Оценка влияния внешнеторговых операций на финансовый показатель предприятия ("Полярис-Экспорт")

Оглавление
Введение
Глава 1. Взаимоотношения российских и зарубежных предприятий в рыночных условиях 6
1.1. Понятие и типы контрактов с иностранными партнерами 6
1.2. Классификация зарубежных коммерческих предприятий как контрагентов в сделках с российскими предприятиями
Глава 2. Аналитическая оценка внешнеэкономических связей «Полярис-Экспорт»
2.1 Краткая история предприятия
2.2. Исследование бизнес-схемы и положения «Полярис-Экспорт» на внешнем рынке
2.3. Анализ внешнеэкономических контрактов предприятия с целью выявления резервов улучшения сотрудничества
Глава 3. Повышение эффективности сотрудничества ООО «Полярис-Экспортт» с зарубежными партнерами
3.1 Разработка плана мероприятий по повышению эффективности сотрудничества с зарубежными партнёрами
3.2. Оценка экономической эффективности выполнения разработанного плана мероприятий по повышению эффективности сотрудничества с зарубежными партнёрами
Заключение
Список использованных источников

То есть количество договорных отношений уменьшается вдвое, что значительно облегчает процесс доставки товара для экспортера. Кроме того, экспедиторы могут взять на себя выполнение дополнительных услуг по доставке товара (подготовка товара к отгрузке, предоставление информации о ходе доставки и т.д.). Однако использование экспедиторов не может решить всех проблем экспортера и импортера. Экспедитор является посредником и не несет ответственности за несохранную перевозку или нарушение сроков доставки. Если с грузом что-то произойдет, то экспедиторы будут содействовать решению проблем, но разбираться с перевозчиками или портами придется покупателю или продавцу.Рис. 3.7. Схема движения груза и договорных отношений заказчиков и потребителей комбинированных транспортных услуг с транспортными организациями с участием экспедиторовНаконец, наиболее удобным для контрагентов вариантом доставки товара является использование интермодальной схемы доставки груза. При этом экспортер заключает всего один договор перевозки и передает груз оператору смешанной перевозки, который организует его доставку в место назначения. Если с грузом что-нибудь произойдет в процессе доставки, то ответственность за это будет нести оператор. Кроме того, процесс доставки товара находится под постоянным контролем оператора, и грузовладелец может в любой момент получить информацию о продвижении груза и его состоянии.4 *ьАвтомоб.Железно--*>Порт 1МорскойПорт 2Автомоб.участокдорожнучастокучасток№1участок№2Рис. 3.8. Схема движения груза и договорных отношений заказчиков и потребителей комбинированных транспортных услуг с транспортными организациями с участием оператора смешанной перевозкиВсех операторов интермодальных перевозок можно классифицировать по разным принципам. Они могут быть контейнерными (работают с контейнерами) и конвенциональными (работают с обычными неконтейнерными грузами). В зависимости от того, осуществляют операторы самостоятельно перевозочную деятельность или нет, их можно подразделить на фактических и договорных. Операторы могут быть классифицированы также по странам и регионам, где они осуществляют свою деятельность.Для правового регулирования осуществления международных интермодальных перевозок 24 мая 1980 года в Женеве конференцией ООН под эгидой ЮНКТАД была принята Конвенция о международных смешанных перевозках. Однако Конвенция в силу на данный момент не вступила, так как ее не ратифицировало необходимое количество государств.-> Движение груза■► Договорные отношения отправителя Договорные отношения оператораОператор смешанной перевозкиОтправительНаряду с договором обязательным атрибутом интермодальных сообщений является документ смешанной перевозки. Самым распространенным документом смешанной перевозки, получившим всемирное признание у операторов, экспедиторов, перевозчиков, банков и других организаций является коносамент комбинированной перевозки ФИАТА (РВЬ). Не всякий оператор может выписывать сквозные коносаменты. Регламентациявыдачи разрешений на выписку таких документов находится в компетенции национальной ассоциации международных экспедиторов, являющейся действительным членом ФИАТА.Основными факторами, оказывающими влияние на формирование тарифов интермодальных перевозок, является характер груза и способ его транспортировки, скорость транспортировки, расстояние смешанной перевозки, направление перевозки, состав участников перевозки и обработки грузов на маршруте доставки, прочие факторы.Тарифы операторов смешанных перевозок могут быть опубликованы в специальных источниках.Использование интермодальных перевозок позволяет участникам внешней торговли более четко регламентировать свои отношения по доставке товара, опосредованные участием оператора смешанной перевозки. Использование операторами смешанных перевозок логистических инструментов при организации процесса международной перевозки позволяет осуществить доставку товара получателю точно в срок, что значительно повышает эффективность и конкурентоспособность сделки.Итак, эффективность использования интермодальных перевозок обусловлена, в первую очередь, повышением конкурентоспособности предлагаемых услуг по доставке товара. При этом структура поставок должна сместиться в сторону базисных условий, предполагающих более масштабный сервис для контрагента. В этом случае не только повышается имидж предприятия, как высококонкурентного поставщика, но и, за счет существенного сокращения сроков доставки, достигается значительное повышение экономической эффективности сделки. Предполагаемое изменение проанализированных ранее показателей транспортного обеспечения экспорта предприятия в результате расширения использования интермодальных перевозок грузов представлено в следующей таблице.Прогнозируемое изменение показателей транспортного обеспечения экспорта предприятияПоказательФакт 2003г.ПрогнозV, %Ттр, дн.V, %Tu-,дн.Всего:100,0039100,0021EXW5,2700,00-FCA7,3200,00-FAS0,00-0,00-FOB53,57680,00-CFR1,60370,00-CIF0,42280,00-СРТ1,4900,00-CIP0,00-0,00-DAF29,44829,448DES0,00-0,00-DEQ0,00-57,0730DDU0,881213,4912DDP0,00-0,00-Таким образом, в результате расширения использования интермодальных перевозок прогнозируется сокращение средневзвешенного периода транспортировки почти в два раза. Величину достигаемого при этом экономического эффекта, обусловленного сокращением периода оборачиваемости оборотных средств, можно рассчитать по следующей формуле:Э-, =Д?п> х V хг/(365x100)(3.2)где Э- - экономический эффект от сокращения средневзвешенного периодатранспортировки;Д- - прогнозируемое изменение средневзвешенного периодатранспортировки в днях;V - годовой объем экспорта в рублевом эквиваленте; г - средневзвешенная ставка рефинансирования в отчетном году (17,3288).Полученный в результате расчетов прогнозируемый экономический эффект от сокращения сроков транспортировки экспортируемых товаров составляет порядка 8,5 миллионов рублей3.1. Оптимизация системы выбора формы внешнеторговых расчетовОдними из наиболее сложных и ключевых задач, возникающих в процессе взаимоотношений предприятия с зарубежными партнерами, являются согласование формы внешнеторговых расчетов и четкое исполнение предусмотренных контрактами условий платежа. Именно от решения этих задач в значительной мере зависит эффективность сделки.Расчеты по договору международной купли-продажи товаров осуществляются в соответствии с его условиями в формах, применяемых в международной практике. Возможны расчеты по аккредитиву, инкассо, платежными поручениями, векселями, чеками. Конкретная форма расчетов по внешнеторговому контракту определяется в каждом конкретном случае по согласованию сторон. Однако должны учитываться также соответствующие ограничения со стороны национального законодательства. Так, например, в России не предусмотрено использование векселей при расчетах по экспорту.Порядок международных расчетов во внешнеторговых контрактах определяется соответствующими валютно-финансовыми условиями, включающими регламентацию валюты цены, валюты платежа, курса пересчета валюты цены в валюту платежа, валютные оговорки, условия расчетов, формы расчетов, средства расчетов, санкции против необоснованной задержки платежа.Очевидно, что наиболее важными составляющими валютно-финансовых условий контрактов являются условия расчетов в части определения вида и средства платежа. Различают такие виды расчетов, как авансовый платеж, платеж по аккредитиву или по инкассо, платеж после отгрузки и отсроченный платеж (открытый счет). Краткая характеристика указанных видов платежа приведена в таблице 3.3. Платежи также могут быть обеспечены гарантиями. Гарантами могут выступать правительства, банки, крупные предприятия, другие юридические и физические лица. Наиболее надежными считаются гарантии, выданные или подтвержденные первоклассными европейскими банками.Таблица 3.3Виды международных расчетовВид платежаХарактеристика1. Авансовый платежСамый безопасный для экспортера метод платежа, в сущности, является формой предэкспортного финансирования импортером своего контрагента. При этом, экспортер полностью избавляется от риска неполучения оплаты за свой товар.2. Оплата после отгрузкиПокупатель осуществляет платеж за товар, как только он отгружен, при получении информации от экспортера. Задержка отгрузочных документов до поступления выручки, дает возможность экспортеру защититься от риска невыполнения импортером его обязательств В то же время для экспортера возрастает риск возникновения дополнительных расходов при отказе импортера принять отгруженный товар3. Документарный аккредитивДокументарный аккредитив есть фактическое обязательство банка заплатить бенефициару/экспортеру за счет средств заказчика/импортера определенную сумму в определенной валюте при условии предоставление бенефициаром в установленный срок документов, предусмотренным аккредитивом. Благодаря документарному аккредитиву бенефициар не зависит от платежеспособности покупателя и сразу после отгрузки товара может получить высоколиквидные активы.4. Документарное инкассоРасчет, при котором, экспортер получает оплату при предоставлении соответствующих документов. Если в случае аккредитивной формы, экспортер имеет гарантию банка импортера осуществить платеж по предъявлению документов, то в случае инкассо банку импортера приходится ждать покрытия от клиента. При документарных инкассо с точки зрения риск-менеджмента увеличивается риск задержки оплаты для экспортеров, поэтому эта форма расчетов применяется при наличии высокой степени доверия между сторонами.5. Отсроченный платеж(Открытый счет)Торговля с открытым счетом предусматривает предоставление товарораспорядительных документов импортеру и оплату открытым счетом в предварительно оговоренный сторонами срок. При этом гарантий по сроку оплаты нет, что свидетельствует об еще большей степени доверия между сторонами, чем в предыдущих случаях.Наряду с видом платежа существенное значение при организации международных расчетов имеет выбор средства платежа. В международной практике различают такие средства расчетов, как чеки, простые векселя, банковские тратты, почтовые платежные поручения, банковские телеграфные/телексные поручения и денежные переводы по системе SWIFT.Краткая характеристика указанных платежных инструментов приведена в следующей таблице.Таблица 3.4Средства международных расчетовТип средстваХарактеристика1. ЧекЧек - денежный документ установленной формы, который содержит письменный приказ владельца счета своему банку об оплате денежных средств держателю чека по предъявлению или в установленный законом срок. Чек - это строго формальный документ, содержащий ряд необходимых законодательно определенных реквизитов. Срок обращения чеков ограничен Если в границах одной страны, то срок действия ограничивается восьми днями, в разных странах - 20 днями, и если в разных частях света, то срок обращения чека составляет 70 дней. Существуют следующие разновидности чеков- предъявительский (бланковый), именной, ордерный, дорожный, банковский, коммерческий.2.Простой вексельПисьменное необусловленное обязательство векселедателя (должника/импортера) заплатить определенную сумму в определенном месте держателю векселя или по его приказу.3 Банковская траттаЕще его называют переводный вексель, который содержат письменный приказ векселедателя, адресованный плательщику об оплате указанной в нем суммы третьим лицам - держателям векселя.4. Почтовое платежное поручениеПочтовое платежное поручение это письменное платежное поручение, которое посылается одним банком другому с определенных сумм. Эти поручения исполняются по установленным между банками корреспондентским счетам (лоро, ностро счета) в пределах остатков. Эти операции принято считать клиринговыми. Если в расчетах между банками используется банк-посредник, то такие переводы принято называть внешними Тарифы за осуществление переводов для клиентов могут фиксированными например 20, 40, 50 долл.США или в процентах от суммы банковского перевода 0,2 ,0,3, 0,4% и т.д5. Телеграфное (телексное) платежное поручениеЭто особый вид банковских платежных переводов, которые отличаются тем, что платежные инструкции банку-получателю присылаются телеграфом или по телексу с использованием системы кодирования или ключевания, с которой знакомы оба банка.6. Денежный перевод по системе SWIFTЭто самый современный вид банковских переводов позволяющих их осуществлять в автоматическом режиме. Различают два режима таких банковских переводов: в обычном режиме (20 минут), и срочный (3 минуты). По срокам обработки этих переводов обычно различают нормальные (в течении трех дней), срочные (в течении дня). Определяющим для экспортера фактором в установлении срока получения денег является дата валютирования. Если необходимо, в некоторых банках есть возможность брать при наличии свифтового сообщения овердрафт в пределах заявленной суммы. Если сумма не зачисляется, то по номеру референса свифтового сообщения можно уточнить причину незачисления и местонахождение средствВ связи с ограничением действующим законодательством РФиспользования в международных расчетах векселей и чеков, принимая во внимание тот факт, что расчеты почтовыми или телексными переводами морально устарели, основным платежным средством, используемым на сегодняшний при организации внешнеторговых расчетов по контрактам с участием российских предприятий, является перевод по системе SWIFT.Если с выбором средства платежа международных расчетов проблем у контрагентов обычно не возникает, то согласование формы расчетов обычно занимает достаточно много времени, и результаты не всегда соответствуют ожиданиям. Проблема построения методики выбора формы расчетов сегодня становится все более актуальной, так как не только усиливается вовлеченность хозяйствующих субъектов в сферу внешнеэкономических отношений, но и финансовые инструменты имеют тенденцию к разнообразию и усложнению.Выбор формы платежа определяется, как правило, спецификой взаимоотношений покупателя и продавца, особенностей риска данной страны и характера поставляемой продукции. При этом риск неплатежа снижается, если поставщик имеет постоянные хозяйственные связи с покупателем, и его платежеспособность и финансовая дисциплина не вызывают сомнений. Наоборот, если отношения между контрагентами находятся на стадии становления, то целесообразнее использовать менее рискованную форму оплаты, например документарный аккредитив.Выбор формы оплаты определяется приемлемыми для поставщика гарантиями возмещения покупателем расходов по производству и транспортировке товара.Форма платежа зависит от таких факторов, как:кредитоспособность покупателя и надежность поставщика,тип поставляемого товара и его ценность,условия платежа, предлагаемые конкурентами,рыночная конъюнктура,политическая и экономическая стабильность данной страны,особенности законодательства государств регистрации контрагентов.Из всех возможных факторов решающее значение при выборе формы платежа, по нашему убеждению, имеет оценка надежности контрагента, то есть оценка риска неисполнения или ненадлежащего исполнения партнером своих контрактных обязательств. Оценив указанный риск, сравнительно не сложно рассчитать базовые условия платежа, которые смогли бы его нивелировать. При этом следует принимать во внимание, что при согласовании формы платежа по контракту можно достичь достаточного уровня гибкости, комбинируя различные виды расчетов.Таким образом, предлагаемая методика выбора формы расчетов при заключении внешнеторговых контрактов, блок-схема которой представлена на рис. 3.9, состоит из следующих основных этапов:Оценка риска внешнеторговой сделки;Определение базовой формы расчетов;Согласование контрактной формы платежа.Рассмотрим указанные этапы более подробно.Оценка риска внешнеторговой сделкиЭто основной и наиболее сложный этап предлагаемой методики, от достоверности полученных результатов которого во многом зависит эффективность выбора формы расчетов в целом.Оценка риска неисполнения партнером контрактных обязательств или оценка надежности контрагента заключается в сборе и анализе информации о контрагенте, получаемой предприятием из любых доступных источников. При этом следует помнить, что точность полученной в результате анализа информации о партнере оценки риска сделки целиком зависит от масштабности анализируемых данных. Поэтому успех данного этапа, а значит и успех всей методики в целом определяется уровнем усилий сотрудников самого предприятия. В то же время в некоторых случаях нет необходимости проводить масштабные исследования и руководству для принятия решения представляется достаточным получить информацию из нескольких источников.Рис. 3.9 Блок-схема методики оптимизации выбора формы внешнеторговых расчетовИногда предприятию для расчета оценки риска достаточно проанализировать уже имеющуюся информацию о контрагенте, в аккумулировании и последующем анализе которой существенно помогает описанная выше технология CRM. То есть предприятие в лице своего руководства самостоятельно определяет степень достаточности информации для оценки различных рисков предстоящей сделки. Основные, оцениваемые в практике международной торговли риски, а также источники необходимой для этого информации приведены в следующей таблице.Таблица 3.5Типы внешнеторговых рисковТип рискаХарактеристика121. ВалютныйВысокая вероятность курсовых колебаний возникает при каждой крупной и долгосрочной сделке, заключаемой в кредит. При этом изменение валютного курса может вызвать как потери, так и прибыль для одного из партнеров. Например, повышение курса валюты платежа может обернуться убытком для импортера, но прибылью для экспортера, и, наоборот, понижение курса валюты платежа представляет убытки для экспортера и прибыль для импортера Экспортеру или импортеру в зависимости от особенностей сделки иногда имеет смысл учитывать прогноз изменения курса валюты контракта при согласовании периода товарного или коммерческого кредитования.2. ЦеновойВ течение периода времени с момента согласования цены до реального поступления платежа по контракту могут произойти значительные изменения в рыночных ценах, что может нанести косвенный ущерб импортеру или экспортеру. Для более точной оценки цен при заключении долгосрочных контрактов часто производятся расчеты по определению влияния "фактора времени". При заключении же обычных сделок такая оценка, как правило, является излишней, так как требует определенных усилий и временных затрат. Влияние данного риска на выбор формы платежа по контракту аналогичен влиянию валютного риска и сказывается, главным образом, на определении допустимого периода кредитования.3. ПолитическийПолитическая ситуация, наблюдаемая и прогнозируемая для страны контрагента, является одним из существенных факторов при согласовании формы платежа при заключении сделки. Целый ряд форс-мажорных, политических и социальных событий могут значительно затруднить или сделать невозможным надлежащее исполнение контрагентом своих обязательств по контракту.124. ЮридическийВ эту категорию можно отнести риски возможных потерь, связанных с несоответствием законодательства разных стран, с изменением законодательства, риск возникновения обстоятельств, которые с юридической точки зрения могут позволить контрагенту избежать ответственности за ненадлежащее исполнение своих обязанностей по контракту и др. Уровень юридического сопровождения сделки, особенности национального законодательства страны контрагента, а также предполагаемые изменения отечественных и зарубежных нормативных актов непосредственным образом влияют на выбор той или иной формы расчетов при заключении сделки.5. ОрганизационныйХарактеризует возможные ошибки и недоработки менеджмента предприятия (в том числе и при принятии решений) и прочих сотрудников, обусловленные проблемами системы внутреннего контроля, плохо разработанными должностными инструкциями, недостаточным опытом и пр., то есть компетенцию предприятия в сфере внешней торговли и общую культуру функционирования. Чем меньшим опытом обладает предприятие в области проведения внешнеторговых сделок, тем менее рискованные и сложные формы расчетов ему целесообразнее выбирать6. ТранспортныйОтражает уровень вероятности порчи или гибели товара во время его транспортировки от продавца к покупателю, а также оценку возможности отказа покупателя принять уже отгруженный продавцом, но еще не оплаченный товар. При определении данного типа риска существенную роль играют унифицированные правила Инкотермс. Оценка транспортного риска непосредственным образом влияет на определение возможности и целесообразности кредитования и использования такой формы платежа, как оплата после отгрузки.7. КредитныйХарактеризует вероятность того, что контрагент не выполнит свои обязательства в установленные условиями контракта сроки. Данный тип риска оказывает наиболее существенное влияние на определение возможности предоставления товарного или коммерческого кредита контрагенту, то есть отражает степень надежности партнера, в том числе и уровень его платежеспособности.Каждый из приведенных выше типов риска подлежит оценке. В международной практике существует достаточно много способов оценки вероятности осуществления рисковой ситуации, среди которых можно выделить метод экспертных оценок, математико-статистические, аналоговые и комбинированные методы оценки.Основные характеристики указанных выше методов оценки рисков, их разновидности, преимущества и недостатки приведены в следующей таблице.Методы оценки внешнеторговых рисковТаблица 3.6Группа методовОсновные разновидностиПреимущества и недостатки1. Математико- статистическиемодели многофакторной корреляции,УА11 модели,метод Монте-Карлодостаточно высокая достоверность полученных результатов, высокая трудоемкость и сложность2. Экспертныеметод Дельфи,прочие методы экспертных оценокзависимость от компетентности экспертов, относительная простота и отсутствие масштабных издержек3. Аналоговыесценарные и симуляционные модели, основанные на использовании баз данных по реализации аналогичных проектоввысокая достоверность полученных результатов, трудоемкость и сложность4. Комбинированныекомбинация вышеуказанных методовнаиболее высокая трудоемкость и сложность при максимально высокой достоверностиБольшинство из указанных в вышеприведенной таблице методов оценки отличается высоким уровнем сложности. Принимая во внимание тот факт, что многие предприятия при осуществлении внешнеэкономической деятельности вступают во взаимоотношения с большим количеством контрагентов, считаем наиболее оптимальным при оценке риска обычных сделок метод экспертных оценок.Оценка важности внешнеторговых рисковВ соответствии с методом экспертных оценок каждая составляющая общего риска сделки оценивается экспертами по определенной шкале, при этом критерием оценки является уровень риска или вероятность наступления критического для сделки рискового события. Эти показатели можно определять как в процентах, так и в виде коэффициентов. В следующей таблице приведена примерная шкала оценки риска с соотнесением соответствующих коэффициентов риска.Уровневая оценка внешнеторговых рисковТаблица 3.7Уровень рискаКоэффициент рискаРиск отсутствует0,02Риск незначительный0,10Риск ниже среднего уровня0,30Риск среднего уровня0,50Риск выше среднего уровня0,70Риск высокий0,90Риск очень высокий0,98Следует иметь в виду, что значение каждого типа риска для сделки не одинаково, поэтому при оценке общего риска сделки экспертами устанавливаются коэффициенты важности или значимости каждого оцениваемого типа риска. Для соблюдения точности расчетов сумма указанных коэффициентов должна быть равна единице. Примерная оценка важностиприведенных выше типов риска приведена в следующей таблице.Таблица 3.8Тип рискаКоэффициент важности1. Валютный0,052. Ценовой0,053. Политический0,104. Юридический0,105. Организационный0,106. Транспортный0,207. Кредитный0,40Таким образом, экспертную оценку риска сделки можно произвести сиспользованием следующей формулы:где К - коэффициент риска сделки;к - коэффициент ¡-го типа риска,к1 - коэффициент важности 1-го типа риска для сделки;п - количество оцениваемых типов риска.Для объединения результатов всех экспертов, участвующих при оценке риска сделки, определяют средний коэффициент риска сделки по следующей формуле:КР=±Кр1/п(3.4)(-1где К р - средний коэффициент риска сделки;К - коэффициент риска установленный ¡-ым экспертом; п - количество экспертов, участвующих в оценке риска сделки.Если уровень квалификации экспертов, участвующих в оценке риска сделки сильно различается, то для более достоверного результата при оценке среднего риска сделки можно использовать поправочные коэффициенты по аналогии с коэффициентом важности в формуле (3.3).Приведенный выше способ оценки риска сделки, хотя и зависит от субъективных точек зрения участвующих экспертов, но является, на наш взгляд, оптимальным для оценки текущих внешнеэкономических операций по причине своей относительной простоты и в виду того, что именно таким способом, но, как правило, не формализованным в методику, а основанным на опыте и интуиции ответственных лиц, осуществляется определение приемлемости той или иной формы платежа в большинстве компаний.Определение базовой формы расчетов Определенный на предыдущем этапе уровень риска сделки является ориентиром при выборе базовой формы расчетов, которая должна быть достаточной степени надежности для покрытия риска сделки. То есть коэффициент надежности базовой формы оплаты (Кн) должен быть не ниже коэффициента риска, рассчитанного по формуле (3.4):КИ>КР(3.5)Примерные значения коэффициентов надежности перечисленных ранее видов внешнеторговых расчетов приведены в следующей таблице.Таблица 3.9Форма оплатыКоэффициент надежности дляКоэффициент надежности дляпокупателяпродавца1. Авансовый платеж0,001,002. Оплата после отгрузки0,500,503. Документарный аккредитив1,000,904. Документарное инкассо1,000,705. Отсроченный платеж1,000,00При выборе базовой формы расчета или при дальнейшем согласовании формы платежа по контракту не всегда рассматривается исключительное использование в контракте какой-то одной формы оплаты. Часто применяются комбинированные формы расчетов, при этом коэффициент надежности формы оплаты представляет собой средневзвешенную величину и определяется по следующей формуле:Кн=£{КИ1хс1)(3.6)(-1где К„ - средний коэффициент надежности комбинированной формы оплаты;Кп - коэффициент надежности ¡-ого вида платежа в комбинированной форме оплаты;с11 - доля ¡-ого вида платежа в комбинированной форме оплаты;п - количество видов платежа, образующих комбинированную форму оплаты.При этом критерий выбора базовой формы оплаты, иллюстрируемый ранее формулой (3.5), может быть представлен в следующем виде:К„>КР(3.7)Оценка надежности видов внешнеторговых расчетовКак правило, комбинирование формы оплаты во внешнеторговых контрактах заключается в установлении процентного соотношения оплаты товара до и после его поставки. Включение в комбинированную форму оплаты более двух видов платежа происходит довольно редко.Согласование контрактной формы платежа Если контрагента по каким-то причинам не устраивает модель расчетов, разработанная на предыдущем этапе, то допускается корректировка базовой форма оплаты. При этом учитываются такие факторы, как особенность внешнеторговой сделки и конъюнктурная ситуация на рынке.В результате проведенной корректировки согласующие стороны часто договариваются о такой форме платежа, надежность которой, к сожалению, не отвечает оцененному риску сделки. В этом случае особенно актуально возникает проблема нейтрализации присутствующих рисков, основные методыкоторой охарактеризованы в следующей таблице.Таблица 3.10Методы нейтрализации внешнеторговых рисковМетодХарактеристика121. Цессионный кредитПредставляет собой уступку платежного требования экспортером банку, который взамен на право собрать требование с покупателя, отпускает экспортеру кредит.2. Экспортный факторингПокупка требования по экспорту факторинговым товариществом, которое принимает на себя часть риска3. Государственное страхование экспортного кредитаГосударственная гарантия покрытия риска экспортера. В этом случае политический и трансферный риск берет на себя государственная (или полугосударственная) организация, которая покрывает большую часть экспортного риска.4. Экспортный кредитКредит для финансирования непокрытых государственной гарантией товарных поставок и услуг, как дополнение к покрытому экспортному кредиту. В этом случае риск берет на себя или банк, отпустивший кредит, или экспортер.5. ФорфейтированиеПредставляет собой покупку экспортных требований форфейтером (коммерческим банком или специализированной компанией по финансированию) с исключением права регресса на экспортера (форфейтиста) в случае неуплаты.6. Экспортный лизингВнешнеэкономическая сделка, при которой фирма предоставляет иностранному арендатору оборудование, купленное ею у другой фирмы в своей стране.7. Еврокредит по внешнеторговым сделкамМеждународный кредит, предоставляемый коммерческими банками корпоративному или правительственному заемщику за счет ресурсов евровалютного рынка. Обычно еврокредиты предоставляются на длительный срок с плавающими процентными ставками. Риск несет банк, отпускающий кредит.Продолжение табл. 3.10128. Банковская гарантияБезотрывное обязательство банка произвести исполнение в денежной форме в случае, когда третье лицо не осуществит определенного исполнения. Гарантия является самостоятельным обязательством. Основными видами банковской гарантии являются гарантия исполнения обязательств и гарантия возврата аванса9. Прочие гарантии контрагентовМогут быть предоставлены в форме поручительства, гарантийных писем третьих лиц, страховых полисов в пользу предприятия со стороны его контрагентов10. Дополнительная премии за рискЕсли уровень риска по намечаемой к осуществлению финансовой операции превышает расчетный уровень дохода по ней (по шкале «доходность—риск»), целесообразно обеспечить получение дополнительного дохода по ней.11. Оптимизация перечняфорс-мажорных обстоятельствУказание в контракте перечня форс-мажорных обстоятельств в случае их наступления позволяет контрагентам избежать своевременного исполнения своих обязательств Поэтому оперирование этой оговоркой может нести функцию нейтрализации возможных рисков.12. Компенсация возможных финансовых потерь за счет системы штрафных санкций.Предусматривает расчет и включение в условия контрактов с контрагентами необходимых размеров штрафов, пени, неустоек и других форм финансовых санкций в случае нарушения ими своих обязательств (несвоевременных платежей за продукцию, невыплаты процентов и т п). Уровень штрафных санкций должен в полной мере компенсировать финансовые потери предприятия в связи с неполучением расчетного дохода, инфляцией, снижением стоимости денег во времени и т.п.Прогнозируемые результаты оптимизации системы выбора формы внешнеторговых расчетов Успешная реализация приведенной выше методики выбора формы расчетов при заключении внешнеэкономических сделок должна существенно повысить эффективность внешнеэкономической деятельности предприятия, прежде всего, за счет ускорения оборачиваемости оборотных средств и снижения дополнительных издержек, связанных с нарушением валютного законодательства.При этом предполагается следующее изменение проанализированных ранее показателей проведения предприятием расчетов по экспортно- импортным операциям:Прогнозируемое изменение показателей проведения предприятием внешнеторговых расчетов после оптимизацииПоказательФакт 2003г.ПрогнозЭКСПОРТТопп » Дн*4-5по регионам-A3145ЕВ195СНГ-33-33ПР265vhbj» РУб- ЭКВ-3 963 321,580,00ИМПОРТТопп 1 Дн>-29-5по регионам:A3--ЕВ-29-5СНГ-9-5ПР--vhbj» РУб- экв-9 561 988,500,00Экономический эффект оптимизации в результате изменения двух вышеприведенных показателей можно рассчитать по следующей формуле:Э =Э- +Э„(3.8)р то,m v,mv yгде Эр - экономический эффект от оптимизации системы расчетов;- экономический эффект от снижения средневзвешенного периода оплатыпоставленной продукции; Эу - экономический эффект от снижения объема нарушений валютного законодательства.Значение показателя (Эу ) составляет 13 525 310,08 руб. и довольнолегко определяется сложением соответствующих значений по экспорту и импорту.Значение показателя ( Э- ) можно рассчитать как для экспорта, так и дляимпорта по следующей формуле:Э- = Д- xFxr/(365xl00)(3.9)7 опп Топп^ 'где Э-(Ш - экономический эффект от снижения средневзвешенного периода оплатыпоставленной продукции; Д- - планируемое изменение средневзвешенного периода оплаты поставленнойпродукции в результате оптимизации в днях, V - годовой объем экспорта (импорта) в рублевом эквиваленте; г - средневзвешенная ставка рефинансирования в отчетном году (17,3288). Итак, значение показателя (Э- ), рассчитанного по формуле (3.9),составляет:для экспорта - 4 187 882,43 руб.,для импорта- 691 185,60 руб.Совокупное значение данного показателя составит соответственно 4 879 068,31 руб.Таким образом экономический эффект от изменения в результате оптимизации системы расчетов обоих указанных показателей составил бы примерно 18,5 миллионов рублей. И это только тот эффект, который можно рассчитать.В заключение, хотелось бы отметить, что качественное использование методов платежей и расчетов позволяет не только укрепить финансово- платежную дисциплину, но и повысить степень доверия между контрагентами и, как следствие, возможно получение дополнительных взаимных преференций, которые послужат целям реализации долгосрочной конкурентоспособной стратегии предприятия.ЗАКЛЮЧЕНИЕПодводя итоги диссертационного исследования, хотелось бы еще раз подчеркнуть актуальность темы работы, обусловленную необходимостью повышения эффективности взаимоотношений российских предприятий с зарубежными контрагентами, как наиболее существенного фактора повышения конкурентоспособности отечественных экспортеров и российской экономики в целом в условиях интенсификации процессов глобализации и предстоящего вступления России в ВТО.Следует заметить, что, как в отечественной, так и зарубежной научной литературе тема совершенствования взаимоотношений внешнеторговых партнеров еще не понималась с подобной степенью сфокусированности и глубины. Поэтому многие разработки автора представляют как теоретический, так и практический интерес.К основным результатам исследования в теоретическом аспекте можно отнести уточнение и расширение понятия "взаимоотношения предприятия с зарубежным партнером при экспортно-импортной деятельности", являющегося одним из ключевых в данной работе и оптимально характеризующего предмет диссертации.Определенный интерес представляет разработанная автором система классификаций зарубежных партнеров, которая включает в себя девять классификационных критериев и позволяет достаточно полно определить сущность зарубежного контрагента, особенности его организационно- управленческой структуры, характер организационной культуры, национально- культурные особенности ведения бизнеса и уровень квалификации в сфере международной торговли, что обеспечивает повышение эффективности построения с контрагентом взаимоотношений в ходе заключения и реализации сделки.Полноту исследования диссертационной темы обеспечивает также проведенный автором анализ основных особенностей и проблем развития взаимоотношений российских предприятий с иностранными партнерами в условиях рыночной экономики, к числу которых были отнесены:ограничение доступа российских компаний на внешние рынки;низкая квалификация персонала российских компаний в сфере внешней торговли;слабое развитие финансового обеспечения и кредитования внешнеэкономической деятельности российских предприятий;недостаточное развитие отечественной транспортной инфраструктуры и транспортно-экспедиционного обес