Исследование финансового состояния предприятия ООО ЧОП «Экскалибур»

Главная цель настоящей работы - исследовать финансовое состояние предприятия ООО ЧОП «Экскалибур», выявить основные проблемы финансовой деятельности и дать рекомендации по управлению финансами. ...

Введение 3
1 Организационно-экономическая характеристика предприятия 5
1.1 Организационная структура предприятия 5
1.2 Характеристика внешней и внутренней среды предприятия 11
1.3 Анализ оказываемых предприятием услуг 16
1.4 Технико-экономические показатели предприятия 20
2 Анализ финансового состояния предприятия 24
2.1 Анализ финансовой устойчивости предприятия 24
2.2 Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия 33
2.3 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия
40
Заключение 46
Список использованной литературы 48
Приложения 49

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
- представить организационно-экономическую характеристику предприятия;
- рассмотреть на примере деятельности ООО ЧОП «Экскалибур» анализ финансового состояния, проанализировать формирование и динамику доходов и расходов, рассчитать показатели рентабельности, провести анализ финансовой устойчивости, деловой активности, и ликвидности
- на основе проведенного анализа разработать и предложить комплекс мероприятий направленных на улучшение финансового состояния предприятия
Методологической основой написания курсовой работы является использование в процессе проводимых исследований совокупности различных методов: метода горизонтального анализа, группировки и сравнения, экономико-статистических, экономико-математических и д ругих методов.
Результаты такого анализа необходимы, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам. В данной работе проводится финансовый анализ предприятия именно с точки зрения собственников предприятия, т. е. для внутреннего использования и оперативного управления финансами.
Предметом исследования в курсовой работе является финансовое состояние ООО ЧОП «Экскалибур». Объект исследования - ООО ЧОП «Экскалибур».
Для решения вышеперечисленных задач была использована годовая бухгалтерская отчетность ООО ЧОП «Экскалибур» за 2010-2012 гг. [Приложения А, Б].

рублей;Фондоотдача = Товарооборот / Стоимость основных фондов (7)Фондоотдача (2010) = 89752 / 22048,5 = 4,07 руб./руб.;Из таблицы 4 видно, что выручка от продаж в 2011 году увеличилась на 2885 тыс. рублей или на 3,21 %, за счет увеличения объема реализации продукции и услуг, валовой доход соответственно возрос на 1762 тыс. рублей или на 4,89 %, что обусловлено более высоким темпом спада уровня издержек обращения (1,81 %) в 2011 году по сравнению с 2010 годом, нежели темпом роста уровня валового дохода (1,62 %).Прибыль от реализации в 2011 году увеличилась на 1360 тыс. рублей или на 21,75 %, что свидетельствует о рациональности политики предприятия в отношении развития бизнеса.Обозначилось увеличение рентабельности реализации на 2,79 % или на 16,07 % от значения показателя прошлого периода, возросла производительность труда в 2011 году на 16,84 тыс. рублей или на 2,42 %, что может однозначно свидетельствовать о значительном улучшении финансового состояния предприятия. Увеличение фондоотдачи на 0,21 % свидетельствует об уменьшении объема основных фондов к объему выручки.Таблица 5 – Основные финансово-экономические показатели ООО ЧОП «Экскалибур» в 2011-2012 гг.показатели2011 год2012 годОтклонение, тыс. р.Отклонение, %Выручка от продаж92 637,0095 874,003237,003,49Продолжение таблицы 5Валовой доход37 822,0039 632,001810,004,79Уровень валового дохода40,8341,340,511,25Издержки обращения30 208,0031 375,001167,003,86Уровень издержек обращения32,6132,730,120,36Прибыль от реализации7 614,008 257,00643,008,44Рентабельность реализации20,1320,830,703,49Численность рабочих130,00127,00-3,00-2,31Производительность труда712,59754,9142,325,94Стоимость основных фондов22 709,5023 424,50715,003,15фондоотдача4,084,090,010,34Поясним проводимые в таблице 5 расчеты:Валовой доход = Товарооборот – Себестоимость (1)Валовой доход (2012) = 95874 – 56242 = 39632 тыс. рублей;Уровень валового дохода = Валовой доход/Товарооборот*100 % (2)Уровень валового дохода (2012) = 39632/95874 * 100 %= 41,34 %;Уровень издержек обращения=Издержки обращения/Товарооборот*100 % (3)Уровень издержек обращения (2012) = 31375 / 95874 *100 % = 32,73 %;Прибыль от реализации = Валовой доход – Коммерческие расходыПрибыль от реализации (2012) = 39632 – 31375 = 8257 тыс. рублей;Рентабельность реализации=Прибыль от реализации/Товарооборот*100 % (4)Рентабельность реализации (2012) = 8257 / 95874 * 100 % = 20,83 %Показатель выработки всех работающих = Товарооборот / Численность работающих (5)Показатель выработки всех работающих (2012) = 95874 / 127 = 754,91 тыс. рублей/ чел. Стоимость основных фондов = (Стоимость основных фондов на начало года + Стоимость основных фондов на конец года) / 2 (6)Стоимость основных фондов (2012) = (22964 + 23885) / 2 = 23424,50 тыс. рублей;Фондоотдача = Товарооборот / Стоимость основных фондов (7)Фондоотдача (2012) = 95874 / 23424,5 = 4,09 руб./руб.;Из таблицы 5 видно, что выручка от продаж в 2012 году увеличилась на 3237 тыс. рублей или на 3,49 %, за счет некоторого роста объема реализации продукции и услуг, валовой доход также возрос на 1810 тыс. рублей или на 1,25 %. Однако стоит отметить, что более высокий темп роста у валового дохода в 2012 году по сравнению с 2011 годом, нежели рост уровня издержек обращения, где рост показателя составил 0,36 %.Прибыль от реализации в 2012 году увеличилась на 643 тыс. рублей или на 8,44 %, что свидетельствует об осуществлении правильной политики предприятия в отношении развития бизнеса.Отмечаем также увеличение рентабельности реализации на 0,7 % или на 3,49 % от значения показателя прошлого периода, возросла производительность труда в 2012 году на 42,32 тыс. рублей или на 5,94 %, что может однозначно свидетельствовать об улучшении финансового состояния предприятия.Обозначилось увеличение показателя фондоотдачи на 0,34 %, также свидетельствующий о снижении количества основных фондов к объему выручки.2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ2.1 Анализ финансовой устойчивости предприятияПрактическую работу по анализу показателей абсолютной финансовой устойчивости осуществляют на основании данных бухгалтерской отчетности (формы № 1, 2) (Приложения А,Б).В ходе хозяйственной деятельности на предприятии происходит постоянное пополнение запасов товарно-материальных ценностей. Для успешной хозяйственной деятельности необходимы как собственные оборотные средства, так и заемные источники (краткосрочные займы и кредиты) [6]. Изучая излишек или недостаток средств для формирования запасов, установим абсолютные показатели и тип финансовой устойчивости предприятия с 2010 по 2012 годы, которые представлены в таблицах 6–8.Из данных таблицы 6 следует, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии, причем по сравнению с 2010 годом на конец 2011 года финансовая устойчивость еще улучшилась за счет увеличения источников формирования собственных оборотных средств.Подобное заключение сделано на основании следующих выводов: - наличие собственных оборотных средств за отчетный год выросло на 5455 тыс. руб., или на 32,14 %; - недостаток собственных оборотных средств на анализируемый период значительно уменьшился на 5274 тыс. руб., или на 26,3 %; - недостаток собственных и долгосрочных заемных источников для покрытия запасов значительно уменьшился на 4776 тыс. руб., или на 31,0 %; - недостаток общей величины источников средств, предназначенных для покрытия запасов, уменьшился на 2900 тыс. руб., или на 31,3 %.Таблица 6 – Абсолютные показатели финансовой устойчивости за 2010-2011 годы, тыс. руб. ПоказателиУсловное обозначение2010 год2011 годИзменения 2011г.к 2010г 1. Источники формирования собственных средств (капитал и резервы)ИСС5 56511 5335 9682. Внеоборотные активыВОА22 53523 0485133. Наличие собственных оборотных средств на конец расчетного периода (стр.1 - стр.2)СОС-16 970-11 5155 4554. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)ДКЗ4 3623 895-4675. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников, финансирование оборотных средств (стр.3 + стр.4)СДИ-12 373-7 4164 9576. Краткосрочные кредиты и займыККЗ6 1484 272-1 8767. Общая величина основных источников средств (стр.5 + стр.6)ОИ-6 225-3 1443 0818. Общая сумма запасов З3 0523 233181Излишек (+), недостаток (-) собственных и оборотных средств (стр.3 - стр.8)-20 022-14 7485 274Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников покрытия запасов (стр.5 - стр.8)-15 425-10 6494 776Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников финансирования запасов (стр.7 - стр.8)-9 277-6 3772 900Трехфакторная модель типа финансовой устойчивости М=(0,0,0)М=(0,0,0)-В таблице 7 приведены абсолютные показатели устойчивости предприятия за 2011-2012 годы.Таблица 7 – Абсолютные показатели финансовой устойчивости за 2011-2012 годы, тыс. руб.ПоказателиУсловное обозначение2011 год2012 годИзменения 2012г.к 2011г1. Источники формирования собственных средств (капитал и резервы)ИСС11 53317 9976 464Продолжение таблицы 72. Внеоборотные активыВОА23 04823 9719233. Наличие собственных оборотных средств на конец расчетного периода (стр.1 - стр.2)СОС-11 515-5 9745 5414. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)ДКЗ3 8953 652-2435. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников, финансирование оборотных средств (стр.3 + стр.4)СДИ-7 416-2 1385 2786. Краткосрочные кредиты и займыККЗ4 2722 095-2 1777. Общая величина основных источников средств (стр.5 + стр.6)ОИ-3 144-433 1018. Общая сумма запасов З3 2333 460227Излишек (+), недостаток (-) собственных и оборотных средств (стр.3 - стр.8)-14 748-9 4345 314Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников покрытия запасов (стр.5 - стр.8)-10 649-5 5985 051Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников финансирования запасов (стр.7 - стр.8)-6 377-3 5032 874Трехфакторная модель типа финансовой устойчивости М=(0,0,0)М=(0,0,0)--1090930258191000Из данных таблицы 7 следует, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии, причем по сравнению с 2011 годом в 2012 году финансовая устойчивость незначительно улучшилась за счет увеличения собственного капитала. Подобное заключение сделано на основании следующих выводов: - наличие собственных оборотных средств за отчетный год выросло на 5541 тыс. руб., или на 48,12 %; - недостаток собственных оборотных средств на анализируемый период уменьшился на 5314 тыс. руб., или на 36 %; - недостаток собственных и долгосрочных заемных источников для покрытия запасов уменьшился на 5051 тыс. руб., или на 47,4 %; - недостаток общей величины источников средств, предназначенных для покрытия запасов, уменьшился на 2874 тыс. руб., или на 45,1 %;В таблице 8 приведены абсолютные показатели устойчивости предприятия и их сравнение за 2010 и 2012 годы.-1090930258191000 Из данных таблицы следует, что финансовое состояние исследуемого предприятия с 2010 года в 2012 год номинально не изменилось, однако фактически предприятие осуществило серьезный рывок в сторону неустойчивого финансового состояния. Отмечаем, что все также в структуре капитала высока доля внеоборотных активов и возможно неэффективное использование краткосрочных и долгосрочных займов.Основные пути улучшения финансовой устойчивости предприятия можно предложить следующие: - увеличение собственного капитала (раздела III баланса); - снижение внеоборотных активов (за счет продажи или сдачи в аренду неиспользуемых основных средств); - сокращение величины материально-производственных запасов до оптимального уровня (до размера текущего и страхового запасов); - сокращение объема краткосрочной кредиторской задолженности за счет привлечения краткосрочных и долгосрочных кредитов и займов. Таблица 8 – Абсолютные показатели финансовой устойчивости за 2010 и 2012 годы, тыс. руб.ПоказателиУсловное обозначение2010 год2012 годИзменения 2012г.к 2010г 123451. Источники формирования собственных средств (капитал и резервы)ИСС5 56517 99712 4322. Внеоборотные активыВОА22 53523 9711 4363. Наличие собственных оборотных средств на конец расчетного периода СОС-16 970-5 97410 9964. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)ДКЗ4 3623 652-710Продолжение таблицы 85. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников, финансирование оборотных средств (стр.3 + стр.4)СДИ-12 373-2 13810 2356. Краткосрочные кредиты и займыККЗ6 1482 095-4 0537. Общая величина основных источников средств (стр.5 + стр.6)ОИ-6 225-436 1828. Общая сумма запасов З3 0523 460408Излишек (+), недостаток (-) собственных и оборотных средств (стр.3 - стр.8)-20 022-9 43410 588Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников покрытия запасов (стр.5 - стр.8)-15 425-5 5989 827Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников финансирования запасов (стр.7 - стр.8)-9 277-3 5035 774Трехфакторная модель типа финансовой устойчивости М=(0,0,0)М=(0,0,0)-Проведем анализ относительных показателей финансовой устойчивости ООО ЧОП «Экскалибур». Расчетные значения коэффициентов финансовой устойчивости по анализируемому предприятию за 2010 – 2011 годы представлены в таблице 9.Таблица 9 – Относительные коэффициенты финансовой устойчивости за 2010-2011 годы Нормативное значение2010 год2011 годИзменения 2011г. к 2010г 12345Коэффициент финансовой независимости0,5-0,60,180,360,18Коэффициент задолженности (фин.зависимости)0,5-0,71,930,73-1,20Коэффициент финансовой устойчивости0,8-0,90,330,490,16Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами>0,1-2,08-1,320,76Коэффициент маневренности0,2-0,5-3,05-1,002,05Коэффициент финансовой напряженности<0,40,820,64-0,18Продолжение таблицы 9Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств0,1-0,20,180,15-0,03Коэффициент имущества производственного назначения>0,50,830,83-0,00Коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активовиндивид.0,360,380,02Так, коэффициент финансовой независимости вырос за 2011 год на 0,18 (0,36 – 0,18) или 50,0 %, однако не попал в рамки нормативного значения. Коэффициент финансовой устойчивости тоже вырос на 0,16 (0,49 – 0,33) или на 48,5 %, однако все еще ниже рекомендуемого нормативного значения. Значение коэффициента маневренности выросло на 2,05 (-1,00 – (-3,05)) или на 67,2 %, и его уровень в 2011 году находится значительно ниже нормативного значения. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами также вырос на 0,76 (-1,32 – (-2,08)) или на 36,5 % и все равно остался за пределами нормативного значения.Из данных таблицы 10 видно, что, хотя отдельные показатели и остались меньше рекомендуемых значений, однако в 2012 году по сравнению с 2011 годом, финансовая устойчивость исследуемого предприятия несколько улучшилась, хотя финансовое положение и остается неустойчивым.Таблица 10 – Относительные коэффициенты финансовой устойчивости за 2011-2012 годы Нормативное значение2011 год2012 годИзменения 2012г.к 2011г 12345Коэффициент финансовой независимости0,5-0,60,360,540,18Коэффициент задолженности (фин.зависимости)0,5-0,70,730,33-0,40Коэффициент финансовой устойчивости0,8-0,90,490,650,16Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами>0,1-1,32-0,640,68Коэффициент маневренности0,2-0,5-1,00-0,330,67Коэффициент финансовой напряженности<0,40,640,46-0,18Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств0,1-0,20,150,13-0,02Продолжение таблицы 10Коэффициент имущества производственного назначения>0,50,830,82-0,01Коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активовиндивид.0,380,390,01Так, коэффициент финансовой независимости вырос за 2012 год на 0,18 (0,54 – 0,36) или на 33,3 % и оказался в рамках нормативного значения. Коэффициент финансовой устойчивости тоже вырос на 0,16 (0,65 – 0,49) или на 32,7 % и остался за пределами рекомендуемого нормативного значения. Значение коэффициента маневренности возросло на 0,67 (-0,33 – (-1,00)) или на 67,0 % и его уровень в 2012 году находится значительно ниже нормативного значения. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами также вырос на 0,68 (-0,64 – (-1,32)) или на 51,5 % и продолжает оставаться ниже минимального нормативного значения в 0,1.В таблице 11 приведен анализ изменения относительных показателей финансовой устойчивости исследуемого предприятия за рассматриваемый период, т.е. в 2012 году по отношению к 2010 году.Таблица 11 – Относительные коэффициенты финансовой устойчивости за 2010 и 2012 годы Нормативное значение2010 год2012 годИзменения 2012г.к 2010г (гр.4-гр.3)12345Коэффициент финансовой независимости0,5-0,60,180,540,36Коэффициент задолженности (фин.зависимости)0,5-0,71,930,33-1,60Коэффициент финансовой устойчивости0,8-0,90,330,650,32Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами>0,1-2,08-0,641,44Коэффициент маневренности0,2-0,5-3,05-0,332,72Коэффициент финансовой напряженности<0,40,820,46-0,36Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств0,1-0,20,180,13-0,05Продолжение таблицы 11Коэффициент имущества производственного назначения>0,50,830,82-0,01Коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активовиндивид.0,360,390,03Из расчетных показателей видно, что, хотя отдельные показатели и остались меньше рекомендуемых значений, однако в 2012 году по сравнению с 2010 годом, финансовая устойчивость анализируемого предприятия незначительно улучшилась и приблизилась к неустойчивому состоянию. Так, коэффициент финансовой независимости вырос на 0,36 (0,54 – 0,18) или на 200,0 % и преодолел критическое значение в 0,5. Коэффициент финансовой устойчивости тоже вырос на 0,32 (0,65 – 0,33) или на 97,0 % и остался ниже рамок рекомендуемого нормативного значения. Значение коэффициента маневренности выросло на 89,2 %, и его уровень в 2012 году не превысил критическую отметку в 0,2. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами также вырос на 69,2 % и тоже остался ниже минимального нормативного значения.Вместе с тем, следует отметить, что для достижения финансовой устойчивости предприятию необходимо повысить до рекомендуемых значений коэффициент финансовой задолженности, коэффициент финансовой устойчивости, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициент маневренности для чего необходимо провести комплекс мер, направленных на проведение независимой финансовой политики, и прежде всего в отношении кредитной политики и привлечению долгосрочных и краткосрочных кредитов. Также следует уделить внимание коэффициенту финансовой напряженности, не допускать его колебаний выше нормативных значений.Исходя из произведенных исследований финансовой устойчивости ООО ЧОП «Экскалибур», можно сделать вывод, что применять какой-либо отдельно взятый метод для оценки и анализа финансовой устойчивости предприятия будет не совсем логично и может привести к не совсем верным выводам, так как каждый метод учитывает свои индивидуальные показатели и критерии оценки. Поэтому, целесообразно проводить оценку и анализ финансовой устойчивости не одним методом, а несколькими, что даст более точную и детальную характеристику предприятия.2.2 Анализ ликвидности и платежеспособности предприятияСравнительную оценку абсолютных показателей ликвидности баланса за 2010 – 2012 года произведем с помощью аналитических таблиц (таблицы 12 – 14).В таблице 12 представлены абсолютные показатели ликвидности баланса предприятия за 2010 – 2011 годы.Таблица 12 – Абсолютные показатели ликвидности баланса за 2010 год, тыс. руб.АктивНа начало 2010 годаНа конец 2010 годаПассивНа начало 2010 годаНа конец 2010 годаПлатежный излишек (+), недостаток ( - )на начало годана конец отчетного периода123456781.Быстрореализуемые активы (А1)6227351. Наиболее срочные обязательства (П1)15 04814 367-14 426-13 6322.Среднереализуемые активы (А2)3 4934 3552.Краткосрочные обязательства (П2)21 57620 515-18 083-16 1603.Медленнореализуемые активы (А3)2 8983 0523.Долгосрочные обязательства (П3)6 4764 597-3 578-1 5454.Труднореализуемые активы (А4)21 72022 5354. Постоянные (фиксированные) пассивы (П4)6815 56521 03916 970Баланс (п.1 + 2 + 3 + 4)28 73330 677Баланс (п.2 + 3 + 4)28 73330 677--Из таблицы 12 видно, что по параметру А1 > П1 платежный недостаток на начало 2010 года составлял 14426 тыс. руб. (622 – 15048), или 2319,3 %, а на конец 2010 года снизился до 13632 тыс. руб. (735 – 14367), или до 1854,7 %.По критерию А2 > П2 платежный недостаток на начало 2010 года был равен 18083 тыс. руб. (3493 – 21576), или 517,7 %, а на конец 2010 года снизился до 16160 тыс. руб. (4355 – 20515), или до 371,1 %.По критерию А4 < П4 платежный избыток на начало 2010 года был равен 21039 тыс. руб. (21720 – 681) или 96,9 %, а на конец 2010 года уменьшился до 16970 тыс. руб. (22535 – 5565), или до 75,3 %.Сравнивая А1 с П1 и А2 с П2 можно сделать вывод, что текущая ликвидность анализируемого предприятия неудовлетворительная, что свидетельствует о его неплатежеспособности в рассматриваемом периоде. Таблица 13 – Абсолютные показатели ликвидности баланса за 2011 год, тыс. руб.АктивНа начало 2011 годаНа конец 2011 годаПассивНа начало 2011 годаНа конец 2011 годаПлатежный излишек (+), недостаток ( - )на начало годана конец отчетного периода123456781.Быстрореализуемые активы (А1)7358681.Наиболее срочные обязательства (П1)14 36711 840-13 632-10 9722.Среднереализуемые активы (А2)4 3554 5952.Краткосрочные обязательства (П2)20 51516 112-16 160-11 5173.Медленнореализуемые активы (А3)3 0523 2333.Долгосрочные обязательства (П3)4 5974 099-1 545-8664.Труднореализуемые активы (А4)22 53523 0484.Постоян-ные (фиксированные) пассивы (П4)5 56511 53316 97011 515Баланс (п.1 + 2 + 3 + 4)30 67731 744Баланс (п.2 + 3 + 4)30 67731 744--Анализируя данные таблицы 13 видим, что по параметру А1 > П1 платежный недостаток на начало 2011 года составлял 13632 тыс. руб.