Разработка финансовой модели бюджетирования

Введение
Глава 1. Теоретические аспекты бюджетирования
1.1. Модели бюджетирования
1.2. Связь целей компании и финансовой модели бюджетирования
Глава 2. Разработка финансовой модели бюджетирования на примере ООО "Найк"
2.1. Общая характеристика деятельности компании
2.2. Анализ экономической и финансовой деятельности компании
2.3. Разработка финансовой модели бюджетирования
Заключение
Список литературы

Налог на прибыль был определен исходя из ставки налога в размере 24% налогооблагаемой (балансовой) прибыли.
Размер устойчивых пассивов (нормальная минимальная кредиторская задолженность) включает суммы задолженности по оплате труда в размере 9 дней (зарплата планируется к выдаче 10-ro числа); задолженности бюджету (средняя продолжительность задолженности — 15 дней); задолженности поставщикам в размере нормальной кредиторской задолженности в 3 дня и задолженности по уплате процентов за долгосрочный кредит в размере 15 дней.
Достаточность денежных средств предприятия для осуществления проекта в течение трех кварталов подтверждает положительный баланс денежных средств (таблица 6).
Таблица 6.
Баланс денежных средств.
Показатели На 01.04.2009 На 01.07.2009 На 01.10.2009 Денежные средства на начало года 1500000 10492339,2 17266363,95 Денежные поступления:       • выручка от продажи с НДС 52055593,56 54456448,47 56484470,57 • кредиты   1746000   • прирост устойчивых пассивов   1050458,1 40054,4 Всего поступлений 52055593,56 57252906,57 56524524,97 Платежи па сторону:       • затраты на производство продукции без амортизации 31799927,8 33427626,1 34802556,3 • уплата налогов, относимых на финансовый результат 317687 320476,7 323266,3 • затраты на приобретение основных фондов   1746000   • уплата процентов за кредит   4539600 4539600 • норматив оборотных средств 963685     • прирост оборотных средств     48190,4 • погашение кредита     698400 • уплата НДС 7940683,764 8306915,868 8616275,172 • уплата налога на прибыль 2041270,8 2138263,152 2220089,472 Всего платежей 43063254,36 50478881,82 51248377,64 Остаток денежных средств на конец периода 10492339,2 17266363,95 22542511,28
Таблица 7.
Доходы и затраты.
Показатели 01.04.2009 01.07.2009 01.10.2009 Доходы (выручка) от реализации (без НДС) 44114909,8 46149532,6 47868195,4 Полная себестоимость 32149127,8 33776826,1 35151756,3 В том числе условно-переменные затраты 30091547,8 31710778,9 33077241,9 Условно-постоянные затраты 2057580 2066047,2 2074514,4 Налоги, относимые на финансовые результаты деятельности 317687 320476,7 323266,3 Балансовая прибыль 11648095 8909429,8 9250372,8 Налог на прибыль 2795542,8 2892535,152 2974361,472 Чистая прибыль 8852552,2 9159694,648 9418811,328 Рентабельность продукции, % 27,54 27,12 26,79 Рентабельность продаж, % 20,07 19,85 19,68
Оценка финансово-экономической деятельности предприятия на планируемый период осуществлена на основе прогнозного баланса активов и пассивов предприятия (таблица 8).
Размер дебиторской задолженности определен исходя из нормальной продолжительности дебиторской задолженности в размере трех дней (согласно условию), а размер денежных средств в кассе планируется на уровне 20% однодневной выручки (с НДС).
Уменьшение валюты баланса к 01.10.2009 г. не следует рассматривать как результат сокращения деятельности предприятия, поскольку размер валюты баланса первые два года превышает валюту баланса на 01.10.2009 г. за счет значительных сумм долгосрочных пассивов (задолженность по долгосрочному кредиту). При составлении прогнозного баланса разделы 2 и 6 определены на уровне минимальной (нормальной) дебиторской и кредиторской задолженности.
Таблица 8.
Прогнозный баланс активов и пассивов предприятия.
Актив 01.04.2009 01.07.2009 01.10.2009 1.Внеоборотные активы       1.1 Основные фонды       по балансовой стоимости 1746000,0 1746000,0 1746000,0 1.2 Амортизация 349200,0 698400,0 1047600,0 1.3 Основные фонды по остаточной стоимости 1396800,0 1047600,0 698400,0 Итого по разделу 1 13968000,0 10476000,0 6984000,0 2. Оборотные активы       2.1 Запасы 963685,0 1011875,0 1052130,0 2.2Дебиторская задолженность 441149,0 461500,0 478682,0 2.3 Денежные средства – всего 9738067,2 15757819,9 20279695,3 в том числе:       касса 29410,0 30770,0 31910,0 счета в банках 9708657,2 15727049,9 20247785,3 Итого по разделу 2 11142901,2 17231194,9 21810507,3 3. Убытки - - - Итого по разделу 3 - - - Баланс 25110901,2 27707194,9 28794507,3 Пассив 01.04.2009 01.07.2009 01.10.2009 4. Капитал и резервы       4.1 Уставной фонд 1500000,0 1500000,0 1500000,0 4.2 Специальные фонды (фонд накопления) 5820480,0 3874794,0 3064305,0 4.3 Нераспределенная прибыль - - - Итого по разделу 4 7320480,0 5374794,0 4564305,0 5. Долгосрочные пассивы (задолженность по долгосрочному кредиту) 1746000,0 1047600,0 0,0 Итого по разделу 5 1746000,0 1047600,0 0,0 6. Краткосрочные пассивы       6.1 Кредиторская задолженность 3696149,2 9314393,9 12012434,3 поставщикам 2645690,2 8234823,9 10982717,3 по оплате труда 383364,0 391030,0 398698,0 задолженность перед бюджетом 477945,0 499390,0 517529,0 прочие кредиторы (по % за кредит) 189150,0 189150,0 113490,0 6.2 Фонд потребления 12348272,0 11970407,0 12217768,0 Итого по разделу 6 16044421,2 21284800,9 24230202,3 Баланс 25110901,2 27707194,9 28794507,3
Заключение
В ходе написания курсовой работы отмечено, что в условиях рынка бюджетирование на предприятии становится важнейшей функцией управления.
Бюджетирование – это процесс разработки, исполнения, контроля и анализа финансовых планов (бюджетов), охватывающие все стороны деятельности организации, позволяющий сопоставить все понесенные затраты с полученными финансовыми доходами на предстоящий период (периоды) в целом по предприятию и по отдельным подразделениям.
Объектом исследования в данной работе было ООО "Найк".
В данной работе был проведен анализ финансово-экономической деятельности ООО "Найк". По результатам анализа я делаю вывод об эффективности финансовой политики компании по следующим критериям:
Уровень и динамика финансовых результатов деятельности организации позволяют судить о росте выручки и прибыли от реализации продукции, снижении затрат на производство продукции и др.:
о высоком качестве прибыли;
о высокой степени капитализации прибыли (условный показатель), т.е. о высокой доле прибыли, направленной на создание фондов накопления, высокой доле нераспределенной прибыли в чистой прибыли, остающейся в распоряжении организации (свидетельствует о возможном производственном развитии организации и росте положительных финансовых результатов в будущем).
Кроме того, об оптимальной динамике финансовых результатов деятельности организации можно судить на основании роста:
доходности (рентабельности) капитала (или финансового роста);
доходности (рентабельности) собственного капитала;
скорости оборота капитала и др.
Управление оборотными средствами, эффективность которого характеризуется показателями оборачиваемости.
Управление финансовыми рисками. Разрабатываются и применяются действенные механизмы минимизации финансовых рисков (кредитных, процентных, валютных, упущенной выгоды, потери ликвидности и т.д.):
страхование, передача риска через заключение контракта;
лимитирование финансовых расходов;
диверсификация вложений капитала;
расширение видов деятельности и т.д.
Системы бюджетирования и бизнес-планирования. Бюджеты включают плановые и фактические данные бизнес-планирования.
Анализ деятельности ООО "Найк" позволяет сделать следующие выводы:
Результаты деятельности предприятия имеют положительную динамику, в частности чистая прибыль увеличилась за анализируемый период на 15,009 млн. руб.
Анализ показателей ликвидности, показал, что значение показателей имеют тенденцию к увеличению, и находятся в пределах нормативных значений, что свидетельствует об удовлетворительной платежеспособности.
Анализ показателей рентабельности свидетельствует о неэффективном использовании основных и оборотных средств.
В результате проведенного анализа на ООО "Найк" разработана модель бюджетирования, характеризующая перспективную политику торговой деятельности компании.
Список литературы
Абрютина М.С. Экономический анализ торговой деятельности: Учебное пособие. М.: Издательство Дело и Сервис, 2005. 512 с.
Аксененко А.Ф., Бобижонов М.С., Паримбаев Ж.Ж. Управленческий учет на промышленных предприятиях в условиях формирования рыночных отношений. - М.: ООО "Нонпарель", 2007. 176 с.
Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы: Учебно-методическое пособие. М.: Финансы и статистика, 2007. 248 с.
Абрютина Н. С. Экономический анализ торговой деятельности. Учебное пособие. – М: Дело и Сервис, 2005.
Агапцов С. А. Предпринимательская система хозяйствования. – Волгоград: Перемена, 2005.
Астринский Д., Наонян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. 2005. № 12.
Баканов М. И. Теория экономического анализа: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2006.
Балабанов И. Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2005.
Басовский Л. Е., Протасьев В. Б. Управление качеством: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2006.
Бурмистрова Л. А. Финансы предприятий. – М.: ГУУ, 2005.
Варакута С. А. Управление качеством продукции: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2006.
Вахрин П. И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: Учебное пособие – М.: Издательско-книготорговый центр маркетинг, 2006.
Дафт Р. Л. Менеджмент. – СПб: Питер, 2006.
Жилкина А. Н.Финансовый анализ. – М.: ГУУ, 2005.
Ковалев В. В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2006.
Кушлин В.И. Пеньков Б.Е. Петров В.В. Энциклопедия финансового менеджмента. – М.: РАГС-Экономика, 2003.
Мандрица В. М., Касьянов В. В. Правовые основы управления: Учебное пособие. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2002.
Мексон М. Х., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента Перевод с англ. – М.: Дело, 2006.
Остапенко В. Финансовое состояние предприятия: оценка, пути повышения // Экономист. 2005. № 7.
Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы: Учебно-методическое пособие. М.: Финансы и статистика, 2007. С. 32.
Бурмистрова Л. А. Финансы предприятий. – М.: ГУУ, 2005. С. 44.
Бурмистрова Л. А. Финансы предприятий. – М.: ГУУ, 2005. С. 45.
Кушлин В.И. Пеньков Б.Е. Петров В.В. Энциклопедия финансового менеджмента. – М.: РАГС-Экономика, 2003. С. 52.
Кушлин В.И. Пеньков Б.Е. Петров В.В. Энциклопедия финансового менеджмента. – М.: РАГС-Экономика, 2003. С. 54.
Кушлин В.И. Пеньков Б.Е. Петров В.В. Энциклопедия финансового менеджмента. – М.: РАГС-Экономика, 2003. С. 57.
3