Оборотный капитал предприятия.

Содержание
Введение
Глава 1. Теоретические основы формирования оборотного капитала: структура, состав и специфика в сфере торговли
1.1.Понятие и сущность оборотного капитала
1.2.Оборотный капитал торгового предприятия
1.3. Показатели эффективности использования оборотного капитала торгового предприятия
Глава 2. Анализ использования оборотного капитала торгового предприятия (ООО «Экстра») за 2009-2010 гг.
2.1. Краткая технико-экономическая характеристика предприятия (ООО «Экстра»)
2.2. Анализ оборотных средств предприятия
2.3. Оценка эффективности использования оборотного капитала предприятия
Заключение
Список использованной литературы

руб.)
БАЛАНС Показатель Код строки на конец на конец на конец   2008 2009 2010 АКТИВ Нематериальные активы 110 140 170 141 Основные средства 120 4781 4274 3436 Незавершенное строительство 130 11 181 170 Отложенные налоговые активы 145 6 6 5 Прочие внеоборотные активы 150 46     Итого по разделу I 190 4984 4631 3752 Запасы 210 8999 7655 12333 Сырье, материалы и другие аналогичные ценности 211 5796 4441 8823 Готовая продукция и товары для продажи 214 3089 3153 3305 расходы будущих периодов 216 114 61 206 Прочие запасы и затраты 217       Материальные запасы (210-211-212-213)   3203 3214 3510 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 6134 5963 9602 Краткосрочные финансовые вложения 250       Денежные средства 260 1563 2783 6 Итого по разделу II 290 16696 16401 21941 БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)   21680 21032 25693           ПАССИВ Уставный капитал 410 9 10 10 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного года 470 20142 18961 21815 Итого по разделу III 490 20151 18971 21825 Итого по разделу IV 590 0 0 0 Займы и кредиты 610     1000 Кредиторская задолженность 620 1529 2061 2868 Итого по разделу V 690 1529 2061 3868 БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690) 700 21680 21032 25693
Таблица 2.5
Анализ изменения оборотных средств ООО «Экстра»
Показатели

2008 г.
2009 г.
2010 г Изменение, тыс. руб.
Удельный вес, %
Изменение удельного веса, %
2008-2009 гг. 2009-2010 гг. 2008 г. 2009 г. 2010 г. 2008-2009 гг. 2009-2010 гг. Запасы, тыс. руб. 210 8999 7655 12333 -1344 4678 53,90% 46,67% 56,20% -7,23% 9,53% Сырье, материалы и другие аналогичные ценности, тыс. руб. 211 5796 4441 8823 -1355 4382 34,70% 27,10% 40,20% -7,60% 13,10% Готовая продукция и товары для продажи, тыс. руб. 214 3089 3153 3305 64 152 18,50% 19,20% 15,06% 0,70% -4,14% расходы будущих периодов, тыс. руб. 216 114 61 206 -53 145 0,70% 0,40% 0,94% -0,30% 0,54% Прочие запасы и затраты, тыс. руб. 217 0 0 0 0% 0% 0,00% 0,00% Материальные запасы (210-211-212-213), тыс. руб.   3203 3214 3510 11 296 0,00% 0,00% Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), тыс. руб. 240 6134 5963 9602 -171 3639 36,70% 36,35% 43,76% -0,35% 7,41% Денежные средства, тыс. руб. 260 1563 2783 6 1220 -2777 9,40% 16,98% 0,04% 7,58% -16,94% Всего 290 16696 16401 21941 -295 5540 100% 100% 100% 0% 0% На основании укрупненного баланса за три года произведем расчет показателей финансовой устойчивости, представленной в таблице 2.7.
Таблица 2.7
Показатели финансовой устойчивости ООО «Экстра»
Показатели финансовой устойчивости Показатель На конец На конец На конец 2008 2009 2010 1.Остаточная стоимость основных средств, тыс.руб. 4781 4274 3436 2.Производственные запасы, тыс. руб. 5796 4441 8823 3.Материальные запасы, тыс. руб. 3203 3214 3510 4.Незавершенное производство, тыс. руб. 3089 3153 3305 5.Дебиторская задолженность, тыс. руб. 6134 5963 9602 6.Оборотные активы, тыс. руб. 16696 16401 21941 7.Собственные оборотные средства, тыс. руб. 15167 14340 18073 8.Собственный капитал, тыс. руб. 20151 18971 21825 9.Заемные и дополнительно привлеченные источники, тыс. руб. 1529 2061 3868 10.Валюта баланса, тыс. руб. 21680 21032 25693 11.Коэффициент независимости (автономии) 0.93 0.90 0.85 12.Удельный вес заемных средств в стоимости имущества 0.07 0.10 0.15 13.Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (коэффициент капитализации) 0.08 0.11 0.18 14.Удельный вес дебиторской задолженности в стоимости имущества 0.28 0.28 0.37 15.Доля дебиторской задолженности в текущих активах 0.37 0.36 0.44 16.Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами 4.74 4.46 5.15 17. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами 0.91 0.87 0.82 18.Коэффициент маневренности 0.75 0.76 0.83 19.Коэффициент реальной стоимости имущества 0.63 0.56 0.61 20.Коэффициент финансовой устойчивости 0.93 0.90 0.85 Рассмотрим динамику основных показателей. Коэффициент независимости имеет отрицательную динамику на протяжении рассматриваемого периода, так он снижается со значения 0,93 в 2008 году до 0,85 в 2010 г. Несмотря на снижение значения коэффициента он остается на уровне значительно выше среднего (нормативное значение 0,5).
Коэффициент финансовой независимости характеризует финансовую устойчивость, чем выше значение коэффициента, тем более предприятие финансово устойчиво и тем менее зависимо от сторонних кредитов. Таким образом, следует констатировать низкую зависимость предприятия ООО «Экстра» от сторонних кредиторов.
Собственный капитал в обороте равен по годам соответственно: 15167,14340, 18073 тыс. руб., что говорит о формировании оборотных средств за счет собственного капитала.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, снижается, что говорит о снижении обеспеченности оборотных активов собственными средствами, на конец 2010 года значение 82%.
В табл. 2.8 представлены показатели платежеспособности, рассчитанные автором курсовой работы для компании «Экстра».
Таблица 2.8
Показатель На начало На начало На начало Нормативное значение показателей 2008 2009 2010 1. Коэффициент текущей ликвидности 7.13 5.80 3.39 Более 2,00 2. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами 5.03 4.24 2.48 Более 0,10 3. Число месяцев в анализируемом периоде 12 12 12 12 4. Коэффициент восстановления платежеспособности 3.56 2.90 1.70 Не менее 1,00 5. Коэффициент утраты платежеспособности 3.56 2.90 1.70 Более 1,00 Показатели платежеспособности ООО «Экстра»
Анализируя данные таблицы 2.8 мы отмечаем общее платежеспособное состояние предприятия. Все коэффициенты имеют значения выше допустимых, однако, к концу периода показывают наименьший результат.
Объединим основные показатели эффективности использования ресурсов ООО «Экстра» в табл. 2.9.
Таблица 2.9
Оценка эффективности использования ресурсов ООО «Экстра» в 2009-2010 гг.
№ п/п Показатели 2009 г. 2010 г. 2010 г. в % к 2009 г. I Исходные данные       1 Среднегодовая численность работников, чел. 62 63 101,6% 2 Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. руб. 4274 3436 80,4% 3 Среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс. руб. 16548,5 19171 115,8% 4 Розничный товарооборот (без НДС), тыс. руб. 35131 39539 112,5% 5 Прибыль от торгово-хозяйственной деятельности в сумме, тыс. руб. 18858 21104 111,9% II Показатели эффективности использования материальных ресурсов       1 По основным средствам         1.1. Фондоотдача 2,122911 2,062438 97,1%   1.2. Фондоемкость 0,121659 0,086902 71,4%   1.3. Фондовооруженность 68,93548 54,53968 79,1% 2 По оборотным средствам         2.1. Скорость обращения, дней 169,5784 174,5507 102,9%   2.2. Оборачиваемость 2,122911 2,062438 97,1%
Таким образом, анализируя динамику основных показателей деятельности предприятия мы отмечаем: рост дебиторской задолженности, рост затрат на один рубль продукции, снижение рентабельности продаж. Однако, в целом предприятие характеризуется как устойчивое, платежеспособное, хотя основные показатели имеют устойчивую отрицательную динамику.
Для целей преодоления сложившейся ситуации необходимо улучшить работу с дебиторской задолженностью, пересмотреть стратегию развития торгового предприятия.
Заключение
Можно обозначить следующие основные выводы по результатам выполненной курсовой работы.
Функционирование товарного обращения как сложной системы требует обеспеченности необходимыми экономическими ресурсами, поступающими из внешней среды и входящими в эту систему путем преобразования их в товары и услуги. Одним из ключевых видов экономических ресурсов выступают оборотные активы.
Специфика сферы товарного обращения состоит в том, что предприятия и организации торговли, являясь связующим звеном между производством продукции и ее потреблением, способствуют завершению кругооборота общественного продукта в товарной форме и тем самым обеспечивают его непрерывность.
Оборотные средства торгового предприятия формируются за счет собственных, заемных и привлеченных источников финансирования. Собственные средства играют главную роль в организации кругооборота фондов, так как предприятия, работающие на основе коммерческого расчета, должны обладать определенной имущественной и оперативной самостоятельностью. Безусловно, осуществление предпринимательской деятельности в сфере торговли связано с формированием и использованием основного и оборотного капитала, которые необходимы для продвижения, хранения и реализации товаров. Основной капитал охватывает все объекты, предназначенные для постоянного пользования на предприятии: основные фонды, нематериальные активы и финансовые вложения.
Необходимо отметить, что существуют различные методы оценки эффективности использования оборотного капитала торгового предприятия.
На основе методов, рассмотренных в теоретической части курсовой работы был проведен анализ использования ресурсов в ООО «Экстра».
За анализируемый период времени произошли следующие основные изменения в величине и составе оборотных средств:
в 2009 г. отмечается снижение всех оборотных средств на 295 тыс. руб., что объясняется влиянием кризисных процессов на деятельность торгового предприятия;
в 2010 г. снижение сменилось ростом оборотных средств на 5540 тыс. руб., что произошло в основном за счет роста сырья и материалов (прирост 4382 тыс. руб.);
в структуре оборотных средств в 2010 г. произошли серьезные изменения, связанные с резким увеличением удельного веса сырья и материалов (прирост 13,10%), увеличением дебиторской задолженности (прирост 7,41% и существенным снижением удельного веса (и абсолютного значения) денежных средств (уменьшение на 16,94%);
в целом за 2 года прирост оборотных средств в ООО «Экстра» составил 31,4%, что объясняется постепенным выходом из экономического кризиса, а как следствие наблюдается стабилизация спроса.
статичность баланса не позволяет однозначно трактовать процессы, протекающие в торговом предприятии (например, низкий удельный вес денежных средств может быть объяснен существенной величиной удельного веса сырья и материалов, а также готовой продукции.
Были получены и другие выводы на основе анализа деятельности ООО «Экстра» и оценки эффективности использования материальных ресурсов.
Список использованной литературы
1. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие. – М.: Финансы и стастика, 2001.
2. Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 1996.
3. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2000.
4. Ефимов В.В., Шакланова Р.И., Юсова В.В. Ресурсы товарного обращения и эффективность их использования. – СПб.: Изд-во СПбТЭИ, 2006.
5. Иванов Е.Н. Управление финансами торгового предприятия. – Росто-на-Дону: Феникс, 2007.
6. Козлова Н.О. Особенности финансов торгового предприятия. – М.: Эксмо, 2006.
7. Кэмпбелл Р. Макконнелл, Стенли Брю. Экономикс. Т.2. – М.: Республика, 1992.
8. Соболева Е., Соболев И. Финансово-экономический анализ деятельности турфирмы. - М.: «Финансы и статистика», 2001.
9. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика. – М.: Перспектива, 1999.
10. Финансы предприятий: учебник для вузов/Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др.; Под ред. проф. Н.В. Колчиной. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.
11. Экономика торговли: Учебник для торговых вузов / Рук. авт. кол. Б.А. Соловьев. - М.: Экономика, 2005.
12. Экономика торгового предприятия / Под ред. А.И. Гребнева. - М.: Экономика, 2006.
13. Экономический анализ в торговле: Учебное пособие / Под ред. М.И. Баканова. - М.: Финансы и статистика, 2008.
3
Покупка
(поступление)
Хранение
реализация
производство
списание
безвозмездная передача