Эффективность использования активов при антикризисном управлении

Оглавление
Введение 7
Глава 1. Теоретические и методологические основы эффективного использования активов при антикризисном управлении предприятием 11
1.1.Сущность, цели и задачи управления активами предприятия 11
1.2.Основные показатели эффективности использования активов предприятия при антикризисном управлении 18
1.3.Роль разработки стратегических направлений в управлении активами предприятия в период оздоровления 28
Выводы по главе 1 32
Глава 2.Анализ текущей деятельности Московского завода плавленых сыров «Карат» 34
2.1.Краткая характеристика деятельности 34
2.2.Основные финансовые и экономические показатели предприятия 41
2.2.1.Анализ выручки, затрат и прибыли 41
2.2.2.Анализ имущества и источников имущества компании 44
2.2.3Анализ оборотных активов 50
2.2.4. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия 56
2.2.5.Оценка финансовой устойчивости 57
2.2.6. Анализ показателей рентабельности активов, основного и оборотного капитала 60
2.3. Проблемы предприятия в управлении активами и эффективном их использовании 61
Выводы по главе 2 66
Глава 3. Разработка стратегических направлений развития предприятия 67
3.1.Основные стратегические направления для повышения эффективности использования активов предприятия 67
3.2 Экономический эффект от внедрения мероприятий 76
Выводы по главе 3 84
Заключение 85
Список использованной литературы 89
Приложение……………………………………………………………………………94

Глава 3. Разработка стратегических направлений развития предприятия3.1.Основные стратегические направления для повышения эффективности использования активов предприятияЭффективность управления основными и оборотными средствами предприятия оказывает огромное влияние на результаты его финансово - хозяйственной деятельности, играет значительную роль в обеспечении нормальной работы предприятий, повышая уровень рентабельности, доходности фирмы.Рациональное использование активов и рост эффективности связаны с совершенствованием системы управления основными и оборотными средствами, которая включает в себя:- обеспечение структуры источников финансирования основных и оборотных средств (в основном, заемных источников);- формирование видов и размера основных и оборотных средств в соответствии с изменениями, происходящими на предприятии;-внедрение технических мероприятий, обеспечивающих сокращение производственных потерь в процессе использования основных и оборотных средств;-постоянный контроль за остатками запасов, готовой продукции, денежной наличности, состоянием основных средств, недопущение перерасхода оборотных средств, «затоваривания» склада;-учет сезонных отклонений, влияние внешних факторов при формировании состава и структуры основных и оборотных активов;-разработку мероприятий по повышению уровня рентабельности основных и оборотных средств.Разработка и внедрение мероприятий по повышению эффективности использования активов предприятия должна осуществляться в целях:-повышения эффективности хозяйственной деятельности, получения максимального дохода;-совершенствования оперативного управления основным и оборотным капиталом компании;-повышение рационального использования всех ресурсов производственного и непроизводственного назначения, повышение фондоотдачи и снижение фондоемкости средств.Автор данной работы предлагает к рассмотрению и внедрению на предприятии ряд мероприятий с целью дальнейшего его развития и роста эффективности деятельности. Пути повышения эффективности хозяйствования с целью роста финансового состояния предлагаются следующие:1)регулирование структуры оборотного капитала путем уменьшения дебиторской задолженности, вложения высвободившихся средств в финансовые инвестиции;2)повышение производительности оборудования за счет снижения потерь рабочего времени работы основных средств и обеспечения максимальной загрузки, поточности и непрерывности парка имеющихся основных средств: оборудования, транспорта и механизмов, инструмента;3) ускорение оборачиваемости основных и оборотных средств, которое обеспечивается повышением уровня интенсификации производственных процессов, сокращения сроков освоения вновь вводимых производственных мощностей, снижения трудоемкости изготовляемых изделий, оптимизацией производственных запасов, сокращением объемов незавершенного производства, совершенствование норм расчетов, методов учета и контроля за использованием оборотных средств .Дерево целей по мероприятиям представлено на рисунке 3.1 .Результаты проведенного исследования показали, что на фирме наблюдается значительный рост дебиторской задолженности, по итогам 2012 года задолженность составила 1578,2 млн.руб., что на 221,4 млн.руб. больше показателя 2011 года (1356,8 млн.руб.).Проект совершенствования управления активамиРегулирование структуры оборотного капиталаУскорение оборачиваемости активовУкрепление основных средств и расширение капитала-комплекс мер по уменьшению дебиторской задолженности;-вложение высвободившихся средств в финансовые инвестиции;-введение системы авансовых платежей-снижение потерь рабочего времени работы основных средств;- обеспечение максимальной загрузки, поточности и непрерывности основных средств;-автоматизация прохождения заказа- повышение уровня интенсификации производственных процессов; -сокращение сроков освоения вновь вводимых мощностей; - оптимизация запасов;-сокращение объемов незавершенного производства;-совершенствование методов учета и контроля за использованием оборотных средствДЗРисунок 3.1. Дерево целей по программе совершенствования управления активамиНаличие в составе дебиторской задолженности просроченной задолженности, сомнительных долгов свидетельствует о нерациональной политике фирмы по предоставлению отсрочки в расчетах с покупателями. Это создает угрозу неплатежеспособности. В составе дебиторской задолженности присутствует задолженность со сроком платежа, близкому к истекшему, который можно отнести к безнадежным долгам. По таким долгам фирма несет определенные финансовые потери, повышается риск непогашения долгов, снижения прибыли. Увеличение сомнительной задолженности вызвано неосмотрительной политикой предприятия по отношению к покупателям услуг, неразборчивого выбора партнеров, наступлением неплатежеспособности некоторых клиентов.Тенденция роста сомнительной дебиторской задолженности свидетельствует о снижении ликвидности фирмы и финансовой устойчивости. Ускорить платежи рекомендуется путем совершенствования расчетов за реализованные товары, своевременного оформления расчетных документов, включения в договор пункта о предоплате, расширение вексельной формы обращения. Предоставление отсрочки платежа по полученным товарам отражается в дополнительных финансовых затратах.Уменьшение величины дебиторской задолженности будет способствовать изменению структуры капитала в сторону роста доли внеоборотных активов или денежных средств, оправданной величины запасов. В результате укрепится финансовая устойчивость, ликвидность и платежеспособность. Улучшатся все показатели эффективности использования средств. Рекомендуется осуществление следующих мероприятий:- выявление и недопущение просроченной дебиторской задолженности; ввести постоянный контроль за состоянием сомнительных долгов покупателей;- регулярно проведение анализа дебиторско-кредиторской задолженности по срокам возникновения и оценка реального состояния дебиторской задолженности, производить расчет чистой дебиторской и кредиторской задолженности;- работа с долгами по претензиям, поступившим от покупателей;- уменьшение задолженности поставщикам путем внедрения системы авансовых платежей.Всякая отсрочка платежа приводит в получение только части фактической стоимости, так как инфляция «съедает» часть средств, реальная стоимость снижается; следовательно, необходимо расширять систему авансовых платежей, своевременно выявлять сомнительные задолженности покупателей, погашать задолженности по претензиям.Величина краткосрочной просроченной задолженности на конец 2012 года составляла по данным баланса 1578,2 млн.руб.. Доля просроченной задолженности в общей сумме оборотных средств – 1,66 %, в сумме дебиторской задолженности – 2,8%. Расчеты представлены в таблице 3.1. Таблица 3.1.Расчет удельного веса просроченной задолженности и задолженности по претензиям в сумме оборотного капиталаПоказатели, тыс.руб.Значение показателяУдельный вес в общей сумме ДЗ, %Удельный вес в общей сумме ОК, %Величина просроченной дебиторской задолженности44,22,801,66Задолженность по претензиям1,060,0670,040Сумма задолженности (ДЗ)1578,2100 Всего оборотный капитал (ОК)2663,3 100Величина задолженности по претензиям составляет 1,06 млн.руб. Соответственно доли задолженности по претензиям – 0,067 % и 0,04 %. Данные задолженности тормозят оборачиваемость задолженности. Снижают привлекательность фирмы для кредиторов и инвесторов. На рисунке 3.2 представлена диаграмма удельных весов сомнительных долгов в составе дебиторской задолженности, выраженная в процентах.Несвоевременная оплата покупателями продукции компании вызывает рост кредиторской задолженности с 1307 млн.руб. до 1396 млн.руб. Также фирма несет значительные потери по оплате пени за каждый день просрочки в размере 0,1 % от суммы задолженности в зависимости от числа дней.Рисунок 3.2. Удельный вес сомнительных долгов в составе дебиторской задолженности, %Расчет потерь представлен в таблице 3.2.Таблица 3.2.Расчет потерь по просроченной задолженности по итогам 2011 годаЗадолженность по оплате за сырье и материалы, тыс.руб.Потери, тыс.руб.Величина задолженности с истекшим сроком погашения, 0,1% за день просрочкиколичество днейсумма потерьв том числе со сроком с 11.11.201212,5500,625со сроком от 16.12.20121,8150,027со сроком от 22.12.201229,990,2691Итого потерь, тыс.руб.44,2 0,9211Общая сумма потерь на конец 2012 года составила 921 тыс.руб. Величина задолженности по претензиям подлежит погашению в полном объеме – 1981 тыс.руб.(921тыс.руб. + 1060 тыс.руб.)Для уменьшения величины дебиторской задолженности покупателей за отгруженную продукцию рекомендуется ввести систему авансовых платежей. Выделение из финансового бюджета равномерно в течение года небольшой части в оплату долга за поставленные товары преимущественней, чем погашать всю сумму одним платежом. Следует пересмотреть график платежей за предоставленные товары. Второй фактор, вызывающий необходимость введения авансовых платежей - стоимость поступившего продукта. Товары, имеющие большую отсрочку платежа, как правило на 2-3 % дороже, чем, если бы эти же товары оплачивались равномерно по системе авансовых платежей. Например, получен товар на сумму 1780 тыс.руб., в количестве 1100 единиц по цене 16,18 тыс. руб. за единицу, с оплатой через три месяца. Договором предусматривается вариант оплаты товара по цене 15,8 руб. при условии погашения долга по месяцам. С разницей в оплате товара за единицы 0,4 тыс. руб. (16,2 -5,8), фирма имеет упущенную выгоду (УВ) в сумме 440 тыс.руб.УВ = (16,2 тыс. руб. – 15,8 тыс. руб.) * 1100 ед. = 440 тыс.руб.Поставки данного товара осуществляются один раз в два месяц а соответственно, за год сумма составит 2640 тыс.руб.Вложение свободных денежных средств в краткосрочные финансовые вложения обеспечивает получение предприятием дополнительного дохода от финансовой и инвестиционной деятельности. Краткосрочные вложения являются высоколиквидными активами. Включение их в состав оборотных активов повышает уровень ликвидности предприятия. Обычно краткосрочные инвестиции вкладываются в хозяйственную деятельность другого предприятия на срок до одного года. Процентная ставка по вложенным средствам обычно колеблется от 3 до 30 % от суммы вклада. Для расчета дохода по вкладам предположительный размер дохода будет составлять 17,5%. Если сумму, высвободившуюся от погашения дебиторской задолженности в размере 10000 тыс.руб., направить на приобретение краткосрочных финансовых вложений, то в конце года фирма получит доход(Дфв) равныйДфв = 10000 * (17,5%/100%/360 дней) * 90 дней = 437 тыс.руб.Таким образом, внедрение данных предложений по изменению структуры оборотного капитала позволит получить доход от вложения средств в финансовые инвестиции на сумму 437 тыс.руб., от применения системы авансовых платежей – 2640 тыс.руб. и от снижения дебиторской задолженности –1981 тыс.руб. Общая сумма эффекта – 5058 тыс.руб. Таким образом, можно заключить, что применение данных рекомендаций будет способствовать улучшению финансового состояния фирмы и принесет значительное снижение затрат на общую сумму 3561 (2640+921) тыс.руб. и рост выручки на сумму 1497 (437 + 1060) тыс.руб.Одним из основных показателей эффективности хозяйственной деятельности является показатель производительности работы оборудования и механизмов. Эффективное использование механизмов предполагает ликвидацию простоев неиспользованных механизмов.Повышение производительности предлагается за счет снижения потерь рабочего времени работы производственного оборудования. Выявленные резервы рабочего времени работы оборудования, снижение неоправданных межоперационных перерывов, способствуют росту производительности работы оборудования. В процессе выполнения погрузочно-разрузочных работ выявлены простои погрузочно-транспортных средств. Процесс погрузки и разгрузки материалов будет осуществляться одним погрузочным средством, которое простаивало при работе второго подъемника около 40 мин в ожидании погрузки. Данное мероприятие обеспечит рост фондоотдачи, более эффективное использование основных средств, совершенствование системы функционирования предприятия, стабильность, улучшение показателей результативности работы. Проблема автоматизации процесса прохождения заказов и внедрение станков с ЧПУ решается с помощью внедрения программного продукта по оформлению, учету, прохождения заказов. Готовый программный продукт необходимо отладить и применить в системе распределения работ по производственным площадкам. Выбор программы автоматизации необходимо осуществлять только после того, как будут определены основные цели и задачи в системе управления, и могут быть сформированы адекватные требования к программе. На российском рынке сейчас представлено более десятка программных продуктов автоматизации учета и планирования производственных работ. Программа автоматизации процесса управления способна упростить сложные математические расчеты, ручной рутинный труд по сбору и обработке информации. Программные средства позволяют эффективно распорядиться рабочим временем, спланировать использование финансовых средств, способствуют выявлению резервов роста эффективности хозяйствования. К предполагаемым затратам можно отнести: приобретение программного продукта, введение в штаты управленческого персонала временного сотрудника по автоматизации процессов управления, дополнительные накладные расходы. Общая сумма затрат представлена в таблице 3.3.Таблица 3.3Общая сумма затрат на автоматизацию учета и распределения работ ПоказателиЗначение показателя, тыс. руб.Расчет показателяПриобретение программного продукта234−Затраты на привлечение квалифицированного сотрудника по автоматизации системы бюджетирования затрат (временно на 2мес.),тыс .руб.4824,0*2Начисления на заработную плату, 32%15,3648*32/100Прочие накладные расходы, 70 %33,6(48,0)*70%Содержание технических средств за год (компьютеры, прочая техника, энергия, пр.затраты)31226 тыс.руб./месс *12месИтого сумма годовых затрат642,96−Таким образом, общая годовая сумма затрат на внедрение данного мероприятия составит 643 тыс. руб.Данное мероприятие способствует повышению уровня использования рабочего времени, эффективности в работе, ускоряет процесс управления заказами, повышает точность, результативность работы. Вся рутинная работа менеджера по прохождению заказов, бригадира, мастера по сбору и обработке информации сводится к автоматизированным отчетам, которые способен внедрить в процесс поступлении и исполнения заказов любой специалист по программированию. 3.2 Экономический эффект от внедрения мероприятийВ данном разделе рассчитывается совокупный эффект от предлагаемых мероприятия по повышению финансовой стабильности и укреплению финансового состояния компании «Карат». Пересмотр структуры оборотного капитала, разработка и применение станков с ЧПУ, улучшение системы платежей позволят улучшить функционирование всего хозяйственного процесса, что в конечном итоге повысит эффективность деятельности фирмы и ее стабильность. Улучшение структуры оборотного капитала будет способствовать получению эффекта на сумму 5058 тыс.руб.Экономический эффект от улучшения работы оборудования основан на получение дохода от ликвидации простоя транспортных средств. В течение рабочего дня процесс погрузки-разгрузки осуществляется 7-8 раз. При продолжительности рабочего дня, равному 10 часам, величина годовых потерь рабочего времени (ПРВ) составит 1400:ПРВ = 40 мин / 60 мин * 8 разгрузок * 350 день = 1867 час.Экономический эффект (Э) от сокращения потерь рабочего времени при использовании одного подъемника рассчитывается по формуле (3.1) [21, с. 221]Э = (ПРВ * В) * R / 100 (3.1)где ПРВ - подлежащие сокращению потери рабочего времени, дн; В - среднедневная выработка единицы оборудования, тыс.руб. / дн;R - уровень рентабельности продаж, %.Расчет экономического эффекта от сокращения потерь рабочего времени представлен в таблице 3.4.Таблица 3.4Расчет экономического эффекта от сокращения потерь рабочего времениНаименование показателяЗначение показателяРасчет показателяВеличина потерь рабочего времени, подлежащие сокращению, дн.186,71867 час/ 10 часПлановый уровень рентабельности, %30Среднегодовая выработка единицы под-тран.средств38СГВ = 4858,2 млн.руб. / 128 ед = 38 млн.руб.Производительность подъемника в день, тыс.руб. / дн.105,4СГВ / Д = 38/млн.руб../360 днЭкономический эффект5904186,7дн.*0,30*105,4 тыс.руб./днТаким образом, по данным таблицы 3.4 эффект от сокращения потерь рабочего времени в результате простоя транспортных средств составит 5904 тыс.руб.В результате проведенного исследования по прохождению заказа, начиная с поступления и до отгрузки покупателю, выявлено, что часть сотрудников занята ручным ведением документооборота по распределению работ, что увеличивает затраты рабочего времени, ведет к росту затрат на оплату труда. При осуществлении автоматизации процесса учета и распределения работ высвобождается часть рабочего времени менеджера по заказам (2 чел), диспетчера и оператора. С внедрением системы автоматизации учета и планирования высвобождается до 60% рабочего времени. Годовой фонд заработной платы (ФЗПд.о.) с начислениями указанных сотрудников составляет 504 тыс.руб.ФЗПд.о. = (24,0*2+18,0*2) * 12 мес = 1008 тыс.руб.Экономия по рабочему времени за счет внедрения автоматизации составит:Э = (1008 тыс.руб.) * 60 % = 604,8 тыс.руб.За счет эффективного использования рабочего времени прирост выручки на производственном участке численностью 35 чел. при росте производительности на 2% составит∆ВР = 0,14 млн.руб./чел * 35 чел = 5,023 млн.руб.Рост производительности:ПРпл = 7,18 * 1,02% = 7,32 млн.руб./чел∆ПР = 7,32 – 7,18 = 0,14 млн.руб./челОбщая экономия от внедрения данного мероприятия составит 201,2 тыс.руб.:Эмер = (7319 тыс.руб.+605) – 643 тыс.руб. = 7218 тыс.руб.Эффект от повышения эффективности работы оборудования состоит в получении дополнительных ресурсов от снижения потерь от неэффективного использования оборудования на сумму 5904 тыс.руб. Внедрение программных продуктов по автоматизации процессов учета и распределение работ по прохождению заказов в системе управления обеспечит экономию ресурсов на сумму 7218 тыс.руб. От регулирования дебиторской задолженности общий эффект составил 5058 тыс.руб. Общий экономический эффект от внедрения всех предлагаемых мероприятий составит 18180 тыс.руб. Внедрение предложенных мероприятий позволит увеличить объем продаж на 0,2 %, получив при этом дополнительную прибыль в размере 161,8 млн.руб.По результатам внедрения мероприятий фирма заметно улучшит основные показатели функционирования своей деятельности. В сводной таблице (таблица 3.5) основных показателей представлены изменения основных показателей в абсолютном и относительном выражении.Выручка после применения разработок :ВР = 4858,2 + 1,497+7,319= 4867 млн.руб. Рост выручки приведет к росту переменных затрат. Прирост переменных затрат∆Зпер= 3237,6*0,725*1,02 =4,695 млн.руб.Таблица 3.5.Расчет изменений основных показателей деятельности фирмы до и после внедрения мероприятийПоказательЗначение показателя, тыс.руб.Изменениядо мероприятийпосле внедрения(+,-)%Объем продаж (выручка от реализации без НДС), млн.руб.4858,24867,0168,816100,2Себестоимость, млн.руб.3237,63232,868-4,73299,9Прибыль от реализации, млн.руб.1620,61634,14813,548100,8Рентабельность продаж, %33,433,60,22100,7Рентабельность продукции, %50,150,50,49101,0Средняя заработная плата одного работника, тыс.руб./чел19,720,080,38101,93Производительность труда одного сотрудника, млн.руб./чел7,187,320,14102,01Себестоимость составит:З = 3237,6 + 4,695 +0, 643 – 0,605 -5,904-3,561= 3232 млн.руб. Затраты снизятся на 0,1 %. Сумма прибыли возрастет на 0,8%. На рисунке 3.3 представлены изменения основных показателей до и после проведения мероприятий.Улучшение доходности организации после внедрения мероприятий отражены показателями рентабельности, значения рентабельности продаж показывает рост с 33,4 % до 33,6 %, рентабельности затрат – с 50,1 % до 50,5 %. Данное изменение характеризует эффективное влияние предлагаемых мероприятий, так как рост объемов продаж превышает рост затрат, это говорит об эффективном использовании ресурсов и более высокой их отдачи.Рисунок 3.3. Изменение основных показателей до и после проведения мероприятий, млн. руб.Показатели рентабельности до и после мероприятий приведены на рисунке 3.4.Изменение структуры активов компании приведет к улучшению показателей использования фондов, к повышению рентабельности основного и оборотного капитала. Величина основного капитала будет составлять после внедрения мероприятий 257273 тыс.руб. Изменения произошли за счет снижения по износуА = 277,3 * 0,0723 = 20,05 млн. руб.ОК = 277323 тыс.руб. – 20050 тыс.руб. = 257272 тыс.руб.Рисунок 3.4. Показатели рентабельности до и после мероприятий, %Данные приведены в таблице 3.6.Таблица 3.6Расчет показателей использования капитала компании после мероприятийПоказательЗначение показателяИзменения (+,-)2012 г.после мероприятий(+,-)%Выручка от реализации, млн.руб.4858,24867,0168,816100,2Стоимость основных фондов, млн.руб277,323257,27255-20,0592,77Фондоотдача, руб./руб.17,5218,921,40107,99Фондоемкость, руб./руб.0,05710,0529-0,00492,58Рентабельность всех активов, %29,029,20,18100,62Рентабельность оборотных активов, %32,132,40,31100,97В результате проведенных преобразований изменится показатель фондоотдачи и фондоемкости. Фондоотдача возрастет с 17,5 до 18,9 рубля объема реализации с одного рубля основных фондов. Соответственно снизится показатель фондоемкости на 8%, с 0,057 до 0,053. Рентабельность оборотного капитала, характеризующая величину прибыли с одного рубля оборотного капитала, увеличится на 1%, с 32,1% до 32,4%. Рентабельность всех активов возрастет с 29,0% до 29,2%. Показатели фондоотдачи, рентабельности активов до и после мероприятия приведены на рисунке 3.5.Рисунок 3.5. Показатели фондоотдачи, рентабельности активов до и после мероприятияДля определения уровня эффективности проекта проверяется соотношение между показателями :1) темп роста выручки от реализации опережает темп роста себестоимости:100,2 % ≥ 99,9 %;2) прибыль от реализации после внедрения мероприятий увеличится на 0,8 %;3) рост рентабельности продукта после внедрения мероприятий составит 0,7%, рентабельность затрат возрастет на 1,0 %;4)темп роста производительности труда (2,01%) превышает темп роста заработной платы (1,9%). Соотношение показателей представлено на рисунке 3.6.Рисунок 3.6. Соотношение показателей темпа роста производительности труда и темпа роста заработной платыПо всем показателям предлагаемый комплекс мероприятий способствует повышению стабильности, эффективности финансово – хозяйственной деятельности типографии.Выводы Предложенные пути совершенствования хозяйственной деятельности предприятия предлагаются следующие: автоматизация учета и распределение работы, рост производительности оборудования за счет сокращения простоев рабочего времени работы средств, регулирование оборотного капитала путем снижения дебиторской задолженности и вложение средств в долгосрочные финансовые инвестиции. Экономический эффект от предлагаемых усовершенствований предприятия составит 18180 тыс.руб. Рассчитанный эффект от проведения предлагаемых мероприятий будет способствовать росту эффективности деятельности фирмы, повышению рентабельности вложенных средств, укреплению финансового положения предприятия. Внедрение разработанных мероприятий и умелая организация управлением предприятием принесут предприятию существенные выгоды, которые скажутся на повышении эффективности деятельности фирмы, сокращении потерь рабочего времени, что приносит дополнительную экономию, повышение прибыли от реализации продукции, товаров и услуг. Автор данной работы считает целесообразным рассмотреть данный комплекс предложений и внедрить в систему предприятия. ЗаключениеУмение быстро, а главное, правильно реагировать на любые изменения во внешней и внутренней среде, мгновенно принимать решения по корректировке своей деятельности – все это способствует росту стабильности предприятия, эффективности хозяйствования и повышению результативности деятельности. Руководство предприятия всегда должно искать новые оригинальные решения в управлении активам предприятия. Данная дипломная работа нацелена на исследование процесса управления активами на предприятии, на оценку состава и структуры основных и оборотных средств компании «Карат», на разработку рекомендаций по повышению эффективности управления активам предприятия и получения большей прибыли. Для достижения поставленной цели автором работы решены следующие задачи: - изучены теоретические основы формирования системы управления активами на предприятии; - описаны состав и структура основного и оборотного капитала, способы оценки эффективности использования основных и оборотных средств в организации; - проанализированы законодательные и инструктивные документы федерального и регионального уровня, нормативно-справочные материалы; - проведен краткий анализ и оценка хозяйственной деятельности конкретной фирмы; - проанализирован процесс управления основным капиталом конкретной фирмы – ОАО «Карат», определены проблемы в системе управления активов; - разработан комплекс рекомендаций по совершенствованию системы управления основным и оборотным капиталом на предприятии и обоснована экономически эффективность предложенных мероприятий.Работа состоит из трех основных разделов. В первом разделе согласно поставленной задаче раскрывается сущность и основы управления основным и оборотным капиталом в деятельности предприятия, определены понятие и принципы управления активами. Эффективность использования активов выражается в росте доходности фирмы, повышении устойчивости и стабильности компании.Предметом исследования является процесс управления активами в организации как важнейшая составляющая функционирования хозяйствующего субъекта. Исследование данной дипломной работы осуществлялось на примере конкретного предприятия. Объектом исследования выбрано – отрытое акционерное общество «Карат». Предприятие заслуженно пользуется успехом у клиентов по показателям качества, надежности, прочности и является конкурентоспособным на рынке молочно-сырной продукции.В процессе исследования использовались математические и статистические методы анализа: индексный метод, вертикальный и горизонтальный анализ, метод сравнения.Предприятие ОАО «Карат» занимает одно из лидирующих положений на рынке производства молочной и сырной продукции.Проведенный анализ основных экономических показателей производственно-хозяйственной деятельности ОАО «Карат» показал стабильность фирмы, ее экономическую устойчивость. На основании показателей производственно-хозяйственной деятельности предприятия можно заключить, что на предприятии наблюдается рост объемов производства. Основная цель функционирования предприятия – повышать эффективность своей деятельности. Компания уверенно расширяет свои производственные и ресурсные возможности.Проанализировав финансовые показатели деятельности предприятия можно заключить, что предприятие является прибыльным с уровнем рентабельности продукции и оказываемых услуг 50,1 %. Опережающий темп роста затрат (20,9%) по сравнению с темпом роста продаж (16,9) дает возможно увеличить прибыль в 2012 году относительно данных 2011 года лишь на 9,6%.В ходе анализа использования активов определились следующие результаты. Компания имеет высокую долю дебиторской задолженности и денежных средств. Уровень ликвидности и платежеспособности находится ниже нормативных показателей. Уровень финансовой устойчивости требует укрепления финансовых позиций и снижении финансового риска.Подводя итоги, можно сделать вывод, что к основным проблемам в системе финансового управления активами, на которые следует обратить внимание при разработке управленческих решений, относятся: недостаток собственных оборотных активов, высокий удельный вес дебиторской задолженности, замедление оборачиваемости оборотных средств приводит к дополнительной потребности в финансировании хозяйственной деятельности; наличие медленно реализуемых активов, и отсутствие быстро реализуемых активов для погашения своих обязательств не обеспечивает достаточный уровень ликвидности и платежеспособности компании.Текущее состояние активов сдерживает развитие фирмы, снижает уровень финансового состояния; создает риск несвоевременной оплаты, торможение движения денежного потока, наличие просроченной дебиторской задолженности и кредиторской задолженности по претензиям снижает оборачиваемость денежных ресурсов.В третьем разделе разработаны и предложены к внедрению рекомендации по совершенствованию системы управления основным и оборотным капиталом. Предложенные пути совершенствования хозяйственной деятельности предприятия предлагаются следующие: регулирование структуры оборотного капитала путем уменьшения дебиторской задолженности, вложения высвободившихся средств в финансовые инвестиции, автоматизация учета и распределения работ по прохождению заказа с использованием станков с ЧПУ, рост производительности оборудования за счет сокращения простоев рабочего времени работы средств.Эффект от повышения эффективности работы оборудования состоит в получении дополнительных ресурсов от снижения потерь от неэффективного использования оборудования на сумму 5904 тыс.руб. Внедрение программных продуктов по автоматизации процессов учета и распределение работ по прохождению заказов в системе управления обеспечит экономию ресурсов на сумму 7218 тыс.руб. От регулирования дебиторской задолженности общий эффект составил 5058 тыс.руб. Общий экономический эффект от внедрения всех предлагаемых мероприятий составит 18180 тыс.руб. Внедрение предложенных мероприятий позволит увеличить объем продаж на 0,2 %, получив при этом дополнительную прибыль в размере 161,8 млн.руб. Значения рентабельности продаж показывает рост с 33,4 % до 33,6 %, рентабельности затрат – с 50,1 % до 50,5 %.В результате проведенных преобразований изменятся показатели эффективности использования основных и оборотных активов. Фондоотдача возрастет с 17,5 до 18,9 рубля объема реализации с одного рубля основных фондов. Соответственно снизится показатель фондоемкости на 8%, с 0,057 до 0,053. Рентабельность оборотного капитала увеличится на 1%, с 32,1% до 32,4%. Рентабельность всех активов возрастет с 29,0% до 29,2%. Автор данной работы считает целесообразным рассмотреть данный комплекс предложений и внедрить в систему предприятия. Рассчитанный эффект от проведения предлагаемых мероприятий будет способствовать росту эффективности деятельности фирмы, повышению рентабельности вложенных средств в активы, укреплению финансового положения предприятия. Список использованной литературыЗаконодательные и нормативные акты1.Российская Федерация. Конституция (1993). Конституция Российской Федерации: офиц. текст. – М.: Маркетинг, 2001. – 39 с.2.Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от 30.11.94 г. № 51-ФЗ и часть вторая от 26.01.96 г. № 14-ФЗ. – М.: НОРМА, 2009.–376с.3.Российская Федерация. Законы. Налоговый Кодекс в ред. Федерального закона от 31 сентября 1998 № 146- ФЗ с изменениями и дополнениями, посл. доп. 26 ноября 2011 год ; 224 –ФЗ – М.: 2009. – 165 с. 4.Государственный стандарт РФ ГОСТ Р 52289-2004 // СПС «Гарант»Монографии, учебники и учебные пособия5. Абрамов А.Е. Основы анализа финансовой, хозяйственной и инвестиционной деятельности предприятия / А.Е.Абрамов. - М: Агентство экономико-правовых консультаций и деловой информации «Экономика и жизнь», 2009. - 290с.6. Ананьев, В.П. Организация производства и менеджмент: учебное пособие. – М., 2011. – 398 с.7.Балабанов В.С. Инновационный менеджмент / В.С.Балабанов, М.Н.Дудин, Н.В.Лясников. – М.: Российская академия предпринимательства, Наука и образование, 2011. – 256 с.8. Баканов, М.И. Теория экономического анализа: Учебник / М.И.Баканов, А.Д.Шеремет. - М.: «Финансы и статистика». - 2009.- 389 с.9. Белоусов, Р.А. Совершенствование управления производством и повышение его эффективности / Р.А. Белоусов, А.Г. Куликов. – Изд. 2-е, перераб и доп. - М.: ЮНИТИ, 2011. - 240с10. Виханский, О.С. Стратегическое управление: учебник / О.С.Виханский. - изд. 2-е ,перераб.и доп. – М.: Гардарики, 2009. – 389 с.11. Волков О.И., Скляренко В.К. Экономика предприятия: Курс лекций / О.И.Волков, В.К.Скляренко. - Изд. 2-е доп. и перераб. - М.: ИНФРА – М, 2011. - 190 с.12. Галицкая, С.В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предпритий: Учебное пособие / С.В.Галицкая. – М.: Эксмо, 2009. – 652 с. – (Высшее экономическое образование)13. Герчикова, И.Н. Менеджмент: учебное пособие / Изд. 2-е перераб. и доп. - М.: “ЮНИТИ”, 2005 . – 371 с.14.Гончаров, Д.В. Комплексный подход к управлению рисками для российских компаний / Д.В.Гончаров. – М.: Вершина, 2009. – 224 с.15.Зорин, А.Л. Справочник экономиста в формулах и примерах / А.Л.Зорин. – М.: Профессиональное издательство, 2009. – 336 с. – (Библиотека журнала «Справочник экономиста». – вып. 1)16. Карлик А.Е., Шухгальтера М.Л. Экономика предприятия / А.Е.Карлик, М.Л.Шухгальтер. – Москва: Инфра-М.- 2011.- 375 с.17. Ковалева, А.М. Финансы фирмы: учебник / А.М.Ковалева, М.Г.Лапуста, Л.Г.Скамай; – Изд. 2-е, перераб. и доп. – М.: ИНФРА, 2009. – 416 с. 18. Ковалев, В.В. Финансовая отчетность. Анализ финансовой отчетности ( основы балансоведения): учебное пособие / В.В. Ковалев, Вит.В. Ковалев. – изд. 3-е, перераб. и доп.. – М.:Проспект, 2011. – 488 с. 19. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / под ред. проф. М.А.Вахрушиной. – М.: Вузовский учебник, 2009. - 462 с.20. Крейнина, М. Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве торговле / М.Н.Крейнина. – Изд. 2-е, доп. И перераб. - М.,Инфра-М, 2011. – 376 с.21. Круглова, Н.Ю. Стратегический менеджмент: учебник / Н.Ю. Круглова, М.И.Круглов. – изд. 2-е перераб. и доп.- М.: Высшее образование, 2011. - 491 с.22. Лунев, В.Л. Тактика и стратегия управления фирмой: учебное пособие / Изд 4-е, перераб. и доп.. - М.: Финпресс, НГАЭ и У, 2011. — 396 с.23.Мингалиев, К.Н. Финансовое оздоровление предприятий в условиях рецессии и посткризисного развития Российской экономики / К.Н.Мингалиев. – М.: МАОК. - 2010. – 354 с. 24.Морошкин, В.А.Бизнес-планирование: Учебное пособие / В.А.Морошкин, В.П.Буров. – Изд. 2-е, перераб. и доп. – М.: ФОРМУ, 2010. – 256 с.. – (Профессиональное образование)25.Никольская, Ю.П.Финансовая отчетность предприятия / Ю.П Никольская, А.А.Спиридонов. – СПб.: Питер, 2009. – 391 с.26. Пласкова, Н.С. Экономический анализ: Учебник / Н.С.Пласкова. – изд.2-е, перераб и доп. - М.: Эксмо, 2009. – 542 с. – (Высшее экономическое образование)27. Просветов Г.И. Менеджмент: задачи и решения: учебно-практическое пособие / М.: Альфа-Пресс, 2009. – 567 с. 28. Просветов Г.И. Прогнозирование и планирование: задачи и решения / Г.И.Просветов. - Изд. 2-е, М.: Альфа-Пресс, 2011. – 395 с. 29. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / – Изд. 4-е, испр. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2009. – 288 с.30. Селезнева, Н.Н. Анализ финансовой отчетности организации.: учебное пособие / Н.Н.Селезнева, А.В. Ионова. - изд.3-е, перераб. и доп.. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. – 584 с. 31.Скляренко В.К., Прудников В.М. Экономика предприятия: Учебник / В.К.Скляренко, В.М.Прудников. – Изд 2-е доп. перераб. - М.: ИНФРА – М, 2011. – 226 с.32.Стоянова, Е.В. Финансовый менеджмент. Российская практика: Учебник / под ред Е.В.Стояновой; – Изд.2-е, перераб. и доп. – М.: Перспектива, 2009. – 320 с. 33. Управление организацией: учебник / под ред. А.Г.Поршнева, З.П. Румянцевой, Н.А. Саломатина. – изд 3-е, перераб. и доп. - М.: Инфра-М, 2010.- 346 с.34. Фатхутдинов, Р.А. Стратегический маркетинг: учебник / изд. 5-е., перераб. и доп. – Спб: ПИТЕР, 2011. – 425 с. 35. Чечевицына, Л.Н. Экономика предприятия: учебное пособие / изд. 7-е. - Ростов-на-Дону: «Феникс», 2010. – 379 с.36. Шеремет, А.Д. Финансы предприятий: менеджмент и анализ / А.Д. Шеремет, А.Ф.Ионова. - М.:Инфра-М, 2009. – 421 с.37. Экономика организации (предприятии, фирмы): Учебник / Под ред. проф Б.Н.Чернышева, проф. В.Я.Горфинкеля. – М.: Вузовский учебник, 2009. – 530 с.38. Экономика предприятия: учебник / Под общей ред. акад.. В.М.Семенова. – СПб.: ПИТЕР, 2005. – 383 с.39. Экономика фирмы: учебник / Под общей ред. Проф. Н.П.Иващенко. – М.: ИНФРА-М, 2010. – 527 с.Статьи из периодических изданий40. Беликова М. Внутренняя и внешняя среда организации: статья // М.В.Беликов. - Финансы и кредит.- 2009. - №9. – с.45-5241.Боровков П.П. Финансовая структура –