Оценка финансовой устойчивости предприятия

Содержание
Введение 3
1. Причины ухудшения финансового состояния компании 4
1.1. Пример составления сводных аналитических таблиц 5
1.3. Пример предварительного поиска причин негативных изменений в финансовой отчетности 6
2. Какие документы помогут обосновать значительные изменения в финансовой отчетности компании 7
2.1. Пример формирования перечня документов для анализа причин ухудшения платежеспособности компании 7
2.2. Как оценить действия руководства в периоды существенного ухудшения платежеспособности 8
2.3. Пример выявления причин ухудшения финансового состояния компании 9
3. Отчет о ключевых показателях деятельности компании 11
Заключение 16
Список литературы 17
Приложения 19

Для расчета суммы налогов необходимо воспользоваться предварительно составленным отчетом о налогах и сборах. Важно обратить внимание, какую сумму налогов использовать – начисления за период или списание (сумму, отраженную в отчете о доходах и расходах). В некоторых видах производства часть налогов (например, страховые взносы) будет оседать в незавершенном производстве. Нужно также заранее определиться, учитывать ли в сумме штрафы и пени текущего периода, доначисления налогов (штрафов, пеней) за прошлые отчетные периоды; доля процентов по кредитам и займам в объеме выручки – характеризует, сколько приходится процентов на 1 руб. выручки. Общую сумму процентов можно посчитать на основании данных бухучета или взять из развернутого отчета о доходах и расходах (раздела по неоперационной деятельности). Поскольку на предприятии есть проценты как к получению, так и к уплате, в расчетах необходимо уменьшать сумму процентов к уплате на сумму процентов к получению. Можно посчитать и коэффициент покрытия процентов; фондоотдача – показывает, сколько продукции производит предприятие на каждую вложенную единицу стоимости основных фондов.Каждому финансовому коэффициенту необходимо задать нормативное значение. Норматив можно брать отраслевой или выводить на основании статистических и прочих данных (например, на основании анализа показателей конкурентов). Баланс. Данные по разделу заполняются на основании предварительно составленных прогнозного и управленческого балансов. Информацию можно дать в сжатом виде или детализировать по желанию пользователей. Формы заполняются по правилам, установленным в учетной политике. Справочно рассчитываются чистые активы и собственный оборотный капитал.ЗаключениеДля наглядности в приложениях к отчету о ключевых показателях деятельности компании можно представить структуру баланса и графики по выручке и себестоимости (см. рисунок 2. Данные о выручке и себестоимости реализованной продукции).Рисунок 1. Структура баланса компанииРисунок 2. Данные о выручке и себестоимости реализованной продукцииСписок литературыФедеральный закон "О несостоятельности (банкротстве)" от 27 сентября 2002. - М.:Ось-89, 2009.Антонов О.В. Управление кризисным состоянием организации: Учебное пособие для вузов.- М.:ЮНИТИ, 2004.Баранников А.Л. Арбитражный процесс: Учебник / А.Л. Баранников, С.А. Матяш, - М.: Изд-во РАГС,2010.Васильева Н.Ф. Информационный риск как составляющая экономического риска в антикризисном управлении // Стратегия и механизмы регулирования промышленного развития. - 2011. - № 3. - С. 37-49 Виханский, О. С. Менеджмент: учебник / О. С. Виханский, А. И. Наумов. – 5-е изд., стер. – Москва: Магистр: ИНФРА-М, 2014. – 576 с.Грибов, В. Д. Инновационный менеджмент: учебное пособие / В. Д. Грибов, Л. П. Никитина. – Москва: ИНФРА-М, 2014. – 311 с. Грушенко, В. И. Менеджмент: восприятие сущности менеджмента в условиях стратегических изменений: учебное пособие. – Москва: ИНФРА-М, 2014. – 288 с. Дзагоева М.Р. Механизм комплексной оценки и управления рисками предприятий промышленности / М.Р. Дзагоева, А.Р. Цховребов, Л.Э. Комаева. – М., 2014. – 120 с.Ивасенко А.Г. Антикризисное управление: Учебное пособие/ А.Г. Ивасенко, Я.И. Никонова, М.В. Каркавин.- М.: КНОРУС, 2010.Информационный менеджмент: учебник / под ред. Н. М. Абдикеева. – Москва: ИНФРА-М, 2014. – 400 с. – (Учебники для программы МВА).Круи, М. Основы риск-менеджмента: учебное пособие для подготовки к экзамену на получение сертификата Associate PRM / М. Круи, Д. Галай, Р. Марк. – Москва: Юрайт, 2014. – 390 с.Маренков Н.Л., Касьянов В.В. Антикризисное управление. Серия "Высшее образование". Москва: Национальный институт бизнеса.- Ростов-на-Дону: Изд-во "Феникс", 2004.Новоселов Е.В., Романчин В.И., Тарапанов А.С., Харламов Г.А. Введение в специальность "Антикризисное управление": Учебное пособие- М.: Дело, 2001.Орехов В.И., Балдин К.В., Гапоненко Н.П. Антикризисное управление: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2008. Современный менеджмент: учебник / под ред. М. М. Максимцова, В. Я. Горфинкеля. – Москва: ИНФРА-М, 2014. – 299 с.Учет и анализ банкротств: Учебник / Г.В. Федорова.- М.: Издательство «Омега – Л», 2010.Шапкин А.С. Экономические и финансовые риски. оценка, управление, портфель инвестиций / А.С. Шапкин, В.А. Шапкин. - 9-е изд. – М. : Дашков и К°, 2013. - 543 с.Шепеленко Г.И. Антикризисное управление предприятием и персоналом. – Ростов н/Д.: Изд-во «МарТ», 2002. ПриложенияПриложение № 1: Таблица 1. Аналитический баланс предприятия «А»Статья балансаКодПериоды существенного ухудшенияНа 01.07.13 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.01.14 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.04.14 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.01.15 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.07.15 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталатыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%АКТИВ I. Внеоборотные активы Нематериальные активы1110         29,00 14,0-8-36Результаты исследований и разработок1120               Нематериальные поисковые активы1130               Материальные поисковые активы1140               Основные средства1150195,08273310,0-19,0-6292,0-18-62981,0-134-43018,01425Доходные вложения в материальные ценности1160               Финансовые вложения1170               Отложенные налоговые активы1180               Прочие внеоборотные активы1190Итого по разделу I1100195,08273310,0-19,0-6292,0-18-63010,0-105-33032,01345II. Оборотные активы Запасы1210545,05451004582,01539,5513192,5-1390-3012 706,059338815 545,0388733НДС по приобретенным ценностям1220197,0167557172,00,50,3217,546260,000,00Дебиторская задолженность123014 159,092126 731,02968,01220 735,5-5996-2215 676,0-7601-3315 286,05814Финансовые вложения (за исключением денеж. эквивалентов)1240Денежные средства и денежные эквиваленты125077,0-688-9076,065,059140,5-36-47151,089144635,09918Прочие оборотные активы1260               Итого по разделу II120014 978,0116131 561,04573,01724 186,0-7375-2328 533,0-1579-531 466,0456717БАЛАНС160015 173,0198131 871,04554,01724 478,0-7393-2331 543,0-1684-534 498,0470116ПАССИВ III. Капитал и резервы Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)131010,00010,00,0010,00010,00010,000Собственные акции, выкупленные у акционеров1320Переоценка внеоборотных активов1340               Добавочный капитал (без переоценки)1350               Резервный капитал1360               Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)1370-1102,5-29536417,055,015421,041472,05413513,022679Итого по разделу III1300-1092,5-29537427,055,015431,041482,05413523,022676IV. Долгосрочные обязательства Заемные средства14100,000,00,00,0011 669,030003514 107,0307328Отложенные налоговые обязательства1420Оценочные обязательства1430Прочие обязательства1450Итого по разделу IV14000,000,00,00,0011 669,030003514 107,0307328V. Краткосрочные обязательстваЗаемные средства15102886,01100626668,01698,5346456,0-212-30,00000Кредиторская задолженность152013 379,5-608-424 776,02800,51317 591,0-7185-2919 392,0-4738-2019 868,014028Доходы БП1530Оценочные обязат.1540Прочие обязательства1550Итого по разделу V150016 265,5493331 444,04499,01724 047,0-7397-2419 392,0-4738-2019 868,014028Баланс170015 173,0198131 871,04554,01724 478,0-7393-2331 543,0-1684-534 498,0470116Приложение № 1: Таблица 2. Изменение уровня среднемесячной выручки предприятия «А»ПоказательПериоды существенного ухудшенияНа 01.07.13 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.01.14 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.04.14 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.01.15 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталаНа 01.07.15 г., тыс. руб.Изменение относительно предыдущего кварталатыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%тыс. руб.%Среднемесячная выручка1715,1-1097,2-392745,5-3526,1-5620 342,617 597,16412639,4-14 471,9-8516 531,4-5074,8-23Приложение № 2: Таблица 5. Отчет о ключевых показателях деятельности компании№ раздела№ п/пПоказательЕдиница измерения2012 год2013 год2014 годИзменение 2014 года к 2013 году, %НормативФактФактПланФактПроцент выполнения бюджета, %11.1.Объем выпускатыс. руб.202 160209 846277 893161 5515877–22.1.Объем продажтыс. руб.203 430222 718289 143174 0256078–33.1.Среднесписочная численностьчел.1981651801347481–44.1.Фонд оплаты трудатыс. руб.28 97030 13236 22625 7037185–55.1.Среднемесячная зарплатаруб.16 29820 23722 33221 30595105–6Показатели производственной эффективности6.1.Фонд оплаты труда на 1 руб. произведенной продукциитыс. руб.0,140,140,130,16122111–..............................7Доходы и расходы7.1.Выручкатыс. руб.203 430222 718289 143174 0256078–7.2.Полная себестоимость, в т. ч.:тыс. руб.179 882170 961258 985143 6595584–..............................7.3.Прибыль от операционной деятельности(стр. 7.1 – стр. 7.2)тыс. руб.23 54851 75730 15830 36610159–7.6.Налог на прибыльтыс. руб.393673112580371119–7.7.Чистая управленческая прибыль(стр. 7.5 – стр. 7.6)тыс. руб.614527 404823317 44321264–7.8.Справочно. Чистая прибыль по бухучетутыс. руб.392517658232303237172–8Финансовые коэффициенты8.1.Экономическая рентабельность(стр. 7.5: стр. 9.1)%312581806715–208.2.Рентабельность продаж(стр. 7.7: стр. 7.1)%31231035281> 108.3.Рентабельность операционной деятельности(стр. 7.3: стр. 7.1)%1223101716775> 208.4.Рентабельность собственного капитала(стр. 7.7: стр. 9.7)%13515023431882910–128.5.Коэффициент текущей ликвидности(стр. 9.4: стр. 9.9)доля0,860,730,800,801011111–1,2..............................8.11.Коэффициент фондоотдачи(стр. 7.1: стр. 9.3)доля3,283,214,132,275571%> 19Баланс9.1.Валюта балансатыс. руб.236 200227 176187 397222 11811998–9.2.Долгосрочные активытыс. руб.68 75085 30270 36683 19211898–..............................9.12.Собственный оборотный капиталтыс. руб.-27 608-53 332-30 163-33 77811263–