Бизнес - план строительной организации (услуги - отделоч. работы)

Введение
1 Определение цели реализации проекта
2 Организационно-правовые аспекты реализации проекта
3 Анализ компании и отрасли
4 Характеристика продукта
5 Характеристика рынка сбыта
6 Конкурентный анализ
7 Стратегия маркетинга
8 Прогнозирование продаж
9 Организация производства
10 Планирование прибыли от проекта
11 Анализ безубыточности
12 Оценка рисков
13 Финансовый план инвестиционного проекта
14 Резюме
Литература

В табл. 10.4 представим план прибылей и убытков от проекта.
Таблица 10.4
План прибылей и убытков от производства металлического сайдинга в ООО «Строительные материалы»
Показатель 2008 год 2009 год II III IV Объем производства, % от полной мощности 20 40 80 85 Объем производства и реализации, тыс. руб. 105205 200120 465732 1922938 Затраты на реализацию, тыс. руб. 3104 5720 7692 23550 Валовая прибыль 102101 194400 458040 1899388 Затраты на материалы, тыс. руб. 58982 117964 335928 1343712 Эксплуатационные затраты, тыс. руб. 240 280 340 1240 Затраты на оплату труда, тыс. руб. 36750 36750 46750 188000 Постоянные затраты, тыс. руб. 36 44 52 232 Итого текущих затрат, тыс. руб. 96028 155078 273110 1533184 Прибыль до налогообложения, тыс. руб. 6073 39322 74970 366204 Налоги, тыс. руб. 1458 9437 17993 87889 Чистая прибыль, тыс. руб. 4615 29885 56977 278315
11 Анализ безубыточности
Точка безубыточности показывает, при каком объеме производства выручка от реализации покрывает суммарные затраты на производство продукции. Для определения точки безубыточности используется равенство:
р * Тб = v * Тб + С, (11.1)
где
р – цена на единицу продукции,
v - переменные затраты на производство единицы продукции,
С - условно постоянные затраты на годовой выпуск продукции.
Из равенства (11.1) точка безубыточности определяется по следующей формуле:
(11.2)
тыс. м2 в год.
12 Оценка рисков

В международной практике инвестирования принято полагать, что эффективными становятся только 3 из 5 инвестиционных проектов. Причина столь высокого уровня убыточных проектов кроется в наличии множества внешних и внутренних факторов инвестиционного проекта.
Макросреда обычно связана с политической и экономической ситуацией в стране в целом, но, хотя и оказывает влияние на бизнес, напрямую отношения к конкретному рынку не имеет. Макросреду можно проанализировать в четырех плоскостях: политико-правовая; экономическая; социальная; техническая.
Микросреда включает все факторы окружающего рынка, на которые мы имеем определенное влияние и которые в свою очередь непосредственно влияют на нашу компанию, и продукт в частности. Микросреду можно проанализировать по пяти основным факторам:
1) Bargaining power (относительная сила в переговорах) потребителей, поставщиков и посредников;
2) Costs (стоимость/затраты) рабочей силы, сырья, энергии и т.п.;
3) Market (рынок) и его размер, динамика, стадия развития, привлекательность, барьеры для входа и т.п.;
4) Competitors (конкуренты, включая непрямых): их число, позиции, стратегия и анализ сильных и слабых сторон;
5) Customers (потребители): их типы, сегменты, ожидания и восприятие рынка.
Для анализа внешней среды бизнес-организации наиболее эффективен SWOT-анализ.
SWOT анализ – это анализ сильных и слабых сторон организации и возможностей и угроз со стороны внешней окружающей среды. «S» и «W» относятся к состоянию компании, а «O» и «T» к внешнему окружению организации. По результатам ситуационного анализа можно оценить, обладает ли компания внутренними силами и ресурсами, чтобы реализовать имеющиеся возможности и противостоять угрозам, и какие внутренние недостатки требуют скорейшего устранения.
Таблица 12.1
SWOT-анализ инвестиционного проекта ООО «Строительные материалы»
Возможности О Сильные стороны S 1 Увеличить уровень спроса на 25% 1 Растущий уровень платежеспособного спроса на продукцию 2 Расширить сеть региональных дистрибьютеров 2 Наличие собственной инновационной базы 3 Существует рынок сбыта для металлического сайдинга и он растет 3 Поддержка на местном и региональном уровнях 4 Возможно получить банковский кредит до 25 млн. руб. сроком на 0,5 года 4 Благоприятный инвестиционный климат в регионе 5 Возможно обеспечить приток новых клиентов 5 Высокий авторитет компании на рынке 6 Возможно реализовывать продукцию в других регионах РФ Угрозы T Слабые стороны W 2 Инфляция 1 Сосредоточенность на поставках крупным потребителям 3 Рост цен на материалы 2 Слабая маркетинговая политика 4 Переток кадров на другие предприятия 3 Отсутствие стратегических партнеров в инновационной сфере 5 Рост цен на энергоносители 4 Сбои в поставках материалов
Как видно из табл. 12.1, основные угрозы предприятия состоят в высоких темпах инфляции, в результате чего цены у поставщиков постоянно растут, что приводит к росту себестоимости продукции, оттоку средств из резервных фондов предприятия, повышенным коммерческим расходам.
Сосредоточенность сбыта предприятия по крупным потребителям приводит к риску неплатежей со стороны дебиторов, в результате предприятие расходует средства, которые должны быть инвестированы в проект.
При анализе внутренней среды предприятия, прежде всего, важно оценить финансовые ресурсы предприятия и его финансовую устойчивость.
Финансовый анализ предполагаемого объекта инвестиций является неотъемлемой частью инвестиционного процесса на всех его стадиях.
Инвестор не будет иметь дело с юридическим или физическим лицом, финансовое состояние которого ему не известно.
В странах с развитой рыночной инфраструктурой публикация финансовых отчетов является общепринятым условием нормальных деловых связей, существуют регулярные различные справочники, по которым можно получить представление о финансовом положении фирмы.
В табл. 12.2 приведем результаты оценки видов риска инвестиционного проекта. Оценка производилась по 10-балльной шкале. 10 баллов – максимальный риск.
Таблица 12.2
Экспертная оценка видов риска инновационного проекта
Виды рисков. Значи-
мость Оценка экспертов % 1 2 3 4 5 1.1.Политический риск 5,6 5 5 5 6 7 1.2.Риск предпроектных ошибок 6,2 7 7 8 5 4 Итого общий риск 5,9 36,7 2.1.Риск снижения покупат. спос-ти 5,6 7 5 5 5 6 2.2.Риск появления конкурентов 8,4 8 8 9 10 7 2.3.Маркетинговый риск 6,0 8 5 4 7 6 Итого рыночный риск 6,7 41,6 3.1.Риск возникновения споров 2,0 2 2 1 2 3 3.2.Риски утерь имущества 5,0 5 5 5 5 5 Итого производственный риск 3,5 21,7 Итоговая сумма 16,1 100,0
Как видим в табл. 12.2, наибольшие риски проекта лежат в рыночной плоскости, т.к. по мере роста уровня спроса на данный продукт, уровень предложения растет также ускоряющимися темпами.
13 Финансовый план инвестиционного проекта
Следующим шагом в оценке инновационного проекта является построение диаграммы номинальных финансовых потоков «Cash flow».
Такая диаграмма необходима для определения номинальной суммы затрат и поступлений с разбивкой по периодам времени. В качестве временного отрезка предлагается взять один месяц.
Таблица 13.1
Инвестиционный план на 2008 год
Показатель I квартал II квартал III квартал IV квартал Всего Объем капиталовложений (табл. 10.2) 55760 120 - - 56280 Чистая прибыль (табл. 10.4) - 4615 29885 56977 524216 Амортизация 1240 1240 1240 1240 4960 Денежный поток от инвестиций -54520 -5735 31125 58217 29087 Коэффициент дисконтирования 0,99 0,97 0,95 0,93 - Чистый дисконтированный денежный поток -53975 -59538 -29969 54142 24173
Таблицу 13.1 можно модифицировать для нужд построения диаграммы.
Таблица 13.2
Модифицированная таблица денежных потоков со строкой «Cash Flow»
Показатель I квартал II квартал III квартал IV квартал Всего Приток 1240 5855 31125 58217 96437 Отток 55215 65349 61094 4075 185733 Cash Flow -53975 -59538 -29969 54142 24173
По данным табл. 13.2 построим график Cash Flow проекта.
Рисунок 4 График Cash Flow инвестиционного проекта
Расчет коэффициентов приведения в практике оценки инвестиционных проектов производится на основании так называемой, «ставки сравнения» (коэффициента дисконтирования или нормы дисконта). Смысл этого показателя заключается в изменении темпа снижения ценности денежных ресурсов с течением времени. Соответственно значения коэффициентов пересчета всегда должны быть меньше единицы.
Сама величина ставки сравнения (СС) складывается из трех составляющих:
СС=И+ПР+Р, (13.1)
где
СС - ставка сравнения или коэффициент дисконтирования,
И - темп инфляции,
ПР - минимальная реальная норма прибыли,
Р - коэффициент, учитывающий степень риска.
Чистый суммарный дисконтированный доход необходимо рассчитать, чтобы определить прибыль, которую получит предприятие от реализации проекта в сегодняшних деньгах.
Чистый дисконтированный доход проекта рассчитывается по формуле:
, (13.2)
где
ЧДД - чистый дисконтированный доход,
Di – доход i-того периода (денежные потоки i-того периода),
Ki – единовременные затраты i-того периода,
d - дисконт.
Если ЧДД > 0, то проект эффективен.
Расчет чистого дисконтированного дохода приведем в табл. 13.3.
Таблица 13.3
Расчет чистого дисконтированного дохода проекта
Период Кд Д' К' ЧДД ЧТС 1 0,99 0 55760 -55202 -55202 2 0,97 5855 120 -5563 -60765 3 0,95 31125 0 29569 -31196 4 0,93 58217 0 54142 22946 ИТОГО - 95197 55880 22946 22946
В таблице используются следующие обозначения:
Д′ - дисконтированный доход,
К′ - дисконтированные издержки,
ЧДД - чистый дисконтированный доход,
ЧТС - чистая текущая стоимость (накопленный ЧДД).
Результатом расчета по таблице явилось значение ЧДД проекта, равное:
Здесь же рассчитывается индекс доходности проекта - отношение суммы накопленных дисконтированных доходов к сумме единовременных дисконтированных затрат. Индекс доходности рассчитан по формуле:
(13.3)

Критерием экономической эффективности инновационного проекта является индекс доходности, превышающий единицу.
Показатель среднегодовой рентабельности проекта показывает, какой доход приносит каждый вложенный в проект рубль инвестиций. Его удобно использовать при сравнении альтернативных вариантов проектов. Среднегодовая рентабельность определяется по формуле:
Рс = (ИД – 1) / n * 100%, (13.4)
где
Рс – среднегодовая рентабельность,
ИД - индекс доходности,
n – срок реализации проекта.
Срок окупаемости проекта представляет собой расчетную дату, начиная с которой чистый дисконтированный доход принимает устойчивое положительное значение. Это достигается в ситуации, когда накопленный дисконтированный доход покрывает дисконтированные единовременные затраты:
(13.5)
На практике обычно применяют метод приблизительной оценки срока окупаемости по следующей формуле:
, (13.6)
где
Ток – срок окупаемости,
t - последний срок реализации проекта, при котором разность накопленного дисконтированного дохода и дисконтированных затрат принимает отрицательное значение,
DD(t-)– последняя отрицательная разница накопленного дисконтированного дохода и дисконтированных затрат,
DD(t+) – первая положительная разница накопленного дисконтированного дохода и дисконтированных затрат.
периода (квартала) или 0,6 лет.
14 Резюме
Предварительные маркетинговые исследования рынка строительных материалов, г. Санкт-Петербурга и ближайших районов показали востребованность реализации проекта открытия производства металлического сайдинга в Цехе № 3 ООО «Строительные материалы».
Инициатором проекта является ООО «Строительные материалы» (регистрационный номер 16823 от 22 июня 1997 года). Руководство проектом осуществляют г-н Стародубов Николай Львович, коммерческий директор ООО «Строительные материалы». Он лично курирует вопросы по нормативно-правовому обеспечению проекта, поиску источников финансирования, подрядчиков, контролирует общий ход выполняемых работ, лично решает вопросы взаимодействия с государственными контролирующими органами, а также с кредитными организациями и предприятиями торговли.
Анализ эффективности данного инвестиционного проекта показал, что проект высокоэффективен. Рентабельность инвестиций по проекту составляет 70%. Срок окупаемости капиталовложений – 0,6 лет. Источник инвестируемого капитала – собственные средства предприятия и краткосрочный кредит банка.
Литература
Гражданский кодекс РФ №51-ФЗ от 21 октября 1994 года, часть первая (в ред. Федеральных законов от 20.02.1996 № 18-ФЗ, от 12.08.1996 № 111-ФЗ, от 08.07.1999 № 138-ФЗ, от 16.04.2001 № 45-ФЗ, от 15.05.2001 № 54-ФЗ, от 21.03.2002 № 31-ФЗ). / Сборник российского корпоративного права – М.: Юристъ, 2003 – Т.1 С. 144-224.
Бандурин А.В., Чуб Б.А. Стратегический менеджмент организации // Сборник статей по экономике – СПб.: Изд-во СПбГУ, 2003 – С 164-173
Бендиков М.А. Оценка реализуемости инновационного проекта / Менеджмент в России и за рубежом – 2001 - № 2 – С. 37-43.
Гольдштейн Г.Я. Стратегический менеджмент. Конспект лекций – Таганрог: ТТУ, 2001
Зимин В.С., Тришин В.Н. Прогнозирование и анализ точности метода дисконтированных денежных потоков. Ретроспективное обозрение ранее выполненных отчетов об оценке / Имущественные отношения в Российской Федерации. – 2006 - №7. - С. 27-35. //www. okp-okp. ru/st2006.htmll
Орлов А.И. Менеджмент. Учебник – М.: Изд-во «Изумруд», 2004 – 298 С.
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ИНФА-М, 2002.
Сергеев И.В., Веретенникова И.И. Организация и финансирование инвестиций – М.: Финансы и статистика, 2000 – 272 С.
Давыденко В. Обзор рынка строительных материалов СЗФО / Бизнес-аналитика. – 2007. -- № 2. – С. 11-17.
Гаврилюк М. Динамика рынка стройматериалов в России / Менеджмент в России и за рубежом. – 2007 - № 3 – С. 22-28.
Гольдштейн Г.Я. Стратегический менеджмент. Конспект лекций – Таганрог: ТТУ, 2001 – С. 44.
Гольдштейн Г.Я. Стратегический менеджмент. Конспект лекций – Таганрог: ТТУ, 2001 – С.113-114.
Бандурин А.В., Чуб Б.А. Стратегический менеджмент организации // Сборник статей по экономике – СПб.: Изд-во СПбГУ, 2003 – С 164-173
2
Складское хозяйство
Отдел складского учета, закупок и сбыта
Бухгалтерия
Экономический отдел
Строительный отдел
Производственный отдел
Директор по маркетингу и сбыту
Финансовый директор
Главный инженер
Секретарь
Кадровая служба
Генеральный директор ООО «Строительные материалы»