Тренев Н. Управление оборотными активами // Консультант директора. – 2011. - №6. – с.2 – 8.
Шмат А.М. Товарно-материальные запасы. // Бухгалтерский учет №17. – 2011. – с.10-13.
Приложение
Приложение 1. Анализ состава, структуры и динамики активов организации
Разделы, группы статей баланса на 01.01.2010 г. на 01.01.2011 г. на 01.01.2012 г. Изменение 2010 г. к 2009 г., ± Изменения 2011 г. к 2010 г., ± т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к соответствующей статье на начало года т.р. в % к соответствующей статье на начало года 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 1. Внеоборотные активы 439765 68,88 450076 71,89 435373 70,19 10311 2,34 -14703 -3,27 Из них:
1.1. Нематериальные активы - - - - - - - - - - 1.2. Основные средства 431040 67,52 444560 71,01 429773 69,29 13520 3,14 -14787 -3,33 1.3. Незавершенное строительство - - - - - - - - - - 1.4. Отложенные налоговые активы - - - - - - - - - - 1.5. Прочие внеоборотные активы 8725 1,37 5516 0,88 5600 0,90 -3209 -36,78 84 1,52 2. Оборотные активы 198648 31,12 176012 28,11 184891 29,81 -22636 -11,40 8879 5,04 Из них:
2.1. Запасы 159906 25,05 147486 23,56 141424 22,80 -12420 -7,77 -6062 -4,11 2.2. НДС - - - - - - - - - - 2.3. Дебиторская задолженность 33765 5,29 23346 3,73 38841 6,26 -10419 -30,86 15495 66,37
Продолжение приложения 1.
Разделы, группы статей баланса на 01.01.2010 г. на 01.01.2011 г. на 01.01.2012 г. Изменение 2010 г. к 2009 г., ± Изменения 2011 г. к 2010 г., ± т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к соответствующей статье на начало года т.р. в % к соответствующей статье на начало года 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 2.4. Краткосрочные финансовые вложения - - - - - - - - - - 2.5. Денежные средства 3857 0,60 4095 0,65 3138 0,51 238 6,17 -957 -23,37 2.6. Прочие оборотные активы 1120 0,18 1085 0,17 1488 0,24 -35 -3,13 403 37,14 3. Всего активов (Итог баланса) 638413 100,00 626088 100,00 620264 100,00 -12325 -1,93 -5824 -0,93 3.1. В т.ч.
Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал - - - - - - - - - - 4. Итого реальных активов
(стр.3-стр.3.1) 638413 100,00 626088 100,00 620264 100,00 -12325 -1,93 -5824 -0,93 Приложение 2. Анализ состава, структуры и динамики пассивов организации
Разделы, группы статей баланса на 01.01.2010 г. на 01.01.2011 г. на 01.01.2012 г. Изменение 2010 г. к 2009 г., ± Изменения 2011 г. к 2010 г., ± т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к соответствующей статье на начало года т.р. в % к соответствующей статье на начало года 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 1. Капитал и резервы 527594 82,64 520665 83,16 513035 82,71 -6929 -1,31 -7630 -1,47 В т.ч.:
1.1. Уставный капитал 552810 86,59 552810 88,30 552810 89,12 0 0,00 0 0,00 1.2. Добавочный капитал - - - - - - - - - - 1.3. Резервный капитал 555 0,09 555 0,09 555 0,09 0 0,00 0 0,00 1.4. Нераспределенная
прибыль -25771 -4,04 -32700 -5,22 -40330 -6,50 -6929 26,89 -7630 23,33 2. Долгосрочные обязательства 50474 7,91 46403 7,41 36210 5,84 -4071 -8,07 -10193 -21,97 В т.ч.:
2.1. Займы и кредиты 50000 7,83 46200 7,38 36210 5,84 -3800 -7,60 -9990 -21,62 2.2. Прочие обязательства 474 0,07 203 0,03 0 0,00 -271 -57,17 -203 -100,00
Продолжение приложения 2.
Разделы, группы статей баланса на 01.01.2010 г. на 01.01.2011 г. на 01.01.2012 г. Изменение 2010 г. к 2009 г., ± Изменения 2011 г. к 2010 г., ± т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к общему итогу баланса т.р. в % к соответствующей статье на начало года т.р. в % к соответствующей статье на начало года 1 2 3 4 5 6 7 8 9 11 12 3. Краткосрочные обязательства 60349 9,45 59023 9,43 71021 11,45 -1326 -2,20 11998 20,33 В т.ч.:
3.1.Займы и кредиты - - - - 11000 1,77 - - 11000 - 3.2. Кредиторская задолженность 30658 4,80 33942 5,42 36136 5,83 3284 10,71 2194 6,46 3.3. Прочие обязательства 29691 4,65 25081 4,01 23885 3,85 -4610 -15,53 -1196 -4,77 4. Всего пассивов (Итог баланса) 638413 100,00 626088 100,00 620264 100,00 -12325 -1,93 -5824 -0,93 4.1. В т.ч.
Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал - - - - - - - - - - 5. Итого реальные пассивы
(стр. 4 – стр. 4.1.) 638413 100,00 626088 100,00 620264 100,00 -12325 -1,93 -5824 -0,93

14