Особенности лизинга в промышленно развитых странах.

В определенных случаях лизинговые сделки рассматриваются как сделки по покупке имущества. Например, в том случае, если в договоре лизинга предусмотрено одно из следующих условий:
- по истечении срока договора или его досрочного расторжения лизинговое имущество будет передано лизингополучателю бесплатно или за номинальное денежное вознаграждение;
- в лизинг передается оборудование, вмонтированное в здание, и поэтому не перемещаемое с одного места на другое;
- в лизинг передаются машины, завод или оборудование, произведенные для специальных целей, указанных лизингополучателем, так что в результате лизинговое имущество трудно использовать в каких-либо других целях;
- срок договора короче, чем 70% законодательно оговоренного срока полезной службы лизингового имущества (60%, если этот срок службы 10 лет и более) или более 120% полезного срока. Поэтому надлежащий срок договора финансового лизинга должен быть больше 70% (60%) и меньше 120% законодательно установленного срока полезной службы актива.
Если сделка финансового лизинга трактуется как сделка по реализации, то лизингополучатель наделяется правом на налоговую амортизацию. В противном случае подобным правом будет обладать лизингодатель.
На рынке лизинговых услуг Японии работают десятки различных по величине лизинговых компаний. В 2000 г. на долю крупных фирм с капиталом более 100 млн. йен (примерно 850 тыс. долл.) приходилось 47,5% от стоимости всех заключенных в стране договоров лизинга. Удельный вес малых и средних лизинговых компаний (с капиталом менее 100 млн. йен) или индивидуальных фирм составлял 46,2%.
В целях поддержки малых и средних лизинговых компаний Японии, которые занимаются поставкой новейшей техники, участвуют в венчурном бизнесе правительством страны принимаются специальные налоговые кредитные программы сроком на два года. Например, в соответствии с одной из правительственных программ, которая началась в 2001 году и заканчивается 31 марта 2003 года, лизинговым компаниям может быть предоставлен специальный налоговый кредит в размере 4,2% от общей суммы лизинговых платежей. В 1999-2001 гг. был принят ряд отраслевых программ по стимулированию лизинга оборудования для лесной промышленности, сельского хозяйства.
Японское правительство утвердило Кредитную страховую систему для проведения лизинговых операций. Эта система предоставляет малым и средним лизинговым компаниям, передающим в лизинг 37 типов оборудования, право в случае дефолта лизингополучателей получить 50%-ое страховое покрытие текущих лизинговых платежей.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Лизинг в мировой экономике занимает второе место по объемам инвестиций после банковского кредита, потому что он является одним из наиболее прогрессивных методов материально-технического обеспечения производства и открывает пользователям широкий доступ к передовой технике и технологиям.
Лизинг в США является основным инвестиционным инструментом, на долю которого на протяжении многих лет приходится более 30% инвестиций в оборудование.
Вехи развития:
1960-e гг. — более половины рынка лизинга в мире
В 1986 г. поставлено в лизинг оборудования на 85 млрд. долл. (28% всех инвестиций в оборудование в стране, почти ½ мирового оборота по лизингу).
В 1998 г стоимость лизинговых операций в США составила 183,4 млрд. долл.(активное продвижение на рынки развивающихся стран.) Более 9/10 североамериканского лизингового рынка, 42,8% общего объема мирового лизинга.
2003г — объем рынка лизинга более 208 млрд.долл. 40,6% общего объема мирового лизинга.
В 2005году объем рынка лизинга в США достиг 248 млрд. долл.
 Вклад лизинга оборудования в экономику США по данным "The Economic Contribution of the Equipment Leasing Industry to the U.S. Economy" компании Global Insight, США в 2004 и 2005 гг.
Лизинг оборудования вносит от 75 до 315 млрд. долл. в реальный ВВП в год(от 1% до 3% реального ВВП). До 22% реальных инвестиций в оборудование (от $ 1трлн.) — через лизинг! Вклад лизинга — около $229 млрд. в год (данные 2004 г). Без лизинга, экономика США теряла бы до $ 290 млрд. ежегодно (лизинг, производство продукции и сопутствующие отрасли). До 80% американских бизнесов используют лизинг (!). Без лизинга, не были бы созданы от 3 до 6 млн. рабочих мест (каждые $70 000 лизинговых операций создают 1 рабочее место).
Основные показатели современного положения рынка лизинга в Европе
Общий размер рынка в 2004г — €229 532 млн., из них: лизинг оборудования — €192 160 млн. Доля лизинга оборудования в общем объеме инвестиций — порядка 17,4%.
Европейский рынок в значительной степени концентрирован (крупнейшие 10 компаний представляют 28%, а первые 20 компаний занимают 41% рынка). Всего на рынке работает более 1300 лизинговых компаний (ЛК) из 31 страны (членов и не членов ЕС). При этом ЛК в подавляющем большинстве входят в национальные лизинговые Ассоциации, которые являются членами Leaseurope (Европейская Федерация Ассоциаций Лизинговых Компаний Европы) и охватывают более 92% всего объема лизинговых операций.
Свыше 60% компаний относятся к категории специализированных лизинговых компаний, которые принадлежат банкам и другим инвесторам.
Специализированные лизинговые компании, созданные производственными и торговыми компаниями — 1/5 всех компаний, которые предоставляют лизинговые услуги.
18% — компаний, для которых лизинг не является основным видом деятельности (страховые, пенсионные компании, трасты, инвестиционные банки).
Почти 70% всех лизинговых компаний, которые предоставляют услуги на рынке той или другой страны, созданные за счет национальных инвестиций; компании нерезиденты составляют почти 24%; остальные — около 15% — результат общих инвестиций национальных и иностранных инвесторов.
Больше половины всех компаний (56%), которые предлагают лизинговые услуги, являются универсальными. Количество компаний, которые специализируются на предоставлении в лизинг автотранспортных средств и оборудования, приблизительно одинаковая (по 16%).
Список литературы
Федеральный Закон №164-ФЗ от 29.10.1998 г. (ред. от 26.07.2006) «О финансовой аренде (лизинге)».
Лещенко М.И., Бочков В.Е., Демин Ю.Н., Кацыв Д.П. Международная практика лизинга: Учебное пособие/Под ред. М.И. Лещенко. – М.:МГИУ, 2002. – с. 341
Трынин Д.И. Особенности лизинга в промышленно развитых странах./ Финансовый менеджмент. - №3,2004. – с.96-105
Сергей Кашин «Год большого лизинга»/Журнал «Секрет фирмы» №32 (167) 04.09.2006
www.raexpert.ru/ рейтинговое агентство «Эксперт РА»
www.cfcrus.ru/ В.Д. Газман «Финансовый лизинг»
www.setcom.ru/ Лизинг в цифрах и фактах
Лещенко М.И., Бочков В.Е., Демин Ю.Н., Кацыв Д.П. Международная практика лизинга: Учебное пособие/Под ред. М.И. Лещенко. – М.:МГИУ, 2002. – с. 6
Трынин Д.И. Особенности лизинга в промышленно развитых странах./ Финансовый менеджмент. - №3,2004. – с.96
Сергей Кашин «Год большого лизинга»/Журнал «Секрет фирмы» №32 (167) 04.09.2006
www.raexpert.ru/ рейтинговое агентство «Эксперт РА»
Трынин Д.И. Особенности лизинга в промышленно развитых странах./ Финансовый менеджмент. - №3,2004. – с.97
www.cfcrus.ru/ В.Д. Газман «Финансовый лизинг»
6 www.cfcrus.ru/ В.Д. Газман «Финансовый лизинг»
www.cfcrus.ru/ В.Д. Газман «Финансовый лизинг»
www.cfcrus.ru/ В.Д. Газман «Финансовый лизинг»
По оценке Equipment Leasing Association, США
www.setcom.ru/ Лизинг в цифрах и фактах