Международные финансовые риски

Введение 3
1. Международные финансовые риски: роль и сущность 5
1.1. Место финансовых рисков в международном финансовом менеджменте 5
1.2. Сущность финансовых рисков 7
2. Виды и методу управления международными финансовыми рисками 12
2.1. Виды международных финансовых рисков 12
2.2. Методы управления международными финансовыми рисками 14
Заключение 20
Список литературы 21

Хозяйствующими субъектами он используется при предоставлении займов, продаже товаров в кредит, определении сумм вложения капитала и др.
Самострахование означает, что международная компания выбирает подстраховаться сама, чем покупать страховку в страховой компании. Таким образом она экономит на затратах капитала по страхованию. Самострахование является децентрализованной формой создания денежных резервных фондов и натуральных фондов непосредственно в компании. Так поступают чаще те компании, чья деятельность связана с риском. Самострахование уместно, когда стоимость и вероятность страхуемого финансового риска сравнительно невелика по отношению к финансовым и имущественным фондам предприятия. Например, транснациональные нефтяные корпорации, имеющие несколько сотен танкеров, используют самострахование. Расчет логичный и очень простой: плата страховых взносов за все танкеры обойдется компании дороже, чем потеря одного танкера в год, что маловероятно.
Основная сущность страхования заключается в том, что международная компания готова отдать часть доходов, чтобы избежать риска.
При выборе отдельного средства разрешения международного финансового риска международная компания должна исходить из ниже перечисленных принципов:
неразумно рисковать большим, чем размер собственного капитала;
не следует рисковать многим ради немного;
важно прогнозировать последствия риска.
Отдельного внимания среди методов управления рисками заслуживает компенсация риска. Она относится к тем методам, которые должны помочь исключить появление факторов или причин риска. Основные методы компенсации риска представлены ниже.
Прогнозирование экономической ситуации – тоже является одним из видов коменсации рисков. Он представляет собой периодическую разработку сценариев развития с оценкой будущего состояния. Прогнозы могут составляться также в отношениии поведения потребителей, действий конкурентов и общей социально-экономической ситуации.
Другим средством компенсации рисков является резервное планирование. Резервное планирование сходно со стратегиями уклонения и смягчения в том, что планируются определенные альтернативные варианты действий на случай возникновения события риска. Резервные планы можно разрабатывать для отдельных рисков или целых групп. Каждый из рисков может потребовать составления отдельного плана, но они также могут быть объединены в одном резервном плане, где представлены общие характеристики этих рисков и стратегии нейтрализации их воздействия.
Резервное планирование осуществляется после идентификации и анализа рисков для определения степени их воздействия. Такие планы должны храниться в специальном журнале компании и быть всегда наготове на случай возникновения риска.
Заключение
В современных условиях финансовому менеджменту международной компании, кроме выполнения своих основных функций, приходится непрерывно оценивать риски которые обуславливаются варьированием обменных курсов валют, изменениями в политических и экономических структурах, международных банковских связях, методах и ставках международного финансирования и т.д.
Международные финансовые риски это события в сфере финансов международных компаний, имеющие неблагоприятные последствия для компании. К финансовым рискам можно отнести риски, сопряженные с возможностью потери денежных средств, которые являются финансовыми ресурсами. Они делятся на две следующие категории: риски, сопряженные с вложением капитала, а также риски, основанные на покупательной способности денег.
Многоаспектность понятия «международные финансовые риски» обусловлена множеством факторов, характеризующих особенности каждого решения, а также специфические условия неопределенности, в которых это решение реализуется. Выявить все факторы практически невозможно. В первую очередь, большинство рисков имеет как специфические факторы, так и общие для всех. Более того, каждый риск в зависимости от вида предприятия или решения может иметь разные причины возникновения. Риск-менеджмент представляет собой построение системы управления международными финансовыми рисками, которая включает выявление, анализ и контроль (по возможности) всех видов опасностей, грозящих организации.
К концепциям управления международными финансовыми рисками относятся: избежание рисков, удержание, передача, а также снижение степени риска. Методы снижения международными финансовыми рисками очень разнообразны.
Список литературы
Болотникова И.И. Источники риска при привлечении финансирования в сделках слияния и поглощения российских компаний // Нац. интересы: приоритеты и безопасность. - 2011. - N 7. - С.55-60.
Васильков Ю.В. Система менеджмента рисков как инструмент управления экономикой предприятия / Ю.В.Васильков, Л.С.Гущина // Методы менеджмента качества. - 2012. - N 2. - С.10-15.
Владимиров В.А., Воробьёв Ю.Л., Малинецкий Г.Г. и др. Управление риском. Риск, устойчивое развитие,синергетика. М.:Наука,2009. – 214 с.
Губанов Р.С. Актуарная оценка финансовых рисков // Финансы. - 2014. - N 2. - С.44-48.
Хохлов Н.В. Управление риском. – М.: Юнити-дана, 2009. – 281 с.
Хэлдман. К. Управление проектами. – Учебное пособие. М.:ДМК Пресс, 2008. – 354 с.
Цветкова Е.В., Арлюкова И.О. Риски в экономической деятельности. - С-Пб.: 2010. – 268 с.
Човушан Э.О., Сидоров М.А. Управление риском и устойчивое развитие. М.: РЭА, 2009. – 412 с.
Шарп У., Александер Г., Бэйли Дж. Инвестиции: Пер. с англ. – М.: Инфра-М, 2008. - 528 с.
Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. - 494 с.Энциклопедия финансового риск-менеджмента. под ред. А.А Лобанова и А.В. Чугунова. - М.: Альпина Бизнес Букс, 2009. – 614 с.
Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. - 18 с.
Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. - 19 с.
Губанов Р.С. Актуарная оценка финансовых рисков // Финансы. - 2014. - N 2. - С.44-48.
Губанов Р.С. Актуарная оценка финансовых рисков // Финансы. - 2014. - N 2. - С.44-48.
Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. - 19 с.
Губанов Р.С. Актуарная оценка финансовых рисков // Финансы. - 2014. - N 2. - С.44-48.
Срставлено по: Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. – 80-82 с.
Васильков Ю.В. Система менеджмента рисков как инструмент управления экономикой предприятия / Ю.В.Васильков, Л.С.Гущина // Методы менеджмента качества. - 2012. - N 2. - С.10-15.
Срставлено по: Шимко, П. Д. Международный финансовый менеджмент: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П. Д. Шимко. - 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт, 2014. – 82-85 с.
Болотникова И.И. Источники риска при привлечении финансирования в сделках слияния и поглощения российских компаний // Нац. интересы: приоритеты и безопасность. - 2011. - N 7. - С.55-60.
Васильков Ю.В. Система менеджмента рисков как инструмент управления экономикой предприятия / Ю.В.Васильков, Л.С.Гущина // Методы менеджмента качества. - 2012. - N 2. - С.10-15.
20
Этапы
Опасность (риск)
Критическое влияние
Влияние на финансы
Вероятность
Интенсивность
Продолжительность
Вероятность
Интенсивность
Продолжительность
Вероятность
Интенсивность
Продолжительность
Валютные (курсовые) риски
Операционный – риск изменения обменного курса
Скрытые риски – неочевидные операционные, трансляционные и экономические риски
Специфический риск (несистемный или диверсифицируемый риск)
Трансляционный (расчетный, балансовый) – риск несоответствия активов и пассивов компаний, выраженных в валютах
Системный риск - риск глобальных негативных изменений
Экономический – риск вероятность снижения потока денежных средств
Ценообразование и синхронизация денежных потоков
Ценовые «подушки»
Установление валюты счета-фактуры
Валютные «коктейли»
Методы управления операционными валютным риском